Οι προοπτικές της αγοράς παραμένουν αβέβαιες, εξαιτίας του Ουκρανικού, του υψηλού πληθωρισμού και της επιβράδυνσης της οικονομίας με την προσοχή να εστιάζεται στις κινήσεις των Κεντρικών Τραπεζών
(upd16) Στασιμότητα καταγράφηκε στο ελληνικό χρηματιστήριο, κλείνοντας στις 862 μονάδες, με την επενδυτική απραξία να συνεχίζεται...
Στις τράπεζες καταγράφηκε κόπωση, με την Πειραιώς στο -2,55% στο χαμηλό της ημέρας στις δημοπρασίες, ενώ στα μη τραπεζικά blue chips, τα κέρδη της Motor Oil +4,18% αντισταθμίστηκαν από τις απώλειες σε ΔΕΗ -2,28%, Coca Cola -1,79%.
Ο Γενικός Δείκτης κατέβαλε προσπάθεια να προσεγγίσει τις 870 μονάδες ( απλός κινητός μέσος των 200 ημερών) με εμφανή τα σημάδια αδυναμίας.
Οι προοπτικές της αγοράς παραμένουν αβέβαιες, εξαιτίας του Ουκρανικού, του υψηλού πληθωρισμού και της επιβράδυνσης της οικονομίας με την προσοχή να εστιάζεται στις κινήσεις των Κεντρικών Τραπεζών για τα επιτόκια.
Στο επίκεντρο, η συνεδρίαση της ΕΚΤ στις 27/10, η οποία θα καθορίσει το βασικό επιτόκιο της Ευρωζώνης με τους επενδυτές να αναμένουν αύξηση των επιτοκίων κατά 0,75%.
Ακολουθεί η συνεδρίαση της Fed, την επόμενη εβδομάδα (1 και 2 Νοεμβρίου), με τις εκτιμήσεις να αναφέρουν ότι υπό τον φόβο της ύφεσης ενδεχομένως θα εξετάσει μια πιο ήπια νομισματική πολιτική, με την προσοχή να στρέφεται στις ενδιάμεσες Αμερικανικές εκλογές της 8ης Νοεμβρίου.
Οι προσδοκίες για την επιβράδυνση του ρυθμού αύξησης επιτοκίων από τη Fed σε συνδυασμό με την επιστροφή της τιμής του φυσικού αερίου στα 100 ευρώ, μετά από 4 μήνες, έχει ως αποτέλεσμα να αποκλιμακώνεται η κατάσταση στην αγορά ομολόγων μετά τις επιθετικές πωλήσεις το τελευταίο διάστημα
Ειδικότερα, το 10ετές ελληνικό ομόλογο κινείται στο 4,66% από 5,12% πρόσφατα, το ιταλικό ομόλογο 4,38% και το γερμανικό 10ετές στο 2,15% από 2,53% πρόσφατα.
Ο Γενικός Δείκτης διατήρησε τις 855 μονάδες ( εκθετικός ΚΜΟ 200 ημερών) με βασική την στήριξη των 800 μονάδων και με επόμενη αντίσταση τις 870 μονάδες ( απλός κινητός μέσος των 200 ημερών )
Στο βασικό σενάριο παραμένει η καθοδική διάσπαση των 800 μονάδων με στόχο τις 750 μον. καθώς οι δυσοίωνες προοπτικές δεν ευνοούν τις αγορές και κάθε άνοδος αποτελεί ευκαιρία για πωλήσεις.
Στη σημερινή συνεδρίαση, στις τράπεζες, την μεγαλύτερη πτώση κατέγραψε η Πειραιώς -2,55% και ακολούθησε η Alpha Bank -0,60% ενώ ανοδικά έκλεισαν Εθνική +0,97% και Eurobank +0,33%.
Στα μη τραπεζικά blue chips, ανοδικά ξεχώρισαν Motor Oil +4,18%, Aegean +3,04%....ενώ υποχώρησαν ΔΕΗ -2,28%, Coca Cola -1,79%..
Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στη σημερινή συνεδρίαση
Με θετικά πρόσημα ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά με τον Γενικό Δείκτη +0,22% και τον Τραπεζικό Δείκτη στο +0,04%.
Στα πρώτα λεπτά της συνεδρίασης σημειώθηκαν τα χαμηλά της ημέρας, με τον Τραπεζικό Δείκτη στο -0,50% και τον Γενικό Δείκτη στο -0,46%
Λίγο πριν τις 14:00, με ήπιες αγοραστικές παρεμβάσεις στην Εθνική +1,17% αλλά και σε επιλεγμένες μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25, όπως Motor Oil +5,06%, ΑΔΜΗΕ +2,65%, Jumbo +2,26%....ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το υψηλό της ημέρας +0,69% και ο Γενικός Δείκτης +0,29%.
Ο Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με οριακή πτώση -0,07% στις 862 μονάδες έχοντας υψηλό στις 865,87 μονάδες και χαμηλό τις 859,39 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε χαμηλά επίπεδα και ήταν μοιρασμένος στις τράπεζες και στα μη τραπεζικά blue chips.
Αναλυτικότερα, η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 57,1 εκατ. ευρώ, εξ αυτών τα 5,1 εκατ. ευρώ σε πακέτα, ο όγκος 17,5 εκατ. τεμάχια εκ των οποίων τα 10,9 εκατ. τεμάχια διακινήθηκαν στις τράπεζες.
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 5,17 εκατ. ευρώ και όγκου 559 χιλ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ειδικότερα, η Εθνική διακίνησε 100 χιλ. τεμάχια αξάις 364 χιλ. ευρώ..
Ο ΟΠΑΠ διακίνησε 100 χιλ. τεμάχια αξίας 1,26 εκατ. ευρώ, ο ΟΤΕ 8,7 χιλ. τεμάχια αξίας 138 χιλ. ευρώ και η ΔΕΗ 180 χιλ. τεμάχια αξίας 1,09 εκατ. ευρώ..
Η Jumbo 150 χιλ. τεμάχια αξίας 2,1 εκατ. ευρώ και η Autohellas 20 χιλ. τεμάχια αξίας 220 χιλ. ευρώ.
Tα τεχνικά σημεία
Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 862 μονάδες, με πρώτη στήριξη τις 855 μονάδες ( εκθετικός ΚΜΟ 200 ημερών) και ακολουθούν οι 820 - 825 μονάδες και η βασική στήριξη των 800 μονάδων.
Η διάσπασή των 800 μονάδων οδηγεί στις 780, 750, στις 700 και στις 680 μονάδες.
Στη πρώτη αντίσταση βρίσκονται οι 870 μονάδες ( απλός κινητός μέσος των 200 ημερών ) και οι 900 μονάδες.
Ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στις 592 μονάδες, με πρώτη στήριξη τις 585 μονάδες και ακολουθούν οι 560, οι 550 και οι 500 μονάδων.
Η διάσπαση των 500 μονάδων οδηγεί στις 490, 480 και στις 450 μονάδες.
Στην πρώτη αντίσταση βρίσκονται οι 600 μονάδες και ακολουθούν οι 625 και οι 650 μονάδες.
Σταθεροποίηση στα ελληνικά ομόλογα, το 10ετές στο 4,66% - Στις 251 μονάδες το spread Ελλάδος - Γερμανίας
Σταθεροποίηση καταγράφεται σήμερα 26/10 στα ελληνικά ομόλογα αλλά και στα υπόλοιπα ομόλογα της Ευρωζώνης αναμένοντας την συνεδρίαση της ΕΚΤ στις 27/10.
Οι ανησυχίες να παραμένουν από την πορεία της οικονομίας αλλά και τις επιπτώσεις που θα έχει στην ανάπτυξη από την επιθετική νομισματική πολιτική των Κεντρικών τραπεζών.
Ωστόσο, το τελευταίο διάστημα με την ισχυρή πτώση της τιμής του φυσικού αερίου κάτω από τα 100 ευρώ, στα χαμηλά 4 μηνών, οι πληθωριστικές πιέσεις εκτονώνονται , με αποτέλεσμα το 10ετές ελληνικό ομόλογο να σταθεροποιείται στο 4,66% από 5,12% πρόσφατα, το ιταλικό ομόλογο στο 4,38% και το γερμανικό 10ετές στο 2,15% από 2,53% πρόσφατα.
Σταθεροποιητικές τάσεις και στα αμερικανικά ομόλογα, με το 10ετές στο 4,04% και το 2ετές στο 4,43% με την αντιστροφή της καμπύλης απόδοσης να παραμένει, γεγονός που επιβεβαιώνει τα σημάδια ύφεσης
Τα ομόλογα μεγαλύτερης διάρκειας τείνουν να έχουν υψηλότερες αποδόσεις για να αντισταθμίσουν τους υψηλότερους κινδύνους που συνεπάγεται η αγορά τους.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο, όπως από το Σεπτέμβριο του 2021 υποστηρίζει το bankingnews έφθασε στο 5% απόδοση θέτοντας εκτός αγορών το ελληνικό δημόσιο, το οποίο δεν μπορεί να εκδώσει ομόλογα, δεν μπορεί να προβεί σε δημοπρασίες…με προοπτική το 6% ίσως και 6,5%
Σημειώνεται ότι το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 251 μονάδες βάσης ενώ εάν ξεφύγει προς τις 300 ή 350 μονάδες νομοτελειακά θα υπάρξει παρέμβαση της ΕΚΤ.
Η Ελλάδα αλλά και η Ιταλία βρίσκονται στο στόχαστρο των κερδοσκόπων.
Η Ελλάδα αποτελεί μια ακραία προβληματική περίπτωση συντηρεί μη βιώσιμο χρέος, τα ελλείμματα επιδείνωσαν την κατάσταση ενώ η συνταγή που ακολουθείται οδηγεί την Ελλάδα σε οικονομικό αδιέξοδο.
Παράλληλα το πολιτικό ρίσκο αυξάνεται καθώς δεν θα υπάρξει αυτοδυναμία στις εκλογές του 2023… οι αγορές παίζουν το σενάριο του οικονομικού και πολιτικού αδιεξόδου……
Ο κίνδυνος κατάπτωσης μέρους των κρατικών εγγυήσεων 18,35 δισ. στις τράπεζες λόγω αστοχίας εσόδων από τα NPEs οδηγεί σε αλλαγές στον Ηρακλή
Αν και οι κρατικές εγγυήσεις 18,35 δισεκ. που αφορούν τις 15 τιτλοποιήσεις NPEs που έχουν πραγματοποιήσει οι ελληνικές τράπεζες η Eurostat έχει αποδεχθεί ότι δεν θα περάσουν στο δημόσιο χρέος, μεταξύ άλλων και γιατί και η Ιταλία έχει 105 δισεκ. κρατικές εγγυήσεις… ωστόσο οι συνδεόμενες στοχοθεσίες για τα έσοδα που προέρχονται από την διαχείριση των NPEs… δεν έχουν εξελιχθεί όπως θα αναμενόταν…
Με βάση τον νόμο για τον Ηρακλή όπου το κράτος παρείχε 18,35 δισεκ. κρατικές εγγυήσεις για την έκδοση 15 senior bond κύριων εξασφαλισμένων ομολόγων από τις ελληνικές τράπεζες υπάρχει υποχρέωση από τις τράπεζες και τις εταιρίες διαχείρισης προβληματικών ανοιγμάτων να επιτύχουν συγκεκριμένους οικονομικούς στόχους σε έσοδα ώστε να καλυφθούν τα senior bond.
Οι στόχοι αυτοί δεν έχουν επιτευχθεί λόγω της ευρύτερης αρνητικής συγκυρίας και για τον λόγο αυτό το υπουργείο Οικονομικών φέρνει τροπολογία ώστε να υπάρξει μετάθεση κατά ένα χρόνο των οριοθετημένων στόχων από Φεβρουάριο του 2023 σε Φεβρουάριο ή Μάρτιο του 2024.
Οι κρατικές εγγυήσεις εμφανίζουν λογιστική υποαξία άνω των 5 δισεκ.
Με βάση την τρέχουσα εικόνα των κρατικών εγγυήσεων που είναι ομόλογα που διακρατούνται από τις τράπεζες προκύπτει λογιστική υποαξία περίπου 5 δισεκ. ευρώ.
Θεωρητικά τα 5 δισεκ. θα πρέπει να προστεθούν στο κρατικό χρέος το οποίο στην Ελλάδα διαμορφώνεται μαζί με τα repos στα 394,18 δισεκ. ευρώ.
Η κυβέρνηση ειδικά όταν ήταν υφυπουργός Οικονομικών αρμόδιος για τις τράπεζες ο Γιώργος Ζαββός, είχε προσπαθήσει και πετύχει… οι κρατικές εγγυήσεις να μην εγγραφούν στο δημόσιο χρέος παρ΄ ότι η Ελλάδα δεν διαθέτει επενδυτική βαθμίδα στα ομόλογα της.
Υποστηρίζουν ορισμένοι ότι η Ιταλία που είναι ένα παράδειγμα όπου το ιταλικό δημόσιο έχει εκδώσει 105 δισεκ. κρατικές εγγυήσεις για τις Ιταλικές τράπεζες για τιτλοποιήσεις NPEs διαθέτει επενδυτική βαθμίδα… οπότε η σύγκριση δεν είναι όμοια…
Όμως η κυβέρνηση στο παρελθόν πέτυχε η Eurostat να αποδεχθεί ότι οι κρατικές εγγυήσεις δεν θα εγγραφούν στο κρατικό χρέος όσο δεν υπάρχουν υποαξίες.
Κατάπτωση κρατικών εγγυήσεων σημαίνει εάν υπάρχει απόκλιση εσόδων ώστε τα 18,35 δισεκ. να μην καλύπτονται με τα αντίστοιχα προβλεπόμενα έσοδα ετησίως από την διαχείριση των NPEs.
Επειδή βρισκόμαστε σε αυτό το στάδιο η ελληνική κυβέρνηση φοβούμενη εν μέσω προεκλογικής περιόδου να αυξηθεί το δημόσιο χρέος κατά το ύψος της λογιστικής ζημίας δηλαδή 5 δισεκ. ευρώ παρατείνει το πλαίσιο το συνδεόμενο με τους χρόνους επίτευξης των στόχων από Φεβρουάριο 2023 σε Φεβρουάριο ή Μάρτιο του 2024.
Ο Ηρακλής αποδείχθηκε χρήσιμο εργαλείο για τις ελληνικές τράπεζες αφού 84 δισεκ. NPEs έφυγαν από τους ισολογισμούς των τραπεζών και πλέον όλες οι ελληνικές τράπεζες έχουν μονοψήφιο NPEs από 5,6% έως 8,2%.
Ωστόσο τα 84 δισεκ. προβληματικά δάνεια που έχουν βγει από τις τράπεζες και τα 12-14 δισεκ. που παραμένουν ακόμη στις ελληνικές τράπεζες σχεδόν 96 δισεκ. συνεχίζουν να αποτελούν μείζονος σημασίας κοινωνικό πρόβλημα…
Οι παραινέσεις της κυβέρνησης ρυθμίστε προβληματικά δάνεια… μπορεί να φαντάζει ωραία προτροπή αλλά είναι κενή περιεχομένου αφού οι εταιρίες διαχείρισης NPEs καλούν τους δανειολήπτες για ρυθμίσεις και το αποτέλεσμα είναι πενιχρό…
Επίσης η κυβέρνηση πάγωσε τους πλειστηριασμούς για καθαρά προεκλογικούς λόγους και το κοινωνικό πρόβλημα ύψους 100 δισεκ ευρώ περίπου παραμένει άλυτο…
Ο Ηρακλής είναι αλήθεια βοήθησε ξεκάθαρα τις ελληνικές τράπεζες αλλά το πρόβλημα των NPEs δεν επιλύθηκε για την κοινωνία… στο μέτωπο αυτό… υπάρχει πολύ σοβαρό πρόβλημα…
Οι κρατικές εγγυήσεις ανά τράπεζα
Eurobank 4 παρεχόμενες κρατικές εγγυήσεις με 4 αντίστοιχα senior bond ύψους 3,81 δισεκ.
Alpha bank 4 παρεχόμενες κρατικές εγγυήσεις με 4 αντίστοιχα senior bond ύψους 5,4 δισεκ.
Πειραιώς 6 παρεχόμενες κρατικές εγγυήσεις με 6 αντίστοιχα senior bond ύψους 5,98 δισεκ.
Εθνική τράπεζα 1 παρεχόμενη κρατική εγγύηση με 1 αντίστοιχο senior bond ύψους 3,14 δισεκ.
Άθροισμα τραπεζών = 18,35 δις
Ανοδικές τάσεις στις ασιατικές αγορές
Ανοδικά έκλεισαν σήμερα 26/10 στις ασιατικές αγορές.
Κατά 7,3% αυξήθηκαν οι τιμές καταναλωτή στην Αυστραλία το τρίτο τρίμηνο του 2022, σύμφωνα με τα επίσημα στοιχεία, ήτοι σε υψηλά 32 ετών, καθώς είναι ο ταχύτερος ρυθμός αύξησης από τον Δεκέμβριο του 1990.
Αναλυτικά, ο δείκτης Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε στο +0,67%, ο δείκτης Shanhgai στην Κίνα στο +0,78%, ο δείκτης Hang Seng στο Χονγκ Κονγκ στο +0,75%, o δείκτης KOSPI στη Ν. Κορέα στο +0,65% και ο δείκτης S&P/ASX 200 στην Αυστραλία στο +0,18%.
Ανοδικές τάσεις στις ευρωπαϊκές αγορές - Πτώση -1% στον Nasdaq
Ανοδικές τάσεις καταγράφονται σήμερα 26/10 τα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια, με το βλέμμα των επενδυτών να είναι στραμμένο στη συνεδρίαση της ΕΚΤ (27/10/2022) και στα εταιρικά αποτελέσματα.
Ειδικότερα, οι αναλυτές αναμένουν νέα αύξηση επιτοκίων - κατά 75 μονάδες βάσης - αλλά και επιπλέον μέτρα για περιορισμένη πρόσβαση σε ρευστότητα.
Eν τω μεταξύ, πολύ πάνω από τις εκτιμήσεις ήταν τα κέρδη που ανακοίνωσε η Deutsche Bank για το τρίτο τρίμηνο του 2022, καθώς εμφάνισε καθαρά κέρδη 1,115 δισ. ευρώ, την ώρα που οι αναλυτές προέβλεπαν ότι δεν θα ξεπεράσουν τα 827 εκατ. ευρώ.
Στην Wall Street, απώλειες -1% καταγράφει ο δείκτης Nasdaq από τα αποτελέσματα των εταιρειών τεχνολογίας.
Άνοδο καρταγράφεται στο φυσικό αέριο, με το ολλανδικό TTF Νοεμβρίου στο +1,3% στα 101 ευρώ.
Ανοδικά κινούνται και οι τιμές του πετρελαίου, με τo brent +1,37% στα 93 δολ.το βαρέλι και το αμερικανικό αργό +1,96% στα 86,97 δολ. το βαρέλι.
Στη Μόσχα, ο δείκτης MOEX σε ρούβλια καταγράφει πτώση -0,83% στις 2112 μονάδες.
Ειδικότερα, ο δείκτης Dax στη Γερμανία βρίσκεται στο +0,80%, ο δείκτης CAC στο Παρίσι στο +0,15%, ο δείκτης FTSE MIB στο Μιλάνο στο -0,15%, ο δείκτης IBEX 35 στην Ισπανία στο +0,65% ενώ ο FTSE 100 στο Λονδίνο στο +0,40%.
Στη Wall Street, τo Dow Jones κινείται στο +0,50%, ο S&P 500 στο -0,15%, ο Nasdaq στο -1,1% και το ETF GREC στο +0,79% ( 24,19 δολ. ).
Κόπωση στις τράπεζες με χαμηλές συναλλαγές
Κόπωση καταγράφηκε στις τραπεζικές μετοχές, με τις συναλλαγές σε χαμηλά επίπεδα.
Η Εθνική έκλεισε στα 3,64 ευρώ, με άνοδο +0,97% με όγκο 1,6 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 3,33 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split.
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 17/3/2020 στα 0,8150 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 0,9240 ευρώ, με πτώση -0,60%, με όγκο 5,4 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,17 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είναι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 2/11/2020 στα 0,4250 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 30/10/2020 στα 0,4032 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 1,2025 ευρώ, με πτώση -2,55% και όγκο 872 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση στα 1,5 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 πρ0 RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ..
Το νέο ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 14/7/2022 στα 0,04303 ευρώ ή 0,71 ευρώ μετά το τελευταίο reverse split στις 16,5 παλαιές 1 νέα (14/4/2021).
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα 0,9730 ευρώ, με άνοδο +0,33%, με όγκο 3,01 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 3,61 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα).
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου βρίσκεται στα 1,45 ευρώ, με άνοδο +0,35% και κεφαλαιοποίηση 650 εκατ. ευρώ.
Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο.
Η Attica Bank έκλεισε στα 0,0960 ευρώ, με πτώση -3,71%, με όγκο 238 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 118 εκατ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,02480 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001255 ευρώ και σημειώθηκε στις 21 Δεκεμβρίου του 2017.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 15,85 ευρώ, με πτώση -0,31% και κεφαλαιοποίηση 315 εκατ. ευρώ.
Μεικτά πρόσημα στα μη τραπεζικά blue chips με χαμηλές συναλλαγές
Μεικτές τάσεις καταγράφηκαν στις τραπεζικές μετοχές του FTSE 25, με τις συναλλαγές σε χαμηλά επίπεδα.
Την μεγαλύτερη άνοδο κατέγραψαν Motor Oil , Aegean, Sarantis..
Στον αντίποδα, πτωτικά έκλεισαν ΔΕΗ, ΟΛΠ, Coca Cola...
Η Coca Cola έκλεισε στα 21,92 ευρώ, με πτώση -1,79% και κεφαλαιοποίηση στα 8,15 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 1η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 15,63 ευρώ, με πτώση -1,01% και αποτίμηση 6,92 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 6,00 ευρώ, με πτώση -2,28% και αποτίμηση 2,29 δισ. ευρώ.
Ο ΑΔΜΗΕ έκλεισε στα 1,6880 ευρώ, με άνοδο +1,08% και κεφαλαιοποίηση 389 εκατ. ευρώ.
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 12,59 ευρώ, με πτώση -0,63% και αποτίμηση 4,54 δισ. ευρώ.
Ο Titan Cement International έκλεισε στα 11,40 ευρώ, αμετάβλητος και κεφαλαιοποίηση 893 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 6,86 ευρώ, με άνοδο +0,29% και κεφαλαιοποίηση 2,1 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Motor Oil έκλεισε στα 16,70 ευρώ, με άνοδο +4,18% κεφαλαιοποίηση 1,96 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Jumbo έκλεισε στα 13,92 ευρώ, με άνοδο +1,38% και κεφαλαιοποίηση 1,89 δισ. ευρώ...
Ο Μυτιληναίος έκλεισε στα 16,70 ευρώ, με πτώση -0,30% και κεφαλαιοποίηση 2,39 δισεκ. ευρώ.
Η ΕΥΔΑΠ έκλεισε στα 6,98 ευρώ, με πτώση -0,29% και κεφαλαιοποίηση 743 εκατ. ευρώ.
Η ΕΛΒΑΛΧΑΚΟΡ έκλεισε στα 1,4640 ευρώ, με άνοδο +1,24% και κεφαλαιοποίηση 549 εκατ. ευρώ.
Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 0,0287 ευρώ, με πτώση -2,71% και κεφαλαιοποίηση 27 εκατ. ευρώ.
Σταθεροποίηση στα ελληνικά ομόλογα, το 10ετές στο 4,66% - Το spread με την Ιταλία στις 28 μ.β.
Σταθεροποίηση καταγράφεται σήμερα 26/10 στα ελληνικά ομόλογα αλλά και στα υπόλοιπα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 4,66% και το 10ετές ιταλικό 4,38%, με το μεταξύ τους spread στις 28 μ.β.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 251 μονάδες βάσης από 250 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 184 μονάδες βάσης.
Ως μέτρο σύγκρισης αναφέρεται ότι το CDS της Αργεντινής βρίσκεται στις 1.030 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ στην Ελλάδα σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 1,84% ή 184 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας βρίσκεται στις 28 μονάδες βάσης.
Έναντι της Πορτογαλίας το spread με την Ελλάδα διαμορφώνεται στις 147 μονάδες βάσης…
Σταθεροποίηση στα ομόλογα της Νοτίου Ευρώπης
Σταθεροποίηση καταγράφεται σήμερα 26/10 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το Ιταλικό 10ετές διαμορφώνεται σήμερα 26 Οκτωβρίου του 2022 στο 4,38%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 26/10/2022 στο 2,15%..
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση στο 2,62% με το ιστορικό χαμηλό -0,333% σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 3,19% με ιστορικό χαμηλό στο -0,062% που σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το Ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 3,26% με το ιστορικό χαμηλό στο -0,02% που σημειώθηκε στις 16 Δεκεμβρίου 2020.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης 1η Αυγούστου του 2029 έχει απόδοση 4,38% και με ιστορικό χαμηλό 0,4260% στις 12 Φεβρουαρίου του 2021.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,32% και η τρέχουσα απόδοση του είναι 4,06%.
Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020 στο 0,088%.
www.bankingnews.gr
Στις τράπεζες καταγράφηκε κόπωση, με την Πειραιώς στο -2,55% στο χαμηλό της ημέρας στις δημοπρασίες, ενώ στα μη τραπεζικά blue chips, τα κέρδη της Motor Oil +4,18% αντισταθμίστηκαν από τις απώλειες σε ΔΕΗ -2,28%, Coca Cola -1,79%.
Ο Γενικός Δείκτης κατέβαλε προσπάθεια να προσεγγίσει τις 870 μονάδες ( απλός κινητός μέσος των 200 ημερών) με εμφανή τα σημάδια αδυναμίας.
Οι προοπτικές της αγοράς παραμένουν αβέβαιες, εξαιτίας του Ουκρανικού, του υψηλού πληθωρισμού και της επιβράδυνσης της οικονομίας με την προσοχή να εστιάζεται στις κινήσεις των Κεντρικών Τραπεζών για τα επιτόκια.
Στο επίκεντρο, η συνεδρίαση της ΕΚΤ στις 27/10, η οποία θα καθορίσει το βασικό επιτόκιο της Ευρωζώνης με τους επενδυτές να αναμένουν αύξηση των επιτοκίων κατά 0,75%.
Ακολουθεί η συνεδρίαση της Fed, την επόμενη εβδομάδα (1 και 2 Νοεμβρίου), με τις εκτιμήσεις να αναφέρουν ότι υπό τον φόβο της ύφεσης ενδεχομένως θα εξετάσει μια πιο ήπια νομισματική πολιτική, με την προσοχή να στρέφεται στις ενδιάμεσες Αμερικανικές εκλογές της 8ης Νοεμβρίου.
Οι προσδοκίες για την επιβράδυνση του ρυθμού αύξησης επιτοκίων από τη Fed σε συνδυασμό με την επιστροφή της τιμής του φυσικού αερίου στα 100 ευρώ, μετά από 4 μήνες, έχει ως αποτέλεσμα να αποκλιμακώνεται η κατάσταση στην αγορά ομολόγων μετά τις επιθετικές πωλήσεις το τελευταίο διάστημα
Ειδικότερα, το 10ετές ελληνικό ομόλογο κινείται στο 4,66% από 5,12% πρόσφατα, το ιταλικό ομόλογο 4,38% και το γερμανικό 10ετές στο 2,15% από 2,53% πρόσφατα.
Ο Γενικός Δείκτης διατήρησε τις 855 μονάδες ( εκθετικός ΚΜΟ 200 ημερών) με βασική την στήριξη των 800 μονάδων και με επόμενη αντίσταση τις 870 μονάδες ( απλός κινητός μέσος των 200 ημερών )
Στο βασικό σενάριο παραμένει η καθοδική διάσπαση των 800 μονάδων με στόχο τις 750 μον. καθώς οι δυσοίωνες προοπτικές δεν ευνοούν τις αγορές και κάθε άνοδος αποτελεί ευκαιρία για πωλήσεις.
Στη σημερινή συνεδρίαση, στις τράπεζες, την μεγαλύτερη πτώση κατέγραψε η Πειραιώς -2,55% και ακολούθησε η Alpha Bank -0,60% ενώ ανοδικά έκλεισαν Εθνική +0,97% και Eurobank +0,33%.
Στα μη τραπεζικά blue chips, ανοδικά ξεχώρισαν Motor Oil +4,18%, Aegean +3,04%....ενώ υποχώρησαν ΔΕΗ -2,28%, Coca Cola -1,79%..
Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στη σημερινή συνεδρίαση
Με θετικά πρόσημα ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά με τον Γενικό Δείκτη +0,22% και τον Τραπεζικό Δείκτη στο +0,04%.
Στα πρώτα λεπτά της συνεδρίασης σημειώθηκαν τα χαμηλά της ημέρας, με τον Τραπεζικό Δείκτη στο -0,50% και τον Γενικό Δείκτη στο -0,46%
Λίγο πριν τις 14:00, με ήπιες αγοραστικές παρεμβάσεις στην Εθνική +1,17% αλλά και σε επιλεγμένες μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25, όπως Motor Oil +5,06%, ΑΔΜΗΕ +2,65%, Jumbo +2,26%....ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το υψηλό της ημέρας +0,69% και ο Γενικός Δείκτης +0,29%.
Ο Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με οριακή πτώση -0,07% στις 862 μονάδες έχοντας υψηλό στις 865,87 μονάδες και χαμηλό τις 859,39 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε χαμηλά επίπεδα και ήταν μοιρασμένος στις τράπεζες και στα μη τραπεζικά blue chips.
Αναλυτικότερα, η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 57,1 εκατ. ευρώ, εξ αυτών τα 5,1 εκατ. ευρώ σε πακέτα, ο όγκος 17,5 εκατ. τεμάχια εκ των οποίων τα 10,9 εκατ. τεμάχια διακινήθηκαν στις τράπεζες.
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 5,17 εκατ. ευρώ και όγκου 559 χιλ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ειδικότερα, η Εθνική διακίνησε 100 χιλ. τεμάχια αξάις 364 χιλ. ευρώ..
Ο ΟΠΑΠ διακίνησε 100 χιλ. τεμάχια αξίας 1,26 εκατ. ευρώ, ο ΟΤΕ 8,7 χιλ. τεμάχια αξίας 138 χιλ. ευρώ και η ΔΕΗ 180 χιλ. τεμάχια αξίας 1,09 εκατ. ευρώ..
Η Jumbo 150 χιλ. τεμάχια αξίας 2,1 εκατ. ευρώ και η Autohellas 20 χιλ. τεμάχια αξίας 220 χιλ. ευρώ.
Tα τεχνικά σημεία
Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 862 μονάδες, με πρώτη στήριξη τις 855 μονάδες ( εκθετικός ΚΜΟ 200 ημερών) και ακολουθούν οι 820 - 825 μονάδες και η βασική στήριξη των 800 μονάδων.
Η διάσπασή των 800 μονάδων οδηγεί στις 780, 750, στις 700 και στις 680 μονάδες.
Στη πρώτη αντίσταση βρίσκονται οι 870 μονάδες ( απλός κινητός μέσος των 200 ημερών ) και οι 900 μονάδες.
Ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στις 592 μονάδες, με πρώτη στήριξη τις 585 μονάδες και ακολουθούν οι 560, οι 550 και οι 500 μονάδων.
Η διάσπαση των 500 μονάδων οδηγεί στις 490, 480 και στις 450 μονάδες.
Στην πρώτη αντίσταση βρίσκονται οι 600 μονάδες και ακολουθούν οι 625 και οι 650 μονάδες.
Σταθεροποίηση στα ελληνικά ομόλογα, το 10ετές στο 4,66% - Στις 251 μονάδες το spread Ελλάδος - Γερμανίας
Σταθεροποίηση καταγράφεται σήμερα 26/10 στα ελληνικά ομόλογα αλλά και στα υπόλοιπα ομόλογα της Ευρωζώνης αναμένοντας την συνεδρίαση της ΕΚΤ στις 27/10.
Οι ανησυχίες να παραμένουν από την πορεία της οικονομίας αλλά και τις επιπτώσεις που θα έχει στην ανάπτυξη από την επιθετική νομισματική πολιτική των Κεντρικών τραπεζών.
Ωστόσο, το τελευταίο διάστημα με την ισχυρή πτώση της τιμής του φυσικού αερίου κάτω από τα 100 ευρώ, στα χαμηλά 4 μηνών, οι πληθωριστικές πιέσεις εκτονώνονται , με αποτέλεσμα το 10ετές ελληνικό ομόλογο να σταθεροποιείται στο 4,66% από 5,12% πρόσφατα, το ιταλικό ομόλογο στο 4,38% και το γερμανικό 10ετές στο 2,15% από 2,53% πρόσφατα.
Σταθεροποιητικές τάσεις και στα αμερικανικά ομόλογα, με το 10ετές στο 4,04% και το 2ετές στο 4,43% με την αντιστροφή της καμπύλης απόδοσης να παραμένει, γεγονός που επιβεβαιώνει τα σημάδια ύφεσης
Τα ομόλογα μεγαλύτερης διάρκειας τείνουν να έχουν υψηλότερες αποδόσεις για να αντισταθμίσουν τους υψηλότερους κινδύνους που συνεπάγεται η αγορά τους.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο, όπως από το Σεπτέμβριο του 2021 υποστηρίζει το bankingnews έφθασε στο 5% απόδοση θέτοντας εκτός αγορών το ελληνικό δημόσιο, το οποίο δεν μπορεί να εκδώσει ομόλογα, δεν μπορεί να προβεί σε δημοπρασίες…με προοπτική το 6% ίσως και 6,5%
Σημειώνεται ότι το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 251 μονάδες βάσης ενώ εάν ξεφύγει προς τις 300 ή 350 μονάδες νομοτελειακά θα υπάρξει παρέμβαση της ΕΚΤ.
Η Ελλάδα αλλά και η Ιταλία βρίσκονται στο στόχαστρο των κερδοσκόπων.
Η Ελλάδα αποτελεί μια ακραία προβληματική περίπτωση συντηρεί μη βιώσιμο χρέος, τα ελλείμματα επιδείνωσαν την κατάσταση ενώ η συνταγή που ακολουθείται οδηγεί την Ελλάδα σε οικονομικό αδιέξοδο.
Παράλληλα το πολιτικό ρίσκο αυξάνεται καθώς δεν θα υπάρξει αυτοδυναμία στις εκλογές του 2023… οι αγορές παίζουν το σενάριο του οικονομικού και πολιτικού αδιεξόδου……
Ο κίνδυνος κατάπτωσης μέρους των κρατικών εγγυήσεων 18,35 δισ. στις τράπεζες λόγω αστοχίας εσόδων από τα NPEs οδηγεί σε αλλαγές στον Ηρακλή
Αν και οι κρατικές εγγυήσεις 18,35 δισεκ. που αφορούν τις 15 τιτλοποιήσεις NPEs που έχουν πραγματοποιήσει οι ελληνικές τράπεζες η Eurostat έχει αποδεχθεί ότι δεν θα περάσουν στο δημόσιο χρέος, μεταξύ άλλων και γιατί και η Ιταλία έχει 105 δισεκ. κρατικές εγγυήσεις… ωστόσο οι συνδεόμενες στοχοθεσίες για τα έσοδα που προέρχονται από την διαχείριση των NPEs… δεν έχουν εξελιχθεί όπως θα αναμενόταν…
Με βάση τον νόμο για τον Ηρακλή όπου το κράτος παρείχε 18,35 δισεκ. κρατικές εγγυήσεις για την έκδοση 15 senior bond κύριων εξασφαλισμένων ομολόγων από τις ελληνικές τράπεζες υπάρχει υποχρέωση από τις τράπεζες και τις εταιρίες διαχείρισης προβληματικών ανοιγμάτων να επιτύχουν συγκεκριμένους οικονομικούς στόχους σε έσοδα ώστε να καλυφθούν τα senior bond.
Οι στόχοι αυτοί δεν έχουν επιτευχθεί λόγω της ευρύτερης αρνητικής συγκυρίας και για τον λόγο αυτό το υπουργείο Οικονομικών φέρνει τροπολογία ώστε να υπάρξει μετάθεση κατά ένα χρόνο των οριοθετημένων στόχων από Φεβρουάριο του 2023 σε Φεβρουάριο ή Μάρτιο του 2024.
Οι κρατικές εγγυήσεις εμφανίζουν λογιστική υποαξία άνω των 5 δισεκ.
Με βάση την τρέχουσα εικόνα των κρατικών εγγυήσεων που είναι ομόλογα που διακρατούνται από τις τράπεζες προκύπτει λογιστική υποαξία περίπου 5 δισεκ. ευρώ.
Θεωρητικά τα 5 δισεκ. θα πρέπει να προστεθούν στο κρατικό χρέος το οποίο στην Ελλάδα διαμορφώνεται μαζί με τα repos στα 394,18 δισεκ. ευρώ.
Η κυβέρνηση ειδικά όταν ήταν υφυπουργός Οικονομικών αρμόδιος για τις τράπεζες ο Γιώργος Ζαββός, είχε προσπαθήσει και πετύχει… οι κρατικές εγγυήσεις να μην εγγραφούν στο δημόσιο χρέος παρ΄ ότι η Ελλάδα δεν διαθέτει επενδυτική βαθμίδα στα ομόλογα της.
Υποστηρίζουν ορισμένοι ότι η Ιταλία που είναι ένα παράδειγμα όπου το ιταλικό δημόσιο έχει εκδώσει 105 δισεκ. κρατικές εγγυήσεις για τις Ιταλικές τράπεζες για τιτλοποιήσεις NPEs διαθέτει επενδυτική βαθμίδα… οπότε η σύγκριση δεν είναι όμοια…
Όμως η κυβέρνηση στο παρελθόν πέτυχε η Eurostat να αποδεχθεί ότι οι κρατικές εγγυήσεις δεν θα εγγραφούν στο κρατικό χρέος όσο δεν υπάρχουν υποαξίες.
Κατάπτωση κρατικών εγγυήσεων σημαίνει εάν υπάρχει απόκλιση εσόδων ώστε τα 18,35 δισεκ. να μην καλύπτονται με τα αντίστοιχα προβλεπόμενα έσοδα ετησίως από την διαχείριση των NPEs.
Επειδή βρισκόμαστε σε αυτό το στάδιο η ελληνική κυβέρνηση φοβούμενη εν μέσω προεκλογικής περιόδου να αυξηθεί το δημόσιο χρέος κατά το ύψος της λογιστικής ζημίας δηλαδή 5 δισεκ. ευρώ παρατείνει το πλαίσιο το συνδεόμενο με τους χρόνους επίτευξης των στόχων από Φεβρουάριο 2023 σε Φεβρουάριο ή Μάρτιο του 2024.
Ο Ηρακλής αποδείχθηκε χρήσιμο εργαλείο για τις ελληνικές τράπεζες αφού 84 δισεκ. NPEs έφυγαν από τους ισολογισμούς των τραπεζών και πλέον όλες οι ελληνικές τράπεζες έχουν μονοψήφιο NPEs από 5,6% έως 8,2%.
Ωστόσο τα 84 δισεκ. προβληματικά δάνεια που έχουν βγει από τις τράπεζες και τα 12-14 δισεκ. που παραμένουν ακόμη στις ελληνικές τράπεζες σχεδόν 96 δισεκ. συνεχίζουν να αποτελούν μείζονος σημασίας κοινωνικό πρόβλημα…
Οι παραινέσεις της κυβέρνησης ρυθμίστε προβληματικά δάνεια… μπορεί να φαντάζει ωραία προτροπή αλλά είναι κενή περιεχομένου αφού οι εταιρίες διαχείρισης NPEs καλούν τους δανειολήπτες για ρυθμίσεις και το αποτέλεσμα είναι πενιχρό…
Επίσης η κυβέρνηση πάγωσε τους πλειστηριασμούς για καθαρά προεκλογικούς λόγους και το κοινωνικό πρόβλημα ύψους 100 δισεκ ευρώ περίπου παραμένει άλυτο…
Ο Ηρακλής είναι αλήθεια βοήθησε ξεκάθαρα τις ελληνικές τράπεζες αλλά το πρόβλημα των NPEs δεν επιλύθηκε για την κοινωνία… στο μέτωπο αυτό… υπάρχει πολύ σοβαρό πρόβλημα…
Οι κρατικές εγγυήσεις ανά τράπεζα
Eurobank 4 παρεχόμενες κρατικές εγγυήσεις με 4 αντίστοιχα senior bond ύψους 3,81 δισεκ.
Alpha bank 4 παρεχόμενες κρατικές εγγυήσεις με 4 αντίστοιχα senior bond ύψους 5,4 δισεκ.
Πειραιώς 6 παρεχόμενες κρατικές εγγυήσεις με 6 αντίστοιχα senior bond ύψους 5,98 δισεκ.
Εθνική τράπεζα 1 παρεχόμενη κρατική εγγύηση με 1 αντίστοιχο senior bond ύψους 3,14 δισεκ.
Άθροισμα τραπεζών = 18,35 δις
Ανοδικές τάσεις στις ασιατικές αγορές
Ανοδικά έκλεισαν σήμερα 26/10 στις ασιατικές αγορές.
Κατά 7,3% αυξήθηκαν οι τιμές καταναλωτή στην Αυστραλία το τρίτο τρίμηνο του 2022, σύμφωνα με τα επίσημα στοιχεία, ήτοι σε υψηλά 32 ετών, καθώς είναι ο ταχύτερος ρυθμός αύξησης από τον Δεκέμβριο του 1990.
Αναλυτικά, ο δείκτης Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε στο +0,67%, ο δείκτης Shanhgai στην Κίνα στο +0,78%, ο δείκτης Hang Seng στο Χονγκ Κονγκ στο +0,75%, o δείκτης KOSPI στη Ν. Κορέα στο +0,65% και ο δείκτης S&P/ASX 200 στην Αυστραλία στο +0,18%.
Ανοδικές τάσεις στις ευρωπαϊκές αγορές - Πτώση -1% στον Nasdaq
Ανοδικές τάσεις καταγράφονται σήμερα 26/10 τα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια, με το βλέμμα των επενδυτών να είναι στραμμένο στη συνεδρίαση της ΕΚΤ (27/10/2022) και στα εταιρικά αποτελέσματα.
Ειδικότερα, οι αναλυτές αναμένουν νέα αύξηση επιτοκίων - κατά 75 μονάδες βάσης - αλλά και επιπλέον μέτρα για περιορισμένη πρόσβαση σε ρευστότητα.
Eν τω μεταξύ, πολύ πάνω από τις εκτιμήσεις ήταν τα κέρδη που ανακοίνωσε η Deutsche Bank για το τρίτο τρίμηνο του 2022, καθώς εμφάνισε καθαρά κέρδη 1,115 δισ. ευρώ, την ώρα που οι αναλυτές προέβλεπαν ότι δεν θα ξεπεράσουν τα 827 εκατ. ευρώ.
Στην Wall Street, απώλειες -1% καταγράφει ο δείκτης Nasdaq από τα αποτελέσματα των εταιρειών τεχνολογίας.
Άνοδο καρταγράφεται στο φυσικό αέριο, με το ολλανδικό TTF Νοεμβρίου στο +1,3% στα 101 ευρώ.
Ανοδικά κινούνται και οι τιμές του πετρελαίου, με τo brent +1,37% στα 93 δολ.το βαρέλι και το αμερικανικό αργό +1,96% στα 86,97 δολ. το βαρέλι.
Στη Μόσχα, ο δείκτης MOEX σε ρούβλια καταγράφει πτώση -0,83% στις 2112 μονάδες.
Ειδικότερα, ο δείκτης Dax στη Γερμανία βρίσκεται στο +0,80%, ο δείκτης CAC στο Παρίσι στο +0,15%, ο δείκτης FTSE MIB στο Μιλάνο στο -0,15%, ο δείκτης IBEX 35 στην Ισπανία στο +0,65% ενώ ο FTSE 100 στο Λονδίνο στο +0,40%.
Στη Wall Street, τo Dow Jones κινείται στο +0,50%, ο S&P 500 στο -0,15%, ο Nasdaq στο -1,1% και το ETF GREC στο +0,79% ( 24,19 δολ. ).
Κόπωση στις τράπεζες με χαμηλές συναλλαγές
Κόπωση καταγράφηκε στις τραπεζικές μετοχές, με τις συναλλαγές σε χαμηλά επίπεδα.
Η Εθνική έκλεισε στα 3,64 ευρώ, με άνοδο +0,97% με όγκο 1,6 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 3,33 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split.
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 17/3/2020 στα 0,8150 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 0,9240 ευρώ, με πτώση -0,60%, με όγκο 5,4 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,17 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είναι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 2/11/2020 στα 0,4250 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 30/10/2020 στα 0,4032 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 1,2025 ευρώ, με πτώση -2,55% και όγκο 872 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση στα 1,5 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 πρ0 RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ..
Το νέο ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 14/7/2022 στα 0,04303 ευρώ ή 0,71 ευρώ μετά το τελευταίο reverse split στις 16,5 παλαιές 1 νέα (14/4/2021).
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα 0,9730 ευρώ, με άνοδο +0,33%, με όγκο 3,01 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 3,61 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα).
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου βρίσκεται στα 1,45 ευρώ, με άνοδο +0,35% και κεφαλαιοποίηση 650 εκατ. ευρώ.
Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο.
Η Attica Bank έκλεισε στα 0,0960 ευρώ, με πτώση -3,71%, με όγκο 238 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 118 εκατ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,02480 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001255 ευρώ και σημειώθηκε στις 21 Δεκεμβρίου του 2017.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 15,85 ευρώ, με πτώση -0,31% και κεφαλαιοποίηση 315 εκατ. ευρώ.
Μεικτά πρόσημα στα μη τραπεζικά blue chips με χαμηλές συναλλαγές
Μεικτές τάσεις καταγράφηκαν στις τραπεζικές μετοχές του FTSE 25, με τις συναλλαγές σε χαμηλά επίπεδα.
Την μεγαλύτερη άνοδο κατέγραψαν Motor Oil , Aegean, Sarantis..
Στον αντίποδα, πτωτικά έκλεισαν ΔΕΗ, ΟΛΠ, Coca Cola...
Η Coca Cola έκλεισε στα 21,92 ευρώ, με πτώση -1,79% και κεφαλαιοποίηση στα 8,15 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 1η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 15,63 ευρώ, με πτώση -1,01% και αποτίμηση 6,92 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 6,00 ευρώ, με πτώση -2,28% και αποτίμηση 2,29 δισ. ευρώ.
Ο ΑΔΜΗΕ έκλεισε στα 1,6880 ευρώ, με άνοδο +1,08% και κεφαλαιοποίηση 389 εκατ. ευρώ.
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 12,59 ευρώ, με πτώση -0,63% και αποτίμηση 4,54 δισ. ευρώ.
Ο Titan Cement International έκλεισε στα 11,40 ευρώ, αμετάβλητος και κεφαλαιοποίηση 893 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 6,86 ευρώ, με άνοδο +0,29% και κεφαλαιοποίηση 2,1 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Motor Oil έκλεισε στα 16,70 ευρώ, με άνοδο +4,18% κεφαλαιοποίηση 1,96 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Jumbo έκλεισε στα 13,92 ευρώ, με άνοδο +1,38% και κεφαλαιοποίηση 1,89 δισ. ευρώ...
Ο Μυτιληναίος έκλεισε στα 16,70 ευρώ, με πτώση -0,30% και κεφαλαιοποίηση 2,39 δισεκ. ευρώ.
Η ΕΥΔΑΠ έκλεισε στα 6,98 ευρώ, με πτώση -0,29% και κεφαλαιοποίηση 743 εκατ. ευρώ.
Η ΕΛΒΑΛΧΑΚΟΡ έκλεισε στα 1,4640 ευρώ, με άνοδο +1,24% και κεφαλαιοποίηση 549 εκατ. ευρώ.
Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 0,0287 ευρώ, με πτώση -2,71% και κεφαλαιοποίηση 27 εκατ. ευρώ.
Σταθεροποίηση στα ελληνικά ομόλογα, το 10ετές στο 4,66% - Το spread με την Ιταλία στις 28 μ.β.
Σταθεροποίηση καταγράφεται σήμερα 26/10 στα ελληνικά ομόλογα αλλά και στα υπόλοιπα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 4,66% και το 10ετές ιταλικό 4,38%, με το μεταξύ τους spread στις 28 μ.β.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 251 μονάδες βάσης από 250 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 184 μονάδες βάσης.
Ως μέτρο σύγκρισης αναφέρεται ότι το CDS της Αργεντινής βρίσκεται στις 1.030 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ στην Ελλάδα σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 1,84% ή 184 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας βρίσκεται στις 28 μονάδες βάσης.
Έναντι της Πορτογαλίας το spread με την Ελλάδα διαμορφώνεται στις 147 μονάδες βάσης…
Σταθεροποίηση στα ομόλογα της Νοτίου Ευρώπης
Σταθεροποίηση καταγράφεται σήμερα 26/10 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το Ιταλικό 10ετές διαμορφώνεται σήμερα 26 Οκτωβρίου του 2022 στο 4,38%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 26/10/2022 στο 2,15%..
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση στο 2,62% με το ιστορικό χαμηλό -0,333% σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 3,19% με ιστορικό χαμηλό στο -0,062% που σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το Ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 3,26% με το ιστορικό χαμηλό στο -0,02% που σημειώθηκε στις 16 Δεκεμβρίου 2020.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης 1η Αυγούστου του 2029 έχει απόδοση 4,38% και με ιστορικό χαμηλό 0,4260% στις 12 Φεβρουαρίου του 2021.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,32% και η τρέχουσα απόδοση του είναι 4,06%.
Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020 στο 0,088%.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών