Ήπια άνοδος στο χρηματιστήριο - Το ενδιαφέρον στο ΔΣ του ΔΝΤ στις 6/2 και στο EWG στις 9/2
(upd24)Ήπια άνοδος καταγράφηκε στο ελληνικό χρηματιστήριο το οποίο αναμένει τις εξελίξεις στην αξιολόγηση.
Στην Σύνοδο Κορυφής σήμερα 3/2/2017 στην Μάλτα η Merkel η Γερμανίδα Καγκελάριος και ο Τσίπρας ο έλληνας πρωθυπουργός συμφώνησαν η ελληνική αξιολόγηση να κλείσει εντός του Φεβρουαρίου.
Βραχυπρόθεσμα το ενδιαφέρον επικεντρώνεται στην συνεδρίαση στις 6 Φεβρουαρίου του 2017 του Διοικητικού Συμβουλίου του ΔΝΤ και στις 9 Φεβρουαρίου στην τηλεδιάσκεψη του EWG.
Μόνο εάν υπάρξει φως στην αξιολόγηση στις 20 Φεβρουαρίου του 2017 έστω και με την μορφή της προόδου – και συμφωνία κάποια στιγμή μέσα στον Μάρτιο - θα μπορέσει να συντηρηθεί το χρηματιστήριο στα τρέχοντα επίπεδα ή και αν κινηθεί υψηλότερα.
Εάν στις 20/2 δεν υπάρξει φως τότε έρχεται επιθετικό sell off στις μετοχές και στα ομόλογα.
Η χρηματιστηριακή αγορά διακρατεί τα κρίσιμα τεχνικά σημεία στήριξης όπως οι 606 και 600 μονάδες.
Ωστόσο αυτό που δυστυχώς πρέπει να ξεχάσει η Ελλάδα είναι η ένταξη των ελληνικών ομολόγων στην ποσοτική χαλάρωση QE.
Τα ελληνικά ομόλογα δεν θα ενταχθούν γιατί δεν υπάρχει συμφωνία, ούτε σχεδιασμός για τα μεσοπρόθεσμα μέτρα για το χρέος, χωρίς αυτά δεν υπάρχει καμία πιθανότητα για το QE.
Οι τράπεζες σήμερα οριακά ανέκαμψαν αλλά οι ανησυχίες ότι ο κλάδος θα πληρώσει με νέα ανακεφαλαιοποίηση την αποτυχία της ελληνικής κυβέρνησης έχει καταστήσει τις τραπεζικές μετοχές έρμαιο κερδοσκοπίας.
Στον FTSE 25 επικράτησαν ανοδικές τάσεις γενικά οι μη τραπεζικές μετοχές έχουν επιδείξει καλύτερες άμυνες στην πτώση.
Σήμερα το ελληνικό χρηματιστήριο κατέγραψε άνοδο με τον Γενικό Δείκτη να κλείνει στις 628,92 μονάδες με άνοδο +0,94% έχοντας υψηλό στις 628,97 μονάδες και χαμηλό στις 622,84 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος σε χαμηλά επίπεδα ωστόσο εσχάτως η συναλλακτική δραστηριότητα έχει αυξηθεί.
Αναλυτικότερα η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 26,4 εκατ. ευρώ ενώ ο όγκος στα 48,7 εκατ. τεμάχια, με τα 41 εκατ. τεμάχια να διακινούνται στις τράπεζες και 1,5 εκ. τεμάχια στα warrants.
Σημαντική η παραμονή του Γενικού Δείκτη άνω των 620 μονάδων - Ουδέτερη η βραχυπρόθεσμη τάση της αγοράς
Με κέρδη της τάξης του +0,65%, στις 623,06 μονάδες έκλεισε στη χθεσινή συνεδρίαση ο Γενικός Δείκτης με τον Τραπεζικό Δείκτη να καταγράφει κέρδη της τάξης του +3,09% κλείνοντας στις 765,78 μονάδες.
Η διακράτηση της σημαντικής στήριξης των 725 μονάδων του Τραπεζικού Δείκτη, η οποία απειλήθηκε στη συνεδρίαση της 1/2, ήταν η αφορμή της ανοδικής αντίδρασης των τραπεζικών μετοχών με τον Τραπεζικό Δείκτη να προσεγγίζει εκ νέου τη σημαντική περιοχή των 770 μονάδων στη χθεσινή συνεδρίαση, της οποίας η ανοδική διάσπαση θεωρείται απαραίτητη για την ουσιαστική βελτίωση της τεχνικής εικόνας του δείκτη...
Στα...του Γενικού Δείκτη, η επαναφορά του εντός της ζώνης των 620 - 630 μονάδων ήταν η αφορμή της αντιστροφής της πτωτικότητας της βραχυπρόθεσμης τάσης του η οποία είναι πλέον ουδέτερη ενώ οριακά πτωτική παραμένει η βραχυπρόθεσμη τάση του FTSE/25 και του Τραπεζικού Δείκτη.
Οι στηρίξεις του Γενικού Δείκτη εντοπίζονται στις 620 και 611 μονάδες και οι αντιστάσεις στις 630 και 638 μονάδες.
Οι στηρίξεις του Τραπεζικού Δείκτη εντοπίζονται στις 761 και 745 μονάδες και η αντίσταση στις 791 μονάδες.
Η βραχυπρόθεσμη τάση της Alpha Bank είναι πλέον ουδέτερη ενώ οριακά πτωτική παραμένει η βραχυπρόθεσμη τάση των υπόλοιπων τριών τραπεζών Eurobank, Eθνικής και Πειραιώς.
Οι στηρίξεις του FTSE/25 εντοπίζονται στις 1628 και 1602 μονάδες και η αντίσταση στις 1674 μονάδες.
Συνοψίζοντας, θα λέγαμε πως η διακράτηση κρίσιμων στηρίξεων των δεικτών ήταν η αφορμή της ανοδικής αντίδρασης στην αγορά με το Γενικό Δείκτη να επανέρχεται στη ζώνη των 620-630 μονάδων και τον Τραπεζικό Δείκτη να προσεγγίζει εκ νέου τη σημαντική περιοχή των 770 μονάδων της οποίας η ανοδική διάσπαση θεωρείται απαραίτητη για την ουσιαστική βελτίωση της τεχνικής του εικόνας.
Τα κύρια σημεία προσοχής της σημερινής συνεδρίασης εστιάζονται στην παραμονή του Γενικού Δείκτη εντός της ζώνης των 620 - 630 μονάδων καθώς και στη συμπεριφορά του Τραπεζικού Δείκτη στην περιοχή των 770 μονάδων.
Σε περίπτωση συνέχειας της ανοδικής κίνησης, σημαντικές θεωρούνται οι αντιστάσεις των 630 μονάδων του Γενικού Δείκτη και των 791 μονάδων του Τραπεζικού Δείκτη ενώ σε αντίθετη περίπτωση σημαντική θεωρείται η διακράτηση των στηρίξεων των 620 μονάδων του Γενικού Δείκτη και των 745 μονάδων του Τραπεζικού Δείκτη...
Άτονες οι τράπεζες χωρίς όγκους – Σε ομηρία ο κλάδος
Άτονες ήταν σήμερα οι μετοχές των τραπεζών, με τους όγκους να βρίσκονται σε μέτρια επίπεδα.
Στις προηγούμενες συνεδριάσεις οι μετοχές των τραπεζών έχασαν το 17% της αξίας τους υπήρξε μια μικρής κλίμακας αντίδραση αλλά συνολικά οι μετοχές βρίσκονται υπό καθεστώς ομηρίας.
Η Εθνική έκλεισε σήμερα στα 0,2280 ευρώ με άνοδο +1,33% με όγκο 21,3 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,08 δισ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0066 ευρώ προ RS ή 0,099 ευρώ μετά reverse split
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η νέα ΑΜΚ υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ έκλεισε στα 0,0070 ευρώ με όγκο 100 χιλ. τεμάχια.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 1,82 ευρώ με άνοδο +1,68 με όγκο 3,05 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,79 δισεκ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Alpha Βank είναι στα 0,9490 ευρώ ή προ RS στα 0,01890 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η νέα τιμή ΑΜΚ στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ έκλεισε στα 0,0010 ευρώ με ανεκτέλεστη εντολή πώλησης 90 εκατ τεμαχίων και αγοράς 33 εκατ.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 0,1860 ευρώ με άνοδο +3,33% με όγκο 14,1 εκατ. και η κεφαλαιοποίηση 1,62 δισ ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς είναι στα 0,067 ευρώ μετά RS ή προ RS στα 0,000670 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η νέα ΑΜΚ στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ έκλεισε στα 0,0010 ευρώ με εντολή πώλησης 34 εκατ.
Η Eurobank έκλεισε στα 0,5870 ευρώ με άνοδο +0,86% με όγκο 3,2 εκατ. μετοχές και κεφαλαιοποίηση 1,28 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου είχε τελευταία τιμή 0,1410 ευρώ και κεφαλαιοποίηση 1,41 δισ. ευρώ.
Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο.
Η Attica Βank έκλεισε στα 0,0400 ευρώ αμετάβλητη, όγκο 1,8 εκ μετοχές και κεφαλαιοποίηση 93 εκατ.
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,027 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001370 ευρώ και σημειώθηκε στις 28 Δεκεμβρίου του 2016.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 12,02 ευρώ με άνοδο +0,84% με αποτίμηση 238 εκατ. ευρώ.
Ήπιες ανοδικές τάσεις στον FTSE 25 αλλά με χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα
Ήπιες ανοδικές τάσεις σημειώθηκαν στις μετοχές του FTSE 25, με τους όγκους να είναι πολύ περιορισμένοι και γενικώς οι επενδυτές προβαίνουν σε φειδωλές κινήσεις.
Η Coca Cola HBC έκλεισε στα 20,79 ευρώ με άνοδο +0,05% με την κεφαλαιοποίηση στα 7,62 δισ. ευρώ παραμένει στην πρώτη θέση των κεφαλαιοποιήσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 8,6 ευρώ με άνοδο +1,18% και αποτίμηση 4,21 δισ. ευρώ, βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 2,63 ευρώ με πτώση -2,23% και κεφαλαιοποίηση 610 εκατ. ευρώ
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 8,34 ευρώ με άνοδο +0,85% έχοντας κεφαλαιοποίηση στα 2,66 δισ. ευρώ
Η Folli Follie έκλεισε στα 18,67 ευρώ με άνοδο +1,24% με την αποτίμηση στα 1,23 δισ. ευρώ.
Ο Τιτάνας έκλεισε στα 22,18 ευρώ με άνοδο +2,13% ενώ η κεφαλαιοποίηση διαμορφώνεται στα 1,72 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 4,28 ευρώ με άνοδο +0,71% και κεφαλαιοποίηση 1,3 δισ. ευρώ.
Η Motor Oil έκλεισε στα 13,43 ευρώ με άνοδο +0,52% και κεφαλαιοποίηση 1,48 δισ. ευρώ.
Η Jumbo έκλεισε στα 13,19 ευρώ με άνοδο +4,52% και κεφαλαιοποίηση 1,79 δισ. ευρώ.
Η MIG (που δεν ανήκει πλέον στον FTSE 25) έκλεισε στα 0,1510 ευρώ με άνοδο +1,34% και όγκο 1 εκ. τεμάχια, με την αποτίμηση στα 141 εκατ. ευρώ.
Η Μυτιληναίος έκλεισε στα 6,54 ευρώ με πτώση -0,15%, με την κεφαλαιοποίηση να διαμορφώνεται στα 764 εκατ. ευρώ.
Η Ελλάκτωρ έκλεισε στα 1,08 ευρώ αμετάβλητη και αποτίμηση 191 εκατ. ευρώ.
Ο ΟΛΠ έκλεισε στα 12,68 ευρώ με άνοδο +0,16% και αποτίμηση 320 εκατ. ευρώ.
Η Aegean Airlines έκλεισε σήμερα στα 6,72 ευρώ με άνοδο +1,05% και αποτίμηση 479 εκατ. ευρώ.
Η ΕΧΑΕ έκλεισε στα 4,28 ευρώ μεπτώση -1,61% και αποτίμηση 279 εκατ. ευρώ.
Σταθεροποίηση στα ελληνικά ομόλογα – Το 10ετές 7,59% spread στις 707 μ.β. και το ετήσιο 11,30%
Σταθεροποίηση καταγράφεται σήμερα 3/2/2017 στις τιμές των ελληνικών ομολόγων μετά την δραματική επιδείνωση που σημειώθηκε εσχάτως λόγω της αύξησης του κινδύνου χρέους και του σεναρίου Grexit.
Οι τιμές έφθασαν σε επίπεδα που αποτιμούσαν τον κίνδυνο χρεοκοπίας αλλά εσχάτως οι επενδυτές προέβησαν σε κάποιες αγοραστικές παρεμβάσεις και τώρα τηρούν στάση αναμονής.
Εάν κλείσει η αξιολόγηση σύντομα οι τιμές των ομολόγων θα βελτιωθούν, θα δούμε αποδόσεις στην 10ετία στο 5,8% και στο ετήσιο στο 4%.
Στην αντίθετη περίπτωση η εικόνα της αγοράς ομολόγων στην Ελλάδα θα σημειωθεί επιθετικό sell off εάν δεν κλείσει σύντομα η αξιολόγηση....
Οποιαδήποτε εκτροπή θα μπορούσε να οδηγήσει τον πρώην 3ετές νυν ετήσιο ομόλογο στο 20%....
Στην Ευρώπη σήμερα επικρατούν οι αγοραστές οδηγώντας σε πτώση τις τιμές ειδικά σε Ιταλία και Πορτογαλία όπου είχε σημειωθεί επιδείνωση εσχάτως.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο μετά το νέο ιστορικό χαμηλό -0,1950% στις 11 Ιουλίου του 2016 βρίσκεται σήμερα 3 Φεβρουαρίου του 2017 στο +0,44%.
Στην Ελλάδα θυμίζουμε ότι το ετήσιο ομόλογο λήξης 2017 έφθασε στο 59% για να διαμορφωθεί σήμερα 3 Φεβρουαρίου του 2017 στο 11,30% σε απόδοση αγοράς από 14% στις 31/1/2017
Η ελληνική 10ετία λήξης 24/2/2027 βρίσκεται μεταξύ 73,50 με 74,75 μονάδων βάσης με απόδοση μεταξύ 7,59% και 7,38%...
Η ελληνική 10ετία σημείωσε υψηλά ετών με απόδοση 19,27% στις 8 Ιουλίου του 2015.
Το χαμηλό ετών είναι στο 5,47% τον Ιούνιο και τέλη Αυγούστου του 2014.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 707 μονάδες βάσης από 705 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 1000 μονάδες βάσης από 1050 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής.
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 10% ή 1 εκατ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Οι τιμές στα βραχυχρόνια ομόλογα κινούνται σταθεροποιητικά.
Το 3ετές ομόλογο – πρώην 5ετές - λήξης 2019 εκδόθηκε στις 99,13 μονάδες βάσης το 2014 και σήμερα βρίσκεται στις 93,75 μονάδες βάσης σε μέσες τιμές ή μέση απόδοση 7,96%.
Θυμίζουμε ότι το 3ετές ομόλογο εκδόθηκε στο 4,95%.
Το ετήσιο ομόλογο λήξης 17 Ιουλίου 2017 (πρώην 3ετές ομόλογο) εκδόθηκε στις 99,65 μονάδες βάσης και βρίσκεται στις 97,10 μον. βάσης με μέση απόδοση 10,10% απόδοση αγοράς 11,30% και απόδοση πώλησης 8,90% από 3,5% όταν εκδόθηκε.
Το υψηλό έτους στο 59% στην 2ετία και σημειώθηκε στις 8 Ιουλίου του 2015.
Βελτίωση στα ομόλογα της Ευρώπης με την Πορτογαλία στο 4,11% και Ιταλία 2,24%
Βελτίωση σημειώνεται σήμερα στα ομόλογα της ευρωζώνης ειδικά σε Πορτογαλία και Ιταλία.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 3/2/2017 στο +0,44% ενώ το πρόσφατο υψηλό στο 0,48% σημειώθηκε στις 31 Ιανουαρίου 2017.
Θυμίζουμε ότι το υψηλό 1,02% σημειώθηκε στις 10 Ιουνίου του 2015 ενώ το νέο ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 11 Ιουλίου του 2016 στο -0,1950%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2025 εμφανίζει απόδοση 1,15% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,30% που σημειώθηκε στις 30 Σεπτεμβρίου του 2016.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο 4,11%.
Το ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 1,63% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,87% που σημειώθηκε στις 3 Οκτωβρίου του 2016.
Στην Ιταλία το 10ετές έχει απόδοση 2,24% με ιστορικό χαμηλό 1,05% στις 11 Αυγούστου του 2016.
www.bankingnews.gr
Στην Σύνοδο Κορυφής σήμερα 3/2/2017 στην Μάλτα η Merkel η Γερμανίδα Καγκελάριος και ο Τσίπρας ο έλληνας πρωθυπουργός συμφώνησαν η ελληνική αξιολόγηση να κλείσει εντός του Φεβρουαρίου.
Βραχυπρόθεσμα το ενδιαφέρον επικεντρώνεται στην συνεδρίαση στις 6 Φεβρουαρίου του 2017 του Διοικητικού Συμβουλίου του ΔΝΤ και στις 9 Φεβρουαρίου στην τηλεδιάσκεψη του EWG.
Μόνο εάν υπάρξει φως στην αξιολόγηση στις 20 Φεβρουαρίου του 2017 έστω και με την μορφή της προόδου – και συμφωνία κάποια στιγμή μέσα στον Μάρτιο - θα μπορέσει να συντηρηθεί το χρηματιστήριο στα τρέχοντα επίπεδα ή και αν κινηθεί υψηλότερα.
Εάν στις 20/2 δεν υπάρξει φως τότε έρχεται επιθετικό sell off στις μετοχές και στα ομόλογα.
Η χρηματιστηριακή αγορά διακρατεί τα κρίσιμα τεχνικά σημεία στήριξης όπως οι 606 και 600 μονάδες.
Ωστόσο αυτό που δυστυχώς πρέπει να ξεχάσει η Ελλάδα είναι η ένταξη των ελληνικών ομολόγων στην ποσοτική χαλάρωση QE.
Τα ελληνικά ομόλογα δεν θα ενταχθούν γιατί δεν υπάρχει συμφωνία, ούτε σχεδιασμός για τα μεσοπρόθεσμα μέτρα για το χρέος, χωρίς αυτά δεν υπάρχει καμία πιθανότητα για το QE.
Οι τράπεζες σήμερα οριακά ανέκαμψαν αλλά οι ανησυχίες ότι ο κλάδος θα πληρώσει με νέα ανακεφαλαιοποίηση την αποτυχία της ελληνικής κυβέρνησης έχει καταστήσει τις τραπεζικές μετοχές έρμαιο κερδοσκοπίας.
Στον FTSE 25 επικράτησαν ανοδικές τάσεις γενικά οι μη τραπεζικές μετοχές έχουν επιδείξει καλύτερες άμυνες στην πτώση.
Σήμερα το ελληνικό χρηματιστήριο κατέγραψε άνοδο με τον Γενικό Δείκτη να κλείνει στις 628,92 μονάδες με άνοδο +0,94% έχοντας υψηλό στις 628,97 μονάδες και χαμηλό στις 622,84 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος σε χαμηλά επίπεδα ωστόσο εσχάτως η συναλλακτική δραστηριότητα έχει αυξηθεί.
Αναλυτικότερα η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 26,4 εκατ. ευρώ ενώ ο όγκος στα 48,7 εκατ. τεμάχια, με τα 41 εκατ. τεμάχια να διακινούνται στις τράπεζες και 1,5 εκ. τεμάχια στα warrants.
Σημαντική η παραμονή του Γενικού Δείκτη άνω των 620 μονάδων - Ουδέτερη η βραχυπρόθεσμη τάση της αγοράς
Με κέρδη της τάξης του +0,65%, στις 623,06 μονάδες έκλεισε στη χθεσινή συνεδρίαση ο Γενικός Δείκτης με τον Τραπεζικό Δείκτη να καταγράφει κέρδη της τάξης του +3,09% κλείνοντας στις 765,78 μονάδες.
Η διακράτηση της σημαντικής στήριξης των 725 μονάδων του Τραπεζικού Δείκτη, η οποία απειλήθηκε στη συνεδρίαση της 1/2, ήταν η αφορμή της ανοδικής αντίδρασης των τραπεζικών μετοχών με τον Τραπεζικό Δείκτη να προσεγγίζει εκ νέου τη σημαντική περιοχή των 770 μονάδων στη χθεσινή συνεδρίαση, της οποίας η ανοδική διάσπαση θεωρείται απαραίτητη για την ουσιαστική βελτίωση της τεχνικής εικόνας του δείκτη...
Στα...του Γενικού Δείκτη, η επαναφορά του εντός της ζώνης των 620 - 630 μονάδων ήταν η αφορμή της αντιστροφής της πτωτικότητας της βραχυπρόθεσμης τάσης του η οποία είναι πλέον ουδέτερη ενώ οριακά πτωτική παραμένει η βραχυπρόθεσμη τάση του FTSE/25 και του Τραπεζικού Δείκτη.
Οι στηρίξεις του Γενικού Δείκτη εντοπίζονται στις 620 και 611 μονάδες και οι αντιστάσεις στις 630 και 638 μονάδες.
Οι στηρίξεις του Τραπεζικού Δείκτη εντοπίζονται στις 761 και 745 μονάδες και η αντίσταση στις 791 μονάδες.
Η βραχυπρόθεσμη τάση της Alpha Bank είναι πλέον ουδέτερη ενώ οριακά πτωτική παραμένει η βραχυπρόθεσμη τάση των υπόλοιπων τριών τραπεζών Eurobank, Eθνικής και Πειραιώς.
Οι στηρίξεις του FTSE/25 εντοπίζονται στις 1628 και 1602 μονάδες και η αντίσταση στις 1674 μονάδες.
Συνοψίζοντας, θα λέγαμε πως η διακράτηση κρίσιμων στηρίξεων των δεικτών ήταν η αφορμή της ανοδικής αντίδρασης στην αγορά με το Γενικό Δείκτη να επανέρχεται στη ζώνη των 620-630 μονάδων και τον Τραπεζικό Δείκτη να προσεγγίζει εκ νέου τη σημαντική περιοχή των 770 μονάδων της οποίας η ανοδική διάσπαση θεωρείται απαραίτητη για την ουσιαστική βελτίωση της τεχνικής του εικόνας.
Τα κύρια σημεία προσοχής της σημερινής συνεδρίασης εστιάζονται στην παραμονή του Γενικού Δείκτη εντός της ζώνης των 620 - 630 μονάδων καθώς και στη συμπεριφορά του Τραπεζικού Δείκτη στην περιοχή των 770 μονάδων.
Σε περίπτωση συνέχειας της ανοδικής κίνησης, σημαντικές θεωρούνται οι αντιστάσεις των 630 μονάδων του Γενικού Δείκτη και των 791 μονάδων του Τραπεζικού Δείκτη ενώ σε αντίθετη περίπτωση σημαντική θεωρείται η διακράτηση των στηρίξεων των 620 μονάδων του Γενικού Δείκτη και των 745 μονάδων του Τραπεζικού Δείκτη...
Άτονες οι τράπεζες χωρίς όγκους – Σε ομηρία ο κλάδος
Άτονες ήταν σήμερα οι μετοχές των τραπεζών, με τους όγκους να βρίσκονται σε μέτρια επίπεδα.
Στις προηγούμενες συνεδριάσεις οι μετοχές των τραπεζών έχασαν το 17% της αξίας τους υπήρξε μια μικρής κλίμακας αντίδραση αλλά συνολικά οι μετοχές βρίσκονται υπό καθεστώς ομηρίας.
Η Εθνική έκλεισε σήμερα στα 0,2280 ευρώ με άνοδο +1,33% με όγκο 21,3 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,08 δισ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0066 ευρώ προ RS ή 0,099 ευρώ μετά reverse split
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η νέα ΑΜΚ υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ έκλεισε στα 0,0070 ευρώ με όγκο 100 χιλ. τεμάχια.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 1,82 ευρώ με άνοδο +1,68 με όγκο 3,05 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,79 δισεκ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Alpha Βank είναι στα 0,9490 ευρώ ή προ RS στα 0,01890 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η νέα τιμή ΑΜΚ στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ έκλεισε στα 0,0010 ευρώ με ανεκτέλεστη εντολή πώλησης 90 εκατ τεμαχίων και αγοράς 33 εκατ.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 0,1860 ευρώ με άνοδο +3,33% με όγκο 14,1 εκατ. και η κεφαλαιοποίηση 1,62 δισ ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς είναι στα 0,067 ευρώ μετά RS ή προ RS στα 0,000670 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η νέα ΑΜΚ στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ έκλεισε στα 0,0010 ευρώ με εντολή πώλησης 34 εκατ.
Η Eurobank έκλεισε στα 0,5870 ευρώ με άνοδο +0,86% με όγκο 3,2 εκατ. μετοχές και κεφαλαιοποίηση 1,28 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου είχε τελευταία τιμή 0,1410 ευρώ και κεφαλαιοποίηση 1,41 δισ. ευρώ.
Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο.
Η Attica Βank έκλεισε στα 0,0400 ευρώ αμετάβλητη, όγκο 1,8 εκ μετοχές και κεφαλαιοποίηση 93 εκατ.
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,027 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001370 ευρώ και σημειώθηκε στις 28 Δεκεμβρίου του 2016.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 12,02 ευρώ με άνοδο +0,84% με αποτίμηση 238 εκατ. ευρώ.
Ήπιες ανοδικές τάσεις στον FTSE 25 αλλά με χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα
Ήπιες ανοδικές τάσεις σημειώθηκαν στις μετοχές του FTSE 25, με τους όγκους να είναι πολύ περιορισμένοι και γενικώς οι επενδυτές προβαίνουν σε φειδωλές κινήσεις.
Η Coca Cola HBC έκλεισε στα 20,79 ευρώ με άνοδο +0,05% με την κεφαλαιοποίηση στα 7,62 δισ. ευρώ παραμένει στην πρώτη θέση των κεφαλαιοποιήσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 8,6 ευρώ με άνοδο +1,18% και αποτίμηση 4,21 δισ. ευρώ, βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 2,63 ευρώ με πτώση -2,23% και κεφαλαιοποίηση 610 εκατ. ευρώ
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 8,34 ευρώ με άνοδο +0,85% έχοντας κεφαλαιοποίηση στα 2,66 δισ. ευρώ
Η Folli Follie έκλεισε στα 18,67 ευρώ με άνοδο +1,24% με την αποτίμηση στα 1,23 δισ. ευρώ.
Ο Τιτάνας έκλεισε στα 22,18 ευρώ με άνοδο +2,13% ενώ η κεφαλαιοποίηση διαμορφώνεται στα 1,72 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 4,28 ευρώ με άνοδο +0,71% και κεφαλαιοποίηση 1,3 δισ. ευρώ.
Η Motor Oil έκλεισε στα 13,43 ευρώ με άνοδο +0,52% και κεφαλαιοποίηση 1,48 δισ. ευρώ.
Η Jumbo έκλεισε στα 13,19 ευρώ με άνοδο +4,52% και κεφαλαιοποίηση 1,79 δισ. ευρώ.
Η MIG (που δεν ανήκει πλέον στον FTSE 25) έκλεισε στα 0,1510 ευρώ με άνοδο +1,34% και όγκο 1 εκ. τεμάχια, με την αποτίμηση στα 141 εκατ. ευρώ.
Η Μυτιληναίος έκλεισε στα 6,54 ευρώ με πτώση -0,15%, με την κεφαλαιοποίηση να διαμορφώνεται στα 764 εκατ. ευρώ.
Η Ελλάκτωρ έκλεισε στα 1,08 ευρώ αμετάβλητη και αποτίμηση 191 εκατ. ευρώ.
Ο ΟΛΠ έκλεισε στα 12,68 ευρώ με άνοδο +0,16% και αποτίμηση 320 εκατ. ευρώ.
Η Aegean Airlines έκλεισε σήμερα στα 6,72 ευρώ με άνοδο +1,05% και αποτίμηση 479 εκατ. ευρώ.
Η ΕΧΑΕ έκλεισε στα 4,28 ευρώ μεπτώση -1,61% και αποτίμηση 279 εκατ. ευρώ.
Σταθεροποίηση στα ελληνικά ομόλογα – Το 10ετές 7,59% spread στις 707 μ.β. και το ετήσιο 11,30%
Σταθεροποίηση καταγράφεται σήμερα 3/2/2017 στις τιμές των ελληνικών ομολόγων μετά την δραματική επιδείνωση που σημειώθηκε εσχάτως λόγω της αύξησης του κινδύνου χρέους και του σεναρίου Grexit.
Οι τιμές έφθασαν σε επίπεδα που αποτιμούσαν τον κίνδυνο χρεοκοπίας αλλά εσχάτως οι επενδυτές προέβησαν σε κάποιες αγοραστικές παρεμβάσεις και τώρα τηρούν στάση αναμονής.
Εάν κλείσει η αξιολόγηση σύντομα οι τιμές των ομολόγων θα βελτιωθούν, θα δούμε αποδόσεις στην 10ετία στο 5,8% και στο ετήσιο στο 4%.
Στην αντίθετη περίπτωση η εικόνα της αγοράς ομολόγων στην Ελλάδα θα σημειωθεί επιθετικό sell off εάν δεν κλείσει σύντομα η αξιολόγηση....
Οποιαδήποτε εκτροπή θα μπορούσε να οδηγήσει τον πρώην 3ετές νυν ετήσιο ομόλογο στο 20%....
Στην Ευρώπη σήμερα επικρατούν οι αγοραστές οδηγώντας σε πτώση τις τιμές ειδικά σε Ιταλία και Πορτογαλία όπου είχε σημειωθεί επιδείνωση εσχάτως.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο μετά το νέο ιστορικό χαμηλό -0,1950% στις 11 Ιουλίου του 2016 βρίσκεται σήμερα 3 Φεβρουαρίου του 2017 στο +0,44%.
Στην Ελλάδα θυμίζουμε ότι το ετήσιο ομόλογο λήξης 2017 έφθασε στο 59% για να διαμορφωθεί σήμερα 3 Φεβρουαρίου του 2017 στο 11,30% σε απόδοση αγοράς από 14% στις 31/1/2017
Η ελληνική 10ετία λήξης 24/2/2027 βρίσκεται μεταξύ 73,50 με 74,75 μονάδων βάσης με απόδοση μεταξύ 7,59% και 7,38%...
Η ελληνική 10ετία σημείωσε υψηλά ετών με απόδοση 19,27% στις 8 Ιουλίου του 2015.
Το χαμηλό ετών είναι στο 5,47% τον Ιούνιο και τέλη Αυγούστου του 2014.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 707 μονάδες βάσης από 705 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 1000 μονάδες βάσης από 1050 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής.
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 10% ή 1 εκατ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Οι τιμές στα βραχυχρόνια ομόλογα κινούνται σταθεροποιητικά.
Το 3ετές ομόλογο – πρώην 5ετές - λήξης 2019 εκδόθηκε στις 99,13 μονάδες βάσης το 2014 και σήμερα βρίσκεται στις 93,75 μονάδες βάσης σε μέσες τιμές ή μέση απόδοση 7,96%.
Θυμίζουμε ότι το 3ετές ομόλογο εκδόθηκε στο 4,95%.
Το ετήσιο ομόλογο λήξης 17 Ιουλίου 2017 (πρώην 3ετές ομόλογο) εκδόθηκε στις 99,65 μονάδες βάσης και βρίσκεται στις 97,10 μον. βάσης με μέση απόδοση 10,10% απόδοση αγοράς 11,30% και απόδοση πώλησης 8,90% από 3,5% όταν εκδόθηκε.
Το υψηλό έτους στο 59% στην 2ετία και σημειώθηκε στις 8 Ιουλίου του 2015.
Βελτίωση στα ομόλογα της Ευρώπης με την Πορτογαλία στο 4,11% και Ιταλία 2,24%
Βελτίωση σημειώνεται σήμερα στα ομόλογα της ευρωζώνης ειδικά σε Πορτογαλία και Ιταλία.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 3/2/2017 στο +0,44% ενώ το πρόσφατο υψηλό στο 0,48% σημειώθηκε στις 31 Ιανουαρίου 2017.
Θυμίζουμε ότι το υψηλό 1,02% σημειώθηκε στις 10 Ιουνίου του 2015 ενώ το νέο ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 11 Ιουλίου του 2016 στο -0,1950%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2025 εμφανίζει απόδοση 1,15% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,30% που σημειώθηκε στις 30 Σεπτεμβρίου του 2016.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο 4,11%.
Το ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 1,63% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,87% που σημειώθηκε στις 3 Οκτωβρίου του 2016.
Στην Ιταλία το 10ετές έχει απόδοση 2,24% με ιστορικό χαμηλό 1,05% στις 11 Αυγούστου του 2016.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών