Μεγάλες πιέσεις στις τράπεζες -8% και στην Attica bank -14% οι επενδυτές προβλέπουν ψυχρολουσία...στις 15 Ιουνίου
(upd24) Ισχυρή τραπεζική πτώση σημειώθηκε στην εγχώρια χρηματιστηριακή αγορά καθώς όλα δείχνουν ότι δεν θα υπάρξει συμφωνία στις 15 Ιουνίου αλλά μια ακόμη ψυχρολουσία....
Από τα ενδιαφέροντα στοιχεία σήμερα ήταν ότι οι Barclays, UBS, Citigroup έχουν εντολές πώλησης στο ελληνικό χρηματιστήριο και στις τράπεζες επιδεινώνοντας το αρνητικό κλίμα...
Είναι ξεκάθαρο ότι η αγορά αρχίζει να αντιλαμβάνεται ότι χρέος, ποσοτική χαλάρωση και άλλες παράμετροι μετατίθενται για μετά τις γερμανικές εκλογές 24 Σεπτεμβρίου οπότε εύλογα διορθώνουν δείκτες και μετοχές.
Οι τελικές αποφάσεις πάνε για αργότερα σε χρέος και ποσοτική χαλάρωση, η δόση των 7,1 δισεκ. θα δοθεί την δεύτερη εβδομάδα του Ιουλίου αλλά το χρέος Οκτώβριο ή Νοέμβριο του 2017.
Σήμερα στην χρηματιστηριακή αγορά κυριάρχησαν οι σημαντικές ρευστοποιήσεις στις τράπεζες έως -8% και έως -14% στην Attica bank.
Στις τράπεζες ασκήθηκαν πιέσεις καθώς οι επενδυτές αντιλαμβάνονται ότι δεν θα υπάρξει συμφωνία στις 15 Ιουνίου.
Στην Attica bank οι επενδυτές κατανόησαν ότι με P/BV 0,43 είναι η πιο ακριβή.
Στον FTSE 25 ορισμένες μετοχές παρείχαν στηρίξεις όπως η Coca Cola +1,82% και η Lamda +2,43%
Σε γενικές γραμμές μπορεί να ειπωθεί ότι ο Γενικός Δείκτης όσο δεν διασπάει τις 800 μονάδες ο προβληματισμός θα εντείνεται και ο βραχυπρόθεσμος στόχος θα είναι οι 760 και ακολούθως 730 μονάδες.
Οι πιέσεις στις τράπεζες είναι λελογισμένες αλλά οι αποτιμήσεις με όρους P/BV δεν δίνουν ανοδικά περιθώρια.
Στον FTSE 25 υπάρχουν μετοχές… ακραία υπερτιμημένες.
Σήμερα το ελληνικό χρηματιστήριο αρχικά ήταν ευμετάβλητο και στην συνέχεια εντάθηκαν οι ρευστοποιήσεις με τον Γενικό Δείκτη να κλείνει στις 766,03 μονάδες με πτώση -2,17% έχοντας υψηλό στις 788,88 μονάδες και χαμηλό στις 765,21 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος σε αυξανόμενα επίπεδα ενώ συνολικά καταγράφεται αύξηση όγκων εσχάτως.
Αναλυτικότερα η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 107,2 εκατ. ευρώ ενώ ο όγκος στα 175,9 εκατ. τεμάχια, με τα 166 εκατ. τεμάχια να διακινούνται στις τράπεζες και 395 χιλ. τεμάχια στα warrants
Επιθετικές πωλήσεις στις τράπεζες από Barclays, UBS, Citigroup, Credit Suisse
Επιθετικές πωλήσεις σημειώνονται σήμερα 24 Μαίου από ξένους οίκους στις ελληνικές τράπεζες απόρροια των ανησυχιών ότι η Ελλάδα δεν θα πάρει τίποτε στις 15 Ιουνίου.
Η αγορά είχε ενισχυθεί προεξοφλώντας ότι θα κλείσουν πολλά αν οικτά ζητήματα και πλέον φαίνεται ότι το μείζον θέμα το χρέος μετατίθεται για τον Οκτώβριο.
Στην Εθνική τράπεζα η Barclays με 4 εκατ μετοχές, η UBS 4,3 εκατ. η HSBC 3,6 εκατ και η Citigroup 1,9 εκατ μετοχές.
Στην Alpha bank η Citigroup 2 εκατ μετοχές, η Morgan Stanley 300 χιλ μετοχές και η J P Morgan 800 χιλ τεμάχια.
Στην Eurobank η UBS με 1 εκατ μετοχές και η Barclays με 1,1 εκατ τεμάχια.
Στην Πειραιώς η Barclays με 6,5 εκατ μετοχές, η UBS με 3,1 εκατ, η Citigroup 2 εκατ και η Credit Suisse με 1,88 εκατ μετοχές.
Στην Attica bank και σήμερα πωλητής είναι η Citigroup ενώ χθες πούλησε 2,64 εκατ μετοχές.
Σε αναζήτηση κατεύθυνσης η αγορά μετά την επιτυχή δοκιμασία των στηρίξεων στη χθεσινή συνεδρίαση
Με τις λιγότερες δυνατές απώλειες της τάξης του -0,70%, στις 783,03 μονάδες έκλεισε στη χθεσινή συνεδρίαση ο Γενικός Δείκτης με τον Τραπεζικό Δείκτη να καταγράφει απώλειες της τάξης του -1,86% κλείνοντας στις 1027,97 μονάδες.
Με εξαιρετικά ψύχραιμη συμπεριφορά αποτίμησε η αγορά τις εξελίξεις από το Εurogroup στη χθεσινή συνεδρίαση με τους δείκτες να τεστάρουν επιτυχώς τις σημαντικές στηρίξεις τις οποίες είχαμε επισημάνει και να κλείνουν με τις λιγότερες δυνατές απώλειες εκπλήσσοντας ακόμα και τους πιο αισιόδοξους επενδυτές...
Συγκεκριμένα, ο Γενικός Δείκτης αφού δοκίμασε τη στήριξη των 770 μονάδων αντέδρασε έως την αντίσταση των 790 μονάδων για να κλείσει τελικά στις 783,03 μονάδες.
Αντίστοιχη κίνηση πραγματοποίησε και ο Τραπεζικός Δείκτης ο οποίος μετά την επιτυχή δοκιμασία της στήριξης των 990 μονάδων (993,89 μονάδες, χαμηλό ημέρας) αντέδρασε έως τη σημαντική αντίσταση των 1050 μονάδων (1049,12 μονάδες, υψηλό ημέρας) για να κλείσει τελικά στις 1026,97 μονάδες.
Συμπερασματικά, θα λέγαμε πως η προσπάθεια του Γενικού Δείκτη να κλείσει άνω των 780 μονάδων στη χθεσινή συνεδρίαση ήταν ιδιάτερα ενθαρρυντική, ωστόσο η ενδοσυνεδριακή διάσπασή της και η συνεχής αδυναμία ανοδικής διάσπασης των 800 μονάδων μας προϊδεάζει για μία πιθανή νέα δοκιμασία της στήριξης των 770 μονάδων προσεχώς...
Η βραχυπρόθεσμη τάση όλων των δεικτών παραμένει ουδέτερη!
Οι αντιστάσεις του Γενικού Δείκτη εντοπίζονται στις 792 και 800 μονάδες και οι στηρίξεις στις 772 και 760 μονάδες.
Οι αντιστάσεις του Τραπεζικού Δείκτη εντοπίζονται στις 1050 και 1075 μονάδες και οι στηρίξεις στις 990 και 965 μονάδες.
Οι αντιστάσεις της Εθνικής εντοπίζονται στα 0,342 και 0,353 ευρώ και οι στηρίξεις στα 0,318 και 0,305 ευρώ.
Οι αντιστάσεις της Alpha Bank εντοπίζονται στα 2,17 και 2,21 ευρώ και οι στηρίξεις στα 2,09 και 2,05 ευρώ.
Οι αντιστάσεις της Eurobank εντοπίζονται στα 0,925 και 0,95 ευρώ και οι στηρίξεις στα 0,865 και 0,83 ευρώ.
Οι αντιστάσεις της Πειραιώς εντοπίζονται στα 0,24 και 0,249 ευρώ και οι στηρίξεις στα 0,225 και 0,219 ευρώ.
Οι αντιστάσεις του FTSE/25 εντοπίζονται στις 2110 και 2134 μονάδες και οι στηρίξεις στις 2055 και 2024 μονάδες.
Συνοψίζοντας, θα λέγαμε πως όσο η ο Γενικός Δείκτης συνεχίζει να κινείται στο γνωστό εύρος των 780 - 800 μονάδων αδυνατώντας να διασπάσει ανοδικά το άνω εύρος και διακρατώντας από την άλλη πλευρά τις απαραίτητες στηρίξεις, δεν μπορεί να υπάρξει ορθή εκτίμηση για τη βραχυπρόθεσμη πορεία της αγοράς...
Τα κύρια σημεία προσοχής της σημερινής συνεδρίασης εστιάζονται στη συμπεριφορά του Γενικού Δείκτη σε πιθανή επαναπροσέγγιση της στήριξης των 772 μονάδων καθώς και στην αντίσταση των 792 μονάδων.
Σημαντική θεωρείται επίσης η συμπεριφορά του Τραπεζικού Δείκτη στην περιοχή στήριξης των 990 μονάδων καθώς και στην αντίσταση των 1050 μονάδων...
Ρευστοποιήσεις στις τράπεζες έως -8% και η Attica bank -14% απόρροια των ανησυχιών ότι δεν θα υπάρξει συμφωνία στις 15 Ιουνίου
Έντονες ρευστοποιήσεις σήμερα στις ελληνικές τράπεζες, με Alpha, Εθνική και Eurobank στο προσκήνιο, ενώ και η Attica -14% αρχίζει να ξεφουσκώνει καθώς ήταν υπερτιμημένη.
Η Εθνική έκλεισε στα 0,3050 ευρώ με πτώση -7,58% με όγκο 61,2 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,78 δισ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0066 ευρώ προ RS ή 0,099 ευρώ μετά reverse split
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ έκλεισε στα 0,0050 ευρώ με όγκο 390 χιλ. τεμάχια.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 2,04 ευρώ με πτώση -4,67% με όγκο 9,2 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 3,14 δισεκ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Alpha Βank είναι στα 0,9490 ευρώ ή προ RS στα 0,01890 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ έκλεισε στα 0,0010 ευρώ με ανεκτέλεστη εντολή πώλησης 30 εκατ τεμαχίων και αγοράς 21 εκατ.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 0,2160 ευρώ με πτώση -6,9% με όγκο 45,1 εκατ. και η κεφαλαιοποίηση 1,88 δισ ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς είναι στα 0,067 ευρώ μετά RS ή προ RS στα 0,000670 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ έκλεισε στα 0,0010 ευρώ με εντολή πώλησης 35 εκατ.
Η Eurobank έκλεισε στα 0,8460 ευρώ με πτώση -6% με όγκο 10,8 εκατ. μετοχές και κεφαλαιοποίηση 1,84 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου είχε τελευταία τιμή 0,1410 ευρώ και κεφαλαιοποίηση 1,41 δισ. ευρώ.
Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο.
Η Attica Βank έκλεισε στα 0,0910 ευρώ με πτώση -14,15% με όγκο 35,8 εκατ. μετοχές και κεφαλαιοποίηση 212 εκατ.
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,027 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001370 ευρώ και σημειώθηκε στις 28 Δεκεμβρίου του 2016.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 12,05 ευρώ με πτώση -2,43% με αποτίμηση 239 εκατ. ευρώ.
Στήριξη στην αγορά από ορισμένες μετοχές του FTSE 25 – Κέρδη σε Coca Cola, πιέσεις σε ΟΠΑΠ – ΟΛΠ
Πτωτικές τάσεις σημειώθηκαν στις μετοχές του FTSE 25 ενώ κέρδη κατέγραψαν Lamda και Coca Cola.
Στον αντίποδα πτωτικά κινήθηκαν ΟΠΑΠ, ΟΤΕ….
Η Coca Cola HBC έκλεισε στα 26,23 ευρώ με άνοδο +1,62% με την κεφαλαιοποίηση στα 9,61 δισ. ευρώ παραμένει στην πρώτη θέση των κεφαλαιοποιήσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 10,57 ευρώ με πτώση -0,09% και αποτίμηση 5,18 δισ. ευρώ, βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 4,08 ευρώ με άνοδο +0,25% και κεφαλαιοποίηση 946 εκατ. ευρώ
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 9,31 ευρώ με πτώση -3,02% έχοντας κεφαλαιοποίηση στα 2,96 δισ. ευρώ
Η Folli Follie έκλεισε στα 20,20 ευρώ με πτώση -1,46% με την αποτίμηση στα 1,35 δισ. ευρώ.
Ο Τιτάνας έκλεισε στα 24,72 ευρώ με πτώση -0,36% ενώ η κεφαλαιοποίηση διαμορφώνεται στα 1,9 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 6,19 ευρώ με πτώση -1,9% και κεφαλαιοποίηση 1,89 δισ. ευρώ.
Η Motor Oil έκλεισε στα 17,05 ευρώ με πτώση -0,53% και κεφαλαιοποίηση 1,88 δισ. ευρώ.
Η Jumbo έκλεισε στα 15,86 ευρώ με πτώση -0,13% και κεφαλαιοποίηση 2,15 δισ. ευρώ.
Η MIG (που δεν ανήκει πλέον στον FTSE 25) έκλεισε στα 0,1850 ευρώ με πτώση -5,61% και όγκο 6,5 εκ. τεμάχια, με την αποτίμηση στα 173 εκατ. ευρώ.
Η Μυτιληναίος έκλεισε στα 7,38 ευρώ με πτώση -1,2%, με την κεφαλαιοποίηση να διαμορφώνεται στα 862 εκατ. ευρώ.
Η Ελλάκτωρ έκλεισε στα 1,4 ευρώ με πτώση -3,45% και αποτίμηση 247 εκατ. ευρώ.
Ο ΟΛΠ έκλεισε στα 14,00 ευρώ με πτώση -1,06% και αποτίμηση 350 εκατ. ευρώ.
Η Aegean Airlines έκλεισε σήμερα στα 7,91 ευρώ με πτώση -0,5% και αποτίμηση 564 εκατ. ευρώ.
Η ΕΧΑΕ έκλεισε στα 5,2 ευρώ με πτώση -1,89% και αποτίμηση 339 εκατ. ευρώ.
Οριακή επιδείνωση στα ελληνικά ομόλογα η 10ετία 5,92% με 5,70% και το ετήσιο – πρώην 3ετές – στο 4,50%....
Οριακή επιδείνωση καταγράφεται σήμερα στα ελληνικά ομόλογα, λόγω της αποτυχίας στο Eurogroup, ωστόσο η προσμονή ότι στις 15 Ιουνίου κάποιας μορφής συμφωνία θα υπάρξει συγκρατεί την αγορά από μεγαλύτερη πτώση.
Αξίζει να αναφερθεί ότι ο μέσος όρος τιμών των 20 ομολόγων που διαπραγματεύονται στις ηλεκτρονικές πλατφόρμες βρίσκεται στις 78 μονάδες βάσης όταν το καλοκαίρι του 2014 είχε φθάσει στο ανώτατο όριο των 74,5 μονάδων βάσης.
Με βάση ένα αισιόδοξο σενάριο ο μέσος όρος των 20 ομολόγων θα μπορούσε να φθάσει στις 84 ή μέγιστο 85 μονάδες βάσης.
Η ελληνική 10ετία λήξης 24/2/2027 βρίσκεται μεταξύ 84,50 με 86 μονάδων βάσης με απόδοση μεταξύ 5,92% και 5,70%...
Η ελληνική 10ετία σημείωσε υψηλά ετών με απόδοση 19,27% στις 8 Ιουλίου του 2015.
Το χαμηλό ετών είναι στο 5,47% τον Ιούνιο και τέλη Αυγούστου του 2014.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 542 μονάδες βάσης από 532 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 621 μονάδες βάσης από 650 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 6,21% ή 621 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Οι τιμές στα βραχυχρόνια ομόλογα εμφανίζουν ήπιες σταθεροποιητικές τάσεις.
Το 3ετές ομόλογο – πρώην 5ετές - λήξης 2019 εκδόθηκε στις 99,13 μονάδες βάσης το 2014 και σήμερα βρίσκεται στις 98,60 μονάδες βάσης σε μέσες τιμές ή μέση απόδοση 5,57%.
Θυμίζουμε ότι το 5ετές ομόλογο εκδόθηκε στο 4,95%.
Το ετήσιο ομόλογο λήξης 17 Ιουλίου 2017 (πρώην 3ετές ομόλογο) εκδόθηκε στις 99,65 μονάδες βάσης και βρίσκεται στις 99,90 μονάδες βάσης με μέση απόδοση 4,02% απόδοση αγοράς 4,50% και απόδοση πώλησης 3,55% από 3,5% όταν εκδόθηκε…
Το υψηλό έτους στο 59% στην 2ετία και σημειώθηκε στις 8 Ιουλίου του 2015.
Σταθεροποίηση στην Ευρώπη με την Ιταλία 2,11% και η Πορτογαλία 3,19%
Σταθεροποίηση καταγράφεται σήμερα 24/5 στα ομόλογα της ευρωζώνης.
Η στρατηγική της ΕΚΤ με το πρόγραμμα ποσοτικής χαλάρωσης θα καθορίσει τις αποδόσεις, πάντως μεγάλη μείωση δεν μπορεί να υπάρξει, το παράδειγμα των ΗΠΑ είναι σηματωρός μετά την λήξη του QE από την FED.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 24/5/2017 στο +0,39% με πρόσφατο υψηλό +0,48% στις 31 Ιανουαρίου 2017. Θυμίζουμε ότι το υψηλό ετών 1,02% σημειώθηκε στις 10 Ιουνίου του 2015 ενώ το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 11 Ιουλίου του 2016 στο -0,1950%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2025 εμφανίζει απόδοση 0,83% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,30% που σημειώθηκε στις 30 Σεπτεμβρίου του 2016.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο 3,19% με ιστορικό χαμηλό 1,56% στις 13 Μαρτίου του 2015.
Το ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 1,59% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,87% που σημειώθηκε στις 3 Οκτωβρίου του 2016.
Στην Ιταλία το 10ετές έχει απόδοση 2,11% με ιστορικό χαμηλό 1,042% στις 11 Αυγούστου του 2016.
www.bankingnews.gr
Από τα ενδιαφέροντα στοιχεία σήμερα ήταν ότι οι Barclays, UBS, Citigroup έχουν εντολές πώλησης στο ελληνικό χρηματιστήριο και στις τράπεζες επιδεινώνοντας το αρνητικό κλίμα...
Είναι ξεκάθαρο ότι η αγορά αρχίζει να αντιλαμβάνεται ότι χρέος, ποσοτική χαλάρωση και άλλες παράμετροι μετατίθενται για μετά τις γερμανικές εκλογές 24 Σεπτεμβρίου οπότε εύλογα διορθώνουν δείκτες και μετοχές.
Οι τελικές αποφάσεις πάνε για αργότερα σε χρέος και ποσοτική χαλάρωση, η δόση των 7,1 δισεκ. θα δοθεί την δεύτερη εβδομάδα του Ιουλίου αλλά το χρέος Οκτώβριο ή Νοέμβριο του 2017.
Σήμερα στην χρηματιστηριακή αγορά κυριάρχησαν οι σημαντικές ρευστοποιήσεις στις τράπεζες έως -8% και έως -14% στην Attica bank.
Στις τράπεζες ασκήθηκαν πιέσεις καθώς οι επενδυτές αντιλαμβάνονται ότι δεν θα υπάρξει συμφωνία στις 15 Ιουνίου.
Στην Attica bank οι επενδυτές κατανόησαν ότι με P/BV 0,43 είναι η πιο ακριβή.
Στον FTSE 25 ορισμένες μετοχές παρείχαν στηρίξεις όπως η Coca Cola +1,82% και η Lamda +2,43%
Σε γενικές γραμμές μπορεί να ειπωθεί ότι ο Γενικός Δείκτης όσο δεν διασπάει τις 800 μονάδες ο προβληματισμός θα εντείνεται και ο βραχυπρόθεσμος στόχος θα είναι οι 760 και ακολούθως 730 μονάδες.
Οι πιέσεις στις τράπεζες είναι λελογισμένες αλλά οι αποτιμήσεις με όρους P/BV δεν δίνουν ανοδικά περιθώρια.
Στον FTSE 25 υπάρχουν μετοχές… ακραία υπερτιμημένες.
Σήμερα το ελληνικό χρηματιστήριο αρχικά ήταν ευμετάβλητο και στην συνέχεια εντάθηκαν οι ρευστοποιήσεις με τον Γενικό Δείκτη να κλείνει στις 766,03 μονάδες με πτώση -2,17% έχοντας υψηλό στις 788,88 μονάδες και χαμηλό στις 765,21 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος σε αυξανόμενα επίπεδα ενώ συνολικά καταγράφεται αύξηση όγκων εσχάτως.
Αναλυτικότερα η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 107,2 εκατ. ευρώ ενώ ο όγκος στα 175,9 εκατ. τεμάχια, με τα 166 εκατ. τεμάχια να διακινούνται στις τράπεζες και 395 χιλ. τεμάχια στα warrants
Επιθετικές πωλήσεις στις τράπεζες από Barclays, UBS, Citigroup, Credit Suisse
Επιθετικές πωλήσεις σημειώνονται σήμερα 24 Μαίου από ξένους οίκους στις ελληνικές τράπεζες απόρροια των ανησυχιών ότι η Ελλάδα δεν θα πάρει τίποτε στις 15 Ιουνίου.
Η αγορά είχε ενισχυθεί προεξοφλώντας ότι θα κλείσουν πολλά αν οικτά ζητήματα και πλέον φαίνεται ότι το μείζον θέμα το χρέος μετατίθεται για τον Οκτώβριο.
Στην Εθνική τράπεζα η Barclays με 4 εκατ μετοχές, η UBS 4,3 εκατ. η HSBC 3,6 εκατ και η Citigroup 1,9 εκατ μετοχές.
Στην Alpha bank η Citigroup 2 εκατ μετοχές, η Morgan Stanley 300 χιλ μετοχές και η J P Morgan 800 χιλ τεμάχια.
Στην Eurobank η UBS με 1 εκατ μετοχές και η Barclays με 1,1 εκατ τεμάχια.
Στην Πειραιώς η Barclays με 6,5 εκατ μετοχές, η UBS με 3,1 εκατ, η Citigroup 2 εκατ και η Credit Suisse με 1,88 εκατ μετοχές.
Στην Attica bank και σήμερα πωλητής είναι η Citigroup ενώ χθες πούλησε 2,64 εκατ μετοχές.
Σε αναζήτηση κατεύθυνσης η αγορά μετά την επιτυχή δοκιμασία των στηρίξεων στη χθεσινή συνεδρίαση
Με τις λιγότερες δυνατές απώλειες της τάξης του -0,70%, στις 783,03 μονάδες έκλεισε στη χθεσινή συνεδρίαση ο Γενικός Δείκτης με τον Τραπεζικό Δείκτη να καταγράφει απώλειες της τάξης του -1,86% κλείνοντας στις 1027,97 μονάδες.
Με εξαιρετικά ψύχραιμη συμπεριφορά αποτίμησε η αγορά τις εξελίξεις από το Εurogroup στη χθεσινή συνεδρίαση με τους δείκτες να τεστάρουν επιτυχώς τις σημαντικές στηρίξεις τις οποίες είχαμε επισημάνει και να κλείνουν με τις λιγότερες δυνατές απώλειες εκπλήσσοντας ακόμα και τους πιο αισιόδοξους επενδυτές...
Συγκεκριμένα, ο Γενικός Δείκτης αφού δοκίμασε τη στήριξη των 770 μονάδων αντέδρασε έως την αντίσταση των 790 μονάδων για να κλείσει τελικά στις 783,03 μονάδες.
Αντίστοιχη κίνηση πραγματοποίησε και ο Τραπεζικός Δείκτης ο οποίος μετά την επιτυχή δοκιμασία της στήριξης των 990 μονάδων (993,89 μονάδες, χαμηλό ημέρας) αντέδρασε έως τη σημαντική αντίσταση των 1050 μονάδων (1049,12 μονάδες, υψηλό ημέρας) για να κλείσει τελικά στις 1026,97 μονάδες.
Συμπερασματικά, θα λέγαμε πως η προσπάθεια του Γενικού Δείκτη να κλείσει άνω των 780 μονάδων στη χθεσινή συνεδρίαση ήταν ιδιάτερα ενθαρρυντική, ωστόσο η ενδοσυνεδριακή διάσπασή της και η συνεχής αδυναμία ανοδικής διάσπασης των 800 μονάδων μας προϊδεάζει για μία πιθανή νέα δοκιμασία της στήριξης των 770 μονάδων προσεχώς...
Η βραχυπρόθεσμη τάση όλων των δεικτών παραμένει ουδέτερη!
Οι αντιστάσεις του Γενικού Δείκτη εντοπίζονται στις 792 και 800 μονάδες και οι στηρίξεις στις 772 και 760 μονάδες.
Οι αντιστάσεις του Τραπεζικού Δείκτη εντοπίζονται στις 1050 και 1075 μονάδες και οι στηρίξεις στις 990 και 965 μονάδες.
Οι αντιστάσεις της Εθνικής εντοπίζονται στα 0,342 και 0,353 ευρώ και οι στηρίξεις στα 0,318 και 0,305 ευρώ.
Οι αντιστάσεις της Alpha Bank εντοπίζονται στα 2,17 και 2,21 ευρώ και οι στηρίξεις στα 2,09 και 2,05 ευρώ.
Οι αντιστάσεις της Eurobank εντοπίζονται στα 0,925 και 0,95 ευρώ και οι στηρίξεις στα 0,865 και 0,83 ευρώ.
Οι αντιστάσεις της Πειραιώς εντοπίζονται στα 0,24 και 0,249 ευρώ και οι στηρίξεις στα 0,225 και 0,219 ευρώ.
Οι αντιστάσεις του FTSE/25 εντοπίζονται στις 2110 και 2134 μονάδες και οι στηρίξεις στις 2055 και 2024 μονάδες.
Συνοψίζοντας, θα λέγαμε πως όσο η ο Γενικός Δείκτης συνεχίζει να κινείται στο γνωστό εύρος των 780 - 800 μονάδων αδυνατώντας να διασπάσει ανοδικά το άνω εύρος και διακρατώντας από την άλλη πλευρά τις απαραίτητες στηρίξεις, δεν μπορεί να υπάρξει ορθή εκτίμηση για τη βραχυπρόθεσμη πορεία της αγοράς...
Τα κύρια σημεία προσοχής της σημερινής συνεδρίασης εστιάζονται στη συμπεριφορά του Γενικού Δείκτη σε πιθανή επαναπροσέγγιση της στήριξης των 772 μονάδων καθώς και στην αντίσταση των 792 μονάδων.
Σημαντική θεωρείται επίσης η συμπεριφορά του Τραπεζικού Δείκτη στην περιοχή στήριξης των 990 μονάδων καθώς και στην αντίσταση των 1050 μονάδων...
Ρευστοποιήσεις στις τράπεζες έως -8% και η Attica bank -14% απόρροια των ανησυχιών ότι δεν θα υπάρξει συμφωνία στις 15 Ιουνίου
Έντονες ρευστοποιήσεις σήμερα στις ελληνικές τράπεζες, με Alpha, Εθνική και Eurobank στο προσκήνιο, ενώ και η Attica -14% αρχίζει να ξεφουσκώνει καθώς ήταν υπερτιμημένη.
Η Εθνική έκλεισε στα 0,3050 ευρώ με πτώση -7,58% με όγκο 61,2 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,78 δισ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0066 ευρώ προ RS ή 0,099 ευρώ μετά reverse split
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ έκλεισε στα 0,0050 ευρώ με όγκο 390 χιλ. τεμάχια.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 2,04 ευρώ με πτώση -4,67% με όγκο 9,2 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 3,14 δισεκ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Alpha Βank είναι στα 0,9490 ευρώ ή προ RS στα 0,01890 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ έκλεισε στα 0,0010 ευρώ με ανεκτέλεστη εντολή πώλησης 30 εκατ τεμαχίων και αγοράς 21 εκατ.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 0,2160 ευρώ με πτώση -6,9% με όγκο 45,1 εκατ. και η κεφαλαιοποίηση 1,88 δισ ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς είναι στα 0,067 ευρώ μετά RS ή προ RS στα 0,000670 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ έκλεισε στα 0,0010 ευρώ με εντολή πώλησης 35 εκατ.
Η Eurobank έκλεισε στα 0,8460 ευρώ με πτώση -6% με όγκο 10,8 εκατ. μετοχές και κεφαλαιοποίηση 1,84 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου είχε τελευταία τιμή 0,1410 ευρώ και κεφαλαιοποίηση 1,41 δισ. ευρώ.
Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο.
Η Attica Βank έκλεισε στα 0,0910 ευρώ με πτώση -14,15% με όγκο 35,8 εκατ. μετοχές και κεφαλαιοποίηση 212 εκατ.
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,027 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001370 ευρώ και σημειώθηκε στις 28 Δεκεμβρίου του 2016.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 12,05 ευρώ με πτώση -2,43% με αποτίμηση 239 εκατ. ευρώ.
Στήριξη στην αγορά από ορισμένες μετοχές του FTSE 25 – Κέρδη σε Coca Cola, πιέσεις σε ΟΠΑΠ – ΟΛΠ
Πτωτικές τάσεις σημειώθηκαν στις μετοχές του FTSE 25 ενώ κέρδη κατέγραψαν Lamda και Coca Cola.
Στον αντίποδα πτωτικά κινήθηκαν ΟΠΑΠ, ΟΤΕ….
Η Coca Cola HBC έκλεισε στα 26,23 ευρώ με άνοδο +1,62% με την κεφαλαιοποίηση στα 9,61 δισ. ευρώ παραμένει στην πρώτη θέση των κεφαλαιοποιήσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 10,57 ευρώ με πτώση -0,09% και αποτίμηση 5,18 δισ. ευρώ, βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 4,08 ευρώ με άνοδο +0,25% και κεφαλαιοποίηση 946 εκατ. ευρώ
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 9,31 ευρώ με πτώση -3,02% έχοντας κεφαλαιοποίηση στα 2,96 δισ. ευρώ
Η Folli Follie έκλεισε στα 20,20 ευρώ με πτώση -1,46% με την αποτίμηση στα 1,35 δισ. ευρώ.
Ο Τιτάνας έκλεισε στα 24,72 ευρώ με πτώση -0,36% ενώ η κεφαλαιοποίηση διαμορφώνεται στα 1,9 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 6,19 ευρώ με πτώση -1,9% και κεφαλαιοποίηση 1,89 δισ. ευρώ.
Η Motor Oil έκλεισε στα 17,05 ευρώ με πτώση -0,53% και κεφαλαιοποίηση 1,88 δισ. ευρώ.
Η Jumbo έκλεισε στα 15,86 ευρώ με πτώση -0,13% και κεφαλαιοποίηση 2,15 δισ. ευρώ.
Η MIG (που δεν ανήκει πλέον στον FTSE 25) έκλεισε στα 0,1850 ευρώ με πτώση -5,61% και όγκο 6,5 εκ. τεμάχια, με την αποτίμηση στα 173 εκατ. ευρώ.
Η Μυτιληναίος έκλεισε στα 7,38 ευρώ με πτώση -1,2%, με την κεφαλαιοποίηση να διαμορφώνεται στα 862 εκατ. ευρώ.
Η Ελλάκτωρ έκλεισε στα 1,4 ευρώ με πτώση -3,45% και αποτίμηση 247 εκατ. ευρώ.
Ο ΟΛΠ έκλεισε στα 14,00 ευρώ με πτώση -1,06% και αποτίμηση 350 εκατ. ευρώ.
Η Aegean Airlines έκλεισε σήμερα στα 7,91 ευρώ με πτώση -0,5% και αποτίμηση 564 εκατ. ευρώ.
Η ΕΧΑΕ έκλεισε στα 5,2 ευρώ με πτώση -1,89% και αποτίμηση 339 εκατ. ευρώ.
Οριακή επιδείνωση στα ελληνικά ομόλογα η 10ετία 5,92% με 5,70% και το ετήσιο – πρώην 3ετές – στο 4,50%....
Οριακή επιδείνωση καταγράφεται σήμερα στα ελληνικά ομόλογα, λόγω της αποτυχίας στο Eurogroup, ωστόσο η προσμονή ότι στις 15 Ιουνίου κάποιας μορφής συμφωνία θα υπάρξει συγκρατεί την αγορά από μεγαλύτερη πτώση.
Αξίζει να αναφερθεί ότι ο μέσος όρος τιμών των 20 ομολόγων που διαπραγματεύονται στις ηλεκτρονικές πλατφόρμες βρίσκεται στις 78 μονάδες βάσης όταν το καλοκαίρι του 2014 είχε φθάσει στο ανώτατο όριο των 74,5 μονάδων βάσης.
Με βάση ένα αισιόδοξο σενάριο ο μέσος όρος των 20 ομολόγων θα μπορούσε να φθάσει στις 84 ή μέγιστο 85 μονάδες βάσης.
Η ελληνική 10ετία λήξης 24/2/2027 βρίσκεται μεταξύ 84,50 με 86 μονάδων βάσης με απόδοση μεταξύ 5,92% και 5,70%...
Η ελληνική 10ετία σημείωσε υψηλά ετών με απόδοση 19,27% στις 8 Ιουλίου του 2015.
Το χαμηλό ετών είναι στο 5,47% τον Ιούνιο και τέλη Αυγούστου του 2014.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 542 μονάδες βάσης από 532 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 621 μονάδες βάσης από 650 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 6,21% ή 621 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Οι τιμές στα βραχυχρόνια ομόλογα εμφανίζουν ήπιες σταθεροποιητικές τάσεις.
Το 3ετές ομόλογο – πρώην 5ετές - λήξης 2019 εκδόθηκε στις 99,13 μονάδες βάσης το 2014 και σήμερα βρίσκεται στις 98,60 μονάδες βάσης σε μέσες τιμές ή μέση απόδοση 5,57%.
Θυμίζουμε ότι το 5ετές ομόλογο εκδόθηκε στο 4,95%.
Το ετήσιο ομόλογο λήξης 17 Ιουλίου 2017 (πρώην 3ετές ομόλογο) εκδόθηκε στις 99,65 μονάδες βάσης και βρίσκεται στις 99,90 μονάδες βάσης με μέση απόδοση 4,02% απόδοση αγοράς 4,50% και απόδοση πώλησης 3,55% από 3,5% όταν εκδόθηκε…
Το υψηλό έτους στο 59% στην 2ετία και σημειώθηκε στις 8 Ιουλίου του 2015.
Σταθεροποίηση στην Ευρώπη με την Ιταλία 2,11% και η Πορτογαλία 3,19%
Σταθεροποίηση καταγράφεται σήμερα 24/5 στα ομόλογα της ευρωζώνης.
Η στρατηγική της ΕΚΤ με το πρόγραμμα ποσοτικής χαλάρωσης θα καθορίσει τις αποδόσεις, πάντως μεγάλη μείωση δεν μπορεί να υπάρξει, το παράδειγμα των ΗΠΑ είναι σηματωρός μετά την λήξη του QE από την FED.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 24/5/2017 στο +0,39% με πρόσφατο υψηλό +0,48% στις 31 Ιανουαρίου 2017. Θυμίζουμε ότι το υψηλό ετών 1,02% σημειώθηκε στις 10 Ιουνίου του 2015 ενώ το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 11 Ιουλίου του 2016 στο -0,1950%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2025 εμφανίζει απόδοση 0,83% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,30% που σημειώθηκε στις 30 Σεπτεμβρίου του 2016.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο 3,19% με ιστορικό χαμηλό 1,56% στις 13 Μαρτίου του 2015.
Το ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 1,59% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,87% που σημειώθηκε στις 3 Οκτωβρίου του 2016.
Στην Ιταλία το 10ετές έχει απόδοση 2,11% με ιστορικό χαμηλό 1,042% στις 11 Αυγούστου του 2016.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών