(upd25) Πολιτική παρέμβαση στήριξης της ελληνικής κυβέρνησης από την Ευρώπη έλαβε χώρα ώστε να αποτραπεί η κατάρρευση της ελληνικής οικονομίας, του χρηματιστηρίου και των ομολόγων κάτι που έβαλε μερικά αναχώματα, όμως οι πιέσεις ήταν ξανά ισχυρότατες!
Το κλίμα παραμένει δραματικό σε μετοχές και ομόλογα, η επενδυτική ψυχολογία έχει καταρρακωθεί και έτσι εξηγείται γιατί μετά από το διήμερο κραχ, η πτώση συνεχίζεται, αν λόγω της πολιτικής στήριξης, εμφανίζονται καικ ορισμένοι αγοραστές...
Η εξέλιξη αυτή επαναφέρει δειλά τους αγοραστές στο χρηματιστήριο αλλά στα ομόλογα η κατάσταση είναι δραματική.
Στα ελληνικό 10ετές ομόλογο η απόδοση εκτινάχθηκε στο 8,75% ενώ έφθασε έως 9,10% ενώ το spread στις 825 μ.β. πραγματικό χάος...
Η ελληνική κυβέρνηση θεωρείται αναξιόπιστη, ηττήθηκε από τις αγορές και ανακαλεί το σχέδιο πρόωρης αποχώρησης από την Τρόικα, ήταν το μεγαλύτερο πολιτικό φιάσκο.
Έτσι, μέσα σ' ένα εντελώς αβέβαιο και ασταθές κλίμα ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 869,16 μονάδες, με πτώση -2,22%, εν μέσω εξαιρετικά μεγάλων διακυμάνσεων και αστάθειας, έχοντας υψηλό ημέρας στο ξεκίνημα στις 903,58 (+1,65%) μονάδες και χαμηλό τις 856,38 μονάδες (-3,66%).
Ο τζίρος σε πολύ αυξημένα επίπεδα και σήμερα, ισχυρός για 3η συνεχή συνεδρίαση, παρ' ότι οι τιμές έχουν εκπέσει σε ποσοστό 30% και 40% σε σχέση με τα προ ενάμιση μήνα δεδομένα!
Πιο αναλυτικά, η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 232 εκατ. ευρώ, ενώ ο όγκος έφτασε στα 186,5 εκατ. τεμάχια εκ των οποίων τα 151,2 εκατ. τεμάχια στις τράπεζες και 13 εκατ. στα warrants.
Οι δραματικές εξελίξεις στην χρηματιστηριακή αγορά επιβεβαιώνουν πλήρως το bankingnews.gr που εδώ και μήνες αναφέρει ότι το fair value βρίσκεται στις 900-800 μονάδες.
Με τεχνικούς όρους η αγορά βρίσκεται σε επικίνδυνα καθοδικό κανάλι.
Το ελληνικό χρηματιστήριο βρέθηκε πλέον στο fair value δηλαδή τις 900 με 800 μονάδες.
Αν δεν υπάρξει κάποιας μορφής τεχνικής υφής αντίδραση προσεχώς στο χρηματιστήριο η αγορά θα παραμείνει σε διακύμανση 900 με 800 μονάδων. Ωστόσο όπως αναφέρει η Tradepedia είναι θέμα χρόνου οι 600-550 μονάδες στο ελληνικό χρηματιστήριο όσο παραμένει ο Γενικός Δείκτης κάτω από τις 1200 μονάδες.
Ορατός στόχος το επόμενο διάστημα είναι οι 800 μονάδες δηλαδή το κάτω εύρος του fair value.
Η απόλυτη χειραγώγηση στο ελληνικό χρηματιστήριο
Σημειώθηκε η απόλυτη χειραγώγηση στο ελληνικό χρηματιστήριο χθες 15 Οκτωβρίου 2014 αλλά η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς ήταν άφαντη. Το ελληνικό χρηματιστήριο εν μέσω φημών για πρόωρες εκλογές και υπό το βάρος της επιπόλαιης απόφασης να φύγει από την Τρόικα η Ελλάδα κατέρρευσε.
Επί δυο ημέρες χάθηκαν πολλά λεφτά και την τεράστια απώλεια την προκάλεσε η κυβέρνηση με τους άστοχους χειρισμούς της. Δεν περιμένουμε βεβαίως η διορισμένη διοίκηση της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς από την κυβέρνηση, να πάρει μέτρα κατά της κυβέρνησης. Όμως η χθεσινή ημέρα 15 Οκτωβρίου υπήρξε η μεγαλύτερη χειραγώγηση του ελληνικού χρηματιστηρίου, με τόσο προκλητικό και απαράδεκτο τρόπο.
Συνολικά διακινήθηκαν 241 εκατ. μετοχές εκ των οποίων οι 207 εκατ. στις τράπεζες. Ενδεικτικά στην Εθνική 7 εκατ. μετοχές διακίνησε η Citigroup, 7 εκατ. η Bank of America, 3,5 εκατ. η Deutsche Βank και 3 εκατ. η UBS.
Στην Alpha Βank 12 εκατ. η Citigroup, 7,5 εκατ. η Deutsche Βank και 17 εκατ. η Bank of America.
Στην Πειραιώς διακίνησαν 2 εκατ. η Citigroup, 6,5 εκατ. μετοχές η Bank of America, 6 εκατ. η UBS, η Deutsche Βank 5 εκατ. και η Morgan Stanley 4,5 εκατ. μετοχές.
Στην Eurobank η Bank of America διακίνησε 40 εκατ. μετοχές, η Credit Suisse 22 εκατ., η Deutsche Βank 11 εκατ. και η Citigroup 10 εκατ. τεμάχια.
Το ελληνικό χρηματιστήριο κατέρρευσε ενδοσυνεδριακά με απώλειες έως -10% περίπου με χαμηλό 852,87 μονάδες, εν μέσω φημών ότι η κυβέρνηση θα προκηρύξει πρόωρες εκλογές.
Οι έλληνες πουλούσαν μαζικά όπως και πολλοί ξένοι…αλλά εν συνεχεία συγκεκριμένο group ξένων επενδυτών επανεμφανίστηκαν αγοραστές και άρχισαν να μαζεύουν την μεγάλη προσφορά μετοχών.
Το χάος που επικράτησε δεν είχε προηγούμενο και γεννάται το ερώτημα.
Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς θα παρέμβει και θα διερευνήσει το σοκ που υπήρξε στο χρηματιστήριο, θα διερευνήσει την καταστροφή που συντελέστηκε…. ή ο κύριος Κώστας Μποτόπουλος δεν θα ασχοληθεί πρωτίστως αν δεν πάρει εντολές από την διοίκηση της Εθνικής;
Σε επενδυτική απομόνωση το ελληνικό χρηματιστήριο για 6 μήνες
Δραματικά έχει επιδεινωθεί το κλίμα στο ελληνικό χρηματιστήριο αλλά και στην αγορά ομολόγων.
Είναι ξεκάθαρο ότι μετά την ήττα της κυβέρνησης από τις αγορές και μετά την υποχρεωτική αναδίπλωση της εγκαταλείποντας το σχέδιο εξόδου από τα μνημόνια, οι ξένοι επενδυτές δεν εμπιστεύονται την Ελλάδα.
Οι επενδυτές θέτουν την Ελλάδα σε επενδυτική καραντίνα με την συλλογιστική ότι υπάρχουν σοβαροί κίνδυνοι που δεν επιτρέπουν την ανάληψη ρίσκου. Τα funds που ελέγχουν το 45% της παγκόσμιας ρευστότητας παγώνουν την Ελλάδα για 4 λόγους
1) Ανησυχούν για τα σχέδια της Ελλάδος να αποχωρήσει από τα μνημόνια.
Οι ξένοι αγόρασαν ελληνικό ρίσκο αποκλειστικά λόγω της παρουσίας της Τρόικα, δεν εμπιστεύονται την Ελλάδα αυτόνομη.
Η παρουσία της Τρόικα στην Ελλάδα έφερε τις ξένες επενδύσεις. Το ΔΝΤ έβαλε πάγο στα ελληνικά σχέδια θα εξεταστεί το θέμα από αρχές του 2015.
2) Ανησυχούν για το χρηματοδοτικό κενό θεωρούν ότι η Ελλάδα θα παραμείνει δέσμια εξάρτησης σημαντικών κεφαλαίων.
Ήδη το ΔΝΤ έχει προεξοφλήσει ότι για το διάστημα 2015 με 2016 το χρηματοδοτικό κενό φθάνει τα 25-27,5 δισ. ευρώ.
3) Ανησυχούν για την έλευση του ΣΥΡΙΖΑ στην εξουσία, δεν ανησυχούν για τις αριστερές του καταβολές αλλά γιατί δεν γνωρίζουν τι ακριβώς πρεσβεύει σε κομβικής σημασίας ζητήματα για την οικονομία.
4) Τα stress tests είναι ένα πρόβλημα αλλά δεν είναι τόσο υψηλά στην ατζέντα ρίσκου, έχουν προεξοφληθεί από τους ξένους επενδυτές ότι θα προκύψουν ορισμένες κεφαλαιακές ανάγκες που θα καλυφθούν από τους ιδιώτες.
Η κυβέρνηση πάντως διαρρέει ότι θα ήθελε κεφαλαιακές ανάγκες ελάχιστες π.χ. 1.5 δισ. ώστε όλες οι τράπεζες να καλύψουν τις ανάγκες σε κεφάλαια.
Μεικτή εικόνα στις τράπεζες με ισχυρότατους όγκους ξανά
Εξαιρετικά μεγάλες διακυμάνσεις έως 12% υπήρξαν και σήμερα στις τράπεζες με διαρκείς εναλλαγές προσήμων και ισχυρούς όγκους, όμως η τελική εικόνα ήταν μεικτή, με την Πειραιώς να δέχεται ισχυρές πιέσεις, ενώ αντέδρασε η πλήρως εξαϋλωμένη και απαξιωμένη Attica Bank που έτσι κι αλλιώς έχει εξανεμιστεί στο ταμπλό! Ο κλάδος βρίσκεται σε ομηρία λόγω των stress tests και λόγω της διάχυτης πολιτικής αβεβαιότητας και του φιάσκου της ελληνικής κυβέρνησης.
Η Εθνική έκλεισε στα 1,87 ευρώ με άνοδο +1,08% και όγκο 21 εκατ. τεμάχια, με την κεφαλαιοποίηση στα 6,6 δισ. ευρώ. Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013.
Τα stop losses στην Εθνική βρίσκονται στα 1,6 ευρώ και η ισχυρή αντίσταση στα 2,3 με 2,4 ευρώ.
Η Εθνική θα χρειαστεί πρόσθετα κεφάλαια στα νέα stress tests, ωστόσο τα νέα κεφάλαια θα μπορούσε να τα αντλήσει από πώληση μέρους της Finansbank αν το μέγεθος της κεφαλαιακής απαίτησης είναι μικρό.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ έκλεισε στα 0,3350 ευρώ με πτώση -8,22% και όγκο 8 εκατ. τεμάχια με πολλά πακέτα.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 0,536 ευρώ με οριακές πιέσεις σε ποσοστό 0,37% και όγκο 43,5 εκατ. τεμάχια, με την αποτίμηση στα 6,84 δισ. ευρώ. Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ. Τα ισχυρά stop losses στην μετοχή βρίσκονται στα 0,50 ευρώ ενώ η αντίσταση στα 0,62 ευρώ.
Η Alpha Bank θα χρειαστεί πρόσθετα κεφάλαια στα stress tests ενώ υλοποίησε επιτυχώς εθελουσία 2200 ατόμων που κόστισε 120 εκατ ευρώ περίπου.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ έκλεισε στα 1,14 ευρώ με πτώση -4,20% και όγκο 4,46 εκατ. τεμάχια.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 1,04 ευρώ με πτώση -5,45% και όγκο 34,7 εκατ. τεμάχια, με κεφαλαιοποίηση στα 6,4 δισ. ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ έκλεισε στα 0,3350 ευρώ με πτώση -8,22% και όγκο 8 εκατ. τεμάχια.
Η Eurobank έκλεισε στα 0,2470 ευρώ με πτώση -0,40% και όγκο 50,45 εκατ. τεμάχια, ενώ η κεφαλαιοποίηση διαμορφώνεται στα 3,57 δισ. ευρώ. Το stop losses στα 0,20 ευρώ ενώ η ισχυρή αντίσταση βρίσκεται στα 0,32 ευρώ.
Η Attica Βank έκλεισε στα 0,0650 ευρώ με άνοδο +8,33% και όγκο 1,5 εκατ. τεμάχια, με την κεφαλαιοποίηση στα 68 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 10,31 ευρώ με άνοδο +3,93% και αποτίμηση στα 200 εκατ. ευρώ.
Νέο ισχυρό σοκ απαξίωσης στον FTSE 25, έως -6,76% ΟΠΑΠ, ΟΤΕ, ΕΥΔΑΠ
Νέες σημαντικές πιέσεις δέχτηκαν οι μετοχές της πραγματικής οικονομίας του FTSE 25, συνεχίζοντας τις ιδιαίτερα μεγάλες απώλειες του τελευταίου διαστήματος. Η εικόνα της αγοράς είναι αποκαρδιωτική καθώς μετά την καταστροφή που έχει συντελεστεί οι μετοχές όχι μόνο δεν αντιδρούν, αλλά δέχονται περαιτέρω απώλειες.
Ο ΟΤΕ που έχασε -5,10% χθες και συνολικά -17% από 8/9, έκλεισε στα 8,86 ευρώ με πτώση -4,73% και αποτίμηση 4,34 δισ. ευρώ, με επόμενη στήριξη στα 8,30 ευρώ.
Η ΔΕΗ που δέχεται καταιγισμό "πυρών" χάνοντας το διήμερο σε ποσοστό -22% ανεβάζοντας την πτώση από 8/9 στο -46,18%,
κατήλθε στα 6,20 ευρώ με πτώση -5,20% ενώ έφτασε έως το -9,48%! Αποτιμάται στα 1,43 δισ. ευρώ.
Η μετοχή του ΟΠΑΠ που έχει συντριπτική πτώση κοντά στο -21,80% το τελευταίο 3ήμερο έκλεισε στα 8 ευρώ με νέα πτώση -6,76% με κεφαλαιοποίηση στα 2,55 δισ. ευρώ, με επόμενη στήριξη στα 7,60 ευρώ.
Η Coca Cola HBC έκλεισε στα 15,73 ευρώ με πτώση -1,69% και κεφαλαιοποίηση 5,78 δισ. ευρώ.
Ο Τιτάνας έκλεισε στα 16,80 ευρώ με πτώση 1,18% και κεφαλαιοποίηση 1,29 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ που υποχωρεί -14% μόνο το 3ήμερο και -27% από 8 Σεπτεμβρίου, έχει κατολισθήσει στα 4,20 ευρώ με πτώση -3,67% και κεφαλαιοποίηση στα 1,28 δισ. ευρώ, με πρώτη στήριξη στα 4,20 ευρώ και δεύτερη στα 3,93 ευρώ.
Η Folli Follie που έχανε 15% μόνο το τελευταίο 4ήμερο και 25% από 8/9, έκλεισε στα 23,50 ευρώ με άνοδο 0,86% και κεφαλαιοποίηση στα 1,57 ευρώ.
Η Jumbo που χάνει 17,41% το 3ήμερο και 32% από 8/9 έκλεισε στα 7,97 ευρώ με πτώση 3,98% και αποτίμηση 1,08 δισ. ευρώ.
Η Motor Oil που χάνει 28% από 8/9 έκλεισε στα 5,80 ευρώ με πτώση 6,75% και αποτίμηση 642 εκατ. ευρώ.
Η Viohlaco που χθες έχασε 10,46% ενώ το 4ήμερο έχει απώλειες 21%, έχει κατέλθει στα 2,73 ευρώ με πτώση 0,36% και αποτίμηση 599 εκατ. ευρώ.
Η ΕΥΔΑΠ που χθες έχασε 14,04% ενώ το 3ήμερο έχει πτώση 22% και συνολικά από 8/9 χάνει 36% έκλεισε στα 5,78 ευρώ με πτώση -3,67% και αποτίμηση 615 εκατ. ευρώ.
Η MIG που έχει μακράν τη μεγαλύτερη πτώσης στο χώρο τουτ FTSE 25 χάνοντας 19% το 3ήμερο και 48,31% από 8/9, όπου σε 28 συνεδριάσεις κλείνει πτωτικά στις 25 και μόλις στις 3 ανοδικά, έκλεισε στα 0,2140 ευρώ με νέα πτώση 2,28% και όγκο 4,35 εκατ. τεμάχια και αποτίμηση 200 εκατ. ευρώ. Η τιμή μετατροπής του ομολογιακού σε μετοχές θυμίζουμε βρίσκεται στα 0,54 ευρώ.
Ο Μυτιληναίος που χάνει 15% το 3ήμερο έκλεισε στα 5,02 ευρώ με πτώση -4,20% και κεφαλαιοποίηση 586 εκατ. ευρώ, με πρώτη στήριξη στα 4,95 ευρώ και δεύτερη στα 4,75 ευρώ.
Η Μέτκα που χάνει -18% μόνο το τελευταίο 3ήμερο και -26% από 8/9 έκλεισε 8,30 ευρώ με πτώση 2,35% και αποτίμηση 431 εκατ. ευρώ.
Η Eurobank Properties έκλεισε στα 8,10 ευρώ με άνοδο +1,25% και αποτίμηση 820 εκατ. ευρώ.
Η ΕΧΑΕ που χάνει 30,4% από 8 Σεπτεμβρίου έκλεισε στα 5,15 ευρώ με πτώση 0,77% και αποτίμηση 336 εκατ. ευρώ, με πρώτη στήριξη στα 5 ευρώ και δεύτερη στα 4,75 ευρώ.
Η Ελλάκτωρ που χθες έχασε 6,88% και προχθές 10,10 ευρώ έκλεισε με νέα ισχυρή πτώση 5,06% στα 2,44 ευρώ με την αποτίμηση 431 εκατ. ευρώ.
Η Τέρνα Ενεργειακή που χάνει 37% από 8/9 έκλεισε στα 2,33 ευρώ με πτώση 0,85% και αποτίμηση 254 εκατ. ευρώ.
Η ΓΕΚ Τέρνα που χθες έχασε 16,04% της αξίας της και την Τρίτη 7,57% σήμερα πιέστηκε εκ νέου σε ποσοστό 8,54% με κλείσιμο στα 2,25 ευρώ και κεφαλαιοποίηση 212 εκατ. ευρώ.
Ο ΟΛΠ έκλεισε στα 14,33 ευρώ με πτώση 1,85% και κεφαλαιοποίηση στα 358 εκατ. ευρώ.
Η Intralot χθες έκλεισε με πτώση -8,80%, προχθές -8,09% και τη Δευτέρα -6,21%, οπότε σήμερα αντέδρασε σε ποσοστό 4,39% στα 1,19 ευρώ με αποτίμηση 189 εκατ. ευρώ.
Νέα δραματική επιδείνωση στα ελληνικά ομόλογα – Η ελληνική 10ετία εκτοξεύθηκε στο 8,75% (με υψηλό 9,10%) και spread στις 825 μ.β.
Καταστροφική είναι και η σημερινή ημέρα στα ομόλογα της Ελλάδος με τις πωλήσεις να συνεχίζονται ενώ γενικώς στην δευτερογενή αγορά τίτλων στην Ελλάδα, η αγορά υπολειτουργεί.
Οι επενδυτές ειδικά στην Ελλάδα μετά τα τελευταία γεγονότα έχασαν την εμπιστοσύνη τους και πουλάνε άρον άρον ελληνικό ρίσκο.
Η Ελλάδα ηττήθηκε από τις αγορές, οι οποίες έχουν άρει την εμπιστοσύνη τους…
Οι επενδυτές αποστρέφονται τον ελληνικό κίνδυνο και πουλάνε τα ελληνικά ομόλογα.
Στην ελληνική 10ετία λήξης 2024 η κατάσταση παραμένει τραγική.
Το εύρος αγοράς και πώλησης στο ελληνικό 10ετές ομόλογο, βρίσκεται στις 66,30 με 67,40 μονάδων βάσης με απόδοση αγοράς 8,75% και απόδοση πώλησης 8,52%.
Το χαμηλό ετών είναι στο 5,47% τον Ιούνιο του 2014.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10ετών και γερμανικών ομολόγων σήμερα εκτινάχθηκε στις 790 μονάδες βάσης με υψηλό ημέρας στις 825 από 695 μονάδες βάσης χθες.
Η νέα ελληνική 5ετία διαπραγματεύεται σε τιμές χαμηλότερες σε σχέση με την τιμή έκδοσης.
Το 5ετές ομόλογο λήξης 2019 εκδόθηκε στις 99,13 μονάδες βάσης και σήμερα βρίσκεται στις 94,70 μονάδες βάσης ή απόδοση 6,10% από 4,95% την ημέρα έκδοσης του.
Το νέο 3ετές ομόλογο εκδόθηκε στις 99,65 μονάδες βάσης και βρίσκεται στις 93,80 μ.β. με απόδοση 5,86% από 3,5% όταν εκδόθηκε.
Όσον αφορά τα ομόλογα του ευρωπαϊκού νότου, σήμερα επικρατούν οι πωλήσεις με πτώση τιμών και άνοδο αποδόσεων.
Η Ιρλανδική 10ετία εμφανίζει απόδοση 1,78%, το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο 3,36%, η Ισπανία 2,08% και η Ιταλία 2,52%.
Η Γερμανία εμφανίζει απόδοση στο 10ετές ομόλογο στο 0,70% (με βάση το ομόλογο λήξης Μαΐου 2024) και η Πορτογαλία 3,36% δηλαδή spread περίπου 266 μονάδες βάσης όταν έχουν διαφορά πιστοληπτικής διαβάθμισης 8 βαθμίδων.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών