Ο τρόπος αντίδρασης του ελληνικού χρηματιστηρίου περισσότερο χρήζει προσοχής
(upd24) Το ισχυρό ράλι στα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια μετά την νίκη Macron στον πρώτο γύρο των προεδρικών εκλογών στην Γαλλία που προεξοφλεί και την νίκη του στον δεύτερο γύρο λόγω συσχετισμού δυνάμεων επέδρασε αντανακλαστικά και στο ελληνικό χρηματιστήριο το οποίο βρίσκεται πάνω από την ζώνη των 680 μονάδων.
Όμως η ποιότητα της ανόδου στο ελληνικό χρηματιστήριο είναι μέτρια οπότε χρήζει προσοχής
Ο DΑΧ στην Γερμανία σημειώνει άλμα +2,5% στις 12360 μονάδες και ο CAC 40 στην Γαλλία καταγράφει ράλι εκτόνωσης +4% στις 5264 μονάδες.
Οι μετοχές των γαλλικών τραπεζών με άλμα +8% η Credit Agricole, στο +10% η Societe Generale και +8% η BNP Paribas.
Γενικώς οι τράπεζες και οι μεγάλες γαλλικές εταιρίες καταγράφουν κέρδη από +5% έως +10%.
Η αντίδραση των αγορών ήταν εύλογη αλλά και αναμενόμενη όπερ σημαίνει ότι θα ξεθωριάσει πολύ γρήγορα καθώς η νίκη του Macron στον δεύτερο γύρο έναντι της Le Pen ήταν 100% προβλέψιμη.
Οι αγορές αντιδρούν θετικά γιατί εγκαταλείπεται το σενάριο του Frexit αλλά το ράλι που σημειώνεται δεν θα έχει διάρκεια.
Το ελληνικό χρηματιστήριο καταγράφει κέρδη αλλά απουσιάζει η δυναμική ούτως ή άλλως η ώθηση προέρχεται από το εξωτερικό καθώς στο εσωτερικό ακόμη χρέος και άλλα καίρια ζητήματα δεν έχουν επιλυθεί.
Το ελληνικό πρόβλημα συνεχίζει να αποτελεί πρόβλημα.
Οι ελληνικές τράπεζες σήμερα σημείωσαν κέρδη έως +5% με αυξανόμενους όγκους, ξεχώρισε η Εθνική με +5% και η Πειραιώς +5%.
Γενικώς πάντως η ελληνική αγορά ακολουθεί ασθμαίνοντας.
Στον FTSE 25 πλην τραπεζών σημειώθηκαν ανοδικές τάσεις ενώ απουσίασαν όγκοι και ενθουσιασμός, σε απλά ελληνικά δεν τραβάνε οι μετοχές…πλην ορισμένων εξαιρέσεων.
Με όρους γενικής κατεύθυνσης πολλές φορές έχουμε αναφέρει ότι το μέγιστο για το ελληνικό χρηματιστήριο είναι οι 750 μονάδες και οι μετοχές των τραπεζών έως +25% με +35% από τα τρέχοντα επίπεδα.
Σήμερα το ελληνικό χρηματιστήριο κινήθηκε ανοδικά με τον Γενικό Δείκτη να κλείνει στις 683,30 μονάδες με άνοδο +1,75% έχοντας υψηλό στις 684,81 μονάδες και χαμηλό στις 676,97 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος σε μέτρια επίπεδα.
Αναλυτικότερα η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 68,5 εκατ. ευρώ ενώ ο όγκος στα 87,4 εκατ. τεμάχια, με τα 81 εκατ. τεμάχια να διακινούνται στις τράπεζες και 1,1 εκ. τεμάχια στα warrants
Πιθανή ανοδική διαφυγή του Τραπεζικού Δείκτη από τη δύσκολη περιοχή των 800 μονάδων θα δημιουργήσει σημαντική ανοδική επιτάχυνση στην αγορά προσεχώς...
Με εβδομαδιαίες απώλειες της τάξης του -1,72%, στις 671,78 μονάδες έκλεισε ο Γενικός Δείκτης στη συνεδρίαση της 21/4 με τον Τραπεζικό Δείκτη να καταγράφει εβδομαδιαίες απώλειες της τάξης του -1,32% κλείνοντας στις 762,19 μονάδες.
Σε περιορισμένο εύρος διακύμανσης, εντός της ζώνης των 670 - 680 μονάδων, κινήθηκε ο Γενικός Δείκτης την προηγούμενη εβδομάδα με τη χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα να λειτουργεί αποτρεπτικά στην όποια επενδυτική πρωτοβουλία ενώ αντίστοιχη κίνηση είχε και ο Τραπεζικός Δείκτης ο οποίος για μία ακόμα φορά δυσκολεύτηκε στην αντίσταση των 785 μονάδων όπου βρέθηκε στη συνεδρίαση της 19/4 για να υποχωρήσει τελικά στις 762,19 μονάδες στη συνεδρίαση της 21/4 διακρατώντας ωστόσο όλες τις απαραίτητες στηρίξεις...
Η βραχυπρόθεσμη τάση όλων των δεικτών παραμένει ανοδική ενώ με ιδιαίτερο ενδιαφέρον αναμένεται στη σημερινή συνεδρίαση η επαναπροσέγγιση της κρίσιμης αντίστασης των 800 μονάδων, καθώς όπως έχουμε επισημάνει πιθανή ανοδική της διάσπαση θα δημιουργήσει σημαντική ανοδική επιτάχυνση στις τραπεζικές μετοχές και κατά συνέπεια και στην υπόλοιπη αγορά.
Οι αντιστάσεις του Γενικού Δείκτη εντοπίζονται στις 680 και 688 μονάδες και η στήριξη στις 669 μονάδες.
Οι αντιστάσεις του Τραπεζικού Δείκτη εντοπίζονται στις 785 και 800 μονάδες και η στήριξη στις 755 μονάδες.
Οι αντιστάσεις της Εθνικής εντοπίζονται στα 0,258 και 0,265 ευρώ και η στήριξη στα 0,248 ευρώ.
Οι αντιστάσεις της Alpha Bank εντοπίζονται στα 1,78 και 1,85 ευρώ και η στήριξη στα 1,70 ευρώ.
Οι αντιστάσεις της Eurobank εντοπίζονται στα 0,622 και 0,645 ευρώ και η στήριξη στα 0,585 ευρώ.
Οι αντιστάσεις της Πειραιώς εντοπίζονται στα 0,174 και 0,179 ευρώ και η στήριξη στα 0,165 ευρώ.
Οι αντιστάσεις του FTSE/25 εντοπίζονται στις 1825 και 1840 μονάδες και η στήριξη στις 1790 μονάδες.
Συνοψίζοντας, για τη σημερινή συνεδρίαση θα λέγαμε πως το θετικό κλίμα των διεθνών αγορών αναμένεται να βοηθήσει την αγορά να ξεφύγει από τη συσσώρευση των τελευταίων ημερών με την προσοχή στραμμένη στον Τραπεζικό Δείκτη και την επαναπροσέγγιση των 800 μονάδων να θεωρείται καθοριστική για τη βραχυπρόθεσμη πορεία της αγοράς...
Θυμίζουμε πως πιθανή ανοδική διάσπαση της δύσκολης περιοχής των 800 - 810 μονάδων θα αντιστρέψει και την κύρια τάση του Τραπεζικού Δείκτη σε ανοδική δημιουργώντας σημαντική ανοδική επιτάχυνση στις τραπεζικές μετοχές...
Τα κύρια σημεία προσοχής της σημερινής συνεδρίασης εστιάζονται στη συμπεριφορά του Τραπεζικού Δείκτη στη δύσκολη αντίσταση των 800 μονάδων καθώς και στην αντίσταση των 688 μονάδων του Γενικού Δείκτη.
Ισχυρή άνοδος στις τράπεζες αλλά με ερωτηματικά... μετά το εκλογικό αποτελέσματα στην Γαλλία
Ανοδικά κινήθηκαν σήμερα οι ελληνικές τράπεζες μετά το εκλογικό αποτελέσματα στην Γαλλία
Οι ελληνικές τραπεζικές μετοχές απλά ακολουθούν την άνοδο των διεθνών αγορών.
Οι μετοχές των τραπεζών έχουν ακόμη περιθώρια ανόδου τα οποία όμως είναι περιορισμένα….
Η Εθνική έκλεισε στα 0,2630 ευρώ με άνοδο +5,62% με όγκο 35,9 εκ εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,4 δισ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0066 ευρώ προ RS ή 0,099 ευρώ μετά reverse split
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ έκλεισε στα 0,0050 ευρώ με όγκο 105 χιλ. τεμάχια.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 1,78 ευρώ με άνοδο +3,49% με όγκο 14,1 εκ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,74 δισεκ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Alpha Βank είναι στα 0,9490 ευρώ ή προ RS στα 0,01890 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ έκλεισε στα 0,0010 ευρώ με ανεκτέλεστη εντολή πώλησης 103 εκατ τεμαχίων και αγοράς 3 εκατ.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 0,1750 ευρώ με άνοδο +5,42% με όγκο 22,7 εκατ. και η κεφαλαιοποίηση 1,52 δισ ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς είναι στα 0,067 ευρώ μετά RS ή προ RS στα 0,000670 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ έκλεισε στα 0,0010 ευρώ με εντολή πώλησης 42 εκατ.
Η Eurobank έκλεισε στα 0,6100 ευρώ με άνοδο +3,21% με όγκο 6,6 εκ. μετοχές και κεφαλαιοποίηση 1,33 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου είχε τελευταία τιμή 0,1410 ευρώ και κεφαλαιοποίηση 1,41 δισ. ευρώ.
Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο.
Η Attica Βank έκλεισε στα 0,0420 ευρώ με άνοδο +5% με όγκο 1,1 εκ. μετοχές και κεφαλαιοποίηση 98 εκατ.
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,027 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001370 ευρώ και σημειώθηκε στις 28 Δεκεμβρίου του 2016.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 11,35 ευρώ με άνοδο +2,34% με αποτίμηση 225 εκατ. ευρώ.
Ανοδικές τάσεις στον FTSE 25 , ξεχώρισαν με κέρδη ΟΤΕ, ΕΧΑΕ
Ανοδικές τάσεις σημειώθηκαν στις μετοχές του FTSE 25, με τους όγκους να κινούνται σε μέτρια επίπεδα
Η Coca Cola HBC έκλεισε στα 25,15 ευρώ με άνοδο +0,04% με την κεφαλαιοποίηση στα 9,22 δισ. ευρώ παραμένει στην πρώτη θέση των κεφαλαιοποιήσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 8,8 ευρώ με άνοδο +2,33% και αποτίμηση 4,31 δισ. ευρώ, βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 3,07 ευρώ με άνοδο +0,66% και κεφαλαιοποίηση 712 εκατ. ευρώ
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 8,99 ευρώ με άνοδο +1,01% έχοντας κεφαλαιοποίηση στα 2,86 δισ. ευρώ
Η Folli Follie βρίσκεται στα 19,59 ευρώ με άνοδο +3,82% με την αποτίμηση στα 1,31 δισ. ευρώ.
Ο Τιτάνας έκλεισε στα 24,00 ευρώ με άνοδο +0,13% ενώ η κεφαλαιοποίηση διαμορφώνεται στα 1,84 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 5,25 ευρώ με άνοδο +1,94% και κεφαλαιοποίηση 1,6 δισ. ευρώ.
Η Motor Oil έκλεισε στα 15,48 ευρώ με άνοδο +0,26% και κεφαλαιοποίηση 1,71 δισ. ευρώ.
Η Jumbo έκλεισε στα 13,63 ευρώ με πτώση -0,07% και κεφαλαιοποίηση 1,85 δισ. ευρώ.
Η MIG (που δεν ανήκει πλέον στον FTSE 25) έκλεισε στα 0,1600 ευρώ με άνοδο +1,91% και όγκο 602 χιλ. τεμάχια, με την αποτίμηση στα 150 εκατ. ευρώ.
Η Μυτιληναίος έκλεισε στα 6,98 ευρώ με άνοδο +0,72%, με την κεφαλαιοποίηση να διαμορφώνεται στα 816 εκατ. ευρώ.
Η Ελλάκτωρ έκλεισε στα 1,39 ευρώ με άνοδο +2,96% και αποτίμηση 246 εκατ. ευρώ.
Ο ΟΛΠ έκλεισε στα 13,2 ευρώ με πτώση -0,15% και αποτίμηση 330 εκατ. ευρώ.
Η Aegean Airlines έκλεισε σήμερα στα 7,82 ευρώ με πτώση +0,26% και αποτίμηση 558 εκατ. ευρώ.
Η ΕΧΑΕ έκλεισε στα 4,74 ευρώ με άνοδο +2,38% και αποτίμηση 309 εκατ. ευρώ.
Ράλι στα ελληνικά ομόλογα η 10ετία 6,55%, το ετήσιο 7,26% - Βελτίωση στην Ευρώπη το πορτογαλικό 10ετές στο 3,59%
Σημαντικό αντανακλαστικό ράλι καταγράφεται στα ελληνικά ομόλογα απόρροια των γαλλικών αποτελεσμάτων ωστόσο η γενική αίσθηση είναι ότι η αγορά θα βελτιωθεί περαιτέρω εάν και εφόσον υπάρξει συμφωνία για το χρέος.
Οι επενδυτές ποντάρουν στο θετικό σενάριο το οποίο όμως θα έχει διακυμάνσεις και θα καθυστερήσει….
Να σημειωθεί ότι το ετήσιο ομόλογο που λήγει τον Ιούλιο του 2017 έφθασε στις 8 Φεβρουαρίου στο 15,54% και σήμερα 7,26%.
Η ελληνική 10ετία λήξης 24/2/2027 βρίσκεται μεταξύ 80,25 με 81,75 μονάδων βάσης με απόδοση μεταξύ 6,55% και 6,32%...
Η ελληνική 10ετία σημείωσε υψηλά ετών με απόδοση 19,27% στις 8 Ιουλίου του 2015.
Το χαμηλό ετών είναι στο 5,47% τον Ιούνιο και τέλη Αυγούστου του 2014.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 609 μονάδες βάσης από 632 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 750 μονάδες βάσης από 750 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 7,5% ή 750 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Οι τιμές στα βραχυχρόνια ομόλογα εμφανίζουν έντονα ανοδικές τάσεις.
Το 3ετές ομόλογο – πρώην 5ετές - λήξης 2019 εκδόθηκε στις 99,13 μονάδες βάσης το 2014 και σήμερα βρίσκεται στις 97 μονάδες βάσης σε μέσες τιμές ή μέση απόδοση 6,42%.
Θυμίζουμε ότι το 3ετές ομόλογο εκδόθηκε στο 4,95%.
Το ετήσιο ομόλογο λήξης 17 Ιουλίου 2017 (πρώην 3ετές ομόλογο) εκδόθηκε στις 99,65 μονάδες βάσης και βρίσκεται στις 99,38 μονάδες βάσης με μέση απόδοση 6,04% απόδοση αγοράς 7,26% και απόδοση πώλησης 4,82% από 3,5% όταν εκδόθηκε…
Το υψηλό έτους στο 59% στην 2ετία και σημειώθηκε στις 8 Ιουλίου του 2015.
Ράλι στα ομόλογα της Ευρώπης με την Ιταλία 2,16% και Πορτογαλία 3,59%
Ράλι καταγράφεται σήμερα 24/4 στα ομόλογα της ευρωζώνης αποκλειστικά λόγω του εκλογικού αποτελέσματος στην Γαλλία.
Ωστόσο η απομάκρυνση του κινδύνου Frexit θα οδηγήσει σε επίσπευση από την ΕΚΤ του σχεδίου σταδιακής κατάργησης του QE και της ποσοτικής χαλάρωσης.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 24/4/2017 στο +0,35% με πρόσφατο υψηλό +0,48% στις 31 Ιανουαρίου 2017. Θυμίζουμε ότι το υψηλό ετών 1,02% σημειώθηκε στις 10 Ιουνίου του 2015 ενώ το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 11 Ιουλίου του 2016 στο -0,1950%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2025 εμφανίζει απόδοση 0,90% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,30% που σημειώθηκε στις 30 Σεπτεμβρίου του 2016.
Τα ιρλανδικά ομόλογα εσχάτως έχουν πολύ περιορισμένο εύρος διακύμανσης.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο 3,59% με ιστορικό χαμηλό 1,56% στις 13 Μαρτίου του 2015.
Το ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 1,60% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,87% που σημειώθηκε στις 3 Οκτωβρίου του 2016.
Στην Ιταλία το 10ετές έχει απόδοση 2,16% με ιστορικό χαμηλό 1,042% στις 11 Αυγούστου του 2016.
www.bankingnews.gr
Όμως η ποιότητα της ανόδου στο ελληνικό χρηματιστήριο είναι μέτρια οπότε χρήζει προσοχής
Ο DΑΧ στην Γερμανία σημειώνει άλμα +2,5% στις 12360 μονάδες και ο CAC 40 στην Γαλλία καταγράφει ράλι εκτόνωσης +4% στις 5264 μονάδες.
Οι μετοχές των γαλλικών τραπεζών με άλμα +8% η Credit Agricole, στο +10% η Societe Generale και +8% η BNP Paribas.
Γενικώς οι τράπεζες και οι μεγάλες γαλλικές εταιρίες καταγράφουν κέρδη από +5% έως +10%.
Η αντίδραση των αγορών ήταν εύλογη αλλά και αναμενόμενη όπερ σημαίνει ότι θα ξεθωριάσει πολύ γρήγορα καθώς η νίκη του Macron στον δεύτερο γύρο έναντι της Le Pen ήταν 100% προβλέψιμη.
Οι αγορές αντιδρούν θετικά γιατί εγκαταλείπεται το σενάριο του Frexit αλλά το ράλι που σημειώνεται δεν θα έχει διάρκεια.
Το ελληνικό χρηματιστήριο καταγράφει κέρδη αλλά απουσιάζει η δυναμική ούτως ή άλλως η ώθηση προέρχεται από το εξωτερικό καθώς στο εσωτερικό ακόμη χρέος και άλλα καίρια ζητήματα δεν έχουν επιλυθεί.
Το ελληνικό πρόβλημα συνεχίζει να αποτελεί πρόβλημα.
Οι ελληνικές τράπεζες σήμερα σημείωσαν κέρδη έως +5% με αυξανόμενους όγκους, ξεχώρισε η Εθνική με +5% και η Πειραιώς +5%.
Γενικώς πάντως η ελληνική αγορά ακολουθεί ασθμαίνοντας.
Στον FTSE 25 πλην τραπεζών σημειώθηκαν ανοδικές τάσεις ενώ απουσίασαν όγκοι και ενθουσιασμός, σε απλά ελληνικά δεν τραβάνε οι μετοχές…πλην ορισμένων εξαιρέσεων.
Με όρους γενικής κατεύθυνσης πολλές φορές έχουμε αναφέρει ότι το μέγιστο για το ελληνικό χρηματιστήριο είναι οι 750 μονάδες και οι μετοχές των τραπεζών έως +25% με +35% από τα τρέχοντα επίπεδα.
Σήμερα το ελληνικό χρηματιστήριο κινήθηκε ανοδικά με τον Γενικό Δείκτη να κλείνει στις 683,30 μονάδες με άνοδο +1,75% έχοντας υψηλό στις 684,81 μονάδες και χαμηλό στις 676,97 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος σε μέτρια επίπεδα.
Αναλυτικότερα η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 68,5 εκατ. ευρώ ενώ ο όγκος στα 87,4 εκατ. τεμάχια, με τα 81 εκατ. τεμάχια να διακινούνται στις τράπεζες και 1,1 εκ. τεμάχια στα warrants
Πιθανή ανοδική διαφυγή του Τραπεζικού Δείκτη από τη δύσκολη περιοχή των 800 μονάδων θα δημιουργήσει σημαντική ανοδική επιτάχυνση στην αγορά προσεχώς...
Με εβδομαδιαίες απώλειες της τάξης του -1,72%, στις 671,78 μονάδες έκλεισε ο Γενικός Δείκτης στη συνεδρίαση της 21/4 με τον Τραπεζικό Δείκτη να καταγράφει εβδομαδιαίες απώλειες της τάξης του -1,32% κλείνοντας στις 762,19 μονάδες.
Σε περιορισμένο εύρος διακύμανσης, εντός της ζώνης των 670 - 680 μονάδων, κινήθηκε ο Γενικός Δείκτης την προηγούμενη εβδομάδα με τη χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα να λειτουργεί αποτρεπτικά στην όποια επενδυτική πρωτοβουλία ενώ αντίστοιχη κίνηση είχε και ο Τραπεζικός Δείκτης ο οποίος για μία ακόμα φορά δυσκολεύτηκε στην αντίσταση των 785 μονάδων όπου βρέθηκε στη συνεδρίαση της 19/4 για να υποχωρήσει τελικά στις 762,19 μονάδες στη συνεδρίαση της 21/4 διακρατώντας ωστόσο όλες τις απαραίτητες στηρίξεις...
Η βραχυπρόθεσμη τάση όλων των δεικτών παραμένει ανοδική ενώ με ιδιαίτερο ενδιαφέρον αναμένεται στη σημερινή συνεδρίαση η επαναπροσέγγιση της κρίσιμης αντίστασης των 800 μονάδων, καθώς όπως έχουμε επισημάνει πιθανή ανοδική της διάσπαση θα δημιουργήσει σημαντική ανοδική επιτάχυνση στις τραπεζικές μετοχές και κατά συνέπεια και στην υπόλοιπη αγορά.
Οι αντιστάσεις του Γενικού Δείκτη εντοπίζονται στις 680 και 688 μονάδες και η στήριξη στις 669 μονάδες.
Οι αντιστάσεις του Τραπεζικού Δείκτη εντοπίζονται στις 785 και 800 μονάδες και η στήριξη στις 755 μονάδες.
Οι αντιστάσεις της Εθνικής εντοπίζονται στα 0,258 και 0,265 ευρώ και η στήριξη στα 0,248 ευρώ.
Οι αντιστάσεις της Alpha Bank εντοπίζονται στα 1,78 και 1,85 ευρώ και η στήριξη στα 1,70 ευρώ.
Οι αντιστάσεις της Eurobank εντοπίζονται στα 0,622 και 0,645 ευρώ και η στήριξη στα 0,585 ευρώ.
Οι αντιστάσεις της Πειραιώς εντοπίζονται στα 0,174 και 0,179 ευρώ και η στήριξη στα 0,165 ευρώ.
Οι αντιστάσεις του FTSE/25 εντοπίζονται στις 1825 και 1840 μονάδες και η στήριξη στις 1790 μονάδες.
Συνοψίζοντας, για τη σημερινή συνεδρίαση θα λέγαμε πως το θετικό κλίμα των διεθνών αγορών αναμένεται να βοηθήσει την αγορά να ξεφύγει από τη συσσώρευση των τελευταίων ημερών με την προσοχή στραμμένη στον Τραπεζικό Δείκτη και την επαναπροσέγγιση των 800 μονάδων να θεωρείται καθοριστική για τη βραχυπρόθεσμη πορεία της αγοράς...
Θυμίζουμε πως πιθανή ανοδική διάσπαση της δύσκολης περιοχής των 800 - 810 μονάδων θα αντιστρέψει και την κύρια τάση του Τραπεζικού Δείκτη σε ανοδική δημιουργώντας σημαντική ανοδική επιτάχυνση στις τραπεζικές μετοχές...
Τα κύρια σημεία προσοχής της σημερινής συνεδρίασης εστιάζονται στη συμπεριφορά του Τραπεζικού Δείκτη στη δύσκολη αντίσταση των 800 μονάδων καθώς και στην αντίσταση των 688 μονάδων του Γενικού Δείκτη.
Ισχυρή άνοδος στις τράπεζες αλλά με ερωτηματικά... μετά το εκλογικό αποτελέσματα στην Γαλλία
Ανοδικά κινήθηκαν σήμερα οι ελληνικές τράπεζες μετά το εκλογικό αποτελέσματα στην Γαλλία
Οι ελληνικές τραπεζικές μετοχές απλά ακολουθούν την άνοδο των διεθνών αγορών.
Οι μετοχές των τραπεζών έχουν ακόμη περιθώρια ανόδου τα οποία όμως είναι περιορισμένα….
Η Εθνική έκλεισε στα 0,2630 ευρώ με άνοδο +5,62% με όγκο 35,9 εκ εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,4 δισ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0066 ευρώ προ RS ή 0,099 ευρώ μετά reverse split
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ έκλεισε στα 0,0050 ευρώ με όγκο 105 χιλ. τεμάχια.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 1,78 ευρώ με άνοδο +3,49% με όγκο 14,1 εκ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,74 δισεκ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Alpha Βank είναι στα 0,9490 ευρώ ή προ RS στα 0,01890 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ έκλεισε στα 0,0010 ευρώ με ανεκτέλεστη εντολή πώλησης 103 εκατ τεμαχίων και αγοράς 3 εκατ.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 0,1750 ευρώ με άνοδο +5,42% με όγκο 22,7 εκατ. και η κεφαλαιοποίηση 1,52 δισ ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς είναι στα 0,067 ευρώ μετά RS ή προ RS στα 0,000670 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ έκλεισε στα 0,0010 ευρώ με εντολή πώλησης 42 εκατ.
Η Eurobank έκλεισε στα 0,6100 ευρώ με άνοδο +3,21% με όγκο 6,6 εκ. μετοχές και κεφαλαιοποίηση 1,33 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου είχε τελευταία τιμή 0,1410 ευρώ και κεφαλαιοποίηση 1,41 δισ. ευρώ.
Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο.
Η Attica Βank έκλεισε στα 0,0420 ευρώ με άνοδο +5% με όγκο 1,1 εκ. μετοχές και κεφαλαιοποίηση 98 εκατ.
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,027 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001370 ευρώ και σημειώθηκε στις 28 Δεκεμβρίου του 2016.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 11,35 ευρώ με άνοδο +2,34% με αποτίμηση 225 εκατ. ευρώ.
Ανοδικές τάσεις στον FTSE 25 , ξεχώρισαν με κέρδη ΟΤΕ, ΕΧΑΕ
Ανοδικές τάσεις σημειώθηκαν στις μετοχές του FTSE 25, με τους όγκους να κινούνται σε μέτρια επίπεδα
Η Coca Cola HBC έκλεισε στα 25,15 ευρώ με άνοδο +0,04% με την κεφαλαιοποίηση στα 9,22 δισ. ευρώ παραμένει στην πρώτη θέση των κεφαλαιοποιήσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 8,8 ευρώ με άνοδο +2,33% και αποτίμηση 4,31 δισ. ευρώ, βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 3,07 ευρώ με άνοδο +0,66% και κεφαλαιοποίηση 712 εκατ. ευρώ
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 8,99 ευρώ με άνοδο +1,01% έχοντας κεφαλαιοποίηση στα 2,86 δισ. ευρώ
Η Folli Follie βρίσκεται στα 19,59 ευρώ με άνοδο +3,82% με την αποτίμηση στα 1,31 δισ. ευρώ.
Ο Τιτάνας έκλεισε στα 24,00 ευρώ με άνοδο +0,13% ενώ η κεφαλαιοποίηση διαμορφώνεται στα 1,84 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 5,25 ευρώ με άνοδο +1,94% και κεφαλαιοποίηση 1,6 δισ. ευρώ.
Η Motor Oil έκλεισε στα 15,48 ευρώ με άνοδο +0,26% και κεφαλαιοποίηση 1,71 δισ. ευρώ.
Η Jumbo έκλεισε στα 13,63 ευρώ με πτώση -0,07% και κεφαλαιοποίηση 1,85 δισ. ευρώ.
Η MIG (που δεν ανήκει πλέον στον FTSE 25) έκλεισε στα 0,1600 ευρώ με άνοδο +1,91% και όγκο 602 χιλ. τεμάχια, με την αποτίμηση στα 150 εκατ. ευρώ.
Η Μυτιληναίος έκλεισε στα 6,98 ευρώ με άνοδο +0,72%, με την κεφαλαιοποίηση να διαμορφώνεται στα 816 εκατ. ευρώ.
Η Ελλάκτωρ έκλεισε στα 1,39 ευρώ με άνοδο +2,96% και αποτίμηση 246 εκατ. ευρώ.
Ο ΟΛΠ έκλεισε στα 13,2 ευρώ με πτώση -0,15% και αποτίμηση 330 εκατ. ευρώ.
Η Aegean Airlines έκλεισε σήμερα στα 7,82 ευρώ με πτώση +0,26% και αποτίμηση 558 εκατ. ευρώ.
Η ΕΧΑΕ έκλεισε στα 4,74 ευρώ με άνοδο +2,38% και αποτίμηση 309 εκατ. ευρώ.
Ράλι στα ελληνικά ομόλογα η 10ετία 6,55%, το ετήσιο 7,26% - Βελτίωση στην Ευρώπη το πορτογαλικό 10ετές στο 3,59%
Σημαντικό αντανακλαστικό ράλι καταγράφεται στα ελληνικά ομόλογα απόρροια των γαλλικών αποτελεσμάτων ωστόσο η γενική αίσθηση είναι ότι η αγορά θα βελτιωθεί περαιτέρω εάν και εφόσον υπάρξει συμφωνία για το χρέος.
Οι επενδυτές ποντάρουν στο θετικό σενάριο το οποίο όμως θα έχει διακυμάνσεις και θα καθυστερήσει….
Να σημειωθεί ότι το ετήσιο ομόλογο που λήγει τον Ιούλιο του 2017 έφθασε στις 8 Φεβρουαρίου στο 15,54% και σήμερα 7,26%.
Η ελληνική 10ετία λήξης 24/2/2027 βρίσκεται μεταξύ 80,25 με 81,75 μονάδων βάσης με απόδοση μεταξύ 6,55% και 6,32%...
Η ελληνική 10ετία σημείωσε υψηλά ετών με απόδοση 19,27% στις 8 Ιουλίου του 2015.
Το χαμηλό ετών είναι στο 5,47% τον Ιούνιο και τέλη Αυγούστου του 2014.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 609 μονάδες βάσης από 632 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 750 μονάδες βάσης από 750 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 7,5% ή 750 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Οι τιμές στα βραχυχρόνια ομόλογα εμφανίζουν έντονα ανοδικές τάσεις.
Το 3ετές ομόλογο – πρώην 5ετές - λήξης 2019 εκδόθηκε στις 99,13 μονάδες βάσης το 2014 και σήμερα βρίσκεται στις 97 μονάδες βάσης σε μέσες τιμές ή μέση απόδοση 6,42%.
Θυμίζουμε ότι το 3ετές ομόλογο εκδόθηκε στο 4,95%.
Το ετήσιο ομόλογο λήξης 17 Ιουλίου 2017 (πρώην 3ετές ομόλογο) εκδόθηκε στις 99,65 μονάδες βάσης και βρίσκεται στις 99,38 μονάδες βάσης με μέση απόδοση 6,04% απόδοση αγοράς 7,26% και απόδοση πώλησης 4,82% από 3,5% όταν εκδόθηκε…
Το υψηλό έτους στο 59% στην 2ετία και σημειώθηκε στις 8 Ιουλίου του 2015.
Ράλι στα ομόλογα της Ευρώπης με την Ιταλία 2,16% και Πορτογαλία 3,59%
Ράλι καταγράφεται σήμερα 24/4 στα ομόλογα της ευρωζώνης αποκλειστικά λόγω του εκλογικού αποτελέσματος στην Γαλλία.
Ωστόσο η απομάκρυνση του κινδύνου Frexit θα οδηγήσει σε επίσπευση από την ΕΚΤ του σχεδίου σταδιακής κατάργησης του QE και της ποσοτικής χαλάρωσης.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 24/4/2017 στο +0,35% με πρόσφατο υψηλό +0,48% στις 31 Ιανουαρίου 2017. Θυμίζουμε ότι το υψηλό ετών 1,02% σημειώθηκε στις 10 Ιουνίου του 2015 ενώ το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 11 Ιουλίου του 2016 στο -0,1950%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2025 εμφανίζει απόδοση 0,90% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,30% που σημειώθηκε στις 30 Σεπτεμβρίου του 2016.
Τα ιρλανδικά ομόλογα εσχάτως έχουν πολύ περιορισμένο εύρος διακύμανσης.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο 3,59% με ιστορικό χαμηλό 1,56% στις 13 Μαρτίου του 2015.
Το ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 1,60% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,87% που σημειώθηκε στις 3 Οκτωβρίου του 2016.
Στην Ιταλία το 10ετές έχει απόδοση 2,16% με ιστορικό χαμηλό 1,042% στις 11 Αυγούστου του 2016.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών