Τεχνική τραπεζική αναλαμπή στο ΧΑ +1,11% στις 821 μον – Στηρίξεις από Lamda και ΟΤΕ - Το ετήσιο έντοκο με επιτόκιο 1,30%

Τεχνική τραπεζική αναλαμπή στο ΧΑ +1,11% στις 821 μον – Στηρίξεις από Lamda και ΟΤΕ -  Το ετήσιο έντοκο με επιτόκιο 1,30%
Τραπεζική αναλαμπή ωθεί το χρηματιστήριο προς την ζώνη των 820 μονάδων.
(upd18) Τραπεζική και όχι μόνο αναλαμπή τεχνικής κυρίως υφής σημειώθηκε στο ελληνικό χρηματιστήριο μετά μάλιστα και την έκθεση της Goldman Sachs που εμφανίστηκε συγκρατημένη αισιόδοξη για τα stress tests.
Εν τω μεταξύ ανακοινώθηκαν οι στόχοι για την ανάπτυξη το 2018 που αναθεωρήθηκαν χαμηλότερα από 2,5% σε 2,3%.
Στο πλαίσιο αυτό σημειώθηκε μια ανοδική τεχνικής υφής άνοδος προς το τέλος της συνεδρίασης με στηρίξεις από τις τράπεζες και ορισμένες μετοχές του FTSE 25 όπως η Lamda +5,7% και ο ΟΤΕ +2,32%....
Αρχικά η χρηματιστηριακή αγορά ήταν άγχρωμη και αδύναμη αλλά από τις 16:40 και εν συνεχεία και λίγο πριν τις δημοπρασίες επανεμφανίστηκαν οι αγοραστές.
Στα ομόλογα σημειώνονται ήπιες κινήσεις με το 10ετές να εμφανίζει απόδοση 4,14% οριακά υψηλότερα σε σχέση με χθες.
Ο ΟΔΔΗΧ θα εκδώσει ετήσιο έντοκο στις 14/3 με επιτόκιο πέριξ του 1,30%.
Οι τράπεζες έκλεισαν ανοδικά με την Εθνική +2,30% εμφανίζοντας παραδοσιακά τον μεγαλύτερο όγκο που σήμερα έφτασε το 50% του συνολικού όγκου, πιθανότατα θα υλοποιηθεί IPO για το 51% τουλάχιστον της Ασφαλιστικής.
Κέρδη κατέγραψαν τόσο η Eurobank όσο και η Πειραιώς.
Από τα ενδιαφέροντα στοιχεία πάντως είναι ότι οι βασικές θέσεις των short διατηρούνται και αυξάνονται.
Επίσης σήμερα 9/3 οι ελληνικές τράπεζες έλαβαν τις πρώτες παρατηρήσεις για τα stress tests από την ΕΚΤ και τον SSM.
Στον FTSE 25 επικράτησε μεικτή εικόνα με την Lamda να ξεχωρίζει +5,7% και ο ΟΤΕ +2,32%.
Στον αντίποδα με απώλειες έκλεισαν Viohalco, Grivalia, Follie Follie 
Διεθνώς τρία είναι πιο σοβαρά γεγονότα
1)Ο εμπορικός πόλεμος που ξεσπάει μετά την επιβολή των δασμών του Trump σε χάλυβα και αλουμίνιο.
2)Η συνάντηση του αμερικανού Trump με τον Βορειοκορεάτη Kim Un.
3)To μήνυμα Draghi ότι η ποσοτική χαλάρωση τελειώνει.
Οι χρηματαγορές σήμερα στην Ευρώπη κινούνται με μεικτές τάσεις με τον DAX στο -0,25%, τον FTSE 100 στο +0,01%, τον CAC 40 στο +0,21% και τον FTSE MIB στην Ιταλία -0,16%.
Στην Wall Street ο Dow κινείται ανοδικά στο +1,10%, ο S&P 500 στο +1,05% ενώ το ETF GREC βρίσκεται στο +1,27% (10,35 δολ.)
Σήμερα το ελληνικό χρηματιστήριο ενώ ξεκίνησε άτονα λίγο πριν τις δημοπρασίες η επανεμφάνιση των αγοραστών προκάλεσε κάποιας μορφής σχετική κινητικότητα.
Ο τζίρος και ο όγκος σε χαμηλά επίπεδα και μόνο αύξηση των συναλλαγών θα δημιουργήσει κάποια δυναμική στην αγορά.
Αναλυτικότερα η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 54 εκατ. ευρώ και όγκο 50 εκατ. εκ των οποίων τα 43 εκατ. διακινήθηκαν στις τράπεζες.

Ανοδικά οι τραπεζικές μετοχές με στηρίξεις...από την Goldman Sachs

Stress tests και η ανασφάλεια που δημιουργούν οι ΑΜΚ του 2019 κρατούν σε ομηρία την αγορά.
Η Εθνική έκλεισε στα 0,2850 ευρώ με άνοδο +2,30% με όγκο 29 εκατ.τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,61 δισ.   
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0066 ευρώ προ RS  ή 0,099 ευρώ μετά reverse split
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.  
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.         
Η Alpha Βank έκλεισε στα 1,9330 ευρώ με άνοδο +1,36% με όγκο 2,6 εκατ.τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,98 δισεκ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Alpha Βank είναι στα 0,9490 ευρώ ή προ RS στα 0,01890 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 3,56 ευρώ με άνοδο +2,01% με όγκο 736 χιλ.τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,55 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς είναι στα 0,067 ευρώ μετά RS ή προ RS στα 0,000670 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα  0,78 ευρώ με άνοδο +2,50% με όγκο 5,8 εκατ.μετοχές και κεφαλαιοποίηση 1,70 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου βρίσκεται στα 2,43 ευρώ με κεφαλαιοποίηση 1,06 δισεκ. ευρώ.
Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο.
Η Attica Βank έκλεισε στα 0,0315 ευρώ με άνοδο +2,61% με όγκο 3,1 εκατ.μετοχές και κεφαλαιοποίηση 74 εκατ.
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,02480 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001255 ευρώ και σημειώθηκε στις 21 Δεκεμβρίου του 2017
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 15,35 ευρώ με άνοδο +0,33% και με αποτίμηση 305 εκατ. ευρώ.

Με κέρδη η πλειοψηφία των μετοχών του FTSE 25

Με κέρδη έκλεισε η πλειοψηφία των μετοχών του FTSE 25 με χαμηλούς όγκους με την μεγαλύτερη άνοδο Lamda, ΟΤΕ, Τερνα Ενεργειακή, Jumbo
Στον αντίποδα με την μεγαλύτερη πτώση η Grivalia, Follie Follie, Violalco.
Η μετοχή της ΔΕΗ που έκλεισε άνοδικα σήμερα...λόγω των ακραίων διακυμάνσεων θα πρέπει να θεωρείται ως ιδιαίτερα επικίνδυνη χρηματιστηριακά.
Πάντως αξίζει να αναφερθεί ότι πολλές μετοχές του FTSE 25 θεωρούνται ακραία υπερτιμημένες.
Η Coca Cola έκλεισε στα 28,28 ευρώ με άνοδο 0,28% με την κεφαλαιοποίηση στα 10,4 δισ. ευρώ παραμένει στην πρώτη θέση των κεφαλαιοποιήσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 11,46 ευρώ με οριακή άνοδο +2,32% και αποτίμηση 5,6 δισ. ευρώ, βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 2,7580 ευρώ με άνοδο +0,29% και αποτίμηση 640 εκατ. ευρώ
Ο ΑΔΜΗΕ που ξεκίνησε η διαπραγμάτευση του στις 19/6 έκλεισε στα 1,90 ευρώ, με άνοδο 0,32% και κεφαλαιοποίηση 440 εκατ ευρώ.
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 10,10 ευρώ με άνοδο +1,51% έχοντας κεφαλαιοποίηση στα 3,2 δισ. ευρώ
Η Folli Follie έκλεισε στα 16,64 ευρώ με πτώση -1,19% με την αποτίμηση στα 1,1 δισ ευρώ.
Ο Τιτάνας έκλεισε στα 21,60 ευρώ με άνοδο +1,41% ενώ η κεφαλαιοποίηση διαμορφώνεται στα 1,66 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 7,94 ευρώ με άνοδο +0,51% και κεφαλαιοποίηση 2,4 δισ. ευρώ.
Η Motor Oil έκλεισε στα 18,44 ευρώ με άνοδο +1,77% και κεφαλαιοποίηση 2,04 δισ. ευρώ.
Ο Μυτιληναίος έκλεισε στα 9,72 ευρώ με άνοδο +0,93% και κεφαλαιοποίηση 1,38 δισεκ. ευρώ.
Η Jumbo έκλεισε στα 15,84 ευρώ με άνοδο +1,80% και κεφαλαιοποίηση 2,1 δισ. ευρώ
Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 0,1376 ευρώ με πτώση -0,29% με την αποτίμηση στα 129 εκατ. ευρώ

Σταθεροποίηση στα ελληνικά ομόλογα με 10ετία 4,14% και spread 350 μ.β. – Το επιτόκιο του νέου 7ετούς στο 3,81%

Σταθεροποίηση σημειώνεται σήμερα στην ελληνική αγορά ομολόγων η οποία τις τελευταίες ημέρες επιχειρεί ανοδικά μετά την μεγάλη διόρθωση πρόσφατα.
Το ελληνικό δημόσιο θα εκδώσει στις 14/3 ετήσιο έντοκο με επιτόκιο 1,30%.
Η επιλογή της ελληνικής κυβέρνησης με το clean exit δηλαδή την καθαρή έξοδο από τα μνημόνια ενώ υποστηρίζεται από την Γερμανία και τον ESM και στο τέλος θα επιβεβαιωθεί…προκαλεί κάποιας μορφής ανασφάλεια.   

Η τρέχουσα εικόνα της ελληνικής αγοράς ομολόγων

Το 2ετές ομόλογο – πρώην 5ετές - λήξης 2019 εκδόθηκε στις 99,13 μονάδες βάσης το 2014 και σήμερα βρίσκεται στις 103,88 μονάδες βάσης σε μέσες τιμές ή μέση απόδοση 1,17%...
Το νέο 5ετές ομόλογο λήξης 1 Αυγούστου 2022 έχει μέση τιμή 104,35 μονάδες βάσης και μέση απόδοση 3,29% με απόδοση αγοράς 3,30% και απόδοση πώλησης 3,28%.
Θυμίζουμε ότι το 5ετές ομόλογο εκδόθηκε στο 4,625%.
Το 6ετές ομόλογο λήξης 30/1/2023 έχει μέση τιμή 100,35 μονάδες βάσης και απόδοση 3,42%. 
Το 7ετές ομόλογο λήξης 15/2/2025 έχει μέση τιμή 97,38 μονάδες βάσης και απόδοση 3,81%.
Το 10ετές ομόλογο λήξης 30/1/2028 έχει μέση τιμή 96,85 μονάδες βάσης και απόδοση 4,14% με απόδοση αγοράς 4,15% και απόδοση πώλησης 4,14%.
Το 15ετές ομόλογο λήξης 30/1/2033 έχει μέση τιμή 91,93 μονάδες βάσης και απόδοση 4,66%.
Το 20ετές ομόλογο λήξης 30/1/2037 έχει μέση τιμή 89,50 μονάδες βάσης και απόδοση 4,86%. 
Το 25ετές ομόλογο λήξης 30/1/2042 έχει μέση τιμή 89,40  μονάδες βάσης και απόδοση 4,97%.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 350 μονάδες βάσης από 344 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 443 μονάδες βάσης από 450 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 4,43% ή 443 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.

Βελτίωση σε Ιταλία 1,99% και Πορτογαλία 1,84%

Βελτίωση σημειώνεται σήμερα στα ομόλογα της ευρωζώνης…και στην Ιταλία που είχε βρεθεί στο αρνητικό επίκεντρο.
Το τελευταίο διάστημα σημειώνεται πτώση τιμών και άνοδος αποδόσεων απόρροια προφανώς…της εκτίμησης της αγοράς ότι το QE και οι ευεργετικές επιδράσεις του…τελειώνουν…
Η άνοδος των επιτοκίων από την FED επιδρά αρνητικά στις διεθνείς αγορές ομολόγων, ωστόσο σήμερα λόγω τεχνικών κινήσεων σημειώνεται άνοδος τιμών.   
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 9/3/2018 στο +0,65% με υψηλό 0,78% στις 12/2/2018 που αποτελεί υψηλό 1,5 έτους
Θυμίζουμε ότι το υψηλό ετών 1,02% σημειώθηκε στις 10 Ιουνίου του 2015 ενώ το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 11 Ιουλίου του 2016 στο -0,1950%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση 1,05% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,30% που σημειώθηκε στις 30 Σεπτεμβρίου του 2016.  
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 1,84%
Το παλαιό 10ετές το 2016 είχε φθάσει έως το 4,18% και ιστορικό χαμηλό 1,74% στις 20 Δεκεμβρίου 2017….
Το ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 1,43% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,87% που σημειώθηκε στις 3 Οκτωβρίου του 2016.
Στην Ιταλία το 10ετές έχει απόδοση 1,99% ιστορικό χαμηλό 1,042% στις 11 Αυγούστου του 2016.

www.bankingnews.gr

bankingnews.gr

BREAKING NEWS