Οι ανησυχίες για την παγκόσμια ανάπτυξη αυξάνουν την επιφυλακτικότητα των επενδυτών - Στο επίκεντρο οι τράπεζες με απώλειες έως -4%
(upd18)Τραπεζικές πιέσεις καταγράφηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο ειδικότερα στην Πειραιώς -3,97% με πολύ περιορισμένους όγκους ενώ αρνητικά επέδρασαν και δεικτοβαρείς μετοχές του FTSE 25 όπως ΕΛΠΕ -3,29%, Motor Oil -2,36% λόγω αποκοπής μερισμάτων, αλλά και ΕΧΑΕ -3,90%, ΟΤΕ, ΔΕΗ κ.α.
Η χρηματιστηριακή αγορά ακολούθησε την πτώση των ευρωπαϊκών χρηματιστηρίων που συνεχίζεται απόρροια των ανησυχιών για το παγκόσμιο εμπόριο και την ανάπτυξη, με τον DAX στην Γερμανία να υποχωρεί -1,05% και τον FTSE MIB στο Μιλάνο -1,20% ενώ και ο Dow στην Wall Street καταγράφει απώλειες -0,90%
Ενώ κρίσιμος αναμένεται να είναι ο τελευταίος μήνας του χρόνου για τις αγορές καθώς αύξηση του κινδύνου ύφεσης στην Ευρωζώνη καταγράφει δημοσκόπηση του Reuters, εν όψει της συνεδρίασης της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας την Πέμπτη 13 Δεκεμβρίου 2018 ενώ οι οικονομολόγοι που συμμετείχαν στη δημοσκόπηση εκτιμούν ότι η ΕΚΤ δεν θα παρατείνει το πρόγραμμα αγοράς ομολόγων πέραν του Δεκεμβρίου 2018.
Στα της ελληνικής αγοράς, οι τράπεζες κατέγραψαν απώλειες με ιδιαίτερα χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα, με την μεγαλύτερη πτώση έκλεισαν Πειραιώς -3,97% και Eurobank -2,65% και ακολούθησαν Εθνική -1,92% και Alpha Bank -1,73% η οποία κατάφερε στις δημοπρασίες να περιορίσει τις απώλειές της που έφτασαν ενδοσυνεδριακά στο -4,87%
Στο τραπεζικό σκηνικό, όπως έχει κατ΄ επανάληψη αναφέρει το bankingnews τέλη Ιανουαρίου 2019 η ΕΚΤ και ο SSM θα παρουσιάσουν τους νέους αναθεωρημένους δείκτες κεφαλαιακής επάρκειας με βάση το νέο SREP ενώ σύμφωνα με νεότερες πληροφορίες προσανατολίζονται να ορίσουν ένα ελάχιστο όριο στον συνολικό δείκτη κεφαλαιακής επάρκειας τον οποίο έχουν προσδιορίσει στο 16%.
Έτσι εξηγείται η προσπάθεια των τραπεζών να βελτιώσουν και τα συνολικά τους κεφάλαια
Με τωρινές παραδοχές και πλην της Πειραιώς οι τράπεζες εμφανίζονται να έχουν κεφάλαια πάνω από τον ελάχιστο συνολικό δείκτη κεφαλαιακής επάρκειας δηλαδή 13,93% με βάση τον μέσο όρο.
Με βάση τελευταίες πληροφορίες φαίνεται ότι το Cerberus Capital έχει κάνει πρόταση στην Πειραιώς να αγοράσει 6 δισεκ. προβληματικά δάνεια έναντι 500 εκατ ευρώ καλύπτοντας έκδοση tier 1 ή tier 2 ή με άλλη φόρμουλα.
Προβληματισμό δημιουργεί το γεγονός ότι ενώ άλλα σχήματα ζητούσαν έως 12 δισεκ. προβληματικά δάνεια το Cerberus με 6 δισεκ. μπορεί να επιτύχει τους οικονομικούς στόχους καθώς ακολουθεί πιο επιθετικές στρατηγικές
Από την άλλη, το βασικό συμπέρασμα που αποκόμισε η Goldman Sachs από την τηλεδιάσκεψη που πραγματοποίησε στις 7 Δεκεμβρίου 2018 με τις διοικήσεις των Alpha Bank, Eurobank, Εθνική και Πειραιώς είναι, πως το σχέδιο που παρουσιάστηκε από την Τράπεζα της Ελλάδος είναι ακόμα σε πολύ πρώιμο στάδιο, με τον SSM να έχει εκφράσει κάποιες επιφυλάξεις όσον αφορά το μέγεθος του SPV (40 δισ. ευρώ).
Ενώ όπως αποκαλύπτει στην 7σελιδη ανάλυσή της η Goldman Sachs, ορισμένες τράπεζες ανέφεραν επίσης ότι η μεταφορά κωδικών DTC μπορεί να συνιστά κρατική ενίσχυση.
Στις υπόλοιπες μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25 σημειώθηκαν απώλειες σχεδόν στο σύνολο των τίτλων με εξαίρεση την ΕΥΔΑΠ στο +1,20% και την Τέρνα Ενεργειακή ενώ με την μεγαλύτερη πτώση έκλεισαν ΕΧΑΕ, ΕΛΠΕ, Φουρλής, Saranrtis, ΟΛΠ, Motor Oil
Εν τω μεταξύ χωρίς το δικαίωμα στο προσωρινό μέρισμα διαπραγματεύτηκαν σήμερα Motor Oil ύψους 0,35 ευρώ και ΕΛΠΕ ύψους 0,25 ευρώ με ημερομηνία πληρωμής στις 17 Δεκεμβρίου.
Τα περιθώρια για την ιταλική κυβέρνηση εξαντλούνται και πρωταρχικός στόχος, όπως άλλωστε ο Conte τον έχει περιγράψει, είναι η αποφυγή των κυρώσεων από την Ευρωπαϊκή Επιτροπή ενώ θα επιχειρήσει σήμερα σε μια ακόμα συνάντηση κορυφής στη Ρώμη με τους Salvini και Di Maio καθώς θα πρέπει να παρουσιάσει μεθαύριο Τετάρτη 12/12 στον πρόεδρο της Κομισιόν, Jean Claude Juncker τις τελικές αποφάσεις της ιταλικής κυβέρνησης.
Μέσα σε αυτό το κλίμα, βελτίωση καταγράφεται στην αγορά ομολόγων με το ιταλικό 10ετές ομόλογο στο 3,10% και το 10ετές ελληνικό να επιδεινώνεται οριακά στο 4,24%, διαμορφώνοντας το μεταξύ τους spread στις 104 μονάδες βάσης.
Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 638 μονάδες με ισχυρή στήριξη την ζώνη των 620-630 μονάδων ενώ οι πρώτες αντιστάσεις εντοπίζονται στις 665-675 μονάδες
Ωστόσο δεν μπορεί να αποτελεί πλέον βασικό σενάριο ο στόχος των short funds των 550 με 570 μονάδων για να κλείσουν τις short θέσεις τους οι οποίες διατηρούν
Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στην σημερινή συνεδρίαση
Πτωτικά ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά ακολουθώντας τα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια με τον Τραπεζικό Δείκτη στο -0,80% και τον Γενικό Δείκτη στο -0,41%
Την τελευταία ώρα της συνεδρίασης κορυφώθηκαν οι πιέσεις σε τράπεζες ειδικότερα στην Alpha Bank -4,87% αλλά και σε δεικτοβαρείς μετοχές του FTSE 25 όπως Motor Oil, ΕΛΠΕ έως -4% και ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το χαμηλό της ημέρας -3,84% και ο Γενικός Δείκτης στο -2,04%
Στις δημοπρασίες η χρηματιστηριακή αγορά κατάφερε να περιορίσει τις απώλειες ειδικότερα στον Τραπεζικό κλάδο
Σε ένα τέτοιο περιβάλλον ο Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με πτώση -1,62% στις 638 μονάδες έχοντας υψηλό στις 646,08 μονάδες και χαμηλό στις 635,50 μονάδες
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών εάν εξαιρέσουμε ομόλογα και πακέτα σε ιδιαίτερα χαμηλά επίπεδα και επικεντρώθηκε στο Τραπεζικό κλάδο
Αναλυτικότερα η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 29 εκατ. ευρώ, εξ αυτών 4,4 εκατ. ευρώ σε ομόλογα και 6,5 εκατ. σε πακέτα, ο όγκος 18,7 εκατ. τεμάχια εκ των οποίων 9,4 εκατ. μετοχές διακινήθηκαν στις τράπεζες
Αναλυτικά, από τον όγκο συναλλαγών τα 4,66 εκατ. τεμάχια αφορούν συναλλαγές ομόλογων ελληνικού δημοσίου αξίας 4,17 εκατ. ευρώ, τα 109 χιλ. τεμάχια ομόλογο Μυτιληναίου αξίας 109,6 χιλ. ευρώ και τα 108 χιλ. τεμάχια ομολόγο ΟΠΑΠ αξίας 109,8 χιλ. ευρώ
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 6,5 εκατ. ευρώ και όγκου 1 εκατ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο
Ειδικότερα η Εθνική διακίνησε 300 χιλ. τεμάχια αξίας 338 χιλ. ευρώ, ο ΟΠΑΠ 170 χιλ. τεμάχια αξίας 1,44 εκατ. ευρώ.
Η Grivalia 500 χιλ. τεμάχια αξίας 4,24 εκατ. ευρώ και η Jumbo 40 χιλ. τεμάχια αξίας 544 χιλ. ευρώ
Τα νέα της χρηματιστηριακής αγοράς
Η ελληνική πλευρά θα προτάξει τις μεγάλες επενδυτικές ευκαιρίες που παρουσιάζει η χώρα μας στο 20ό συνέδριο «Invest in Greece» της «Capital Link» που πραγματοποιείται σήμερα 10/12 και αύριο 11/12/2018 στη Νέα Υόρκη.
Οι επιβαρυντικές εξελίξεις στην Ιταλία προκάλεσαν μεγάλες διακυμάνσεις στις αποδόσεις των ελληνικών ομολόγων ανεβάζοντας σημαντικά το κόστους του δανεισμού ενώ κ’ύριο μέλημα του οικονομικού επιτελείου είναι να εκμεταλλευτούν τις δημοσιονομικές επιδόσεις του προϋπολογισμού κυρίως στο μέτωπο των υπερ – πλεονασμάτων για να αλλάξει η εικόνα στις αγορές των ομολόγων ώστε μέσα στο πρώτο τρίμηνο του 2019 να καταστεί εφικτή η έξοδος στις διεθνείς κεφαλαιαγορές.
Αναζωπυρώνονται τα σενάρια περί πρόωρων εκλογών με αιχμή το «Μακεδονικό» ζήτημα καθώς μαίνεται η πολιτική αναταραχή που έχει προκαλέσει η αλυτρωτική ρητορική του Zoran Zaev θολώνοντας το σκηνικό γύρω από την κύρωση ή μη της συμφωνίας των Πρεσπών από το ελληνικό κοινοβούλιο.
Σε κάθε περίπτωση, το επόμενο διάστημα και μέχρις ότου έρθει από τα Σκόπια η «μπάλα» στο «ελληνικό γήπεδο» θα έχει ενδιαφέρον να παρακολουθήσουμε πως θα συνεχιστούν οι διεργασίες στο κυβερνητικό στρατόπεδο που προσδοκά να εξασφαλίσει τον μαγικό αριθμό των 151 βουλευτών.
Τα περιθώρια για την ιταλική κυβέρνηση εξαντλούνται και πρωταρχικός στόχος, όπως άλλωστε ο Conte τον έχει περιγράψει, είναι η αποφυγή των κυρώσεων από την Ευρωπαϊκή Επιτροπή.
Να κάμψει τις αντιδράσεις των δύο αντιπροέδρων της κυβέρνησης του Matteo Salvini και Luigi Di Maio όσον αφορά το ύψος του ελλείμματος που θα προβλέπει το νέο αναθεωρημένο σχέδιο για τον προϋπολογισμό του 2019 που προτίθεται να παρουσιάσει στην Κομισιόν και στον πρόεδρο της Jean Claude Juncker την προσεχή Τετάρτη 12/12 θα επιχειρήσει απόψε ο πρωθυπουργός Giuseppe Conte σε μια ακόμα συνάντηση κορυφής στη Ρώμη.
Σύμφωνα με δημοσιεύματα στον ιταλικό τύπο, το σχέδιο του Conte προβλέπει έναν αυτοματοποιημένο μηχανισμό μέτρων που δεν θα επιτρέπει στις δύο κύριες μεταρρυθμίσεις – στο ασφαλιστικό και στο εισόδημα των πολιτών – και βασικές προεκλογικές εξαγγελίες των Salvini – Di Maio να εκτροχιάσουν τον προϋπολογισμό και τους στόχους για το έλλειμμα.
Με επικριτικά σχόλια για τον Γάλλο πρόεδρο Emmanuel Macron αναφέρθηκε ο Ιταλός υπουργός Εσωτερικών και επικεφαλής της Lega, Matteo Salvini στις κινητοποιήσεις των κίτρινων γιλέκων λέγοντας ότι η ιταλική κυβέρνηση δεν έχει καμία πρόθεση να ακολουθήσει το παράδειγμα του Macron ο οποίος μείωσε τους φόρους για τους πολύ ευημερούντες και τους αύξησε για όσους ευημερούν λιγότερο
Την απάντηση της στις κινητοποιήσεις των «κίτρινων γιλέκων» προετοιμάζει η γαλλική κυβέρνηση, καθώς σήμερα Δευτέρα (10/12) στις 21:00 ώρα Ελλάδας θα λάβει χώρα η πολυαναμενόμενη παρέμβαση του Emmanuel Macron, η οποία κατά τους πολιτικούς αναλυτές θα είναι ισορροπημένη και θα προσπαθήσει να πείσει τους πολίτες της χώρας για την αναγκαιότητα εφαρμογής του κυβερνητικού
Σε ακύρωση της προγραμματισμένης για αύριο (11/12) ψηφοφορίας για το Brexit προχώρησε η πρωθυπουργός της χώρας, Theresa May, μιλώντας στο βρετανικό κοινοβούλιο.
Όπως υποστήριξε η κυρία May «έχει καταστεί σαφές ότι εάν η ψηφοφορία γίνονταν αύριο 11/12 θα είχε απορριφηθεί, γι' αυτό θα προχωρήσουμε και στην αναβολή της».
Σύμφωνα με απόφαση του Ευρωπαϊκού Δικαστηρίου, η Βρετανία έχει το δικαίωμα να ακυρώσει το Brexit χωρίς να ζητήσει την έγκριση από τις άλλες χώρες μέλη της ΕΕ
Σύμφωνα με την απόφαση, το Brexit μπορεί να ανακληθεί με την μονομερή απόσυρση του άρθρου 50 από το Λονδίνο.
Με απώλειες οι ασιατικές αγορές
Με απώλειες έκλεισαν οι ασιατικές αγορές
Ενδεικτικά ο Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε με πτώση -2,12%, ο δείκτης Shanghai Composite στην Κίνα έκλεισε με απώλειες -0,82% στις 2.584,58 μονάδες και ο δείκτης Hang Seng στο Χονγκ Κονγκ έκλεισε πτωτικά στο -1,38% στις 25705 μονάδες
Με πτωτικές τάσεις τα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια
Αρνητικά πρόσημα καταγράφουν οι ευρωπαϊκές αγορές
Ειδικότερα ο δείκτης DAX στην Γερμανία καταγράφει πτώση -1,05%, ο CAC στο Παρίσι στο -0,50%, ο FTSE MIB στην Ιταλία κινείται πτωτικά -1,20%, ο IBEX 35 στην Ισπανία στο -1,23% και ο FTSE 100 κινείται πτωτικά στο -0,32%.
Στην Wall Street, o Dow κινείται με οριακή πτώση -0,90%, ο S&P 500 καταγράφει απώλειες -0,81%, ο Nasdaq κινείται με οριακή πτώση -0,20% ενώ το ETF GREC κινείται ανοδικά στο -0,92% ( 7,58 δολ. )
Με αρνητικά πρόσημα οι τράπεζες με χαμηλές συναλλαγές - Πιέσεις στην Πειραιώς -4%
Απώλειες κατέγραψαν οι τράπεζες με χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα .
Με την μεγαλύτερη πτώση έκλεισαν Πειραιώς και Eurobank και ακολούθησαν Εθνική και Alpha Bank.
Ο κλάδος χρηματιστηριακά παραμένει εγκλωβισμένος και δίκαια, κάτω από τις τιμές των ΑΜΚ του 2015 και δεν θα ξεκολλήσει εύκολα από αυτό το σκηνικό απαξίωσης.
Η Εθνική έκλεισε στα 1,1210 ευρώ με πτώση -1,92% με όγκο 1,33 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1 δισ ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ
Ας σημειωθεί ότι το χαμηλό ιστορικό κλείσιμο της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 27/11/2018 στο 0,93 ευρώ
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 1,25 ευρώ με πτώση -1,73% με όγκο 1,87 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,93 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είναι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split
Ας σημειωθεί ότι το χαμηλό ιστορικό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 20/11/2018 στο 1,07 ευρώ
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 0,9180 ευρώ με πτώση -3,97% με όγκο 509 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 401 εκατ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 προ RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 28/11/2018 στα 0,8520 ευρώ με ενδοσυνεδριακό χαμηλό 0,8410 ευρώ
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα 0,5140 ευρώ με πτώση -2,65% με όγκο 5,7 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,12 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα)
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου βρίσκεται στα 1,5820 ευρώ με πτώση -6,83% και κεφαλαιοποίηση 706 εκατ. ευρώ.
Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο.
Η Attica Bank έκλεισε στα 0,1226 ευρώ με πτώση -3,16%, με όγκο 29 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 57 εκατ. ευρώ
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,02480 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001255 ευρώ και σημειώθηκε στις 21 Δεκεμβρίου του 2017.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 12,75 ευρώ με πτώση -0,39% και κεφαλαιοποίηση 253 εκατ. ευρώ
Με απώλειες και οι μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25 με χαμηλές συναλλαγές
Με αρνητικά πρόσημα έκλεισε σχεδόν το σύνολο των μη τραπεζικών μετοχών του FTSE 25 με χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα.
Tην μεγαλύτερη πτώση κατέγραψαν ΕΧΑΕ, ΕΛΠΕ, Φουρλής, Sarantis, ΟΛΠ, Motor Oil
Ενώ ανοδικά έκλεισαν μόνο ΕΥΔΑΠ και Τέρνα Ενεργειακή
H Coca Cola έκλεισε στα 26,40 ευρώ με πτώση -1,01% με την κεφαλαιοποίηση στα 9,80 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην πρώτη θέση των κεφαλαιοποιήσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 10,69 ευρώ με πτώση -2,20% και αποτίμηση 5,24 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 1,34 ευρώ με πτώση -2,19% και αποτίμηση 311 εκατ. ευρώ
Ο ΑΔΜΗΕ που ξεκίνησε η διαπραγμάτευση του στις 19/6 έκλεισε στα 1,5860 ευρώ με πτώση -1,86% και κεφαλαιοποίηση 368 εκατ ευρώ
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 8,50 ευρώ με πτώση -0,58% και αποτίμηση 2,71 δισ. ευρώ
Ο Τιτάνας έκλεισε στα 19,54 με πτώση -0,31% ενώ η κεφαλαιοποίηση διαμορφώθηκε στα 1,51 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 7,65 ευρώ με πτώση -3,29% και κεφαλαιοποίηση 2,34 δισ. ευρώ.
Η Motor Oil έκλεισε στα 20,65 ευρώ με πτώση -2,36% και κεφαλαιοποίηση 2,29 δισ. ευρώ.
Ο Μυτιληναίος έκλεισε στα 7,83 ευρώ με πτώση -2% και κεφαλαιοποίηση 1,12 δισ. ευρώ.
Η Jumbo έκλεισε στα 13,56 ευρώ με πτώση -1,88% και κεφαλαιοποίηση 1,84 δισ. ευρώ
Η μετοχή της Grivalia έκλεισε στα 8,46 ευρώ με πτώση -1,74% και κεφαλαιοποίηση 857 εκατ. ευρώ
Η μετοχή του Fourlis έκλεισε στα 4,5650 ευρώ με πτώση -2,98% και με την κεφαλαιοποίηση στα 236 εκατ. ευρώ
Η MIG που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 0,0716 ευρώ με πτώση -1,51% με την κεφαλαιοποίηση 67 εκατ. ευρώ
Οριακή επιδείνωση στα ελληνικά ομόλογα το 10ετές στο 4,24% βελτίωση στην Ιταλία 3,10% με διαφορά spread 104 μ.β.
Οριακή επιδείνωση σημειώνεται, σήμερα στα ελληνικά ομόλογα, με το 10ετές να βρίσκεται στην ζώνη του 4,24% και με το Ιταλικό 10ετές να ανακάμπτει στο 3,10%.
Η ιταλική κυβέρνηση μέχρι τώρα χειρίζεται με ευέλικτο τρόπο την κόντρα με τις Βρυξέλλες.
Να σημειωθεί ότι το έλλειμμα του 2019 μπορεί να μειωθεί στο 2% από 2,4%.
Στις 19 Οκτωβρίου το Ιταλικό 10ετές είχε φθάσει έως το 3,78%.
Τα ελληνικά ομόλογα ακολουθούν τις τάσεις στην Ιταλία με το spread να διαμορφώνεται στις 104 μονάδες βάσης.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας είχε φθάσει στις 74 μονάδες βάσης.
Αξίζει να σημειωθεί ότι με βάση τις τρέχουσες τιμές εάν το ελληνικό δημόσιο πραγματοποιούσε δημοπρασία 10ετών ομολόγων – προφανώς και οι πόρτες των αγορών έχουν κλείσει - θα είχε απόδοση 4,6% ενώ η Κύπρος πέτυχε απόδοση στο 10ετές στο 2,40%.
Η τρέχουσα εικόνα της ελληνικής αγοράς ομολόγων
Το 2ετές ομόλογο – πρώην 5ετές - λήξης 2019 εκδόθηκε στις 99,13 μονάδες βάσης το 2014 και σήμερα βρίσκεται στις 101,31 μονάδες βάσης σε μέσες τιμές ή μέση απόδοση 0,89%...
Το νέο 5ετές ομόλογο λήξης 1 Αυγούστου 2022 έχει μέση τιμή 104,18 μονάδες βάσης και μέση απόδοση 3,16% με απόδοση αγοράς 3,19% και απόδοση πώλησης 3,13%.
Θυμίζουμε ότι το 5ετές ομόλογο εκδόθηκε στο 4,625%.
Το 6ετές ομόλογο λήξης 30/1/2023 έχει μέση τιμή 101,22 μονάδες βάσης και απόδοση 3,33%
Το 7ετές ομόλογο λήξης 15/2/2025 έχει μέση τιμή 96,89 μονάδες βάσης και απόδοση 4% απέχει από το ιστορικό χαμηλό στο 3,31%
Το 10ετές ομόλογο λήξης 30/1/2028 έχει μέση τιμή 96,62 μονάδες βάσης και απόδοση 4,23% με απόδοση αγοράς 4,24% και απόδοση πώλησης 4,22%.
Το 15ετές ομόλογο λήξης 30/1/2033 έχει μέση τιμή 91,50 μονάδες βάσης και απόδοση 4,78%
Το 20ετές ομόλογο λήξης 30/1/2037 έχει μέση τιμή 86,83 μονάδες βάσης και απόδοση 5,17%
Το 25ετές ομόλογο λήξης 30/1/2042 έχει μέση τιμή 86,75 μονάδες βάσης και απόδοση 5,21%
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 399 μονάδες βάσης από 390 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 386 μονάδες βάσης από 375 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 3,86% ή 386 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Βελτίωση στα Ιταλικά ομόλογα το 10ετές 3,10%
Οριακή βελτίωση καταγράφεται και σήμερα στα ομόλογα της Ιταλίας, με το 10ετές να βρίσκεται στο 3,10% ενώ νωρίτερα διαπραγματευόταν στο 3,18% ωστόσο ακόμη απαιτείται χρόνος για να εξαχθούν συμπεράσματα.
Να σημειωθεί ότι στις 19 Οκτωβρίου είχε φθάσει έως το 3,78%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 10/12/2018 στο 0,25% με υψηλό 1,5 έτους 0,78% στις 13/2/2018.
Θυμίζουμε ότι το υψηλό ετών 1,02% σημειώθηκε στις 10 Ιουνίου του 2015 ενώ το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 11 Ιουλίου του 2016 στο -0,1950%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση 0,91% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,83% που σημειώθηκε στις 30 Σεπτεμβρίου του 2016.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 1,79% με το ιστορικό χαμηλό στο 1,60% που σημειώθηκε στις 18 Απριλίου 2018.
Το ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 1,45% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,87% που σημειώθηκε στις 3 Οκτωβρίου του 2016.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης Δεκεμβρίου 2028 έχει απόδοση 3,10% με υψηλό ημέρας 3,18% και με ιστορικό χαμηλό 1,042% στις 11 Αυγούστου του 2016.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,40%.
www.bankingnews.gr
Η χρηματιστηριακή αγορά ακολούθησε την πτώση των ευρωπαϊκών χρηματιστηρίων που συνεχίζεται απόρροια των ανησυχιών για το παγκόσμιο εμπόριο και την ανάπτυξη, με τον DAX στην Γερμανία να υποχωρεί -1,05% και τον FTSE MIB στο Μιλάνο -1,20% ενώ και ο Dow στην Wall Street καταγράφει απώλειες -0,90%
Ενώ κρίσιμος αναμένεται να είναι ο τελευταίος μήνας του χρόνου για τις αγορές καθώς αύξηση του κινδύνου ύφεσης στην Ευρωζώνη καταγράφει δημοσκόπηση του Reuters, εν όψει της συνεδρίασης της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας την Πέμπτη 13 Δεκεμβρίου 2018 ενώ οι οικονομολόγοι που συμμετείχαν στη δημοσκόπηση εκτιμούν ότι η ΕΚΤ δεν θα παρατείνει το πρόγραμμα αγοράς ομολόγων πέραν του Δεκεμβρίου 2018.
Στα της ελληνικής αγοράς, οι τράπεζες κατέγραψαν απώλειες με ιδιαίτερα χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα, με την μεγαλύτερη πτώση έκλεισαν Πειραιώς -3,97% και Eurobank -2,65% και ακολούθησαν Εθνική -1,92% και Alpha Bank -1,73% η οποία κατάφερε στις δημοπρασίες να περιορίσει τις απώλειές της που έφτασαν ενδοσυνεδριακά στο -4,87%
Στο τραπεζικό σκηνικό, όπως έχει κατ΄ επανάληψη αναφέρει το bankingnews τέλη Ιανουαρίου 2019 η ΕΚΤ και ο SSM θα παρουσιάσουν τους νέους αναθεωρημένους δείκτες κεφαλαιακής επάρκειας με βάση το νέο SREP ενώ σύμφωνα με νεότερες πληροφορίες προσανατολίζονται να ορίσουν ένα ελάχιστο όριο στον συνολικό δείκτη κεφαλαιακής επάρκειας τον οποίο έχουν προσδιορίσει στο 16%.
Έτσι εξηγείται η προσπάθεια των τραπεζών να βελτιώσουν και τα συνολικά τους κεφάλαια
Με τωρινές παραδοχές και πλην της Πειραιώς οι τράπεζες εμφανίζονται να έχουν κεφάλαια πάνω από τον ελάχιστο συνολικό δείκτη κεφαλαιακής επάρκειας δηλαδή 13,93% με βάση τον μέσο όρο.
Με βάση τελευταίες πληροφορίες φαίνεται ότι το Cerberus Capital έχει κάνει πρόταση στην Πειραιώς να αγοράσει 6 δισεκ. προβληματικά δάνεια έναντι 500 εκατ ευρώ καλύπτοντας έκδοση tier 1 ή tier 2 ή με άλλη φόρμουλα.
Προβληματισμό δημιουργεί το γεγονός ότι ενώ άλλα σχήματα ζητούσαν έως 12 δισεκ. προβληματικά δάνεια το Cerberus με 6 δισεκ. μπορεί να επιτύχει τους οικονομικούς στόχους καθώς ακολουθεί πιο επιθετικές στρατηγικές
Από την άλλη, το βασικό συμπέρασμα που αποκόμισε η Goldman Sachs από την τηλεδιάσκεψη που πραγματοποίησε στις 7 Δεκεμβρίου 2018 με τις διοικήσεις των Alpha Bank, Eurobank, Εθνική και Πειραιώς είναι, πως το σχέδιο που παρουσιάστηκε από την Τράπεζα της Ελλάδος είναι ακόμα σε πολύ πρώιμο στάδιο, με τον SSM να έχει εκφράσει κάποιες επιφυλάξεις όσον αφορά το μέγεθος του SPV (40 δισ. ευρώ).
Ενώ όπως αποκαλύπτει στην 7σελιδη ανάλυσή της η Goldman Sachs, ορισμένες τράπεζες ανέφεραν επίσης ότι η μεταφορά κωδικών DTC μπορεί να συνιστά κρατική ενίσχυση.
Στις υπόλοιπες μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25 σημειώθηκαν απώλειες σχεδόν στο σύνολο των τίτλων με εξαίρεση την ΕΥΔΑΠ στο +1,20% και την Τέρνα Ενεργειακή ενώ με την μεγαλύτερη πτώση έκλεισαν ΕΧΑΕ, ΕΛΠΕ, Φουρλής, Saranrtis, ΟΛΠ, Motor Oil
Εν τω μεταξύ χωρίς το δικαίωμα στο προσωρινό μέρισμα διαπραγματεύτηκαν σήμερα Motor Oil ύψους 0,35 ευρώ και ΕΛΠΕ ύψους 0,25 ευρώ με ημερομηνία πληρωμής στις 17 Δεκεμβρίου.
Τα περιθώρια για την ιταλική κυβέρνηση εξαντλούνται και πρωταρχικός στόχος, όπως άλλωστε ο Conte τον έχει περιγράψει, είναι η αποφυγή των κυρώσεων από την Ευρωπαϊκή Επιτροπή ενώ θα επιχειρήσει σήμερα σε μια ακόμα συνάντηση κορυφής στη Ρώμη με τους Salvini και Di Maio καθώς θα πρέπει να παρουσιάσει μεθαύριο Τετάρτη 12/12 στον πρόεδρο της Κομισιόν, Jean Claude Juncker τις τελικές αποφάσεις της ιταλικής κυβέρνησης.
Μέσα σε αυτό το κλίμα, βελτίωση καταγράφεται στην αγορά ομολόγων με το ιταλικό 10ετές ομόλογο στο 3,10% και το 10ετές ελληνικό να επιδεινώνεται οριακά στο 4,24%, διαμορφώνοντας το μεταξύ τους spread στις 104 μονάδες βάσης.
Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 638 μονάδες με ισχυρή στήριξη την ζώνη των 620-630 μονάδων ενώ οι πρώτες αντιστάσεις εντοπίζονται στις 665-675 μονάδες
Ωστόσο δεν μπορεί να αποτελεί πλέον βασικό σενάριο ο στόχος των short funds των 550 με 570 μονάδων για να κλείσουν τις short θέσεις τους οι οποίες διατηρούν
Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στην σημερινή συνεδρίαση
Πτωτικά ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά ακολουθώντας τα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια με τον Τραπεζικό Δείκτη στο -0,80% και τον Γενικό Δείκτη στο -0,41%
Την τελευταία ώρα της συνεδρίασης κορυφώθηκαν οι πιέσεις σε τράπεζες ειδικότερα στην Alpha Bank -4,87% αλλά και σε δεικτοβαρείς μετοχές του FTSE 25 όπως Motor Oil, ΕΛΠΕ έως -4% και ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το χαμηλό της ημέρας -3,84% και ο Γενικός Δείκτης στο -2,04%
Στις δημοπρασίες η χρηματιστηριακή αγορά κατάφερε να περιορίσει τις απώλειες ειδικότερα στον Τραπεζικό κλάδο
Σε ένα τέτοιο περιβάλλον ο Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με πτώση -1,62% στις 638 μονάδες έχοντας υψηλό στις 646,08 μονάδες και χαμηλό στις 635,50 μονάδες
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών εάν εξαιρέσουμε ομόλογα και πακέτα σε ιδιαίτερα χαμηλά επίπεδα και επικεντρώθηκε στο Τραπεζικό κλάδο
Αναλυτικότερα η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 29 εκατ. ευρώ, εξ αυτών 4,4 εκατ. ευρώ σε ομόλογα και 6,5 εκατ. σε πακέτα, ο όγκος 18,7 εκατ. τεμάχια εκ των οποίων 9,4 εκατ. μετοχές διακινήθηκαν στις τράπεζες
Αναλυτικά, από τον όγκο συναλλαγών τα 4,66 εκατ. τεμάχια αφορούν συναλλαγές ομόλογων ελληνικού δημοσίου αξίας 4,17 εκατ. ευρώ, τα 109 χιλ. τεμάχια ομόλογο Μυτιληναίου αξίας 109,6 χιλ. ευρώ και τα 108 χιλ. τεμάχια ομολόγο ΟΠΑΠ αξίας 109,8 χιλ. ευρώ
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 6,5 εκατ. ευρώ και όγκου 1 εκατ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο
Ειδικότερα η Εθνική διακίνησε 300 χιλ. τεμάχια αξίας 338 χιλ. ευρώ, ο ΟΠΑΠ 170 χιλ. τεμάχια αξίας 1,44 εκατ. ευρώ.
Η Grivalia 500 χιλ. τεμάχια αξίας 4,24 εκατ. ευρώ και η Jumbo 40 χιλ. τεμάχια αξίας 544 χιλ. ευρώ
Τα νέα της χρηματιστηριακής αγοράς
Η ελληνική πλευρά θα προτάξει τις μεγάλες επενδυτικές ευκαιρίες που παρουσιάζει η χώρα μας στο 20ό συνέδριο «Invest in Greece» της «Capital Link» που πραγματοποιείται σήμερα 10/12 και αύριο 11/12/2018 στη Νέα Υόρκη.
Οι επιβαρυντικές εξελίξεις στην Ιταλία προκάλεσαν μεγάλες διακυμάνσεις στις αποδόσεις των ελληνικών ομολόγων ανεβάζοντας σημαντικά το κόστους του δανεισμού ενώ κ’ύριο μέλημα του οικονομικού επιτελείου είναι να εκμεταλλευτούν τις δημοσιονομικές επιδόσεις του προϋπολογισμού κυρίως στο μέτωπο των υπερ – πλεονασμάτων για να αλλάξει η εικόνα στις αγορές των ομολόγων ώστε μέσα στο πρώτο τρίμηνο του 2019 να καταστεί εφικτή η έξοδος στις διεθνείς κεφαλαιαγορές.
Αναζωπυρώνονται τα σενάρια περί πρόωρων εκλογών με αιχμή το «Μακεδονικό» ζήτημα καθώς μαίνεται η πολιτική αναταραχή που έχει προκαλέσει η αλυτρωτική ρητορική του Zoran Zaev θολώνοντας το σκηνικό γύρω από την κύρωση ή μη της συμφωνίας των Πρεσπών από το ελληνικό κοινοβούλιο.
Σε κάθε περίπτωση, το επόμενο διάστημα και μέχρις ότου έρθει από τα Σκόπια η «μπάλα» στο «ελληνικό γήπεδο» θα έχει ενδιαφέρον να παρακολουθήσουμε πως θα συνεχιστούν οι διεργασίες στο κυβερνητικό στρατόπεδο που προσδοκά να εξασφαλίσει τον μαγικό αριθμό των 151 βουλευτών.
Τα περιθώρια για την ιταλική κυβέρνηση εξαντλούνται και πρωταρχικός στόχος, όπως άλλωστε ο Conte τον έχει περιγράψει, είναι η αποφυγή των κυρώσεων από την Ευρωπαϊκή Επιτροπή.
Να κάμψει τις αντιδράσεις των δύο αντιπροέδρων της κυβέρνησης του Matteo Salvini και Luigi Di Maio όσον αφορά το ύψος του ελλείμματος που θα προβλέπει το νέο αναθεωρημένο σχέδιο για τον προϋπολογισμό του 2019 που προτίθεται να παρουσιάσει στην Κομισιόν και στον πρόεδρο της Jean Claude Juncker την προσεχή Τετάρτη 12/12 θα επιχειρήσει απόψε ο πρωθυπουργός Giuseppe Conte σε μια ακόμα συνάντηση κορυφής στη Ρώμη.
Σύμφωνα με δημοσιεύματα στον ιταλικό τύπο, το σχέδιο του Conte προβλέπει έναν αυτοματοποιημένο μηχανισμό μέτρων που δεν θα επιτρέπει στις δύο κύριες μεταρρυθμίσεις – στο ασφαλιστικό και στο εισόδημα των πολιτών – και βασικές προεκλογικές εξαγγελίες των Salvini – Di Maio να εκτροχιάσουν τον προϋπολογισμό και τους στόχους για το έλλειμμα.
Με επικριτικά σχόλια για τον Γάλλο πρόεδρο Emmanuel Macron αναφέρθηκε ο Ιταλός υπουργός Εσωτερικών και επικεφαλής της Lega, Matteo Salvini στις κινητοποιήσεις των κίτρινων γιλέκων λέγοντας ότι η ιταλική κυβέρνηση δεν έχει καμία πρόθεση να ακολουθήσει το παράδειγμα του Macron ο οποίος μείωσε τους φόρους για τους πολύ ευημερούντες και τους αύξησε για όσους ευημερούν λιγότερο
Την απάντηση της στις κινητοποιήσεις των «κίτρινων γιλέκων» προετοιμάζει η γαλλική κυβέρνηση, καθώς σήμερα Δευτέρα (10/12) στις 21:00 ώρα Ελλάδας θα λάβει χώρα η πολυαναμενόμενη παρέμβαση του Emmanuel Macron, η οποία κατά τους πολιτικούς αναλυτές θα είναι ισορροπημένη και θα προσπαθήσει να πείσει τους πολίτες της χώρας για την αναγκαιότητα εφαρμογής του κυβερνητικού
Σε ακύρωση της προγραμματισμένης για αύριο (11/12) ψηφοφορίας για το Brexit προχώρησε η πρωθυπουργός της χώρας, Theresa May, μιλώντας στο βρετανικό κοινοβούλιο.
Όπως υποστήριξε η κυρία May «έχει καταστεί σαφές ότι εάν η ψηφοφορία γίνονταν αύριο 11/12 θα είχε απορριφηθεί, γι' αυτό θα προχωρήσουμε και στην αναβολή της».
Σύμφωνα με απόφαση του Ευρωπαϊκού Δικαστηρίου, η Βρετανία έχει το δικαίωμα να ακυρώσει το Brexit χωρίς να ζητήσει την έγκριση από τις άλλες χώρες μέλη της ΕΕ
Σύμφωνα με την απόφαση, το Brexit μπορεί να ανακληθεί με την μονομερή απόσυρση του άρθρου 50 από το Λονδίνο.
Με απώλειες οι ασιατικές αγορές
Με απώλειες έκλεισαν οι ασιατικές αγορές
Ενδεικτικά ο Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε με πτώση -2,12%, ο δείκτης Shanghai Composite στην Κίνα έκλεισε με απώλειες -0,82% στις 2.584,58 μονάδες και ο δείκτης Hang Seng στο Χονγκ Κονγκ έκλεισε πτωτικά στο -1,38% στις 25705 μονάδες
Με πτωτικές τάσεις τα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια
Αρνητικά πρόσημα καταγράφουν οι ευρωπαϊκές αγορές
Ειδικότερα ο δείκτης DAX στην Γερμανία καταγράφει πτώση -1,05%, ο CAC στο Παρίσι στο -0,50%, ο FTSE MIB στην Ιταλία κινείται πτωτικά -1,20%, ο IBEX 35 στην Ισπανία στο -1,23% και ο FTSE 100 κινείται πτωτικά στο -0,32%.
Στην Wall Street, o Dow κινείται με οριακή πτώση -0,90%, ο S&P 500 καταγράφει απώλειες -0,81%, ο Nasdaq κινείται με οριακή πτώση -0,20% ενώ το ETF GREC κινείται ανοδικά στο -0,92% ( 7,58 δολ. )
Με αρνητικά πρόσημα οι τράπεζες με χαμηλές συναλλαγές - Πιέσεις στην Πειραιώς -4%
Απώλειες κατέγραψαν οι τράπεζες με χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα .
Με την μεγαλύτερη πτώση έκλεισαν Πειραιώς και Eurobank και ακολούθησαν Εθνική και Alpha Bank.
Ο κλάδος χρηματιστηριακά παραμένει εγκλωβισμένος και δίκαια, κάτω από τις τιμές των ΑΜΚ του 2015 και δεν θα ξεκολλήσει εύκολα από αυτό το σκηνικό απαξίωσης.
Η Εθνική έκλεισε στα 1,1210 ευρώ με πτώση -1,92% με όγκο 1,33 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1 δισ ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ
Ας σημειωθεί ότι το χαμηλό ιστορικό κλείσιμο της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 27/11/2018 στο 0,93 ευρώ
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 1,25 ευρώ με πτώση -1,73% με όγκο 1,87 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,93 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είναι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split
Ας σημειωθεί ότι το χαμηλό ιστορικό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 20/11/2018 στο 1,07 ευρώ
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 0,9180 ευρώ με πτώση -3,97% με όγκο 509 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 401 εκατ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 προ RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 28/11/2018 στα 0,8520 ευρώ με ενδοσυνεδριακό χαμηλό 0,8410 ευρώ
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα 0,5140 ευρώ με πτώση -2,65% με όγκο 5,7 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,12 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα)
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου βρίσκεται στα 1,5820 ευρώ με πτώση -6,83% και κεφαλαιοποίηση 706 εκατ. ευρώ.
Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο.
Η Attica Bank έκλεισε στα 0,1226 ευρώ με πτώση -3,16%, με όγκο 29 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 57 εκατ. ευρώ
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,02480 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001255 ευρώ και σημειώθηκε στις 21 Δεκεμβρίου του 2017.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 12,75 ευρώ με πτώση -0,39% και κεφαλαιοποίηση 253 εκατ. ευρώ
Με απώλειες και οι μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25 με χαμηλές συναλλαγές
Με αρνητικά πρόσημα έκλεισε σχεδόν το σύνολο των μη τραπεζικών μετοχών του FTSE 25 με χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα.
Tην μεγαλύτερη πτώση κατέγραψαν ΕΧΑΕ, ΕΛΠΕ, Φουρλής, Sarantis, ΟΛΠ, Motor Oil
Ενώ ανοδικά έκλεισαν μόνο ΕΥΔΑΠ και Τέρνα Ενεργειακή
H Coca Cola έκλεισε στα 26,40 ευρώ με πτώση -1,01% με την κεφαλαιοποίηση στα 9,80 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην πρώτη θέση των κεφαλαιοποιήσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 10,69 ευρώ με πτώση -2,20% και αποτίμηση 5,24 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 1,34 ευρώ με πτώση -2,19% και αποτίμηση 311 εκατ. ευρώ
Ο ΑΔΜΗΕ που ξεκίνησε η διαπραγμάτευση του στις 19/6 έκλεισε στα 1,5860 ευρώ με πτώση -1,86% και κεφαλαιοποίηση 368 εκατ ευρώ
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 8,50 ευρώ με πτώση -0,58% και αποτίμηση 2,71 δισ. ευρώ
Ο Τιτάνας έκλεισε στα 19,54 με πτώση -0,31% ενώ η κεφαλαιοποίηση διαμορφώθηκε στα 1,51 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 7,65 ευρώ με πτώση -3,29% και κεφαλαιοποίηση 2,34 δισ. ευρώ.
Η Motor Oil έκλεισε στα 20,65 ευρώ με πτώση -2,36% και κεφαλαιοποίηση 2,29 δισ. ευρώ.
Ο Μυτιληναίος έκλεισε στα 7,83 ευρώ με πτώση -2% και κεφαλαιοποίηση 1,12 δισ. ευρώ.
Η Jumbo έκλεισε στα 13,56 ευρώ με πτώση -1,88% και κεφαλαιοποίηση 1,84 δισ. ευρώ
Η μετοχή της Grivalia έκλεισε στα 8,46 ευρώ με πτώση -1,74% και κεφαλαιοποίηση 857 εκατ. ευρώ
Η μετοχή του Fourlis έκλεισε στα 4,5650 ευρώ με πτώση -2,98% και με την κεφαλαιοποίηση στα 236 εκατ. ευρώ
Η MIG που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 0,0716 ευρώ με πτώση -1,51% με την κεφαλαιοποίηση 67 εκατ. ευρώ
Οριακή επιδείνωση στα ελληνικά ομόλογα το 10ετές στο 4,24% βελτίωση στην Ιταλία 3,10% με διαφορά spread 104 μ.β.
Οριακή επιδείνωση σημειώνεται, σήμερα στα ελληνικά ομόλογα, με το 10ετές να βρίσκεται στην ζώνη του 4,24% και με το Ιταλικό 10ετές να ανακάμπτει στο 3,10%.
Η ιταλική κυβέρνηση μέχρι τώρα χειρίζεται με ευέλικτο τρόπο την κόντρα με τις Βρυξέλλες.
Να σημειωθεί ότι το έλλειμμα του 2019 μπορεί να μειωθεί στο 2% από 2,4%.
Στις 19 Οκτωβρίου το Ιταλικό 10ετές είχε φθάσει έως το 3,78%.
Τα ελληνικά ομόλογα ακολουθούν τις τάσεις στην Ιταλία με το spread να διαμορφώνεται στις 104 μονάδες βάσης.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας είχε φθάσει στις 74 μονάδες βάσης.
Αξίζει να σημειωθεί ότι με βάση τις τρέχουσες τιμές εάν το ελληνικό δημόσιο πραγματοποιούσε δημοπρασία 10ετών ομολόγων – προφανώς και οι πόρτες των αγορών έχουν κλείσει - θα είχε απόδοση 4,6% ενώ η Κύπρος πέτυχε απόδοση στο 10ετές στο 2,40%.
Η τρέχουσα εικόνα της ελληνικής αγοράς ομολόγων
Το 2ετές ομόλογο – πρώην 5ετές - λήξης 2019 εκδόθηκε στις 99,13 μονάδες βάσης το 2014 και σήμερα βρίσκεται στις 101,31 μονάδες βάσης σε μέσες τιμές ή μέση απόδοση 0,89%...
Το νέο 5ετές ομόλογο λήξης 1 Αυγούστου 2022 έχει μέση τιμή 104,18 μονάδες βάσης και μέση απόδοση 3,16% με απόδοση αγοράς 3,19% και απόδοση πώλησης 3,13%.
Θυμίζουμε ότι το 5ετές ομόλογο εκδόθηκε στο 4,625%.
Το 6ετές ομόλογο λήξης 30/1/2023 έχει μέση τιμή 101,22 μονάδες βάσης και απόδοση 3,33%
Το 7ετές ομόλογο λήξης 15/2/2025 έχει μέση τιμή 96,89 μονάδες βάσης και απόδοση 4% απέχει από το ιστορικό χαμηλό στο 3,31%
Το 10ετές ομόλογο λήξης 30/1/2028 έχει μέση τιμή 96,62 μονάδες βάσης και απόδοση 4,23% με απόδοση αγοράς 4,24% και απόδοση πώλησης 4,22%.
Το 15ετές ομόλογο λήξης 30/1/2033 έχει μέση τιμή 91,50 μονάδες βάσης και απόδοση 4,78%
Το 20ετές ομόλογο λήξης 30/1/2037 έχει μέση τιμή 86,83 μονάδες βάσης και απόδοση 5,17%
Το 25ετές ομόλογο λήξης 30/1/2042 έχει μέση τιμή 86,75 μονάδες βάσης και απόδοση 5,21%
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 399 μονάδες βάσης από 390 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 386 μονάδες βάσης από 375 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 3,86% ή 386 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Βελτίωση στα Ιταλικά ομόλογα το 10ετές 3,10%
Οριακή βελτίωση καταγράφεται και σήμερα στα ομόλογα της Ιταλίας, με το 10ετές να βρίσκεται στο 3,10% ενώ νωρίτερα διαπραγματευόταν στο 3,18% ωστόσο ακόμη απαιτείται χρόνος για να εξαχθούν συμπεράσματα.
Να σημειωθεί ότι στις 19 Οκτωβρίου είχε φθάσει έως το 3,78%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 10/12/2018 στο 0,25% με υψηλό 1,5 έτους 0,78% στις 13/2/2018.
Θυμίζουμε ότι το υψηλό ετών 1,02% σημειώθηκε στις 10 Ιουνίου του 2015 ενώ το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 11 Ιουλίου του 2016 στο -0,1950%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση 0,91% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,83% που σημειώθηκε στις 30 Σεπτεμβρίου του 2016.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 1,79% με το ιστορικό χαμηλό στο 1,60% που σημειώθηκε στις 18 Απριλίου 2018.
Το ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 1,45% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,87% που σημειώθηκε στις 3 Οκτωβρίου του 2016.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης Δεκεμβρίου 2028 έχει απόδοση 3,10% με υψηλό ημέρας 3,18% και με ιστορικό χαμηλό 1,042% στις 11 Αυγούστου του 2016.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,40%.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών