Η Πειραιώς λόγω του deal μειώνει τον πήχη για το tier 2 το οποίο θα ενισχύσει τα κεφάλαια από 500 εκατ σε 350 εκατ με επιτόκιο 8% με 9% και με ορίζοντα πριν ή μετά τις εθνικές εκλογές στις 7 Ιουλίου 2019.
Η τράπεζα Πειραιώς εδώ και μήνες διαπραγματευόταν το deal που ανακοίνωσε με την Intrum.
Αφορά την διαχείριση 27 δισεκ. προβληματικών δανείων που αναλαμβάνει η Intrum μέσω της νέας εταιρίας διαχείρισης απαιτήσεων ενώ θα δημιουργηθεί και μια νέα εταιρία που θα διαχειρίζεται το χαρτοφυλάκιο ακινήτων.
Πρόκειται για ένα deal 410 εκατ ενώ για το 80% της πλατφόρμας η Intrum θα πληρώσει 328 εκατ ευρώ.
Σε αυτή θα μεταφερθούν 1250 εργαζόμενοι ενώ η σύμβαση Πειραιώς με Intrum θα είναι 10ετούς διάρκειας.
Ποια είναι τα μυστικά αυτού του deal;
Το deal αυτό βοηθάει την Πειραιώς βραχυπρόθεσμα αλλά στρατηγικά είναι επωφελές για την Intrum που θα διπλασιάσει την επένδυση που έχει πραγματοποιήσει.
1)Η Πειραιώς με τα 328 εκατ που θα πάρει ως μετρητά έως τις αρχές Οκτωβρίου 2019 θα μπορέσει να πληρώσει τα 160 εκατ που είναι οι τόκοι από τα Cocos των 2 δισεκ. των ομολογιακών μετατρέψιμων σε μετοχές.
Άρα η τράπεζα Πειραιώς μηδενίζει τον κίνδυνο κρατικοποίησης.
Η Πειραιώς πρέπει να πληρώσει αρχές Δεκεμβρίου τα 160 εκατ καθώς τον Δεκέμβριο του 2018 δεν τα πλήρωσε.
2)Οι περισσότεροι τραπεζίτες αναφέρουν ότι το deal Intrum με Πειραιώς θα προσκρούσει σε θεσμικά εμπόδια ειδικά τον SSM.
Όμως οι πληροφορίες αναφέρουν ότι οι εποπτικές αρχές θα την εγκρίνουν την συμφωνία καθώς επιλύει προβλήματα.
3)Η Πειραιώς λόγω του deal μειώνει τον πήχη για το tier 2 το οποίο θα ενισχύσει τα κεφάλαια από 500 εκατ σε 350 εκατ με επιτόκιο 8% με 9% και με ορίζοντα πριν ή μετά τις εθνικές εκλογές στις 7 Ιουλίου 2019.
Ενδιαφέρον για το ομολογιακό έχει υπάρξει οπότε τα 350 εκατ θα βρεθούν κυρίως από αμερικανούς επενδυτές.
4)Η Intrum αναμένεται να κερδίσει περίπου 800 εκατ από το deal με την Πειραιώς εκ των οποίων τα 300 εκατ εμπροσθοβαρώς, μάλλον τα πρώτα 3 χρόνια…
5)Σε περίπτωση πώλησης δανειακών χαρτοφυλακίων NPEs η Πειραιώς δεν θα πληρώσει πέναλτι στην Intrum.
Το bankingnews είχε αναφέρει ότι υπάρχει πέναλτι στην συμφωνία εάν υπάρξει πώληση αλλά αυτό δεν ισχύει.
Η Πειραιώς σχεδιάζει να πουλήσει 5,5 δισεκ. ευρώ.
6)Η Πειραιώς κερδίζει πέραν των μετρητών και την μείωση του κόστους μέσω της εξόδου από τον ισολογισμό 1250 εργαζομένων αλλά και το κόστος διαχείρισης των NPEs των προβληματικών δανείων.
7)Εάν έπρεπε να χαρακτηριστεί με αυστηρά κριτήρια το deal της Intrum με την Πειραιώς θα μπορούσε να ειπωθεί ότι η Πειραιώς λύνει βραχυπρόθεσμα το πρόβλημα της και κερδίζει χρόνο.
Για την Intrum το deal προφανώς είναι ιδιαίτερα καλό.
8)Το μεγάλο στοίχημα για την Πειραιώς πλέον μετατίθεται για το stress tests του Ιουλίου του 2020 εκεί όπου θα δοκιμαστεί η κεφαλαιακή επάρκεια.
www.bankingnews.gr
Αφορά την διαχείριση 27 δισεκ. προβληματικών δανείων που αναλαμβάνει η Intrum μέσω της νέας εταιρίας διαχείρισης απαιτήσεων ενώ θα δημιουργηθεί και μια νέα εταιρία που θα διαχειρίζεται το χαρτοφυλάκιο ακινήτων.
Πρόκειται για ένα deal 410 εκατ ενώ για το 80% της πλατφόρμας η Intrum θα πληρώσει 328 εκατ ευρώ.
Σε αυτή θα μεταφερθούν 1250 εργαζόμενοι ενώ η σύμβαση Πειραιώς με Intrum θα είναι 10ετούς διάρκειας.
Ποια είναι τα μυστικά αυτού του deal;
Το deal αυτό βοηθάει την Πειραιώς βραχυπρόθεσμα αλλά στρατηγικά είναι επωφελές για την Intrum που θα διπλασιάσει την επένδυση που έχει πραγματοποιήσει.
1)Η Πειραιώς με τα 328 εκατ που θα πάρει ως μετρητά έως τις αρχές Οκτωβρίου 2019 θα μπορέσει να πληρώσει τα 160 εκατ που είναι οι τόκοι από τα Cocos των 2 δισεκ. των ομολογιακών μετατρέψιμων σε μετοχές.
Άρα η τράπεζα Πειραιώς μηδενίζει τον κίνδυνο κρατικοποίησης.
Η Πειραιώς πρέπει να πληρώσει αρχές Δεκεμβρίου τα 160 εκατ καθώς τον Δεκέμβριο του 2018 δεν τα πλήρωσε.
2)Οι περισσότεροι τραπεζίτες αναφέρουν ότι το deal Intrum με Πειραιώς θα προσκρούσει σε θεσμικά εμπόδια ειδικά τον SSM.
Όμως οι πληροφορίες αναφέρουν ότι οι εποπτικές αρχές θα την εγκρίνουν την συμφωνία καθώς επιλύει προβλήματα.
3)Η Πειραιώς λόγω του deal μειώνει τον πήχη για το tier 2 το οποίο θα ενισχύσει τα κεφάλαια από 500 εκατ σε 350 εκατ με επιτόκιο 8% με 9% και με ορίζοντα πριν ή μετά τις εθνικές εκλογές στις 7 Ιουλίου 2019.
Ενδιαφέρον για το ομολογιακό έχει υπάρξει οπότε τα 350 εκατ θα βρεθούν κυρίως από αμερικανούς επενδυτές.
4)Η Intrum αναμένεται να κερδίσει περίπου 800 εκατ από το deal με την Πειραιώς εκ των οποίων τα 300 εκατ εμπροσθοβαρώς, μάλλον τα πρώτα 3 χρόνια…
5)Σε περίπτωση πώλησης δανειακών χαρτοφυλακίων NPEs η Πειραιώς δεν θα πληρώσει πέναλτι στην Intrum.
Το bankingnews είχε αναφέρει ότι υπάρχει πέναλτι στην συμφωνία εάν υπάρξει πώληση αλλά αυτό δεν ισχύει.
Η Πειραιώς σχεδιάζει να πουλήσει 5,5 δισεκ. ευρώ.
6)Η Πειραιώς κερδίζει πέραν των μετρητών και την μείωση του κόστους μέσω της εξόδου από τον ισολογισμό 1250 εργαζομένων αλλά και το κόστος διαχείρισης των NPEs των προβληματικών δανείων.
7)Εάν έπρεπε να χαρακτηριστεί με αυστηρά κριτήρια το deal της Intrum με την Πειραιώς θα μπορούσε να ειπωθεί ότι η Πειραιώς λύνει βραχυπρόθεσμα το πρόβλημα της και κερδίζει χρόνο.
Για την Intrum το deal προφανώς είναι ιδιαίτερα καλό.
8)Το μεγάλο στοίχημα για την Πειραιώς πλέον μετατίθεται για το stress tests του Ιουλίου του 2020 εκεί όπου θα δοκιμαστεί η κεφαλαιακή επάρκεια.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών