Η αγορά κινήθηκε άτονα πτωτικά, όσο δεν κλείνει η αξιολόγηση οι κινήσεις των επενδυτών εύλογα παραμένουν φειδωλές και προβαίνουν σε ήπιες ρευστοποιήσεις
(upd24)Οριακή πτώση με χαμηλούς τζίρους και όγκους, καταγράφηκε σήμερα 19 Ιανουαρίου του 2017 το ελληνικό χρηματιστήριο καθώς η αξιολόγηση συνεχίζει να αποτελεί πρόβλημα στις σχέσεις Ελλάδος - δανειστών.
Όσο καθυστερεί η αξιολόγηση τόσο το ελληνικό χρηματιστήριο θα απαξιώνεται.
Τόσο στις τράπεζες όσο και στον FTSE 25 οι κινήσεις ήταν πολύ μετρημένες, η συναλλακτική δραστηριότητα χαμηλή.
Στην συνέντευξη που έλαβε χώρα σήμερα, ο Draghi δήλωσε πως η ΕΚΤ είναι έτοιμη για επέκταση του προγράμματος αγοράς ομολόγων αν χρειαστεί αλλά και αναφορές για βιωσιμότητα του ελληνικού χρέους.
Με βάση τα ελάχιστα ποιοτικά στοιχεία της αγοράς το πιθανότερο σενάριο είναι το χρηματιστήριο βραχυπρόθεσμα να υποχωρήσει προς την ζώνη των 625 με 630 μονάδων.
Το ελληνικό χρηματιστήριο με αφορμή λοιπόν όλα αυτά κινείται άτονα αλλά ακόμη οι επενδυτές δεν βλέπουν ναυάγιο, απλά παίζουν το σενάριο των καθυστερήσεων…
Μια υποχώρηση λοιπόν βραχυπρόθεσμα δεν αλλάζει την γενική τάση.
Να σημειωθεί ότι αύριο 20/1 έχουμε και λήξεις παραγώγων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Συνολικά και με ένα πιο μεσοπρόθεσμο ορίζοντα μπορούμε να πούμε ότι οι 750 μονάδες παραμένουν ως στόχος αλλά εάν έως τις 20 Φεβρουαρίου του 2017 δεν έχει υπάρξει συμφωνία τότε έρχεται ισχυρή πτώση στην αγορά.
Επαναλαμβάνουμε για πολλοστή φορά ότι οι μετοχές των τραπεζών ακόμη και στο θετικό σενάριο έχουν περιορισμένα περιθώρια ανόδου για το 2017, οπότε οι προσδοκίες δεν μπορεί να είναι μεγάλες και οι επενδυτές γενικώς να είναι προσεκτικοί.
Σήμερα το ελληνικό χρηματιστήριο κινήθηκε πτωτικά με τον Γενικό Δείκτη να κλείνει στις 642,51 μονάδες με πτώση -0,15% έχοντας υψηλό στις 647,74 μονάδες και χαμηλό στις 636,07 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος σε μέτρια επίπεδα αποδεικνύει ότι οι επενδυτές έχουν μειώσει αισθητά τις συναλλαγές τους, δεν αναλαμβάνουν νέα ρίσκα και όταν πωλούν ακόμη δεν σημειώνεται sell off.
Αναλυτικότερα η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 27,2 εκατ. ευρώ ενώ ο όγκος στα 41,9 εκατ. τεμάχια, με τα 37 εκατ. τεμάχια να διακινούνται στις τράπεζες και 200 χιλ. τεμάχια στα warrants.
Κρίσιμη η στήριξη των 800 μονάδων του Τραπεζικού Δείκτη για τη βραχυπρόθεσμη πορεία της αγοράς
Με οριακά κέρδη της τάξης του +0,02%, στις 643,68 μονάδες έκλεισε στη χθεσινή συνεδρίαση ο Γενικός Δείκτης με τον Τραπεζικό Δείκτη να καταγράφει νέες απώλειες της τάξης του -0,69% κλείνοντας στις 815,05 μονάδες.
Η βραχυπρόθεσμη τάση του FTSE/25 και του Τραπεζικού Δείκτη παραμένει πτωτική ενώ οριακά ουδέτερη παραμένει η βραχυπρόθεσμη τάση του Γενικού Δείκτη.
Η χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα συνεχίζει να πλήττει την αγορά η οποία κινείται πλέον σε εξαιρετικά στενό εύρος διακύμανσης αποτρέποντας έτσι την όποια επενδυτική πρωτοβουλία... ενώ με ιδιαίτερο ενδιαφέρον αναμένεται η αυριανή συνεδρίαση όπου θα πραγματοποιηθεί η λήξη των παραγώγων.
Θυμίζουμε πως όσο ο Γενικός Δείκτης κινείται άνω των 640 μονάδων η όποια διορθωτική κίνηση δε θεωρείται ανησυχητική ενώ πολύ σημαντική θεωρείται πλέον η διακράτηση της στήριξης των 627 μονάδων προσεχώς καθώς και η διακράτηση της στήριξης των 800 μονάδων του Τραπεζικού Δείκτη προς αποφυγή νέας πτωτικής επιτάχυνσης και επιδείνωσης του κλίματος στην αγορά...
Οι στηρίξεις του Γενικού Δείκτη εντοπίζονται στις 627 και 614 μονάδες και οι αντιστάσεις στις 650 και 659 μονάδες.
Οι στηρίξεις του Τραπεζικού Δείκτη εντοπίζονται στις 800 και 775 μονάδες και η αντίσταση στις 842 μονάδες.
Η βραχυπρόθεσμη τάση όλων των τραπεζικών μετοχών είναι πτωτική.
Οι στηρίξεις της Εθνικής εντοπίζονται στα 0,231 και 0,216 ευρώ και η αντίσταση στα 0,249 ευρώ.
Οι στηρίξεις της Alpha Bank εντοπίζονται στα 1,77 και 1,71 ευρώ και η αντίσταση στα 1,89 ευρώ.
Οι στηρίξεις της Eurobank εντοπίζονται στα 0,634 και 0,59 ευρώ και η αντίσταση στα 0,663 ευρώ.
Οι στηρίξεις της Πειραιώς εντοπίζονται στα 0,195 και 0,18 ευρώ και η αντίσταση στα 0,209 ευρώ.
Οι στηρίξεις του FTSE/25 εντοπίζονται στις 1685 και 1649 μονάδες και η αντίσταση στις 1742 μονάδες.
Συνοψίζοντας, θα λέγαμε πως η χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα που συνεχίζει να πλήττει την αγορά δεν αφήνει περιθώρια ορθής εκτίμησης για τη βραχυπρόθεσμη πορεία της ειδικά όσο ο Γενικός Δείκτης συνεχίζει να συσσωρεύει στη ζώνη των 640 - 650 μονάδων.
Πιθανή πτωτική διάσπαση των 640 μονάδων θα οδηγήσει το Γενικό Δείκτη στη σημαντική στήριξη των 627 μονάδων, η διακράτηση της οποίας θεωρείται εξαιρετικά κρίσιμη για τη συνέχεια, όπως πολύ σημαντική θεωρείται και η διακράτηση της στήριξης των 800 μονάδων του Τραπεζικού Δείκτη.
Τα κύρια σημεία προσοχής της σημερινής συνεδρίασης εστιάζονται στη συμπεριφορά του Γενικού Δείκτη στην αντίσταση των 650 μονάδων καθώς ήδη μετρά τρεις συνεχόμενες ανεπιτυχείς προσπάθειες διάσπασής της και στη διακράτηση της στήριξης των 800 μονάδων του Τραπεζικού Δείκτη.
Σημαντική επίσης παραμένει η παραμονή του Γενικού Δείκτη άνω των 640 μονάδων καθώς πιθανή πτωτική της διάσπαση θα τον φέρει αντιμέτωπο με την κρίσιμη στήριξη των 627 μονάδων προσεχώς...
Ζητούμενο για την ανάκτηση της χαμένης δυναμικής της αγοράς παραμένει η αύξηση της συναλλακτικής δραστηριότητας της αγοράς κάτι το οποίο θα συμβεί μόνο με την επαναδραστηριοποίηση των ξένων επενδυτών...
Άτονα πτωτικά οι τράπεζες με σχετικά χαμηλούς όγκους
Άτονα πτωτικά κινήθηκαν σήμερα οι μετοχές των τραπεζών, ακόμη κρατούν κεκτημένα και τεχνικά σημεία, ωστόσο η συμπεριφορά τους τις επόμενες ημέρες είναι πολύ κρίσιμη.
Η Εθνική έκλεισε σήμερα στα 0,24 ευρώ με πτώση -0,41% με όγκο 15,8 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,19 δισ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0066 ευρώ προ RS ή 0,099 ευρώ μετά reverse split
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η νέα ΑΜΚ υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ έκλεισε στα 0,0060 ευρώ και με όγκο 31 χιλ. τεμάχια.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 1,84 ευρώ με άνοδο +0,55% με όγκο 1,7 εκ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,82 δισεκ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Alpha Βank είναι στα 0,9490 ευρώ ή προ RS στα 0,01890 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η νέα τιμή ΑΜΚ στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ έκλεισε στα 0,0010 ευρώ με ανεκτέλεστη εντολή πώλησης 89 εκατ τεμαχίων και αγοράς 5,5 εκατ.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 0,1980 ευρώ με πτώση -1% με όγκο 11,1 εκατ. και η κεφαλαιοποίηση 1,72 δισ ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς είναι στα 0,067 ευρώ μετά RS ή προ RS στα 0,000670 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η νέα ΑΜΚ στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ έκλεισε στα 0,0010 ευρώ με εντολή πώλησης 33 εκατ.
Η Eurobank έκλεισε στα 0,6280 ευρώ με πτώση -2,94% με όγκο 4,4 εκ. μετοχές και κεφαλαιοποίηση 1,37 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου είχε τελευταία τιμή 0,1410 ευρώ και κεφαλαιοποίηση 1,31 δισ. ευρώ.
Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο.
Η Attica Βank έκλεισε στα 0,0390 ευρώ με πτώση -2,5%, όγκο 4,6 εκατ μετοχές και κεφαλαιοποίηση 91 εκατ.
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,027 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001370 ευρώ και σημειώθηκε στις 28 Δεκεμβρίου του 2016.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 12,04 ευρώ με άνοδο +0,33% με αποτίμηση 238 εκατ. ευρώ.
Ήπιες μεικτές τάσεις στον FTSE 25 – Παραμένουν χαμηλοί οι όγκοι
Ήπιες μεικτές τάσεις σημειώθηκαν στις μετοχές του FTSE 25, με τους όγκους να είναι πολύ περιορισμένοι και γενικώς οι κινήσεις ρευστοποιήσεων να είναι πολύ συντηρητικές.
Η Coca Cola HBC έκλεισε στα 21,07 ευρώ με άνοδο +1,2% με την κεφαλαιοποίηση στα 7,72 δισ. ευρώ παραμένει στην πρώτη θέση των κεφαλαιοποιήσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 8,8 ευρώ με πτώση -0,9% και αποτίμηση 4,31 δισ. ευρώ, βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 2,85 ευρώ με πτώση -1,04% και κεφαλαιοποίηση 661 εκατ. ευρώ
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 8,46 ευρώ με άνοδο +0,71% έχοντας κεφαλαιοποίηση στα 2,69 δισ. ευρώ
Η Folli Follie έκλεισε στα 18,05 ευρώ με πτώση -1,8% με την αποτίμηση στα 1,2 δισ. ευρώ.
Ο Τιτάνας έκλεισε στα 22,2 ευρώ με άνοδο +2,02% ενώ η κεφαλαιοποίηση διαμορφώνεται στα 1,71 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 4,44 ευρώ με άνοδο +0,23% και κεφαλαιοποίηση 1,35 δισ. ευρώ.
Η Motor Oil έκλεισε στα 13,4 ευρώ με πτώση -1,4% και κεφαλαιοποίηση 1,48 δισ. ευρώ.
Η Jumbo έκλεισε στα 14,68 ευρώ χωρίς μεταβολή και κεφαλαιοποίηση 1,99 δισ. ευρώ.
Η MIG (που δεν ανήκει πλέον στον FTSE 25) έκλεισε στα 0,1520 ευρώ με πτώση -1,3% και όγκο 977 χιλ. τεμάχια, με την αποτίμηση στα 142 εκατ. ευρώ.
Η Μυτιληναίος έκλεισε στα 6,22 ευρώ αμετάβλητη, με την κεφαλαιοποίηση να διαμορφώνεται στα 727 εκατ. ευρώ.
Η Ελλάκτωρ έκλεισε στα 1,16 ευρώ αμετάβλητη και αποτίμηση 205 εκατ. ευρώ.
Ο ΟΛΠ έκλεισε στα 12,99 ευρώ με πτώση -0,84% και αποτίμηση 324 εκατ. ευρώ.
Η Aegean Airlines έκλεισε σήμερα στα 6,54 ευρώ με άνοδο +1,55% και αποτίμηση 467 εκατ. ευρώ.
Η ΕΧΑΕ έκλεισε στα 4,82 ευρώ με πτώση -0,62% και αποτίμηση 315 εκατ. ευρώ.
Σταθεροποίηση στα ελληνικά ομόλογα η 10ετία 7,07% με spread 656 μ.β. – Στο 3,83% η Πορτογαλία
Σταθεροποιητικές ήπια πτωτικές τάσεις καταγράφονται σήμερα στις τιμές των ελληνικών ομολόγων.
Οι συναλλαγές στην Ηλεκτρονική Αγορά Τίτλων ΗΔΑΤ είναι περιορισμένοι ωστόσο στις ηλεκτρονικές πλατφόρμες στο Λονδίνο σημειώνονται συναλλαγές..
Στην Ευρώπη σήμερα επικρατούν ήπιες σταθεροποιητικές τάσεις στις αποδόσεις.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο μετά το νέο ιστορικό χαμηλό -0,1950% στις 11 Ιουλίου του 2016 βρίσκεται σήμερα 19 Ιανουαρίου του 2017 στο +0,39%.
Στην Ελλάδα θυμίζουμε ότι το ετήσιο ομόλογο λήξης 2017 έφθασε στο 59% για να διαμορφωθεί σήμερα 19 Ιανουαρίου του 2017 στο 6,81% σε απόδοση αγοράς.
Η ελληνική 10ετία λήξης 24/2/2027 βρίσκεται μεταξύ 76,50 με 78 μονάδων βάσης με απόδοση μεταξύ 7,07% και 6,82%...
Η ελληνική 10ετία σημείωσε υψηλά ετών με απόδοση 19,27% στις 8 Ιουλίου του 2015.
Το χαμηλό ετών είναι στο 5,47% τον Ιούνιο και τέλη Αυγούστου του 2014.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 656 μονάδες βάσης από 652 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 890 μονάδες βάσης από 895 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής.
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 8,9% ή 890 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Οι τιμές στα βραχυχρόνια ομόλογα εμφανίζουν σταθεροποιητικές ήπιες πτωτικές τάσεις.
Το 3ετές ομόλογο – πρώην 5ετές - λήξης 2019 εκδόθηκε στις 99,13 μονάδες βάσης το 2014 και σήμερα βρίσκεται στις 95,20 μονάδες βάσης σε μέσες τιμές ή μέση απόδοση 7,15%.
Θυμίζουμε ότι το 3ετές ομόλογο εκδόθηκε στο 4,95%.
Το ετήσιο ομόλογο λήξης 17 Ιουλίου 2017 (πρώην 3ετές ομόλογο) εκδόθηκε στις 99,65 μονάδες βάσης και βρίσκεται στις 98,65 μον. βάσης με μέση απόδοση 6,17% απόδοση αγοράς 6,81% και απόδοση πώλησης 5,53% από 3,5% όταν εκδόθηκε.
Το υψηλό έτους στο 59% στην 2ετία και σημειώθηκε στις 8 Ιουλίου του 2015.
Σταθεροποίηση στα ομόλογα της Ευρώπης με την Πορτογαλία στο 3,82% και Γερμανία 0,39%
Σταθεροποίηση σημειώνεται στα ομόλογα της Ευρώπης, ορισμένες ήπιες αγορές οδηγούν σε οριακή πτώση αποδόσεων πλην Γερμανίας όπου σημειώνονται οριακές πωλήσεις.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται στο +0,39% ενώ στις 8/12/2016 έφθασε στο 0,44%.
Θυμίζουμε ότι το υψηλό 1,02% σημειώθηκε στις 10 Ιουνίου του 2015 ενώ το νέο ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 11 Ιουλίου του 2016 στο -0,1950%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2025 εμφανίζει απόδοση 0,97% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,30% που σημειώθηκε στις 30 Σεπτεμβρίου του 2016.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο 3,83%.
Το ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 1,48% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,87% που σημειώθηκε στις 3 Οκτωβρίου του 2016.
Στην Ιταλία το 10ετές έχει απόδοση 1,99% με ιστορικό χαμηλό 1,05% στις 11 Αυγούστου του 2016.
www.bankingnews.gr
Όσο καθυστερεί η αξιολόγηση τόσο το ελληνικό χρηματιστήριο θα απαξιώνεται.
Τόσο στις τράπεζες όσο και στον FTSE 25 οι κινήσεις ήταν πολύ μετρημένες, η συναλλακτική δραστηριότητα χαμηλή.
Στην συνέντευξη που έλαβε χώρα σήμερα, ο Draghi δήλωσε πως η ΕΚΤ είναι έτοιμη για επέκταση του προγράμματος αγοράς ομολόγων αν χρειαστεί αλλά και αναφορές για βιωσιμότητα του ελληνικού χρέους.
Με βάση τα ελάχιστα ποιοτικά στοιχεία της αγοράς το πιθανότερο σενάριο είναι το χρηματιστήριο βραχυπρόθεσμα να υποχωρήσει προς την ζώνη των 625 με 630 μονάδων.
Το ελληνικό χρηματιστήριο με αφορμή λοιπόν όλα αυτά κινείται άτονα αλλά ακόμη οι επενδυτές δεν βλέπουν ναυάγιο, απλά παίζουν το σενάριο των καθυστερήσεων…
Μια υποχώρηση λοιπόν βραχυπρόθεσμα δεν αλλάζει την γενική τάση.
Να σημειωθεί ότι αύριο 20/1 έχουμε και λήξεις παραγώγων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Συνολικά και με ένα πιο μεσοπρόθεσμο ορίζοντα μπορούμε να πούμε ότι οι 750 μονάδες παραμένουν ως στόχος αλλά εάν έως τις 20 Φεβρουαρίου του 2017 δεν έχει υπάρξει συμφωνία τότε έρχεται ισχυρή πτώση στην αγορά.
Επαναλαμβάνουμε για πολλοστή φορά ότι οι μετοχές των τραπεζών ακόμη και στο θετικό σενάριο έχουν περιορισμένα περιθώρια ανόδου για το 2017, οπότε οι προσδοκίες δεν μπορεί να είναι μεγάλες και οι επενδυτές γενικώς να είναι προσεκτικοί.
Σήμερα το ελληνικό χρηματιστήριο κινήθηκε πτωτικά με τον Γενικό Δείκτη να κλείνει στις 642,51 μονάδες με πτώση -0,15% έχοντας υψηλό στις 647,74 μονάδες και χαμηλό στις 636,07 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος σε μέτρια επίπεδα αποδεικνύει ότι οι επενδυτές έχουν μειώσει αισθητά τις συναλλαγές τους, δεν αναλαμβάνουν νέα ρίσκα και όταν πωλούν ακόμη δεν σημειώνεται sell off.
Αναλυτικότερα η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 27,2 εκατ. ευρώ ενώ ο όγκος στα 41,9 εκατ. τεμάχια, με τα 37 εκατ. τεμάχια να διακινούνται στις τράπεζες και 200 χιλ. τεμάχια στα warrants.
Κρίσιμη η στήριξη των 800 μονάδων του Τραπεζικού Δείκτη για τη βραχυπρόθεσμη πορεία της αγοράς
Με οριακά κέρδη της τάξης του +0,02%, στις 643,68 μονάδες έκλεισε στη χθεσινή συνεδρίαση ο Γενικός Δείκτης με τον Τραπεζικό Δείκτη να καταγράφει νέες απώλειες της τάξης του -0,69% κλείνοντας στις 815,05 μονάδες.
Η βραχυπρόθεσμη τάση του FTSE/25 και του Τραπεζικού Δείκτη παραμένει πτωτική ενώ οριακά ουδέτερη παραμένει η βραχυπρόθεσμη τάση του Γενικού Δείκτη.
Η χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα συνεχίζει να πλήττει την αγορά η οποία κινείται πλέον σε εξαιρετικά στενό εύρος διακύμανσης αποτρέποντας έτσι την όποια επενδυτική πρωτοβουλία... ενώ με ιδιαίτερο ενδιαφέρον αναμένεται η αυριανή συνεδρίαση όπου θα πραγματοποιηθεί η λήξη των παραγώγων.
Θυμίζουμε πως όσο ο Γενικός Δείκτης κινείται άνω των 640 μονάδων η όποια διορθωτική κίνηση δε θεωρείται ανησυχητική ενώ πολύ σημαντική θεωρείται πλέον η διακράτηση της στήριξης των 627 μονάδων προσεχώς καθώς και η διακράτηση της στήριξης των 800 μονάδων του Τραπεζικού Δείκτη προς αποφυγή νέας πτωτικής επιτάχυνσης και επιδείνωσης του κλίματος στην αγορά...
Οι στηρίξεις του Γενικού Δείκτη εντοπίζονται στις 627 και 614 μονάδες και οι αντιστάσεις στις 650 και 659 μονάδες.
Οι στηρίξεις του Τραπεζικού Δείκτη εντοπίζονται στις 800 και 775 μονάδες και η αντίσταση στις 842 μονάδες.
Η βραχυπρόθεσμη τάση όλων των τραπεζικών μετοχών είναι πτωτική.
Οι στηρίξεις της Εθνικής εντοπίζονται στα 0,231 και 0,216 ευρώ και η αντίσταση στα 0,249 ευρώ.
Οι στηρίξεις της Alpha Bank εντοπίζονται στα 1,77 και 1,71 ευρώ και η αντίσταση στα 1,89 ευρώ.
Οι στηρίξεις της Eurobank εντοπίζονται στα 0,634 και 0,59 ευρώ και η αντίσταση στα 0,663 ευρώ.
Οι στηρίξεις της Πειραιώς εντοπίζονται στα 0,195 και 0,18 ευρώ και η αντίσταση στα 0,209 ευρώ.
Οι στηρίξεις του FTSE/25 εντοπίζονται στις 1685 και 1649 μονάδες και η αντίσταση στις 1742 μονάδες.
Συνοψίζοντας, θα λέγαμε πως η χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα που συνεχίζει να πλήττει την αγορά δεν αφήνει περιθώρια ορθής εκτίμησης για τη βραχυπρόθεσμη πορεία της ειδικά όσο ο Γενικός Δείκτης συνεχίζει να συσσωρεύει στη ζώνη των 640 - 650 μονάδων.
Πιθανή πτωτική διάσπαση των 640 μονάδων θα οδηγήσει το Γενικό Δείκτη στη σημαντική στήριξη των 627 μονάδων, η διακράτηση της οποίας θεωρείται εξαιρετικά κρίσιμη για τη συνέχεια, όπως πολύ σημαντική θεωρείται και η διακράτηση της στήριξης των 800 μονάδων του Τραπεζικού Δείκτη.
Τα κύρια σημεία προσοχής της σημερινής συνεδρίασης εστιάζονται στη συμπεριφορά του Γενικού Δείκτη στην αντίσταση των 650 μονάδων καθώς ήδη μετρά τρεις συνεχόμενες ανεπιτυχείς προσπάθειες διάσπασής της και στη διακράτηση της στήριξης των 800 μονάδων του Τραπεζικού Δείκτη.
Σημαντική επίσης παραμένει η παραμονή του Γενικού Δείκτη άνω των 640 μονάδων καθώς πιθανή πτωτική της διάσπαση θα τον φέρει αντιμέτωπο με την κρίσιμη στήριξη των 627 μονάδων προσεχώς...
Ζητούμενο για την ανάκτηση της χαμένης δυναμικής της αγοράς παραμένει η αύξηση της συναλλακτικής δραστηριότητας της αγοράς κάτι το οποίο θα συμβεί μόνο με την επαναδραστηριοποίηση των ξένων επενδυτών...
Άτονα πτωτικά οι τράπεζες με σχετικά χαμηλούς όγκους
Άτονα πτωτικά κινήθηκαν σήμερα οι μετοχές των τραπεζών, ακόμη κρατούν κεκτημένα και τεχνικά σημεία, ωστόσο η συμπεριφορά τους τις επόμενες ημέρες είναι πολύ κρίσιμη.
Η Εθνική έκλεισε σήμερα στα 0,24 ευρώ με πτώση -0,41% με όγκο 15,8 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,19 δισ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0066 ευρώ προ RS ή 0,099 ευρώ μετά reverse split
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η νέα ΑΜΚ υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ έκλεισε στα 0,0060 ευρώ και με όγκο 31 χιλ. τεμάχια.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 1,84 ευρώ με άνοδο +0,55% με όγκο 1,7 εκ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,82 δισεκ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Alpha Βank είναι στα 0,9490 ευρώ ή προ RS στα 0,01890 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η νέα τιμή ΑΜΚ στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ έκλεισε στα 0,0010 ευρώ με ανεκτέλεστη εντολή πώλησης 89 εκατ τεμαχίων και αγοράς 5,5 εκατ.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 0,1980 ευρώ με πτώση -1% με όγκο 11,1 εκατ. και η κεφαλαιοποίηση 1,72 δισ ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς είναι στα 0,067 ευρώ μετά RS ή προ RS στα 0,000670 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η νέα ΑΜΚ στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ έκλεισε στα 0,0010 ευρώ με εντολή πώλησης 33 εκατ.
Η Eurobank έκλεισε στα 0,6280 ευρώ με πτώση -2,94% με όγκο 4,4 εκ. μετοχές και κεφαλαιοποίηση 1,37 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου είχε τελευταία τιμή 0,1410 ευρώ και κεφαλαιοποίηση 1,31 δισ. ευρώ.
Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο.
Η Attica Βank έκλεισε στα 0,0390 ευρώ με πτώση -2,5%, όγκο 4,6 εκατ μετοχές και κεφαλαιοποίηση 91 εκατ.
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,027 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001370 ευρώ και σημειώθηκε στις 28 Δεκεμβρίου του 2016.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 12,04 ευρώ με άνοδο +0,33% με αποτίμηση 238 εκατ. ευρώ.
Ήπιες μεικτές τάσεις στον FTSE 25 – Παραμένουν χαμηλοί οι όγκοι
Ήπιες μεικτές τάσεις σημειώθηκαν στις μετοχές του FTSE 25, με τους όγκους να είναι πολύ περιορισμένοι και γενικώς οι κινήσεις ρευστοποιήσεων να είναι πολύ συντηρητικές.
Η Coca Cola HBC έκλεισε στα 21,07 ευρώ με άνοδο +1,2% με την κεφαλαιοποίηση στα 7,72 δισ. ευρώ παραμένει στην πρώτη θέση των κεφαλαιοποιήσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 8,8 ευρώ με πτώση -0,9% και αποτίμηση 4,31 δισ. ευρώ, βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 2,85 ευρώ με πτώση -1,04% και κεφαλαιοποίηση 661 εκατ. ευρώ
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 8,46 ευρώ με άνοδο +0,71% έχοντας κεφαλαιοποίηση στα 2,69 δισ. ευρώ
Η Folli Follie έκλεισε στα 18,05 ευρώ με πτώση -1,8% με την αποτίμηση στα 1,2 δισ. ευρώ.
Ο Τιτάνας έκλεισε στα 22,2 ευρώ με άνοδο +2,02% ενώ η κεφαλαιοποίηση διαμορφώνεται στα 1,71 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 4,44 ευρώ με άνοδο +0,23% και κεφαλαιοποίηση 1,35 δισ. ευρώ.
Η Motor Oil έκλεισε στα 13,4 ευρώ με πτώση -1,4% και κεφαλαιοποίηση 1,48 δισ. ευρώ.
Η Jumbo έκλεισε στα 14,68 ευρώ χωρίς μεταβολή και κεφαλαιοποίηση 1,99 δισ. ευρώ.
Η MIG (που δεν ανήκει πλέον στον FTSE 25) έκλεισε στα 0,1520 ευρώ με πτώση -1,3% και όγκο 977 χιλ. τεμάχια, με την αποτίμηση στα 142 εκατ. ευρώ.
Η Μυτιληναίος έκλεισε στα 6,22 ευρώ αμετάβλητη, με την κεφαλαιοποίηση να διαμορφώνεται στα 727 εκατ. ευρώ.
Η Ελλάκτωρ έκλεισε στα 1,16 ευρώ αμετάβλητη και αποτίμηση 205 εκατ. ευρώ.
Ο ΟΛΠ έκλεισε στα 12,99 ευρώ με πτώση -0,84% και αποτίμηση 324 εκατ. ευρώ.
Η Aegean Airlines έκλεισε σήμερα στα 6,54 ευρώ με άνοδο +1,55% και αποτίμηση 467 εκατ. ευρώ.
Η ΕΧΑΕ έκλεισε στα 4,82 ευρώ με πτώση -0,62% και αποτίμηση 315 εκατ. ευρώ.
Σταθεροποίηση στα ελληνικά ομόλογα η 10ετία 7,07% με spread 656 μ.β. – Στο 3,83% η Πορτογαλία
Σταθεροποιητικές ήπια πτωτικές τάσεις καταγράφονται σήμερα στις τιμές των ελληνικών ομολόγων.
Οι συναλλαγές στην Ηλεκτρονική Αγορά Τίτλων ΗΔΑΤ είναι περιορισμένοι ωστόσο στις ηλεκτρονικές πλατφόρμες στο Λονδίνο σημειώνονται συναλλαγές..
Στην Ευρώπη σήμερα επικρατούν ήπιες σταθεροποιητικές τάσεις στις αποδόσεις.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο μετά το νέο ιστορικό χαμηλό -0,1950% στις 11 Ιουλίου του 2016 βρίσκεται σήμερα 19 Ιανουαρίου του 2017 στο +0,39%.
Στην Ελλάδα θυμίζουμε ότι το ετήσιο ομόλογο λήξης 2017 έφθασε στο 59% για να διαμορφωθεί σήμερα 19 Ιανουαρίου του 2017 στο 6,81% σε απόδοση αγοράς.
Η ελληνική 10ετία λήξης 24/2/2027 βρίσκεται μεταξύ 76,50 με 78 μονάδων βάσης με απόδοση μεταξύ 7,07% και 6,82%...
Η ελληνική 10ετία σημείωσε υψηλά ετών με απόδοση 19,27% στις 8 Ιουλίου του 2015.
Το χαμηλό ετών είναι στο 5,47% τον Ιούνιο και τέλη Αυγούστου του 2014.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 656 μονάδες βάσης από 652 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 890 μονάδες βάσης από 895 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής.
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 8,9% ή 890 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Οι τιμές στα βραχυχρόνια ομόλογα εμφανίζουν σταθεροποιητικές ήπιες πτωτικές τάσεις.
Το 3ετές ομόλογο – πρώην 5ετές - λήξης 2019 εκδόθηκε στις 99,13 μονάδες βάσης το 2014 και σήμερα βρίσκεται στις 95,20 μονάδες βάσης σε μέσες τιμές ή μέση απόδοση 7,15%.
Θυμίζουμε ότι το 3ετές ομόλογο εκδόθηκε στο 4,95%.
Το ετήσιο ομόλογο λήξης 17 Ιουλίου 2017 (πρώην 3ετές ομόλογο) εκδόθηκε στις 99,65 μονάδες βάσης και βρίσκεται στις 98,65 μον. βάσης με μέση απόδοση 6,17% απόδοση αγοράς 6,81% και απόδοση πώλησης 5,53% από 3,5% όταν εκδόθηκε.
Το υψηλό έτους στο 59% στην 2ετία και σημειώθηκε στις 8 Ιουλίου του 2015.
Σταθεροποίηση στα ομόλογα της Ευρώπης με την Πορτογαλία στο 3,82% και Γερμανία 0,39%
Σταθεροποίηση σημειώνεται στα ομόλογα της Ευρώπης, ορισμένες ήπιες αγορές οδηγούν σε οριακή πτώση αποδόσεων πλην Γερμανίας όπου σημειώνονται οριακές πωλήσεις.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται στο +0,39% ενώ στις 8/12/2016 έφθασε στο 0,44%.
Θυμίζουμε ότι το υψηλό 1,02% σημειώθηκε στις 10 Ιουνίου του 2015 ενώ το νέο ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 11 Ιουλίου του 2016 στο -0,1950%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2025 εμφανίζει απόδοση 0,97% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,30% που σημειώθηκε στις 30 Σεπτεμβρίου του 2016.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο 3,83%.
Το ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 1,48% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,87% που σημειώθηκε στις 3 Οκτωβρίου του 2016.
Στην Ιταλία το 10ετές έχει απόδοση 1,99% με ιστορικό χαμηλό 1,05% στις 11 Αυγούστου του 2016.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών