Τελευταία Νέα
Τραπεζικά νέα

Τα 3 βασικά σενάρια για την κάλυψη, μερική κάλυψη ή αποτυχία κάλυψης της αύξησης κεφαλαίου της Attica bank

tags :
Τα 3 βασικά σενάρια για την κάλυψη, μερική κάλυψη ή αποτυχία κάλυψης της αύξησης κεφαλαίου της Attica bank
Ποιο από τα 3 εναλλακτικά σενάρια της αύξησης κεφαλαίου της Attica bank θα επαληθευτεί;
Τα 3 βασικά σενάρια – όπως παρουσιάζονται στις σελίδες 352 και 353 του ενημερωτικού δελτίου – της αύξησης κεφαλαίου της Attica bank.
Τα 3 βασικά σενάρια αφορούν την ολική, μερική ή την αποτυχία της αύξησης κεφαλαίου.
Τα εναλλακτικά σενάρια παρουσιάζονται χωρίς δικές μας παρατηρήσεις.

1.
Κάλυψη 748 εκατ. μέσω της Εις Μετρητά Αύξησης:
Σε περίπτωση που μετά την άσκηση των Δικαιωμάτων Προτίμησης, του Δικαιώματος Απασχολουμένων, των Δικαιωμάτων Προεγγραφής και της Διάθεσης σε Λοιπούς Επενδυτές και μέχρι την 11.12.2015 έχει καλυφθεί πλήρως το συνολικό ποσό των κεφαλαιακών αναγκών της Τράπεζας ποσού € 748 εκατ., το  Διοικητικό Συμβούλιο, λαμβανομένης της σχετικής εγκρίσεως των εποπτικών Αρχών, θα πιστοποιήσει την κάλυψη της Αύξησης και θα καταθέσει στους ειδικούς λογαριασμούς της Αύξησης, όλα ανεξαιρέτως τα ποσά που θα έχουν κατατεθεί στους ειδικούς, ενδιάμεσους λογαριασμούς της Αύξησης, ήτοι τα ποσά που προέκυψαν από την άσκηση του Δικαιώματος Προτίμησης, του Δικαιώματος Απασχολουμένων, του Δικαιώματος Προεγγραφής και τα ποσά που προέκυψαν από τη  Διάθεση σε Λοιπούς Επενδυτές.
Η ανωτέρω πιστοποίηση θα πραγματοποιηθεί ως μερική κάλυψη
της Αυξήσεως κατ’ άρθρο 13α παρ. 1 κ.ν. 2190/1920
αν συγκεντρωθούν κεφάλαια ίσα ή ανώτερα των € 748 εκατ. αλλά υπολειπόμενα των € 748,74 εκατ.

2.
Κάλυψη ποσού ίσου ή ανώτερου των € 584 εκατ. και μέχρι των € 748 εκατ. μέσω της Εις Μετρητά Κάλυψης:
Σε περίπτωση που μετά την άσκηση των Δικαιωμάτων Προτίμησης, του Δικαιώματος Απασχολουμένων, των Δικαιωμάτων Προεγγραφής και της Διάθεσης σε Λοιπούς Επενδυτές και μέχρι την 11.12.2015 έχει καλυφθεί ποσό ίσο ή ανώτερο του ποσού των € 584 εκατ. και μέχρι των € 748 εκατ., που ανταποκρίνεται στις προσδιορισθείσες κεφαλαιακές ανάγκες της  τράπεζας υπό το βασικό σενάριο, τότε το Διοικητικό Συμβούλιο θα αποφασίσει επί τη βάσει των κατωτέρω:

2.1.
1ο ενδεχόμενο:
Εάν ισχύσει τουλάχιστον μία από τις ακόλουθες περιπτώσεις
:
2.1.1.
Α) έως την 31.12.2015 το ΤΧΣ συμμετάσχει κατά το άρθρο 6α Ν. 3864/2010 για την κάλυψη των κεφαλαιακών
αναγκών της Τράπεζας για το υπολειπόμενο ποσό μέχρι την κάλυψη του συνόλου αυτών ποσού € 748 εκατ.  μέσω της κάλυψης αδιάθετων Νέων Μετοχών μετά την Εις Μετρητά Κάλυψη και ή/μέσω της κάλυψης υπό αίρεση μετατρέψιμων ομολογιών
ή
2.1.2.
Β) έως την 31.12.2015 οι αρμόδιες εποπτικές Αρχές εγκρίνουν την Αύξηση μετοχικού κεφαλαίου ως επαρκές  προληπτικό εποπτικό μέτρο και επομένως τη συνέχιση της λειτουργίας της Τράπεζας με βάση το σύνολο του ποσού που θα έχει συγκεντρωθεί για την κάλυψη των κεφαλαιακών αναγκών της Τράπεζας παρότι δεν έχει
συγκεντρωθεί το συνολικό ποσό των κεφαλαιακών αναγκών ύψους € 748 εκατ., τότε το Διοικητικό Συμβούλιο θα  πιστοποιήσει την κάλυψη της Αύξησης και  θα καταθέσει στους ειδικούς
λογαριασμούς της Αύξησης, όλα ανεξαιρέτως τα ποσά που θα έχουν κατατεθεί στους ειδικούς, ενδιάμεσους
λογαριασμούς της Αύξησης, ήτοι τα ποσά που προέκυψαν
από την άσκηση του Δικαιώματος Προτίμησης, του
Δικαιώματος Απασχολουμένων, του Δικαιώματος Προεγγραφής και τα ποσά που προέκυψαν από τη Διάθεση σε
Λοιπούς Επενδυτές.
Η ανωτέρω πιστοποίηση θα πραγματοποιηθεί ως μερική κάλυψη
της Αυξήσεως κατ’ άρθρο 13α
παρ. 1 κ.ν. 2190/1920.
2.2
 
2ο ενδεχόμενο:
Αν καμία από τις ανωτέρω (υπό 2.1.1. και 2.1.2.) προϋποθέσεις δεν συντρέξει μέχρι την 31/12/2015, ή αν οι  αρμόδιες εποπτικές Αρχές αποφανθούν οποτεδήποτε εντός του χρονικού διαστήματος από την 11/12/2015 έως την 31/12/2015 ότι η Τράπεζα δεν συμμορφώθηκε με την απαίτηση για αύξηση του κεφαλαίου της,
τότε θα θεωρηθεί ότι η Αύξηση μετοχικού κεφαλαίου της Τράπεζας δεν επετεύχθη και η Τράπεζα, από τους
ειδικούς ενδιάμεσους λογαριασμούς στους οποίους θα έχουν κατατεθεί τα ποσά για την κάλυψη του Μετοχικού της
Κεφαλαίου θα τα επιστρέψει στους δικαιούχους τους, αντιστοίχως. Συγκεκριμένα, στην περίπτωση αυτή η Εις
Μετρητά Κάλυψη (λογίζεται ότι δεν πραγματοποιήθηκε -
άλλως ότι παύει να ισχύει - τυχόν δε εγγραφές για ανάληψη
Νέων Μετοχών από την Αύξηση (μέσω τόσο της
άσκησης Δικαιωμάτων Προτίμησης, Δικαιωμάτων Απασχολουμένων, Δικαιωμάτων Προεγγραφής όσο και μέσω της διαδικασίας Διάθεσης στους Λοιπούς Επενδυτές) θα λογίζονται ως
μηδέποτε απευθυνθείσες στην Τράπεζα.
Τυχόν δε καταβληθέντα προς το σκοπό αυτό ποσά θα επιστρέφονται αμελλητί από την Τράπεζα προς τους δικαιούχους ατόκως.
Στην περίπτωση αυτή θα εναπόκειται πλέον στις εποπτικές
Αρχές να αποφασίσουν πως θα ολοκληρωθεί η ανακεφαλαιοποίηση της Τράπεζας, χωρίς να αποκλείεται η περίπτωση οι εποπτικές Αρχές να θέσουν σε καθεστώς «ειδικής εκκαθάρισης» την Τράπεζα, με συνέπεια την απίσχνανση και
απώλεια της αξίας της επένδυσης των υφιστάμενων μετόχων.

3.
Κάλυψη ποσού κατώτερου των € 584 εκατ. μέσω της Εις Μετρητά Κάλυψης:
Σε περίπτωση που μετά την άσκηση των Δικαιωμάτων Προτίμησης, του Δικαιώματος Απασχολουμένων, των Δικαιωμάτων Προεγγραφής και της Διάθεσης σε  Λοιπούς Επενδυτές και μέχρι την 11.12.2015 έχει καλυφθεί ποσό κατώτερο του ποσού των € 584 εκατ., που ανταποκρίνεται στις προσδιορισθείσες κεφαλαιακές ανάγκες της Τράπεζας υπό το βασικό σενάριο, τότε το Διοικητικό Συμβούλιο θα αποφασίσει επί τη βάσει των κατωτέρω:

3.1
1ο ενδεχόμενο:

3.1.1. εάν ως την 31.12.2015 οι αρμόδιες εποπτικές Αρχές εγκρίνουν την Αύξηση μετοχικού κεφαλαίου ως επαρκές
προληπτικό εποπτικό μέτρο και επομένως τη συνέχιση της λειτουργίας της Τράπεζας με βάση το σύνολο του
ποσού που θα έχει συγκεντρωθεί για την κάλυψη των κεφαλαιακών αναγκών της Τράπεζας παρότι δεν έχει
συγκεντρωθεί ούτε  το συνολικό ποσό των κεφαλαιακών αναγκών
του βασικού  σεναρίου ύψους € 584 εκατ.,  ούτε το συνολικό ποσό των κεφαλαιακών αναγκών του δυσμενούς σεναρίου
ύψους € 748 εκατ., τότε το Διοικητικό Συμβούλιο θα  πιστοποιήσει την κάλυψη της Αύξησης και  θα καταθέσει στους ειδικούς
λογαριασμούς της Αύξησης, όλα ανεξαιρέτως τα ποσά που θα έχουν κατατεθεί στους ειδικούς, ενδιάμεσους  λογαριασμούς της Αύξησης, ήτοι τα ποσά που προέκυψαν από την άσκηση του Δικαιώματος Προτίμησης, του Δικαιώματος Απασχολουμένων, του Δικαιώματος Προεγγραφής και τα ποσά που προέκυψαν από τη Διάθεση σε Λοιπούς Επενδυτές.
Η ανωτέρω πιστοποίηση θα πραγματοποιηθεί ως μερική κάλυψη
της Αυξήσεως κατ’ άρθρο 13α παρ. 1 κ.ν. 2190/1920.
3.2
2ο ενδεχόμενο:
3.2.1.
Αν δεν συντρέξει η προϋπόθεση που αναφέρεται ανωτέρω (υπό 3.1.1.) μέχρι την 31/12/2015 ή αν οι αρμόδιες εποπτικές Αρχές αποφανθούν οποτεδήποτε εντός του χρονικού διαστήματος από την 11/12/2015 έως την 31/12/2015 ότι η Τράπεζα δεν συμμορφώθηκε με την απαίτηση για αύξηση του κεφαλαίου της,
τότε θα θεωρηθεί ότι η Αύξηση μετοχικού κεφαλαίου της Τράπεζας δεν επετεύχθη, και, η Τράπεζα, από τους  ειδικούς ενδιάμεσους λογαριασμούς στους οποίους θα έχουν κατατεθεί τα ποσά για την κάλυψη του Μετοχικού της Κεφαλαίου θα τα επιστρέψει στους δικαιούχους τους, αντιστοίχως.
Συγκεκριμένα, στην περίπτωση αυτή η Εις Μετρητά Κάλυψη λογίζεται ότι δεν πραγματοποιήθηκε - άλλως ότι παύει να ισχύει -
τυχόν δε εγγραφές για ανάληψη Νέων Μετοχών από την Αύξηση (μέσω τόσο της άσκησης Δικαιωμάτων Προτίμησης, Δικαιωμάτων Απασχολουμένων, Δικαιωμάτων Προεγγραφής όσο και μέσω της διαδικασίας Διάθεσης στους Λοιπούς Επενδυτές) θα λογίζονται ως
μηδέποτε απευθυνθείσες στην Τράπεζα.
Τυχόν δε καταβληθέντα προς το σκοπό αυτό ποσά θα επιστρέφονται αμελλητί από την Τράπεζα προς τους δικαιούχους ατόκως.
Στην περίπτωση αυτή θα εναπόκειται πλέον στις
εποπτικές Αρχές να αποφασίσουν πως θα ολοκληρωθεί η ανακεφαλαιοποίηση της Τράπεζας, χωρίς να αποκλείεται η
περίπτωση οι εποπτικές Αρχές να θέσουν σε καθεστώς «ειδικής εκκαθάρισης» την Τράπεζα, με συνέπεια την απίσχνανση και απώλεια της αξίας της επένδυσης των υφιστάμενων μετόχων.
Σύμφωνα με την από 27.11.2015 απόφαση του Διοικητικού Συμβουλίου της Τράπεζας, εάν σε περίπτωση μερικής
κάλυψης της Αύξησης, οι αρμόδιες εποπτικές αρχές δεν εγκρίνουν την Αύξηση βάσει των περιπτώσεων 2.2 και 3.2.1,
τότε η Τράπεζα θα επιστρέψει στους επενδυτές ατόκως τα κεφάλαια που θα έχουν κατατεθεί για την Αύξηση στους
ειδικούς ενδιάμεσους λογαριασμούς, το αργότερο έως τις 31.12.2015.
Ειδικότερα, η επιστροφή των ποσών που θα έχουν κατατεθεί στους ειδικούς ενδιαμέσους λογαριασμούς μέσω των
χειριστών των λογαριασμών χρεογράφων των επενδυτών, θα επιστραφούν στους επενδυτές μέσω των χειριστών,
ενώ τα ποσά που θα έχουν καταθέσει στους παραπάνω αναφερόμενους λογαριασμούς όσοι επενδυτές
ασκήσουν τα δικαιώματά τους μέσω του δικτύου της Τράπεζας, θα τους επιστραφούν μέσω κατάθεσης σε λογαριασμό που θα έχει
δηλωθεί στην Τράπεζα κατά τη διαδικασία άσκησης των δικαιωμάτων προτίμησης.
Αναφορικά με την ενδεχόμενη συμμετοχή του ΤΧΣ βλ. ενότητα 2
κίνδυνοι «Το Ελληνικό Δημόσιο έχει τη δυνατότητα να  ασκεί σημαντική επιρροή σε συγκεκριμένους τομείς της λειτουργίας της Τράπεζας.
Τυχόν παροχή στήριξης από το Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας (ΤΧΣ) θα έχει σημαντικές επιπτώσεις στον έλεγχο της Τράπεζας, στην αξία των κοινών ονομαστικών μετοχών της, στη διαχείριση των κεφαλαίων της και στην εν γένει οικονομική της κατάσταση» και «Πιθανή μη έγκριση του σχεδίου Αναδιάρθρωσης της Τράπεζας από τη Γενική Διεύθυνση Ανταγωνισμού της Ευρωπαϊκής Επιτροπής καθιστά αδύνατη την ενδεχόμενη συμμετοχή του ΤΧΣ στην Αύξηση και συνεπώς ενδέχεται να επιφέρει την εφαρμογή ενός ή περισσοτέρων μέτρων εξυγίανσης και ενδέχεται να οδηγήσει στην απίσχναση και σε απώλεια της αξίας της επένδυσης  των υφιστάμενων μετόχων.
Αναφορικά με τις συνέπειες από την πιθανή μη συγκέντρωση των απαιτούμενων κεφαλαίων βλ. ενότητα 2 κίνδυνος
«Πιθανή μη συγκέντρωση των απαιτούμενων κεφαλαίων ύψους € 748,74 εκατ. ενδέχεται να επιφέρει την εφαρμογή ενός
ή περισσοτέρων μέτρων εξυγίανσης, και επακολούθως σημαντικές αλλαγές στον τρόπο λειτουργίας της Τράπεζας, στη
μετοχική της σύνθεση καθώς και απώλεια στην αξία της επένδυσης των μετόχων

www.bankingnews.gr

Ρoή Ειδήσεων

Σχόλια αναγνωστών

Δείτε επίσης