Ο Τραπεζικός Δείκτης στα χαμηλά 33 μηνών ενώ ενδοσυνεδριακά Πειραιώς και Εθνική κατέγραψαν ιστορικά χαμηλά
(upd10)Συνεχίστηκαν οι τραπεζικές πιέσεις στο ελληνικό χρηματιστήριο ειδικότερα στην Eurobank -4,45% και Εθνική αλλά και σε δεικτοβαρείς μετοχές του FTSE 25 όπως ΔΕΗ -4,73%, Coca Cola, ΟΠΑΠ ενώ τα κέρδη της Alpha Bank +1,85% συγκράτησαν τον Γενικό Δείκτη από περαιτέρω πτώση
Η χρηματιστηριακή αγορά αποδοκίμασε τις προτάσεις Στουρνάρα (ΤτΕ) για την μείωση των προβληματικών δανείων στις ελληνικές τράπεζες ενώ έδειξε την αδυναμία της να σημειώσει έστω κάποια τεχνική αντίδραση μετά από το διήμερο πτώσης λόγω της εξόδου 3 τραπεζών από τον δείκτη MSCI Greece με τους πωλητές να επιστρέφουν δριμύτεροι μετά την λήξη των παραγώγων.
Ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το χαμηλό 33 μηνών με ιστορικά χαμηλά Πειραιώς και Εθνική ενώ η συνολική κεφαλαιοποίηση κατρακύλυσε στα 4,40 δισ. ευρώ
Ειδικότερα, τις μεγαλύτερες απώλειες κατέγραψε η Eurobank -4,45% και η Εθνική -2,55%, με οριακή άνοδο η Πειραιώς +0,39% ενώ η Alpha Bank έκλεισε με κέρδη +1,85%
Σύμφωνα με τα τελευταία στοιχεία της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς, σε μείωση της short θέσης του στην Πειραιώς προχώρησε το fund Marshall, στο 0,74% στις 13 Νοεμβρίου 2018 από το 0,85% που κατείχε στις 12/11
Την ίδια ώρα, το Oceanwood αύξησε τη short θέση του στην Εθνική, στο 0,89%, από 0,70% που είχε από τις 31 Οκτωβρίου
Ενώ κανείς δεν αμφισβητεί ότι προβλήματα των τραπεζών είναι πολλά και απαιτούν άμεσα ρεαλιστικές λύσεις και όχι λογιστικά τρικ με τις προτάσεις του Διοικητή της Τράπεζας Ελλάδος, δεν μπορεί ένας κλάδος με 235 δισεκ. ενεργητικό να αξίζει 4,43 δισεκ. είναι εξωφρενικά αναντίστοιχο με τις αξίες τους
Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 625 μονάδες με ισχυρές στηρίξεις στην ζώνη των 600 μονάδων και με αντιστάσεις στην ζώνη των 640-650 μονάδων
Ωστόσο βασικός στόχος των short παραμένουν οι 550 με 570 μονάδες όπου εκεί αναμένεται να κλείσει ένα μεγάλο μέρος των short θέσεων.
Η εκτίμηση του bankingnews είναι ότι ο στόχος για το 2018 για τον Γενικό Δείκτη είναι οι 680 μονάδες.
Σταθεροποίηση καταγράφεται στην αγορά ομολόγων με το 10ετές ελληνικό στο 4,58% και το ιταλικο 10ετές στο 3,49% διαμορφώνοντας το μεταξύ τους spread στις 109 μονάδες βάσης.
Το κλίμα στην εγχώρια αλλά και στην διεθνή αγορά έχει επιδεινωθεί με τα προβλήματα να συνεχίζονται με ανεξέλεγκτες διαστάσεις
Στο διεθνές περιβάλλον η κόντρα Ιταλίας και Κομισιόν δεν έχει τέλος, η επίλυση του Brexit αντιμετωπίζει δυσκολίες ενώ και ο εμπορικός πόλεμος ΗΠΑ – Κίνας συνεχίζεται.
Στα εσωτερικά μας, η επίλυση των προβληματικών και κόκκινων δανείων των τραπεζών και της αναβαλλόμενης φορολογίας χρήζει σοβαρότητας και όχι να βασίζεται σε λογιστικά τρικ όπως αποδείχθηκε από την χθεσινή πρόταση του Διοικητή της Τράπεζας Ελλάδος με τις διοικήσεις των συστημικών τραπεζών.
Στην προσπάθεια να αποφύγει η ΤτΕ το state aid δηλαδή να θεωρηθεί όλο αυτό κρατική βοήθεια καθώς το DTC –αναβαλλόμενη φορολογική απαίτηση του δημοσίου προς τις τράπεζες - είναι ήδη νόμος του κράτους ουσιαστικά χρησιμοποιεί το κεφάλαιο DTC δηλαδή μετοχικό κεφάλαιο για να χρηματοδοτήσει ομόλογο
Στις υπόλοιπες μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25 επικράτησαν πτωτικές τάσεις, την μεγαλύτερη πτώση κατέγραψε η ΔΕΗ λόγω του κινδύνου να ναυαγήσει ο διαγωνισμός για την πώληση των λιγνιτικών μονάδων της Μεγαλόπολης και της Φλώρινας καθώς οι υποψήφιοι επενδυτές ζητούν διασφαλίσεις, οι οποίες είναι δύσκολο να γίνουν δεκτές στο σύνολο τους από τη ΔΕΗ.
Επίσης με απώλειες έκλεισαν Coca Cola -3,34%, ΟΠΑΠ -3,19%, Μυτιληναίος, ΕΛΠΕ ενώ ανοδικά έκλεισαν Τιτάν, ΕΥΔΑΠ, Motor Oil
Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στην σημερινή συνεδρίαση
Ήπια ανοδικά ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά μετά τις απώλειες του τελευταίου διημέρου ενώ με την συμπλήρωση του πρώτου μισάωρου ο Γενικός Δείκτης κατέγραψε το υψηλό της ημέρας +0,95% και οΤραπεζικός Δείκτης το +1,81%
Περί τις 12:55 ο Τραπεζικός Δείκτης γύρισε σε αρνητικό πρόσημο ενώ οι πωλήσεις εντάθηκαν μετα τις 14:00 με την λήξη των παραγώγων με κορύφωση στις 15:40 όπου κατέγραψε το χαμηλό ημέρας -3,35%
Αγοραστικές παρεμβάσεις έκαναν την εμφάνιση τους στις τράπεζες ειδικότερα στην Alpha Bank, οι οποίες περιόρισαν τις απώλειες του Γενικού Δείκτη που έφτασαν το -1,31%.
Σε ένα τέτοιο περιβάλλον ο Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με πτώση -0,78% στις 625 μονάδες έχοντας υψηλό στις 636,61 μονάδες και χαμηλό στις 622,34 μονάδες
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε χαμηλά επίπεδα και επικεντρώθηκε στο Τραπεζικό κλάδο
Αναλυτικότερα η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 37,8 εκατ. ευρώ, ο όγκος 29,07 εκατ. τεμάχια εκ των οποίων 22,3 εκατ. μετοχές διακινήθηκαν στις τράπεζες
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 985 χιλ. ευρώ και όγκου συναλλαγών 878 χιλ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ειδικότερα η Eurobank διακίνησε 832 χιλ. τεμάχια αξίας 427 χιλ. ευρώ και η ALPHA TRUST- ΑΝΔΡΟΜΕΔΑ Α.Ε.Ε.Χ, 27 χιλ. τεμάχια αξίας 548 χιλ. ευρώ
Τα νέα της χρηματιστηριακής αγοράς
Το ενδιαφέρον της κυβέρνησης στρέφεται στην τροπολογία για την κατάργηση του προνομοθετημένου μέτρου με τις περικοπές στις συντάξεις, στο τελικό σχέδιο του προϋπολογισμού για το 2019 και στην πρώτη μεταμνημονιακή έκθεση αξιολόγησης.
Το EWG άναψε το πράσινο φως στην Αθήνα για τον προϋπολογισμό του 2019 που θα κατατεθεί την επόμενη Τετάρτη 21 Νοεμβρίου στοχεύοντας σε ανάπτυξη 2,5% την επόμενη χρονιά.
Μοναδικός προβληματισμός για την ελληνική πλευρά είναι η πρώτη μεταμνημονιακή έκθεσης αξιολόγησης που θα δοθεί από την Ευρωπαϊκή Επιτροπή ανήμερα της κατάθεσης του ελληνικού προϋπολογισμού στη Βουλή.
Mε δεδομένο την καθυστέρηση των μεταρρυθμίσεων ειδικότερα με την αποπληρωμή των ληξιπρόθεσμων χρεών του ελληνικού κράτους που συνεχίζεται με αργούς ρυθμούς, ενδεχομένως θα βάλει φρένο στην επιστροφή των πρώτων 600 εκατ. ευρώ από τα κέρδη που αποκόμισαν η Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα (ΕΚΤ) και οι εθνικές κεντρικές τράπεζες της ευρωζώνης από τα ελληνικά ομόλογα.
Την επιβολή σκληρών κυρώσεων ζητούν η Αυστρία και η Ολλανδία στην Ιταλία ενόψει της απάντησης της Ευρωπαϊκής Επιτροπής στις 21/11 επί του αναθεωρημένου προϋπολογισμού που έστειλε η Ρώμη στις Βρυξέλλες, ο οποίος όμως δεν συμβαδίζει με τις ευρωπαϊκές υποδείξεις.
Να μην ενεργοποιήσει τη διαδικασία υπερβολικού ελλείμματος κατά της Ιταλίας θα ζητήσει από τον πρόεδρο της Κομισιόν, Jean Claude Juncker, o Ιταλός πρωθυπουργός, Giuseppe Conte,
Με βάση πληροφορίες, εάν οι κυρώσεις αφορούν την παραβίαση κανόνων για το χρέος, η Ιταλία θα βρεθεί αντιμέτωπη με ένα κόστος ύψους 40 – 60 δις ευρώ, αντί 9 με 13 δις ευρώ που μπορεί να της «κοστίσει» η παραβίαση των κανόνων για το έλλειμμα.
Την θέση ότι η Ιταλία αγνοεί ανοιχτά τους κανόνες του προϋπολογισμού που έχουν συμφωνηθεί από όλα τα κράτη της Ευρωζώνης διατυπώνει ο αντιπρόεδρος της Κομισιόν, Valdis Dombrovskis δίνοντας μια πρόγευση των προθέσεων της Ευρωπαϊκής Επιτροπής για τον προϋπολογισμό που έχει αποστείλει η ιταλική κυβέρνηση για το 2019 ενώ στο ίδιο ύφος κινήθηκε και ο επικεφαλής της ΕΚΤ, Mario Draghi καθώς δήλωσε ότι όλες οι χώρες θα πρέπει να σέβονται τους κανόνες της Ευρωπαϊκής Ένωσης
Αποφασισμένη να φθάσει έως το τέλος προκειμένου η Βρετανία να αποχωρήσει από την ΕΕ, έχοντας έστω και μία μέτρια συμφωνία στην κατοχή της, είναι η πρωθυπουργός της χώρας, Theresa May την ώρα πάντως που το βορειοιρλανδικό κόμμα DUP ζητά την αποχώρηση της από την ηγεσία των Συντηρητικών.
Πάντως όλα δείχνουν ότι και οι επόμενες ημέρες, έως τις 25 Νοεμβρίου 2018 όπου πραγματοποιείται η έκτακτη Σύνοδος Κορυφής για το Brexit, θα είναι αρκετά δύσκολες για τη May, χωρίς κανένας να μπορεί να αποκλείσει ακόμη και «αποκαθήλωσή» της από την πρωθυπουργία
Όσο για τις συνεχείς παραιτήσεις υπουργών και στελεχών του Συντηρητικού Κόμματος, υπογράμμισε ότι διαφωνεί αλλά δεν μπορεί να αλλάξει την άποψή τους και ως εκ τούτου είναι υποχρεωμένη να τις κάνει αποδεκτές.
Εξαιρετικά σημαντικό, πάντως, θα πρέπει να θεωρείται το γεγονός ότι η Βρετανή πρωθυπουργός ξεκαθάρισε ότι δεν προτίθεται να προχωρήσει σε ένα δεύτερο δημοψήφισμα αναφορικά με το Brexit.
Με μεικτά πρόσημα οι ασιατικές αγορές
Με μεικτές τάσεις έκλεισαν οι ασιατικές αγορές
Ενδεικτικά ο Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε με πτώση -0,53%, ο δείκτης Shanghai Composite στην Κίνα έκλεισε με άνοδο +0,41% στις 2.679,11 μονάδες και ο δείκτης Hang Seng στο Χονγκ Κονγκ έκλεισε με κέρδη +0,03% στις 26110 μονάδες
Με αρνητικά πρόσημα τα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια
Με οριακά αρνητικά πρόσημα κινούνται οι ευρωπαϊκές αγορές
Ειδικότερα ο δείκτης DAX στην Γερμανία καταγράφει πτώση -0,01%, ο CAC στο Παρίσι στο -0,05%, ο FTSE MIB στην Ιταλία κινείται πτωτικά -0,06%, ο IBEX 35 στην Ισπανία στο -0,09% ενώ ο FTSE 100 με πτώση -0,06%.
Στην Wall Street, o Dow κινείται με άνοδο +0,30%, ο S&P 500 καταγράφει κέρδη +0,11%, ο Nasdaq με πτώση -0,33% ενώ το ETF GREC κινείται στο -0,53% ( 7,53 δολ. )
Με μεικτές τάσεις οι τράπεζες με χαμηλές συναλλαγές - Στο επίκεντρο η Eurobank, κερδη για Alpha Bank
Mε μεικτά πρόσημα έκλεισαν οι τράπεζες με χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα.
Την μεγαλύτερη πτώση κατέγραψαν Eurobank και Εθνική, με οριακά κέρδη η Πειραιώς ενώ η Alpha Bank έκλεισε με κέρδη
Ο κλάδος χρηματιστηριακά παραμένει εγκλωβισμένος και δίκαια, κάτω από τις τιμές των ΑΜΚ του 2015 και δεν θα ξεκολλήσει εύκολα από αυτό το σκηνικό απαξίωσης.
Η Εθνική έκλεισε στα 1,1100 ευρώ με πτώση -2,55% με όγκο 6,1 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα).
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το χαμηλό ιστορικό κλείσιμο της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 16/11/2018 στο 1,11 ευρώ με ενδοσυνεδριακό χαμηλό 1,0790 ευρώ
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 1,21 ευρώ με άνοδο +1,85% με όγκο 1,8 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,87 δισεκ. ευρώ..
Το ιστορικό χαμηλό της Alpha Βank είναι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 (στις 50 παλαιές 1 νέα)
Ας σημειωθεί ότι το χαμηλό ιστορικό κλέισιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 03/10/2018 στο 1,08 ευρώ
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 1,0240 ευρώ με άνοδο +0,39% με όγκο 2,1 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 447 εκατ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,00067 ευρώ προ RS ή 0,067 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) . Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 η τιμή προσαρμόστηκε στα 1,34 ευρώ
Ας σημειωθεί ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 15/11/2018 στα 1,02 ευρώ ενώ ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 16/11/2018 στα 0,9835 ευρώ
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα 0,4854 ευρώ με πτώση -4,45% με όγκο 12,8 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα)
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου βρίσκεται στα 1,698 ευρώ με πτώση -2,41% και κεφαλαιοποίηση 758 εκατ. ευρώ.
Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο.
Η Attica Bank έκλεισε στα 0,1270 ευρώ με πτώση -4,08%, με όγκο 55 χιλ.τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 59 εκατ. ευρώ
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,02480 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001255 ευρώ και σημειώθηκε στις 21 Δεκεμβρίου του 2017.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 12,55 ευρώ με πτώση -1,18% και κεφαλαιοποίηση 249 εκατ. ευρώ
Με απώλειες οι μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25 με χαμηλές συναλλαγές - Στο επίκεντρο η ΔΕΗ
Με απώλειες έκλεισε η πλειοψηφία στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25 με χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα.
Την μεγαλύτερη πτώση κατέγραψαν οι ΔΕΗ, Coca Cola, ΟΠΑΠ, Μυτιληναίος
Στον αντίποδα ανοδικά έκλεισαν Τιτάν, ΕΥΔΑΠ, Motor Oil, Jumbo
H Coca Cola έκλεισε στα 26,04 ευρώ με πτώση -3,34% με την κεφαλαιοποίηση στα 9,7 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην πρώτη θέση των κεφαλαιοποιήσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 10,36 ευρώ με πτώση -0,38% και αποτίμηση 5 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 1,27 ευρώ με πτώση -4,73% και αποτίμηση 295 εκατ. ευρώ
Ο ΑΔΜΗΕ που ξεκίνησε η διαπραγμάτευση του στις 19/6 έκλεισε στα 1,64 ευρώ με άνοδο +0,37% και κεφαλαιοποίηση 380 εκατ ευρώ
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 8,20 ευρώ με πτώση -3,19% και αποτίμηση 2,62 δισ. ευρώ
Ο Τιτάνας έκλεισε στα 19,70 με άνοδο +1,76% ενώ η κεφαλαιοποίηση διαμορφώνεται στα 1,52 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 7,40 ευρώ με πτώση -2,12% και κεφαλαιοποίηση 2,26 δισ. ευρώ.
Η Motor Oil έκλεισε στα 19,60 ευρώ με άνοδο +0,93% και κεφαλαιοποίηση 2,17 δισ. ευρώ.
Ο Μυτιληναίος έκλεισε στα 7,97 ευρώ με πτώση -2,80% και κεφαλαιοποίηση 1,14 δισεκ. ευρώ.
Η Jumbo έκλεισε στα 13,10 ευρώ με άνοδο +0,77% και κεφαλαιοποίηση 1,78 δισ. ευρώ
Η μετοχή του Fourlis έκλεισε στα 4,85 ευρώ με πτώση -1,22% και με την κεφαλαιοποίηση στα 250 εκατ. ευρώ
Η MIG που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 0,0707 ευρώ με πτώση -2,48% με την κεφαλαιοποίηση 66 εκατ. ευρώ
Σταθεροποίηση στα ελληνικά ομόλογα το 10ετές στο 4,58%, με την Ιταλία στο 3,49% με διαφορά spread 109 μ.β.
Σταθεροποίηση σημειώνονται, σήμερα στα ελληνικά ομόλογα, με το 10ετές να βρίσκεται στην ζώνη του 4,58% και με το Ιταλικό 10ετές στο 3,49%
Στις 19 Οκτωβρίου το Ιταλικό 10ετές είχε φθάσει έως το 3,78%.
Τα ελληνικά ομόλογα ακολουθούν τις τάσεις στην Ιταλία με το spread να διαμορφώνεται στις 116 μονάδες βάσης.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας είχε φθάσει στις 74 μονάδες βάσης.
Αξίζει να σημειωθεί ότι με βάση τις τρέχουσες τιμές εάν το ελληνικό δημόσιο πραγματοποιούσε δημοπρασία 10ετών ομολόγων – προφανώς και οι πόρτες των αγορών έχουν κλείσει - θα είχε απόδοση 4,80% ενώ η Κύπρος πέτυχε απόδοση στο 10ετές στο 2,40%.
Η τρέχουσα εικόνα της ελληνικής αγοράς ομολόγων
Το 2ετές ομόλογο – πρώην 5ετές - λήξης 2019 εκδόθηκε στις 99,13 μονάδες βάσης το 2014 και σήμερα βρίσκεται στις 101,57 μονάδες βάσης σε μέσες τιμές ή μέση απόδοση 0,87%...
Το νέο 5ετές ομόλογο λήξης 1 Αυγούστου 2022 έχει μέση τιμή 104,06 μονάδες βάσης και μέση απόδοση 3,19% με απόδοση αγοράς 3,20% και απόδοση πώλησης 3,18%.
Θυμίζουμε ότι το 5ετές ομόλογο εκδόθηκε στο 4,625%.
Το 6ετές ομόλογο λήξης 30/1/2023 έχει μέση τιμή 100,09 μονάδες βάσης και απόδοση 3,47%
Το 7ετές ομόλογο λήξης 15/2/2025 έχει μέση τιμή 95,41 μονάδες βάσης και απόδοση 4,22% απέχει από το ιστορικό χαμηλό στο 3,31%
Το 10ετές ομόλογο λήξης 30/1/2028 έχει μέση τιμή 94 μονάδες βάσης και απόδοση 4,56% με απόδοση αγοράς 4,58% και απόδοση πώλησης 4,54%.
Το 15ετές ομόλογο λήξης 30/1/2033 έχει μέση τιμή 89,03 μονάδες βάσης και απόδοση 5%
Το 20ετές ομόλογο λήξης 30/1/2037 έχει μέση τιμή 85,15 μονάδες βάσης και απόδοση 5,29%
Το 25ετές ομόλογο λήξης 30/1/2042 έχει μέση τιμή 84,98 μονάδες βάσης και απόδοση 5,34%
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 420 μονάδες βάσης από 419 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 386 μονάδες βάσης από 375 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 3,86% ή 386 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Σταθεροποίηση στα Ιταλικά ομόλογα το 10ετές 3,49%
Σταθεροποίηση καταγράφεται και σήμερα στα ομόλογα της Ιταλίας, με το 10ετές να βρίσκεται στο 3,49% ενώ νωρίτερα διαπραγματευόταν στο 3,42% ακόμη η κατάσταση στην Ιταλία παραμένει εύθραυστη.
Να σημειωθεί ότι στις 19 Οκτωβρίου είχε φθάσει έως το 3,78%.
Η Ιταλία είχε λάβει προθεσμία έως τις 13 Νοεμβρίου για να τροποποιήσει τον προϋπολογισμό 2019 ωστόσο η Ιταλία δεν αλλάζει τους στόχους του προϋπολογισμού
Οι σχέσεις Ιταλίας – Βρυξελλών συνεχίζουν να τελούν υπό όρους δοκιμασίας ειδικά μάλιστα μετά από την απόφαση για δημοσιονομικό έλλειμμα 2,4%....ενώ η Commission προβλέπει 2,9%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 16/11/2018 στο 0,36% με υψηλό 1,5 έτους 0,78% στις 13/2/2018.
Θυμίζουμε ότι το υψηλό ετών 1,02% σημειώθηκε στις 10 Ιουνίου του 2015 ενώ το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 11 Ιουλίου του 2016 στο -0,1950%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση 1,01% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,83% που σημειώθηκε στις 30 Σεπτεμβρίου του 2016.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 1,98% με το ιστορικό χαμηλό στο 1,60% που σημειώθηκε στις 18 Απριλίου 2018.
Το παλαιό 10ετές το 2016 είχε φθάσει έως το 4,18% και ιστορικό χαμηλό 1,74% στις 20 Δεκεμβρίου 2017….
Το ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 1,65% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,87% που σημειώθηκε στις 3 Οκτωβρίου του 2016.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης Δεκεμβρίου 2028 έχει απόδοση 3,49% με υψηλό ημέρας 3,46% και με ιστορικό χαμηλό 1,042% στις 11 Αυγούστου του 2016.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,40%.
www.bankingnews.gr
Η χρηματιστηριακή αγορά αποδοκίμασε τις προτάσεις Στουρνάρα (ΤτΕ) για την μείωση των προβληματικών δανείων στις ελληνικές τράπεζες ενώ έδειξε την αδυναμία της να σημειώσει έστω κάποια τεχνική αντίδραση μετά από το διήμερο πτώσης λόγω της εξόδου 3 τραπεζών από τον δείκτη MSCI Greece με τους πωλητές να επιστρέφουν δριμύτεροι μετά την λήξη των παραγώγων.
Ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το χαμηλό 33 μηνών με ιστορικά χαμηλά Πειραιώς και Εθνική ενώ η συνολική κεφαλαιοποίηση κατρακύλυσε στα 4,40 δισ. ευρώ
Ειδικότερα, τις μεγαλύτερες απώλειες κατέγραψε η Eurobank -4,45% και η Εθνική -2,55%, με οριακή άνοδο η Πειραιώς +0,39% ενώ η Alpha Bank έκλεισε με κέρδη +1,85%
Σύμφωνα με τα τελευταία στοιχεία της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς, σε μείωση της short θέσης του στην Πειραιώς προχώρησε το fund Marshall, στο 0,74% στις 13 Νοεμβρίου 2018 από το 0,85% που κατείχε στις 12/11
Την ίδια ώρα, το Oceanwood αύξησε τη short θέση του στην Εθνική, στο 0,89%, από 0,70% που είχε από τις 31 Οκτωβρίου
Ενώ κανείς δεν αμφισβητεί ότι προβλήματα των τραπεζών είναι πολλά και απαιτούν άμεσα ρεαλιστικές λύσεις και όχι λογιστικά τρικ με τις προτάσεις του Διοικητή της Τράπεζας Ελλάδος, δεν μπορεί ένας κλάδος με 235 δισεκ. ενεργητικό να αξίζει 4,43 δισεκ. είναι εξωφρενικά αναντίστοιχο με τις αξίες τους
Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 625 μονάδες με ισχυρές στηρίξεις στην ζώνη των 600 μονάδων και με αντιστάσεις στην ζώνη των 640-650 μονάδων
Ωστόσο βασικός στόχος των short παραμένουν οι 550 με 570 μονάδες όπου εκεί αναμένεται να κλείσει ένα μεγάλο μέρος των short θέσεων.
Η εκτίμηση του bankingnews είναι ότι ο στόχος για το 2018 για τον Γενικό Δείκτη είναι οι 680 μονάδες.
Σταθεροποίηση καταγράφεται στην αγορά ομολόγων με το 10ετές ελληνικό στο 4,58% και το ιταλικο 10ετές στο 3,49% διαμορφώνοντας το μεταξύ τους spread στις 109 μονάδες βάσης.
Το κλίμα στην εγχώρια αλλά και στην διεθνή αγορά έχει επιδεινωθεί με τα προβλήματα να συνεχίζονται με ανεξέλεγκτες διαστάσεις
Στο διεθνές περιβάλλον η κόντρα Ιταλίας και Κομισιόν δεν έχει τέλος, η επίλυση του Brexit αντιμετωπίζει δυσκολίες ενώ και ο εμπορικός πόλεμος ΗΠΑ – Κίνας συνεχίζεται.
Στα εσωτερικά μας, η επίλυση των προβληματικών και κόκκινων δανείων των τραπεζών και της αναβαλλόμενης φορολογίας χρήζει σοβαρότητας και όχι να βασίζεται σε λογιστικά τρικ όπως αποδείχθηκε από την χθεσινή πρόταση του Διοικητή της Τράπεζας Ελλάδος με τις διοικήσεις των συστημικών τραπεζών.
Στην προσπάθεια να αποφύγει η ΤτΕ το state aid δηλαδή να θεωρηθεί όλο αυτό κρατική βοήθεια καθώς το DTC –αναβαλλόμενη φορολογική απαίτηση του δημοσίου προς τις τράπεζες - είναι ήδη νόμος του κράτους ουσιαστικά χρησιμοποιεί το κεφάλαιο DTC δηλαδή μετοχικό κεφάλαιο για να χρηματοδοτήσει ομόλογο
Στις υπόλοιπες μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25 επικράτησαν πτωτικές τάσεις, την μεγαλύτερη πτώση κατέγραψε η ΔΕΗ λόγω του κινδύνου να ναυαγήσει ο διαγωνισμός για την πώληση των λιγνιτικών μονάδων της Μεγαλόπολης και της Φλώρινας καθώς οι υποψήφιοι επενδυτές ζητούν διασφαλίσεις, οι οποίες είναι δύσκολο να γίνουν δεκτές στο σύνολο τους από τη ΔΕΗ.
Επίσης με απώλειες έκλεισαν Coca Cola -3,34%, ΟΠΑΠ -3,19%, Μυτιληναίος, ΕΛΠΕ ενώ ανοδικά έκλεισαν Τιτάν, ΕΥΔΑΠ, Motor Oil
Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στην σημερινή συνεδρίαση
Ήπια ανοδικά ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά μετά τις απώλειες του τελευταίου διημέρου ενώ με την συμπλήρωση του πρώτου μισάωρου ο Γενικός Δείκτης κατέγραψε το υψηλό της ημέρας +0,95% και οΤραπεζικός Δείκτης το +1,81%
Περί τις 12:55 ο Τραπεζικός Δείκτης γύρισε σε αρνητικό πρόσημο ενώ οι πωλήσεις εντάθηκαν μετα τις 14:00 με την λήξη των παραγώγων με κορύφωση στις 15:40 όπου κατέγραψε το χαμηλό ημέρας -3,35%
Αγοραστικές παρεμβάσεις έκαναν την εμφάνιση τους στις τράπεζες ειδικότερα στην Alpha Bank, οι οποίες περιόρισαν τις απώλειες του Γενικού Δείκτη που έφτασαν το -1,31%.
Σε ένα τέτοιο περιβάλλον ο Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με πτώση -0,78% στις 625 μονάδες έχοντας υψηλό στις 636,61 μονάδες και χαμηλό στις 622,34 μονάδες
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε χαμηλά επίπεδα και επικεντρώθηκε στο Τραπεζικό κλάδο
Αναλυτικότερα η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 37,8 εκατ. ευρώ, ο όγκος 29,07 εκατ. τεμάχια εκ των οποίων 22,3 εκατ. μετοχές διακινήθηκαν στις τράπεζες
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 985 χιλ. ευρώ και όγκου συναλλαγών 878 χιλ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ειδικότερα η Eurobank διακίνησε 832 χιλ. τεμάχια αξίας 427 χιλ. ευρώ και η ALPHA TRUST- ΑΝΔΡΟΜΕΔΑ Α.Ε.Ε.Χ, 27 χιλ. τεμάχια αξίας 548 χιλ. ευρώ
Τα νέα της χρηματιστηριακής αγοράς
Το ενδιαφέρον της κυβέρνησης στρέφεται στην τροπολογία για την κατάργηση του προνομοθετημένου μέτρου με τις περικοπές στις συντάξεις, στο τελικό σχέδιο του προϋπολογισμού για το 2019 και στην πρώτη μεταμνημονιακή έκθεση αξιολόγησης.
Το EWG άναψε το πράσινο φως στην Αθήνα για τον προϋπολογισμό του 2019 που θα κατατεθεί την επόμενη Τετάρτη 21 Νοεμβρίου στοχεύοντας σε ανάπτυξη 2,5% την επόμενη χρονιά.
Μοναδικός προβληματισμός για την ελληνική πλευρά είναι η πρώτη μεταμνημονιακή έκθεσης αξιολόγησης που θα δοθεί από την Ευρωπαϊκή Επιτροπή ανήμερα της κατάθεσης του ελληνικού προϋπολογισμού στη Βουλή.
Mε δεδομένο την καθυστέρηση των μεταρρυθμίσεων ειδικότερα με την αποπληρωμή των ληξιπρόθεσμων χρεών του ελληνικού κράτους που συνεχίζεται με αργούς ρυθμούς, ενδεχομένως θα βάλει φρένο στην επιστροφή των πρώτων 600 εκατ. ευρώ από τα κέρδη που αποκόμισαν η Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα (ΕΚΤ) και οι εθνικές κεντρικές τράπεζες της ευρωζώνης από τα ελληνικά ομόλογα.
Την επιβολή σκληρών κυρώσεων ζητούν η Αυστρία και η Ολλανδία στην Ιταλία ενόψει της απάντησης της Ευρωπαϊκής Επιτροπής στις 21/11 επί του αναθεωρημένου προϋπολογισμού που έστειλε η Ρώμη στις Βρυξέλλες, ο οποίος όμως δεν συμβαδίζει με τις ευρωπαϊκές υποδείξεις.
Να μην ενεργοποιήσει τη διαδικασία υπερβολικού ελλείμματος κατά της Ιταλίας θα ζητήσει από τον πρόεδρο της Κομισιόν, Jean Claude Juncker, o Ιταλός πρωθυπουργός, Giuseppe Conte,
Με βάση πληροφορίες, εάν οι κυρώσεις αφορούν την παραβίαση κανόνων για το χρέος, η Ιταλία θα βρεθεί αντιμέτωπη με ένα κόστος ύψους 40 – 60 δις ευρώ, αντί 9 με 13 δις ευρώ που μπορεί να της «κοστίσει» η παραβίαση των κανόνων για το έλλειμμα.
Την θέση ότι η Ιταλία αγνοεί ανοιχτά τους κανόνες του προϋπολογισμού που έχουν συμφωνηθεί από όλα τα κράτη της Ευρωζώνης διατυπώνει ο αντιπρόεδρος της Κομισιόν, Valdis Dombrovskis δίνοντας μια πρόγευση των προθέσεων της Ευρωπαϊκής Επιτροπής για τον προϋπολογισμό που έχει αποστείλει η ιταλική κυβέρνηση για το 2019 ενώ στο ίδιο ύφος κινήθηκε και ο επικεφαλής της ΕΚΤ, Mario Draghi καθώς δήλωσε ότι όλες οι χώρες θα πρέπει να σέβονται τους κανόνες της Ευρωπαϊκής Ένωσης
Αποφασισμένη να φθάσει έως το τέλος προκειμένου η Βρετανία να αποχωρήσει από την ΕΕ, έχοντας έστω και μία μέτρια συμφωνία στην κατοχή της, είναι η πρωθυπουργός της χώρας, Theresa May την ώρα πάντως που το βορειοιρλανδικό κόμμα DUP ζητά την αποχώρηση της από την ηγεσία των Συντηρητικών.
Πάντως όλα δείχνουν ότι και οι επόμενες ημέρες, έως τις 25 Νοεμβρίου 2018 όπου πραγματοποιείται η έκτακτη Σύνοδος Κορυφής για το Brexit, θα είναι αρκετά δύσκολες για τη May, χωρίς κανένας να μπορεί να αποκλείσει ακόμη και «αποκαθήλωσή» της από την πρωθυπουργία
Όσο για τις συνεχείς παραιτήσεις υπουργών και στελεχών του Συντηρητικού Κόμματος, υπογράμμισε ότι διαφωνεί αλλά δεν μπορεί να αλλάξει την άποψή τους και ως εκ τούτου είναι υποχρεωμένη να τις κάνει αποδεκτές.
Εξαιρετικά σημαντικό, πάντως, θα πρέπει να θεωρείται το γεγονός ότι η Βρετανή πρωθυπουργός ξεκαθάρισε ότι δεν προτίθεται να προχωρήσει σε ένα δεύτερο δημοψήφισμα αναφορικά με το Brexit.
Με μεικτά πρόσημα οι ασιατικές αγορές
Με μεικτές τάσεις έκλεισαν οι ασιατικές αγορές
Ενδεικτικά ο Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε με πτώση -0,53%, ο δείκτης Shanghai Composite στην Κίνα έκλεισε με άνοδο +0,41% στις 2.679,11 μονάδες και ο δείκτης Hang Seng στο Χονγκ Κονγκ έκλεισε με κέρδη +0,03% στις 26110 μονάδες
Με αρνητικά πρόσημα τα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια
Με οριακά αρνητικά πρόσημα κινούνται οι ευρωπαϊκές αγορές
Ειδικότερα ο δείκτης DAX στην Γερμανία καταγράφει πτώση -0,01%, ο CAC στο Παρίσι στο -0,05%, ο FTSE MIB στην Ιταλία κινείται πτωτικά -0,06%, ο IBEX 35 στην Ισπανία στο -0,09% ενώ ο FTSE 100 με πτώση -0,06%.
Στην Wall Street, o Dow κινείται με άνοδο +0,30%, ο S&P 500 καταγράφει κέρδη +0,11%, ο Nasdaq με πτώση -0,33% ενώ το ETF GREC κινείται στο -0,53% ( 7,53 δολ. )
Με μεικτές τάσεις οι τράπεζες με χαμηλές συναλλαγές - Στο επίκεντρο η Eurobank, κερδη για Alpha Bank
Mε μεικτά πρόσημα έκλεισαν οι τράπεζες με χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα.
Την μεγαλύτερη πτώση κατέγραψαν Eurobank και Εθνική, με οριακά κέρδη η Πειραιώς ενώ η Alpha Bank έκλεισε με κέρδη
Ο κλάδος χρηματιστηριακά παραμένει εγκλωβισμένος και δίκαια, κάτω από τις τιμές των ΑΜΚ του 2015 και δεν θα ξεκολλήσει εύκολα από αυτό το σκηνικό απαξίωσης.
Η Εθνική έκλεισε στα 1,1100 ευρώ με πτώση -2,55% με όγκο 6,1 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα).
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το χαμηλό ιστορικό κλείσιμο της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 16/11/2018 στο 1,11 ευρώ με ενδοσυνεδριακό χαμηλό 1,0790 ευρώ
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 1,21 ευρώ με άνοδο +1,85% με όγκο 1,8 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,87 δισεκ. ευρώ..
Το ιστορικό χαμηλό της Alpha Βank είναι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 (στις 50 παλαιές 1 νέα)
Ας σημειωθεί ότι το χαμηλό ιστορικό κλέισιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 03/10/2018 στο 1,08 ευρώ
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 1,0240 ευρώ με άνοδο +0,39% με όγκο 2,1 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 447 εκατ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,00067 ευρώ προ RS ή 0,067 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) . Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 η τιμή προσαρμόστηκε στα 1,34 ευρώ
Ας σημειωθεί ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 15/11/2018 στα 1,02 ευρώ ενώ ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 16/11/2018 στα 0,9835 ευρώ
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα 0,4854 ευρώ με πτώση -4,45% με όγκο 12,8 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα)
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου βρίσκεται στα 1,698 ευρώ με πτώση -2,41% και κεφαλαιοποίηση 758 εκατ. ευρώ.
Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο.
Η Attica Bank έκλεισε στα 0,1270 ευρώ με πτώση -4,08%, με όγκο 55 χιλ.τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 59 εκατ. ευρώ
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,02480 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001255 ευρώ και σημειώθηκε στις 21 Δεκεμβρίου του 2017.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 12,55 ευρώ με πτώση -1,18% και κεφαλαιοποίηση 249 εκατ. ευρώ
Με απώλειες οι μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25 με χαμηλές συναλλαγές - Στο επίκεντρο η ΔΕΗ
Με απώλειες έκλεισε η πλειοψηφία στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25 με χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα.
Την μεγαλύτερη πτώση κατέγραψαν οι ΔΕΗ, Coca Cola, ΟΠΑΠ, Μυτιληναίος
Στον αντίποδα ανοδικά έκλεισαν Τιτάν, ΕΥΔΑΠ, Motor Oil, Jumbo
H Coca Cola έκλεισε στα 26,04 ευρώ με πτώση -3,34% με την κεφαλαιοποίηση στα 9,7 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην πρώτη θέση των κεφαλαιοποιήσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 10,36 ευρώ με πτώση -0,38% και αποτίμηση 5 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 1,27 ευρώ με πτώση -4,73% και αποτίμηση 295 εκατ. ευρώ
Ο ΑΔΜΗΕ που ξεκίνησε η διαπραγμάτευση του στις 19/6 έκλεισε στα 1,64 ευρώ με άνοδο +0,37% και κεφαλαιοποίηση 380 εκατ ευρώ
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 8,20 ευρώ με πτώση -3,19% και αποτίμηση 2,62 δισ. ευρώ
Ο Τιτάνας έκλεισε στα 19,70 με άνοδο +1,76% ενώ η κεφαλαιοποίηση διαμορφώνεται στα 1,52 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 7,40 ευρώ με πτώση -2,12% και κεφαλαιοποίηση 2,26 δισ. ευρώ.
Η Motor Oil έκλεισε στα 19,60 ευρώ με άνοδο +0,93% και κεφαλαιοποίηση 2,17 δισ. ευρώ.
Ο Μυτιληναίος έκλεισε στα 7,97 ευρώ με πτώση -2,80% και κεφαλαιοποίηση 1,14 δισεκ. ευρώ.
Η Jumbo έκλεισε στα 13,10 ευρώ με άνοδο +0,77% και κεφαλαιοποίηση 1,78 δισ. ευρώ
Η μετοχή του Fourlis έκλεισε στα 4,85 ευρώ με πτώση -1,22% και με την κεφαλαιοποίηση στα 250 εκατ. ευρώ
Η MIG που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 0,0707 ευρώ με πτώση -2,48% με την κεφαλαιοποίηση 66 εκατ. ευρώ
Σταθεροποίηση στα ελληνικά ομόλογα το 10ετές στο 4,58%, με την Ιταλία στο 3,49% με διαφορά spread 109 μ.β.
Σταθεροποίηση σημειώνονται, σήμερα στα ελληνικά ομόλογα, με το 10ετές να βρίσκεται στην ζώνη του 4,58% και με το Ιταλικό 10ετές στο 3,49%
Στις 19 Οκτωβρίου το Ιταλικό 10ετές είχε φθάσει έως το 3,78%.
Τα ελληνικά ομόλογα ακολουθούν τις τάσεις στην Ιταλία με το spread να διαμορφώνεται στις 116 μονάδες βάσης.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας είχε φθάσει στις 74 μονάδες βάσης.
Αξίζει να σημειωθεί ότι με βάση τις τρέχουσες τιμές εάν το ελληνικό δημόσιο πραγματοποιούσε δημοπρασία 10ετών ομολόγων – προφανώς και οι πόρτες των αγορών έχουν κλείσει - θα είχε απόδοση 4,80% ενώ η Κύπρος πέτυχε απόδοση στο 10ετές στο 2,40%.
Η τρέχουσα εικόνα της ελληνικής αγοράς ομολόγων
Το 2ετές ομόλογο – πρώην 5ετές - λήξης 2019 εκδόθηκε στις 99,13 μονάδες βάσης το 2014 και σήμερα βρίσκεται στις 101,57 μονάδες βάσης σε μέσες τιμές ή μέση απόδοση 0,87%...
Το νέο 5ετές ομόλογο λήξης 1 Αυγούστου 2022 έχει μέση τιμή 104,06 μονάδες βάσης και μέση απόδοση 3,19% με απόδοση αγοράς 3,20% και απόδοση πώλησης 3,18%.
Θυμίζουμε ότι το 5ετές ομόλογο εκδόθηκε στο 4,625%.
Το 6ετές ομόλογο λήξης 30/1/2023 έχει μέση τιμή 100,09 μονάδες βάσης και απόδοση 3,47%
Το 7ετές ομόλογο λήξης 15/2/2025 έχει μέση τιμή 95,41 μονάδες βάσης και απόδοση 4,22% απέχει από το ιστορικό χαμηλό στο 3,31%
Το 10ετές ομόλογο λήξης 30/1/2028 έχει μέση τιμή 94 μονάδες βάσης και απόδοση 4,56% με απόδοση αγοράς 4,58% και απόδοση πώλησης 4,54%.
Το 15ετές ομόλογο λήξης 30/1/2033 έχει μέση τιμή 89,03 μονάδες βάσης και απόδοση 5%
Το 20ετές ομόλογο λήξης 30/1/2037 έχει μέση τιμή 85,15 μονάδες βάσης και απόδοση 5,29%
Το 25ετές ομόλογο λήξης 30/1/2042 έχει μέση τιμή 84,98 μονάδες βάσης και απόδοση 5,34%
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 420 μονάδες βάσης από 419 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 386 μονάδες βάσης από 375 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 3,86% ή 386 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Σταθεροποίηση στα Ιταλικά ομόλογα το 10ετές 3,49%
Σταθεροποίηση καταγράφεται και σήμερα στα ομόλογα της Ιταλίας, με το 10ετές να βρίσκεται στο 3,49% ενώ νωρίτερα διαπραγματευόταν στο 3,42% ακόμη η κατάσταση στην Ιταλία παραμένει εύθραυστη.
Να σημειωθεί ότι στις 19 Οκτωβρίου είχε φθάσει έως το 3,78%.
Η Ιταλία είχε λάβει προθεσμία έως τις 13 Νοεμβρίου για να τροποποιήσει τον προϋπολογισμό 2019 ωστόσο η Ιταλία δεν αλλάζει τους στόχους του προϋπολογισμού
Οι σχέσεις Ιταλίας – Βρυξελλών συνεχίζουν να τελούν υπό όρους δοκιμασίας ειδικά μάλιστα μετά από την απόφαση για δημοσιονομικό έλλειμμα 2,4%....ενώ η Commission προβλέπει 2,9%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 16/11/2018 στο 0,36% με υψηλό 1,5 έτους 0,78% στις 13/2/2018.
Θυμίζουμε ότι το υψηλό ετών 1,02% σημειώθηκε στις 10 Ιουνίου του 2015 ενώ το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 11 Ιουλίου του 2016 στο -0,1950%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση 1,01% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,83% που σημειώθηκε στις 30 Σεπτεμβρίου του 2016.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 1,98% με το ιστορικό χαμηλό στο 1,60% που σημειώθηκε στις 18 Απριλίου 2018.
Το παλαιό 10ετές το 2016 είχε φθάσει έως το 4,18% και ιστορικό χαμηλό 1,74% στις 20 Δεκεμβρίου 2017….
Το ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 1,65% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,87% που σημειώθηκε στις 3 Οκτωβρίου του 2016.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης Δεκεμβρίου 2028 έχει απόδοση 3,49% με υψηλό ημέρας 3,46% και με ιστορικό χαμηλό 1,042% στις 11 Αυγούστου του 2016.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,40%.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών