Τελευταία Νέα
Χρηματιστήριο

H ανάκαμψη σε ομόλογα 4,37% το 10ετές και η Ιταλία ωθούν το ΧΑ +1,49% στις 760 μον. με Eurobank +10% - Προσοχή στον MSCI

H ανάκαμψη σε ομόλογα 4,37% το 10ετές και η Ιταλία ωθούν το ΧΑ +1,49% στις 760 μον. με Eurobank +10% - Προσοχή στον MSCI
Σημάδια κόπωσης στην χρηματιστηριακή αγορά με εκτόξευση του τζίρου στην δημοπρασία απόρροια της αναδιάθρωσης των δεικτών MSCI
(upd18)Σημάδια κόπωσης σημειώθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο το οποίο παρά την ανάκαμψη των ομολόγων όπου το 10ετές από 5% πριν λίγες ημέρες έχει υποχωρήσει στο 4,43% και την προσπάθεια πολιτικής λύσης στην Ιταλική κρίση...επηρεάστηκε από την αναδιάρθρωση των δεικτών της MSCI εκτοξεύοντας τον τζίρο και τον όγκο συναλλαγών στην δημοπρασία.
Λόγω MSCI πραγματοποιήθηκαν στην δημοπρασία συναλλαγές αξίας περίπου 87 εκατ. εκτοξεύοντας το τζίρο στα 147 εκατ. ευρώ ενώ συνολικά λόγω MSCI έφθασαν στα 110 εκατ.
Επίσης έντονα ήταν τα σημάδια κόπωσης και του δείκτη FTSE MIB στην Ιταλία καθώς ξεθώριασαν τα αρχικά κέρδη και κινείται με πτώση -0,55% με ασαφή τα σημάδια σχηματισμού κυβέρνησης από το Κίνημα 5 Αστέρων και την Lega North.  
Η χρηματιστηριακή αγορά έκλεισε ανοδικά τις 755 μονάδες με στηρίξεις από τις τράπεζες ειδικότερα την Πειραιώς +6,20% στο υψηλό της ημέρας και την Eurobank +6,5% λόγω αποτελεσμάτων και της χθεσινής έκθεσης της Morgan Stanley που αύξησε την τιμή στόχο στα 1,05 ευρώ.
Αξιοσημείωτες ήταν οι πιέσεις στην Alpha Bank -2% μετά τα αρχικά της κέρδη προφανώς λόγω MSCI ενώ ανοδικά έκλεισε και η Εθνική στο +3% 
Με μεικτές τάσεις έκλεισαν οι μετοχές του FTSE 25 καθώς την μεγαλύτερη άνοδο κατέγραψαν οι Grivallia, Aegean και ΟΛΠ ενώ τις μεγαλύτερες πιέσεις δέχθηκαν οι ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ, ΑΔΜΗΕ και ΕΥΔΑΠ.
Τα ΕΛΠΕ έκλεισαν πτωτικά καθώς οι 5 που εκδήλωσαν ενδιαφέρον για το 51% της εταιρίας...δεν ενθουσιάζουν.

Καθοριστική για το πολιτικό μέλλον της Ιταλίας αναμένεται να είναι η ύστατη προσπάθεια που κάνουν το Κίνημα 5 Αστέρων M5S υπό τον Luigi Di Maio και η Lega North του Matteo Salvini για το σχηματισμό κυβέρνησης.
Σε περίπτωση που και αυτή η προσπάθεια δεν έχει ευτυχή κατάληξη, τότε η μόνη εναλλακτική που μένει είναι ο Carlo Cottarelli να σχηματίσει την τεχνοκρατική κυβέρνηση του προκειμένου να οδηγήσει την χώρα σε εκλογές με την σύμφωνη γνώμη των υπολοίπων πολιτικών δυνάμεων με αμοιβαίες υποχωρήσεις και συμβιβασμούς.
Με βάση τις τελευταίες δημοσκοπήσεις η Lega του Salvini καταγράφει εντυπωσιακή ανάκαμψη και από 17,35% που είχε λάβει στις πρόσφατες εκλογές στις δημοσκοπήσεις εμφανίζεται με ποσοστά 28%.
Ο Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε πάνω από τις 750 μονάδες που είναι καθοριστικής σημασίας για την πορεία της αγοράς και την κύρια τάση.
Βασικά σημεία αντίστασης είναι οι 780 με 800 μονάδες για τον Γενικό Δείκτη.

Αντιθέτως η καθοδική διάσπαση των 750 μονάδων οδηγεί στις 700 μονάδες και εν συνεχεία στις 680 μονάδες.
Ο τραπεζικός δείκτης έκλεισε στις 839 μονάδες ενώ ενδοσυνεδριακά ξεπέρασε τις 860 μονάδες.  
Στο πλαίσιο αυτό ο Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε ανοδικά στις 755 μονάδες με άνοδο +0,88% έχοντας υψηλό στις 761,45 μονάδες και χαμηλό στις 750,61 μονάδες
Αναλυτικότερα η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 147 εκατ. ευρώ και ο όγκος 99 εκατ. εκ των οποίων το 86 εκατ. μετοχές διακινήθηκαν στις τράπεζες
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 7,75 εκατ. ευρώ και όγκου 7,38 εκατ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν σήμερα στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ειδικότερα η Πειραιώς διακίνησε 669 χιλ. τεμάχια αξίας 1,67 εκατ. ευρώ, η Εθνική 4,4 εκατ. τεμάχια αξίας 1,18 εκατ. ευρώ, η Alpha Bank 500 χιλ. τεμάχια αξίας 915 χιλ. ευρώ και η Eurobank 1,46 εκατ. τεμάχια αξίας 1,31 εκατ. ευρώ. 
Ο ΟΤΕ 29 χιλ. τεμάχια αξίας 307 χιλ. ευρώ, η Motor Oil 17,55 χιλ. τεμάχια αξίας 307,77 χιλ. ευρώ και η Jumbo 54,96 τεμάχια αξίας 762 χιλ. ευρώ 

Η Grivallia 55 χιλ.τεμάχια αξίας 494 χιλ. ευρώ και το Κρι Κρι 200 χιλ. τεμάχια αξίας 800 χιλ. ευρώ 

Με αρνητικό πρόσημο οι ευρωπαϊκές αγορές

Οι ευρωπαϊκές αγορές καταγράφουν ισχυρές απώλειεςεξανεμίζοντας τα αρχικά τους κέρδη 
Ειδικότερα ο DAX καταγράφει πτώση -1,50%, ο CAC 40 κινείται στο -0,65%, ο FTSE MIB στην Ιταλία κινείται πτωτικά -0,56%, ο IBEX 35 στην Ισπανία στο -1,20% και ο FTSE 100 κινείται με οριακή πτώση -0,10%
Στην Wall Street ο Dow κινείται πτωτικά στο -1,05%, ο S&P 500 καταγράφει απώλειες -0,45% ενώ το ETF GREC στο -0,55% (8,94 δολ.)

Μόνο με ξεκάθαρη λύση για το χρέος θωρακίζεται η ελληνική οικονομία

Στην πολιτική κρίση της Ιταλίας που έπληξε καίρια την αγορά μετοχών και ομολόγων η Ελλάδα αποδεικνύεται αδύναμη και ενώ βρίσκεται σε μνημόνιο και δεν χρειάζεται να δανειστεί από τις αγορές είδε τις αποδόσεις των ομολόγων στο 5% με 5,5% .
Μετά από 3 μνημόνια, σχεδόν 235 δισεκ. δάνεια, πολυάριθμες μεταρρυθμίσεις σοκ για την ελληνική οικονομία, στο πρώτο σοκ μιας αγοράς η Ελλάδα κλονίστηκε βίαια.
Με βάση συγκλίνουσες απόψεις η Ελλάδα δεν έχει λογική να προσφύγει σε μια πιστωτική γραμμή ECCL την οποία δεν πρόκειται να ψηφίσει η Γερμανία εν μέσω Ιταλικής κρίσης.
Η Ελλάδα σε αυτή την δύσκολη συγκυρία χρειάζεται να επιταχύνει τα συμφωνηθέντα με τους δανειστές, ένα συνδυασμό μεγάλου capital buffer τουλάχιστον 25 δισ και μια ξεκάθαρη λύση για το χρέος με επιμήκυνση 10 χρόνια και άλλες παρεμβάσεις  ώστε να διασφαλιστεί η ελληνική κεφαλαιαγορά και τα ομόλογα.
Νέα παρέμβαση πραγματοποιεί ο κινεζικός όμιλος Fosun στην υπόθεση της Follie Follie αμέσως μετά την απόφαση της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς να στείλει την υπόθεση στην δικαιοσύνη.
Σύμφωνα με έγκυρες πληροφορίες κύκλων που βρίσκονται κοντά στην Fosun και μίλησαν στο bankingnews.gr ο κινεζικός όμιλος «ζητάει από τις δικαστικές και εποπτικές αρχές την άμεση διερεύνηση της υπόθεσης προκειμένου να διασφαλιστούν τα συμφέροντα των μετόχων μειοψηφίας όπως η Fosun.
Πηγές προσκείμενες στην εταιρία Folli Follie πάντως αναφέρουν ότι δεν υπάρχει το παραμικρό ίχνος, υποψία ή ένδειξη ότι οι μέτοχοι έχουν βάλει χέρι στο ταμείο της εταιρίας.
Πρόσθετες εγγυήσεις έλαβαν οι τράπεζες από τη Folli Follie, προκειμένου να διασφαλίσουν τα δάνεια που έχουν χορηγήσει στον όμιλο και συγκεκριμένα τις μετοχές του πολυκαταστήματος Attica
Καθαρά κέρδη 65,2 εκατ. ευρώ για το α' τρίμηνο του 2018 ανακοίνωσε η Alpha Bank με τον δείκτη CET1 στο 18,3%.
Κέρδη 20 εκατ. από συνεχιζόμενες δραστηριότητες το α’ τρίμηνο του 2018 ανακοίνωσε η Εθνική με τον δείκτη CET1 στο 16,5%  
Τα καθαρά κέρδη των Ελληνικών Πετρελαίων κατά το α’ τρίμηνο του 2018 διαμορφώθηκαν στα 74 εκατ. ευρώ



Με μεικτό πρόσημο οι τράπεζες –  Στο επίκεντρο Eurobank και πιέσεις στην Alpha Bank

Με μεικτές τάσεις έκλεισαν οι τραπεζικές μετοχές με μέτριο όγκο και τζίρο συναλλαγών.  
Με την μεγαλύτερη άνοδο έκλεισαν η Eurobank και η Πειραιώς ενώ πτωτικά έκλεισε η Alpha Bank
Η Εθνική έκλεισε στα 0,2694 ευρώ με άνοδο +3,14% με όγκο 37,73 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,46 δις. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0066 ευρώ προ RS  ή 0,099 ευρώ μετά reverse split..
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.  
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 1,8310 ευρώ με πτώση -2,09% με όγκο 9,73 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,83 δισεκ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Alpha Βank είναι στα 0,9490 ευρώ ή προ RS στα 0,01890 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 2,5340 ευρώ με άνοδο +6,20% με όγκο 4,56 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,1 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς είναι στα 1,34 ευρώ μετά RS ή προ RS στα 0,0134 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 η οποία προσαρμόστηκε σε 0,067 ευρώ με το νέο reverse split που πραγματοποιήθηκε τον Ιούλιο του 2017 καθώς οι 20 παλαιές αντικαταστάθηκαν με 1 νέα μετοχή.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα  0,9000 ευρώ με άνοδο +6,51% με όγκο 34,10 εκατ. μετοχές και κεφαλαιοποίηση 1,97 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου βρίσκεται στα 1,99 ευρώ με άνοδο +7,10% και με κεφαλαιοποίηση 891 εκατ. ευρώ.
Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο.
Η Attica Bank έκλεισε στα 0,2860 ευρώ με πτώση -1,04% με όγκο 175 χιλ. μετοχές και κεφαλαιοποίηση 132 εκατ. ευρώ
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,02480 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001255 ευρώ και σημειώθηκε στις 21 Δεκεμβρίου του 2017.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 14,05 ευρώ με άνοδο +0,72%  και με αποτίμηση 279 εκατ.

Με μεικτό πρόσημο οι μετοχές του FTSE 25 – Στο επίκεντρο Grivallia και Aegean – Πιέσεις ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ και ΑΔΜΗΕ

Μεικτές τάσεις επικράτησαν στις μετοχές του FTSE 25 με χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα  
Με την μεγαλύτερη άνοδο Grivallia, Aegean, ΟΛΠ και ΕΧΑΕ
Στον αντίποδα την μεγαλύτερη πτώση καταγράφουν ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ  και ΑΔΜΗΕ
Αξίζει να αναφερθεί ότι πολλές μετοχές του FTSE 25 θεωρούνται ακραία υπερτιμημένες ακόμη και σε αυτές τις τιμές.  
Η Coca Cola έκλεισε στα 29,73 ευρώ με άνοδο +0,03% με την κεφαλαιοποίηση στα 11,06 δισ. ευρώ παραμένει στην πρώτη θέση των κεφαλαιοποιήσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 10,25 ευρώ με άνοδο +1,49% και αποτίμηση 4,99 δισ. ευρώ, βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 2,0100 ευρώ με πτώση -0,30% και αποτίμηση 466 εκατ. ευρώ
Ο ΑΔΜΗΕ που ξεκίνησε η διαπραγμάτευση του στις 19/6 έκλεισε στα 1,6660 ευρώ με πτώση -3,60% και κεφαλαιοποίηση 386 εκατ ευρώ.
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 9,2000 ευρώ με πτώση -0,43% έχοντας κεφαλαιοποίηση στα 2,93 δισ. ευρώ
Η Folli Follie βρίσκεται  σε αναστολή διαπραγμάτευσης με αίτηση της ίδιας της εταιρείας.
Ο Τιτάνας έκλεισε στα 21,00 ευρώ αμετάβλητη ενώ η κεφαλαιοποίηση διαμορφώθηκε στα 1,62 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 7,10 ευρώ με πτώση -0,84% και κεφαλαιοποίηση 2,17 δισ. ευρώ.
Η Motor Oil έκλεισε στα 17,34 ευρώ με πτώση -2,03% και κεφαλαιοποίηση 1,92 δισ. ευρώ.
Ο Μυτιληναίος έκλεισε στα 9,08 ευρώ με πτώση -0,11% και κεφαλαιοποίηση 1,30 δισεκ. ευρώ.
Η Jumbo έκλεισε στα 13,74 ευρώ με άνοδο +0,44% και κεφαλαιοποίηση 1,87 δισ. ευρώ
Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 0,1130 ευρώ με άνοδο +0,89%  με την αποτίμηση στα 106 εκατ. ευρώ

Ανακάμπτουν στα ελληνικά ομόλογα το 10ετές 4,43% είχε φθάσει έως το 5% πριν λίγες ημέρες 

Ανακάμπτουν και σήμερα στα ελληνικά ομόλογα με το 10ετές να διαμορφώνεται στο 4,43% - με χαμηλό ημέρας 4,36% - από 5% που έφθασε πρόσφατα ενώ πριν τις πωλήσεις βρισκόταν στο 3,93%.
Η διαφαινόμενη πολιτική λύση στην Ιταλία ώστε τελικώς να σχηματιστεί κυβέρνηση μεταξύ Κινήματος 5 Αστέρων και Lega έχουν οδηγήσει σε ανάκαμψη τα ομόλογα της Νοτίου Ευρώπης.

Η τρέχουσα εικόνα της ελληνικής αγοράς ομολόγων

Το 2ετές ομόλογο – πρώην 5ετές - λήξης 2019 εκδόθηκε στις 99,13 μονάδες βάσης το 2014 και σήμερα βρίσκεται στις 102,66 μονάδες βάσης σε μέσες τιμές ή μέση απόδοση 1,63%...
Το νέο 5ετές ομόλογο λήξης 1 Αυγούστου 2022 έχει μέση τιμή 102,80 μονάδες βάσης και μέση απόδοση 3,63% με απόδοση αγοράς 3,73% και απόδοση πώλησης 3,54%.
Θυμίζουμε ότι το 5ετές ομόλογο εκδόθηκε στο 4,625%.
Το 6ετές ομόλογο λήξης 30/1/2023 έχει μέση τιμή 99,71 μονάδες βάσης και απόδοση 3,57%
Το 7ετές ομόλογο λήξης 15/2/2025 έχει μέση τιμή 95,75 μονάδες βάσης και απόδοση 4,09%
Το 10ετές ομόλογο λήξης 30/1/2028 έχει μέση τιμή 95 μονάδες βάσης και απόδοση 4,43% με απόδοση αγοράς 4,49% και απόδοση πώλησης 4,36%.
Το 15ετές ομόλογο λήξης 30/1/2033 έχει μέση τιμή 91,64 μονάδες βάσης και απόδοση 4,69%
Το 20ετές ομόλογο λήξης 30/1/2037 έχει μέση τιμή 88,64 μονάδες βάσης και απόδοση 4,95%
Το 25ετές ομόλογο λήξης 30/1/2042 έχει μέση τιμή 88,72 μονάδες βάσης και απόδοση 5,02%
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 398 μονάδες βάσης από 437 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 379 μονάδες βάσης από 375 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 3,75% ή 375 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.

Βελτίωση στην Ιταλία στο 2,70% από 3,10% χθες  

Ανάκαμψη σημειώνεται σήμερα στα ομόλογα της Ιταλίας λόγω των σεναρίων ότι η Lega και το Κίνημα 5 Αστέρων M5S μπορούν να προσπαθήσουν πάλι να σχηματίσουν κυβέρνηση.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 31/5/2018 στο 0,3950% με υψηλό 0,78% στις 12/2/2018 που αποτελεί υψηλό 1,5 έτους
Θυμίζουμε ότι το υψηλό ετών 1,02% σημειώθηκε στις 10 Ιουνίου του 2015 ενώ το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 11 Ιουλίου του 2016 στο -0,1950%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση 0,98% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,30% που σημειώθηκε στις 30 Σεπτεμβρίου του 2016.  
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 1,97% από 2,24% με το ιστορικό χαμηλό στο 1,60% που  σημειώθηκε στις 18 Απριλίου 2018.
Το παλαιό 10ετές το 2016 είχε φθάσει έως το 4,18% και ιστορικό χαμηλό 1,74% στις 20 Δεκεμβρίου 2017….
Το ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 1,48% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,87% που σημειώθηκε στις 3 Οκτωβρίου του 2016.
Στην Ιταλία μετά το sell off το 10ετές ανακάμπτει και έχει απόδοση 2,70% - είχε φθάσει έως 3,38% - και με ιστορικό χαμηλό 1,042% στις 11 Αυγούστου του 2016.

www.bankingnews.gr

Ρoή Ειδήσεων

Σχόλια αναγνωστών

Δείτε επίσης