Ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στο χαμηλό της ημέρας στις δημοπρασίες παρασύροντας τον Γενικό Δείκτη στην πρώτη ζώνη στήριξης των 700 - 710 μονάδων
(upd14)Ισχυρές τραπεζικές πιέσεις καταγράφηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο, οι οποίες έκλεισαν στο χαμηλό της ημέρας στις δημοπρασίες, με επίκεντρο την Εθνική -7,47% και τις απώλειες της πλειονότητας των μη τραπεζικών blue chips ενώ η δεικτοβαρής Coca Cola +1,4% ανέκοψε την περαιτέρω πτώση του Γενικού Δείκτη.
Στα ομόλογα, το νεό 10ετές ομόλογο κινείται σταθεροποιητικά στο 3,76% ενώ το ελληνικό CDS, επιδεινώνεται στις 346 μονάδες βάσης έναντι των 334 μονάδων βάσης που βρέθηκε εσχάτως.
Αιτία για το αρνητικό κλίμα αποτέλεσε εσωτερικό έγγραφο του γερμανικού υπουργείου Οικονομικών, το οποίο επικαλείται η Handlesblatt όπου ο Olaf Scholz ο γερμανός υπουργός οικονομικών, απορρίπτει το σχέδιο της ελληνικής κυβέρνησης για πρόωρη αποπληρωμή του ΔΝΤ καθώς θέλει το Ταμείο ως εγγυητή στο ελληνικό πρόγραμμα, λόγω του know - how στη διαχείριση της ελληνικής κρίσης.
Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 708 μονάδες με την πρώτη στήριξη τις 700-710 μονάδες και ακολουθεί η ζώνη των 685-695 μονάδων ενώ οι πρώτες αντιστάσεις εντοπίζονται στην ζώνη των 740-750 μονάδων όπου ανοίγει ο δρόμος για τις 800 μονάδες
Ισχυρές απώλειες κατέγραψαν και οι υπόλοιπες τραπεζικές μετοχές με την Alpha Bank -7,09%, την Πειραιώς -6,25% και ακολούθησε η Eurobank -3,97%.
Ο Τραπεζικός δείκτης έκλεισε στις 535 μονάδες στο χαμηλό της ημέρας στις δημοπρασίες με ισχυρή στήριξη την ζώνη των 510 -520 μονάδων ενώ οι πρώτες αντιστάσεις εντοπίζονται στις 605 μονάδες και ακολουθεί η ισχυρή αντίσταση στην ζώνη των 620-630 μονάδων
Επίσης, σύμφωνα με την ανάλυση της HSBC, η Ελλάδα ανακάμπτει, αλλά οι ελληνικές τράπεζες αποτελούν την κύρια πηγή ανησυχίας ενώ επισημαίνει ότι είναι ανύπαρκτες ακόμη οι επενδύσεις.
Για την χρηματιστηριακή αγορά τεχνικό και ψυχολογικό σημείο ισχυρής αντίστασης αποτελούν οι 750 μονάδες και με βάση την συσχέτιση με τα CDS το ασφάλιστρο έναντι ρίσκου χώρας, όσο μειώνονται τα CDS τόσο μειώνεται το κρατικό ρίσκο.
Η μείωση του ρίσκου δημιουργεί μια συνδυαστική αυτοτροφοδοτούμενη άνοδο με παράλληλες εισροές νέων κεφαλαίων...το τελευταίο διάστημα.
Ωστόσο από την άλλη με βάση ορισμένες πηγές τα short funds θα επιδιώξουν να κινηθούν επιθετικά το επόμενο διάστημα να σορτάρουν επιθετικά την αγορά εάν δουν ότι υπάρχει κίνδυνος διάσπασης των 750 μονάδων.
Εν τω μεταξύ, σήμερα, σταθεροποίηση καταγράφεται στην ελληνική αγορά ομολόγων με το νέο 10ετές στο 3,76% και το ιταλικό 10ετές στο 2,49% οριακά να επιδεινώνεται, διαμορφώνοντας το μεταξύ τους spread στις 127 μονάδες βάσης.
Στις υπόλοιπες μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25 καταγράφηκαν πτωτικές τάσεις στην πλειονότητα των τίτλων με χαμηλές συναλλαγές, με την μεγαλύτερη πτώση Ελλάκτωρ, Μυτιληναίος, Grivalia, ΔΕΗ, ΕΧΑΕ ενώ ανοδικά έκλεισαν Viohalco, Motor Oil, Coca Cola...
Με κέρδη +0,90% έκλεισε τελικά η ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ με υψηλό ημέρας +3,9% καθώς στην τελική ευθεία εισέρχεται η αποεπένδυση της York Capital από την ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ και την Τέρνα Ενεργειακή καθώς στη μεν ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ το αμερικανικό fund αναμένεται να πωλήσει το ποσοστό του στην Reggeborgh Invest, ενώ στην Τέρνα Ενεργειακή εξετάζει την αποεπένδυσή του, μέσω placement, 9-10 εκατ. μετοχών....στις 27 ή 28 Μαρτίου 2019.
Σημειώνεται ότι τα καθαρά κέρδη της Τέρνα Ενεργειακή αυξήθηκαν κατά 21,4% το 2018, στα 44,9 εκατ. ευρώ, κυρίως λόγω της αυξημένης εγκατεστημένης ισχύος ΑΠΕ σε διεθνές επίπεδο.
Σε ένα τέτοιο περιβάλλον ο Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με πτώση -1,35% στις 708 μονάδες έχοντας υψηλό στις 723 μονάδες και χαμηλό στις 707,33 μονάδες
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε χαμηλά επίπεδα και επικεντρώθηκε στα μη τραπεζικά blue chips.
Αναλυτικότερα η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 49,3 εκατ. ευρώ, εξ αυτών τα 10 εκατ. ευρώ σε πακέτα, ο όγκος 23,5 εκατ. τεμάχια εκ των οποίων 13,7 εκατ. μετοχές διακινήθηκαν στις τράπεζες.
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 10,24 εκατ. ευρώ και όγκου 973 χιλ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ειδικότερα ο ΟΤΕ διακίνησε 655 χιλ. τεμάχια αξίας 7,3 εκατ. ευρώ και ο ΟΠΑΠ 268 χιλ. τεμάχια αξίας 2,41 εκατ. ευρώ και ο Μυτιληναίος 50 χιλ. τεμάχια αξίας 445 χιλ. ευρώ.
Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στην σημερινή συνεδρίαση
Με κέρδη ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά με τον Τραπεζικό Δείκτη στο +1,31%, όπου ήταν και το υψηλό της ημέρας ενώ ο Γενικός Δείκτης με μικρότερα κέρδη +0,38%
Στο πρώτο μισάωρο της αγοράς ο Γενικός Δείκτης κατέγραψε στο υψηλό της ημέρας στο +0,71%.
Περί τις 14:00 ξεκίνησαν οι πιέσεις στις τράπεζες οι οποίες συνεχίστηκαν με αμείωτο ρυθμό έως το κλείσιμο της συνεδρίασης παρασύροντας και τον Γενικό Δείκτη στο χαμηλό της ημέρας -1,47%
Στις δημοπρασίες κορυφώθηκαν οι τραπεζικές πιέσεις και ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στο χαμηλό της ημέρας στο -6,22% στις 535,77 μονάδες
Καταλύτης για την χρηματιστηριακή αγορά ο μήνας Μάιος
Τον Μάιο 2019 θα λάβουν χώρα δύο σημαντικά γεγονότα τα οποία θα μπορούσαν να τροφοδοτήσουν την χρηματιστηριακή αγορά.
1)Θα εξοφληθούν τα δάνεια της Ελλάδος προς το ΔΝΤ ύψους 9,3 δισεκ. ευρώ.
Για την εξόφληση θα χρησιμοποιηθούν
-5 δισεκ. από το απόθεμα των εκδόσεων ομολόγων
-940 εκατ από τα ANFAs τα κέρδη από τα κρατικά ομόλογα
-2,5 δισεκ. από το κεφαλαιακό μαξιλάρι των 24,1 δισεκ.
-800 εκατ από την ρευστότητα των repos.
2)Έως τις 17 Μαίου η DGComp η Επιτροπή Ανταγωνισμού θα έχει εγκρίνει το APS το Ιταλικό μοντέλο για την μείωση των NPEs εξέλιξη που επίσης θα δώσει ανοδική ώθηση στην χρηματιστηριακή αγορά.
Ο συνδυασμός αυτός σχετιζόμενος ότι οι ευρωεκλογές και οι περιφερειακές εκλογές θα δώσουν μήνυμα νίκης της ΝΔ έναντι του ΣΥΡΙΖΑ θα δημιουργήσουν πρόσφορο επενδυτικό περιβάλλον.
Πρώτη παράταση για το Brexit έως τις 12 Απριλίου 2019
Ένα διπλό τελεσίγραφο προς τη Βρετανή πρωθυπουργό, Theresa May, έδωσαν οι ηγέτες των κρατών – μελών της ΕΕ, σε μία συνεδρίαση η οποία κράτησε αρκετές ώρες και σαφώς ήταν κάτι παραπάνω από δύσκολη για όλους τους συμμετέχοντες.
Σύμφωνα με ασφαλείς πληροφορίες οι ηγέτες της ΕΕ προσφέρουν στην κυρία May παράταση (άνευ όρων) έως και τις 12 Απριλίου 2019.
Εάν το βρετανικό κοινοβούλιο ψηφίσει, την ερχόμενη εβδομάδα, τη συμφωνία που έχει καταλήξει η Βρετανή πρωθυπουργός με την ΕΕ τότε θα δοθεί επιπλέον παράταση έως τις 22 Μαΐου 2019.
Παράλληλα εάν η Βρετανία θέλει επιπλέον παράταση πέραν της 12ης Απριλίου θα πρέπει να ενημερώσει γι’ αυτό την Ένωση, προκειμένου να λάβει μέρος στις Ευρωπαϊκές Εκλογές στα τέλη Μαΐου 2019.
Ο πρόεδρος του Ευρωκοινοβουλίου δήλωσε επίσης ότι «όποια παράταση ξεπερνάει» την ημερομηνία διενέργειας ευρωεκλογών θα έχει «σοβαρές επιπτώσεις» και θα προκαλέσει «νομικά προβλήματα».
Από την άλλη, στις 2,2 εκατομμύρια ανέρχονται οι υπογραφές των Βρετανών σε αίτηση που έχει κατατεθεί στον ιστότοπο του βρετανικού κοινοβουλίου και που καλεί τη βρετανική κυβέρνηση να προχωρήσει στην ανάκληση της διαδικασίας βάσει του Άρθρου 50 της Συνθήκης της Λισαβόνας, δηλαδή να ακυρώσει το Brexit.
Θετικά πρόσημα στις ασιατικές αγορές
Με οριακή άνοδο έκλεισαν οι ασιατικές αγορές διευρύνοντας τα κέρδη της προηγούμενης συνεδρίασης, στον απόηχο της απόφασης της Federal Reserve να διατηρήσει την τρέχουσα στάση της αναφορικά με τη νομισματική πολιτική.
Ενδεικτικά ο δείκτης Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε στο +0,09%, ο δείκτης Shanghai Composite στην Κίνα έκλεισε στο +0,09% στις 3104,15 μονάδες και ο δείκτης Hang Seng στο Χονγκ Κονγκ έκλεισε με οριακά κέρδη +0,03% στις 29080 μονάδες
Με ισχυρές απώλειες τα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια
Σημαντικές απώλειες καταγράφουν σήμερα οι δείκτες της Wall Street, καθώς στοιχεία που ανακοινώθηκαν σήμερα για τις ΗΠΑ και την Ευρωζώνη τροφοδότησαν τους φόβους για μια επιβράδυνση της παγκόσμιας οικονομίας αλλά και από τις ανησυχίες γύρω από το Brexit
Ειδικότερα ο δείκτης DAX στην Γερμανία καταγράφει πτώση -1,35%, ο CAC στο Παρίσι στο -1,85%, ο FTSE MIB στην Ιταλία κινείται στο -1,35%, ο IBEX 35 στην Ισπανία στο -1,60% ενώ ο FTSE 100 κινείται στο -2,10%.
Στην Wall Street, o Dow κινείται με πτώση -1,30%, ο S&P καταγράφει απώλειες -1,35%, ο Nasdaq κινείται πτωτικά -1,70% ενώ το ETF GREC κινείται στο -3,08% (7,88 δολ.)
Ισχυρές πιέσεις στις τράπεζες με χαμηλές συναλλαγές - Στο επίκεντρο η Εθνική
Ισχυρές απώλειες καταγράφηκαν στις τραπεζικές μετοχές με χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα.
Με την μεγαλύτερη πτώση Εθνική, Alpha Bank, Πειραιώς και ακολούθησε η Eurobank
Ο κλάδος χρηματιστηριακά παραμένει εγκλωβισμένος και δίκαια, κάτω από τις τιμές των ΑΜΚ του 2015 και δεν θα ξεκολλήσει εύκολα από αυτό το σκηνικό απαξίωσης.
Η Εθνική έκλεισε στα 1,5350 ευρώ με πτώση -7,47% με όγκο 3 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,40 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό κλείσιμο της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 21/01/2019 στα 0,92 ευρώ με ενδοσυνεδριακό χαμηλό στα 0,90 ευρώ
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 1,2450 ευρώ, με πτώση -7,09%, με όγκο 2,6 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,93 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είναι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 01/02/2019 στα 0,87 ευρώ και με ενδοσυνεδριακό χαμηλό στα 0,8410 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 1,20 ευρώ με πτώση -6,25% με όγκο 2,1 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 524 εκατ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 προ RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 01/02/2019 στα 0,57 ευρώ και με ενδοσυνεδριακό χαμηλό στα 0,5520 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα 0,6410 ευρώ με πτώση -3,97% με όγκο 4,6 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,40 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα)
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου βρίσκεται στα 1,35 ευρώ με πτώση -1,75% και κεφαλαιοποίηση 603 εκατ. ευρώ.
Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο
Η Attica Bank έκλεισε στα 0,1902 ευρώ με άνοδο +0,11% με όγκο 1,2 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 88 εκατ. ευρώ
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,02480 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001255 ευρώ και σημειώθηκε στις 21 Δεκεμβρίου του 2017.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 13,60 ευρώ με πτώση -1,09% και κεφαλαιοποίηση 270 εκατ. ευρώ
Με πτωτικές τάσεις οι μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25 με χαμηλές συναλλαγές
Με απώλειες έκλεισε η πλειονότητα στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25 με χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα.
Την μεγαλύτερη πτώση κατέγραψαν Ελλάκτωρ, Μυτιληναίος, Grivalia, ΔΕΗ, ΕΧΑΕ.
Στον αντίποδα, ανοδικά έκλεισαν Viohalco, Motor Oil, Coca Cola, ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ.
H Coca Cola έκλεισε στα 30,44 ευρώ με άνοδο +1,40% με την κεφαλαιοποίηση στα 11,32 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην πρώτη θέση των κεφαλαιοποιήσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 11,32 ευρώ με άνοδο +0,44% και αποτίμηση 5,43 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 1,5570 ευρώ με πτώση -2,14% και αποτίμηση 361 εκατ. ευρώ
Ο ΑΔΜΗΕ έκλεισε στα 1,7660 ευρώ με πτώση -0,56% και κεφαλαιοποίηση 410 εκατ. ευρώ
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 9,00 ευρώ με πτώση -0,33% και αποτίμηση 2,87 δισ. ευρώ
Ο Τιτάνας έκλεισε στα 19,38 με πτώση -0,62% ενώ η κεφαλαιοποίηση διαμορφώθηκε στα 1,49 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 8,21 ευρώ με πτώση -1,20% και κεφαλαιοποίηση 2,51 δισ. ευρώ.
Η Motor Oil έκλεισε στα 21,40 ευρώ με άνοδο +1,66% και κεφαλαιοποίηση 2,37 δισ. ευρώ.
Ο Μυτιληναίος έκλεισε στα 8,84 ευρώ με πτώση -2,54% και κεφαλαιοποίηση 1,26 δισ. ευρώ.
Η Jumbo έκλεισε στα 14,78 ευρώ με άνοδο +0,14% και κεφαλαιοποίηση 2 δισ. ευρώ
Η μετοχή της Grivalia έκλεισε στα 9,81 ευρώ με πτώση -2,49% και κεφαλαιοποίηση 946 εκατ. ευρώ
Η μετοχή του Fourlis έκλεισε στα 5,10 ευρώ με άνοδο +0,39% και με την κεφαλαιοποίηση στα 264 εκατ. ευρώ
Η MIG που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 0,0845 ευρώ με πτώση -3,32% με την κεφαλαιοποίηση 79 εκατ. ευρώ
Σταθεροποίηση στα ελληνικά ομόλογα το νέο 10ετές στο 3,76% και στην Ιταλία 2,49% με διαφορά spread 127 μ.β.
Σταθεροποίηση καταγράφεται και σήμερα στα ελληνικά ομόλογα, με το νέο 10ετές να βρίσκεται στην ζώνη του 3,76% και με το Ιταλικό 10ετές στο 2,49% να εμφανίζει νευρικότητα.
Το ενδιαφέρον στοιχείο είναι ότι σημειώνονται ιστορικά χαμηλά στις αποδόσεις των ομολόγων.
Τα ελληνικά ομόλογα υπεραπόδωσαν λόγω της έκδοσης του νέου 10ετούς ομολόγου στο 3,90% ωστόσο το θετικό κλίμα διατηρείται.
Η Ελλάδα έως τις 10 Μαΐου θα αποπληρώσει τα δάνεια του ΔΝΤ περίπου 9,2 δισεκ. ευρώ.
Η ιταλική κυβέρνηση μετά τον ευέλικτο τρόπο που χειρίστηκε την κόντρα με τις Βρυξέλλες και πέτυχε συμφωνία για δημοσιονομικό έλλειμμα το 2019 στο 2,04% και παρά τα σημάδια ύφεσης έχει καταφέρει να σταθεροποιήσεις τις αποδόσεις των ομολόγων της.
Στις 19 Οκτωβρίου το Ιταλικό 10ετές είχε φθάσει έως το 3,78%βελτίωση περίπου 120 μονάδων βάσης.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας είχε φθάσει στις 74 μονάδες βάσης προ καιρού για να διαμορφωθεί την τρέχουσα περίοδο στις 127 μονάδες βάσης.
Η τρέχουσα εικόνα της ελληνικής αγοράς ομολόγων
Το παλαιό 5ετές ομόλογο λήξης 1 Αυγούστου 2022 έχει μέση τιμή 107,80 μονάδες βάσης και μέση απόδοση 1,95% με απόδοση αγοράς 1,96% και απόδοση πώλησης 1,94%.
Θυμίζουμε ότι το παλαιό 5ετές ομόλογο εκδόθηκε στο 4,625%.
Το 6ετές ομόλογο λήξης 30/1/2023 έχει μέση τιμή 104,88 μονάδες βάσης και απόδοση 2,17%
Το νέο 5ετές ομόλογο λήξης 2/4/2024 έχει μέση τιμή 104,18 μονάδες βάσης και απόδοση 2,58% είχε εκδοθεί στο 3,60%.
Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε 19 Μαρτίου 2019 στο 2,55%.
Το 7ετές ομόλογο λήξης 15/2/2025 έχει μέση τιμή 102,55 μονάδες βάσης και απόδοση 2,99% με το ιστορικό χαμηλό 2,90% στις 20 Μαρτίου 2019.
Το 10ετές ομόλογο λήξης 30/1/2028 έχει μέση τιμή 101,73 μονάδες βάσης και απόδοση 3,52% με απόδοση αγοράς 3,53% και απόδοση πώλησης 3,51%.
To νέο 10ετές λήξης 12/3/2029 έχει μέση τιμή 101,25 μονάδες βάσης και απόδοση 3,75% με απόδοση αγοράς 3,76% και απόδοση πώλησης 3,74%.
Να σημειωθεί εκδόθηκε στις 5 Μαρτίου 2019 στο 3,90%
Το 15ετές ομόλογο λήξης 30/1/2033 έχει μέση τιμή 97,99 μονάδες βάσης και απόδοση 4,10%
Το 20ετές ομόλογο λήξης 30/1/2037 έχει μέση τιμή 94,94 μονάδες βάσης και απόδοση 4,41%
Το 25ετές ομόλογο λήξης 30/1/2042 έχει μέση τιμή 94,75 μονάδες βάσης και απόδοση 4,58%.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 374 μονάδες βάσης από 365 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 346 μονάδες βάσης από 334 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 3,43% ή 343 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Οριακή επιδείνωση στο Ιταλικό 10ετές 2,49% - Ράλι σε Ιρλανδία και Πορτογαλία
Οριακή επιδείνωση καταγράφεται σήμερα στα ομόλογα της Ιταλίας, με το 10ετές να βρίσκεται στο 2,49% από 2,45% χαμηλό ημέρας.
Να σημειωθεί ότι στις 19 Οκτωβρίου είχε φθάσει έως το 3,78% το Ιταλικό 10ετές ομόλογο.
Η ενδιαφέρουσα εξέλιξη είναι ότι το Πορτογαλικό 10ετές και το Ιρλανδικό 10ετές σημείωσαν ιστορικά χαμηλά πρόσφατα…
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 22/3/2019 στο 0,2% με πρόσφατο υψηλό 0,78% στις 13/2/2018.
Θυμίζουμε ότι το υψηλό ετών 1,02% σημειώθηκε στις 10 Ιουνίου του 2015 ενώ το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 11 Ιουλίου του 2016 στο -0,1950%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση 0,60% με το ιστορικό χαμηλό 0,60% σημειώθηκε στις 22 Μαρτίου του 2019.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 1,28% με το ιστορικό χαμηλό στο 1,25% που σημειώθηκε στις 19 Μαρτίου 2019.
Το ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 1,09% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,87% που σημειώθηκε στις 3 Οκτωβρίου του 2016.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης Δεκεμβρίου 2028 έχει απόδοση 2,49% με χαμηλό 2,45% και με ιστορικό χαμηλό 1,042% στις 11 Αυγούστου του 2016.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,40%.
www.bankingnews.gr
Στα ομόλογα, το νεό 10ετές ομόλογο κινείται σταθεροποιητικά στο 3,76% ενώ το ελληνικό CDS, επιδεινώνεται στις 346 μονάδες βάσης έναντι των 334 μονάδων βάσης που βρέθηκε εσχάτως.
Αιτία για το αρνητικό κλίμα αποτέλεσε εσωτερικό έγγραφο του γερμανικού υπουργείου Οικονομικών, το οποίο επικαλείται η Handlesblatt όπου ο Olaf Scholz ο γερμανός υπουργός οικονομικών, απορρίπτει το σχέδιο της ελληνικής κυβέρνησης για πρόωρη αποπληρωμή του ΔΝΤ καθώς θέλει το Ταμείο ως εγγυητή στο ελληνικό πρόγραμμα, λόγω του know - how στη διαχείριση της ελληνικής κρίσης.
Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 708 μονάδες με την πρώτη στήριξη τις 700-710 μονάδες και ακολουθεί η ζώνη των 685-695 μονάδων ενώ οι πρώτες αντιστάσεις εντοπίζονται στην ζώνη των 740-750 μονάδων όπου ανοίγει ο δρόμος για τις 800 μονάδες
Ισχυρές απώλειες κατέγραψαν και οι υπόλοιπες τραπεζικές μετοχές με την Alpha Bank -7,09%, την Πειραιώς -6,25% και ακολούθησε η Eurobank -3,97%.
Ο Τραπεζικός δείκτης έκλεισε στις 535 μονάδες στο χαμηλό της ημέρας στις δημοπρασίες με ισχυρή στήριξη την ζώνη των 510 -520 μονάδων ενώ οι πρώτες αντιστάσεις εντοπίζονται στις 605 μονάδες και ακολουθεί η ισχυρή αντίσταση στην ζώνη των 620-630 μονάδων
Επίσης, σύμφωνα με την ανάλυση της HSBC, η Ελλάδα ανακάμπτει, αλλά οι ελληνικές τράπεζες αποτελούν την κύρια πηγή ανησυχίας ενώ επισημαίνει ότι είναι ανύπαρκτες ακόμη οι επενδύσεις.
Για την χρηματιστηριακή αγορά τεχνικό και ψυχολογικό σημείο ισχυρής αντίστασης αποτελούν οι 750 μονάδες και με βάση την συσχέτιση με τα CDS το ασφάλιστρο έναντι ρίσκου χώρας, όσο μειώνονται τα CDS τόσο μειώνεται το κρατικό ρίσκο.
Η μείωση του ρίσκου δημιουργεί μια συνδυαστική αυτοτροφοδοτούμενη άνοδο με παράλληλες εισροές νέων κεφαλαίων...το τελευταίο διάστημα.
Ωστόσο από την άλλη με βάση ορισμένες πηγές τα short funds θα επιδιώξουν να κινηθούν επιθετικά το επόμενο διάστημα να σορτάρουν επιθετικά την αγορά εάν δουν ότι υπάρχει κίνδυνος διάσπασης των 750 μονάδων.
Εν τω μεταξύ, σήμερα, σταθεροποίηση καταγράφεται στην ελληνική αγορά ομολόγων με το νέο 10ετές στο 3,76% και το ιταλικό 10ετές στο 2,49% οριακά να επιδεινώνεται, διαμορφώνοντας το μεταξύ τους spread στις 127 μονάδες βάσης.
Στις υπόλοιπες μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25 καταγράφηκαν πτωτικές τάσεις στην πλειονότητα των τίτλων με χαμηλές συναλλαγές, με την μεγαλύτερη πτώση Ελλάκτωρ, Μυτιληναίος, Grivalia, ΔΕΗ, ΕΧΑΕ ενώ ανοδικά έκλεισαν Viohalco, Motor Oil, Coca Cola...
Με κέρδη +0,90% έκλεισε τελικά η ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ με υψηλό ημέρας +3,9% καθώς στην τελική ευθεία εισέρχεται η αποεπένδυση της York Capital από την ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ και την Τέρνα Ενεργειακή καθώς στη μεν ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ το αμερικανικό fund αναμένεται να πωλήσει το ποσοστό του στην Reggeborgh Invest, ενώ στην Τέρνα Ενεργειακή εξετάζει την αποεπένδυσή του, μέσω placement, 9-10 εκατ. μετοχών....στις 27 ή 28 Μαρτίου 2019.
Σημειώνεται ότι τα καθαρά κέρδη της Τέρνα Ενεργειακή αυξήθηκαν κατά 21,4% το 2018, στα 44,9 εκατ. ευρώ, κυρίως λόγω της αυξημένης εγκατεστημένης ισχύος ΑΠΕ σε διεθνές επίπεδο.
Σε ένα τέτοιο περιβάλλον ο Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με πτώση -1,35% στις 708 μονάδες έχοντας υψηλό στις 723 μονάδες και χαμηλό στις 707,33 μονάδες
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε χαμηλά επίπεδα και επικεντρώθηκε στα μη τραπεζικά blue chips.
Αναλυτικότερα η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 49,3 εκατ. ευρώ, εξ αυτών τα 10 εκατ. ευρώ σε πακέτα, ο όγκος 23,5 εκατ. τεμάχια εκ των οποίων 13,7 εκατ. μετοχές διακινήθηκαν στις τράπεζες.
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 10,24 εκατ. ευρώ και όγκου 973 χιλ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ειδικότερα ο ΟΤΕ διακίνησε 655 χιλ. τεμάχια αξίας 7,3 εκατ. ευρώ και ο ΟΠΑΠ 268 χιλ. τεμάχια αξίας 2,41 εκατ. ευρώ και ο Μυτιληναίος 50 χιλ. τεμάχια αξίας 445 χιλ. ευρώ.
Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στην σημερινή συνεδρίαση
Με κέρδη ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά με τον Τραπεζικό Δείκτη στο +1,31%, όπου ήταν και το υψηλό της ημέρας ενώ ο Γενικός Δείκτης με μικρότερα κέρδη +0,38%
Στο πρώτο μισάωρο της αγοράς ο Γενικός Δείκτης κατέγραψε στο υψηλό της ημέρας στο +0,71%.
Περί τις 14:00 ξεκίνησαν οι πιέσεις στις τράπεζες οι οποίες συνεχίστηκαν με αμείωτο ρυθμό έως το κλείσιμο της συνεδρίασης παρασύροντας και τον Γενικό Δείκτη στο χαμηλό της ημέρας -1,47%
Στις δημοπρασίες κορυφώθηκαν οι τραπεζικές πιέσεις και ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στο χαμηλό της ημέρας στο -6,22% στις 535,77 μονάδες
Καταλύτης για την χρηματιστηριακή αγορά ο μήνας Μάιος
Τον Μάιο 2019 θα λάβουν χώρα δύο σημαντικά γεγονότα τα οποία θα μπορούσαν να τροφοδοτήσουν την χρηματιστηριακή αγορά.
1)Θα εξοφληθούν τα δάνεια της Ελλάδος προς το ΔΝΤ ύψους 9,3 δισεκ. ευρώ.
Για την εξόφληση θα χρησιμοποιηθούν
-5 δισεκ. από το απόθεμα των εκδόσεων ομολόγων
-940 εκατ από τα ANFAs τα κέρδη από τα κρατικά ομόλογα
-2,5 δισεκ. από το κεφαλαιακό μαξιλάρι των 24,1 δισεκ.
-800 εκατ από την ρευστότητα των repos.
2)Έως τις 17 Μαίου η DGComp η Επιτροπή Ανταγωνισμού θα έχει εγκρίνει το APS το Ιταλικό μοντέλο για την μείωση των NPEs εξέλιξη που επίσης θα δώσει ανοδική ώθηση στην χρηματιστηριακή αγορά.
Ο συνδυασμός αυτός σχετιζόμενος ότι οι ευρωεκλογές και οι περιφερειακές εκλογές θα δώσουν μήνυμα νίκης της ΝΔ έναντι του ΣΥΡΙΖΑ θα δημιουργήσουν πρόσφορο επενδυτικό περιβάλλον.
Πρώτη παράταση για το Brexit έως τις 12 Απριλίου 2019
Ένα διπλό τελεσίγραφο προς τη Βρετανή πρωθυπουργό, Theresa May, έδωσαν οι ηγέτες των κρατών – μελών της ΕΕ, σε μία συνεδρίαση η οποία κράτησε αρκετές ώρες και σαφώς ήταν κάτι παραπάνω από δύσκολη για όλους τους συμμετέχοντες.
Σύμφωνα με ασφαλείς πληροφορίες οι ηγέτες της ΕΕ προσφέρουν στην κυρία May παράταση (άνευ όρων) έως και τις 12 Απριλίου 2019.
Εάν το βρετανικό κοινοβούλιο ψηφίσει, την ερχόμενη εβδομάδα, τη συμφωνία που έχει καταλήξει η Βρετανή πρωθυπουργός με την ΕΕ τότε θα δοθεί επιπλέον παράταση έως τις 22 Μαΐου 2019.
Παράλληλα εάν η Βρετανία θέλει επιπλέον παράταση πέραν της 12ης Απριλίου θα πρέπει να ενημερώσει γι’ αυτό την Ένωση, προκειμένου να λάβει μέρος στις Ευρωπαϊκές Εκλογές στα τέλη Μαΐου 2019.
Ο πρόεδρος του Ευρωκοινοβουλίου δήλωσε επίσης ότι «όποια παράταση ξεπερνάει» την ημερομηνία διενέργειας ευρωεκλογών θα έχει «σοβαρές επιπτώσεις» και θα προκαλέσει «νομικά προβλήματα».
Από την άλλη, στις 2,2 εκατομμύρια ανέρχονται οι υπογραφές των Βρετανών σε αίτηση που έχει κατατεθεί στον ιστότοπο του βρετανικού κοινοβουλίου και που καλεί τη βρετανική κυβέρνηση να προχωρήσει στην ανάκληση της διαδικασίας βάσει του Άρθρου 50 της Συνθήκης της Λισαβόνας, δηλαδή να ακυρώσει το Brexit.
Θετικά πρόσημα στις ασιατικές αγορές
Με οριακή άνοδο έκλεισαν οι ασιατικές αγορές διευρύνοντας τα κέρδη της προηγούμενης συνεδρίασης, στον απόηχο της απόφασης της Federal Reserve να διατηρήσει την τρέχουσα στάση της αναφορικά με τη νομισματική πολιτική.
Ενδεικτικά ο δείκτης Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε στο +0,09%, ο δείκτης Shanghai Composite στην Κίνα έκλεισε στο +0,09% στις 3104,15 μονάδες και ο δείκτης Hang Seng στο Χονγκ Κονγκ έκλεισε με οριακά κέρδη +0,03% στις 29080 μονάδες
Με ισχυρές απώλειες τα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια
Σημαντικές απώλειες καταγράφουν σήμερα οι δείκτες της Wall Street, καθώς στοιχεία που ανακοινώθηκαν σήμερα για τις ΗΠΑ και την Ευρωζώνη τροφοδότησαν τους φόβους για μια επιβράδυνση της παγκόσμιας οικονομίας αλλά και από τις ανησυχίες γύρω από το Brexit
Ειδικότερα ο δείκτης DAX στην Γερμανία καταγράφει πτώση -1,35%, ο CAC στο Παρίσι στο -1,85%, ο FTSE MIB στην Ιταλία κινείται στο -1,35%, ο IBEX 35 στην Ισπανία στο -1,60% ενώ ο FTSE 100 κινείται στο -2,10%.
Στην Wall Street, o Dow κινείται με πτώση -1,30%, ο S&P καταγράφει απώλειες -1,35%, ο Nasdaq κινείται πτωτικά -1,70% ενώ το ETF GREC κινείται στο -3,08% (7,88 δολ.)
Ισχυρές πιέσεις στις τράπεζες με χαμηλές συναλλαγές - Στο επίκεντρο η Εθνική
Ισχυρές απώλειες καταγράφηκαν στις τραπεζικές μετοχές με χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα.
Με την μεγαλύτερη πτώση Εθνική, Alpha Bank, Πειραιώς και ακολούθησε η Eurobank
Ο κλάδος χρηματιστηριακά παραμένει εγκλωβισμένος και δίκαια, κάτω από τις τιμές των ΑΜΚ του 2015 και δεν θα ξεκολλήσει εύκολα από αυτό το σκηνικό απαξίωσης.
Η Εθνική έκλεισε στα 1,5350 ευρώ με πτώση -7,47% με όγκο 3 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,40 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό κλείσιμο της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 21/01/2019 στα 0,92 ευρώ με ενδοσυνεδριακό χαμηλό στα 0,90 ευρώ
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 1,2450 ευρώ, με πτώση -7,09%, με όγκο 2,6 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,93 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είναι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 01/02/2019 στα 0,87 ευρώ και με ενδοσυνεδριακό χαμηλό στα 0,8410 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 1,20 ευρώ με πτώση -6,25% με όγκο 2,1 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 524 εκατ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 προ RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 01/02/2019 στα 0,57 ευρώ και με ενδοσυνεδριακό χαμηλό στα 0,5520 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα 0,6410 ευρώ με πτώση -3,97% με όγκο 4,6 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,40 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα)
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου βρίσκεται στα 1,35 ευρώ με πτώση -1,75% και κεφαλαιοποίηση 603 εκατ. ευρώ.
Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο
Η Attica Bank έκλεισε στα 0,1902 ευρώ με άνοδο +0,11% με όγκο 1,2 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 88 εκατ. ευρώ
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,02480 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001255 ευρώ και σημειώθηκε στις 21 Δεκεμβρίου του 2017.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 13,60 ευρώ με πτώση -1,09% και κεφαλαιοποίηση 270 εκατ. ευρώ
Με πτωτικές τάσεις οι μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25 με χαμηλές συναλλαγές
Με απώλειες έκλεισε η πλειονότητα στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25 με χαμηλή συναλλακτική δραστηριότητα.
Την μεγαλύτερη πτώση κατέγραψαν Ελλάκτωρ, Μυτιληναίος, Grivalia, ΔΕΗ, ΕΧΑΕ.
Στον αντίποδα, ανοδικά έκλεισαν Viohalco, Motor Oil, Coca Cola, ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ.
H Coca Cola έκλεισε στα 30,44 ευρώ με άνοδο +1,40% με την κεφαλαιοποίηση στα 11,32 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην πρώτη θέση των κεφαλαιοποιήσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 11,32 ευρώ με άνοδο +0,44% και αποτίμηση 5,43 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 1,5570 ευρώ με πτώση -2,14% και αποτίμηση 361 εκατ. ευρώ
Ο ΑΔΜΗΕ έκλεισε στα 1,7660 ευρώ με πτώση -0,56% και κεφαλαιοποίηση 410 εκατ. ευρώ
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 9,00 ευρώ με πτώση -0,33% και αποτίμηση 2,87 δισ. ευρώ
Ο Τιτάνας έκλεισε στα 19,38 με πτώση -0,62% ενώ η κεφαλαιοποίηση διαμορφώθηκε στα 1,49 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 8,21 ευρώ με πτώση -1,20% και κεφαλαιοποίηση 2,51 δισ. ευρώ.
Η Motor Oil έκλεισε στα 21,40 ευρώ με άνοδο +1,66% και κεφαλαιοποίηση 2,37 δισ. ευρώ.
Ο Μυτιληναίος έκλεισε στα 8,84 ευρώ με πτώση -2,54% και κεφαλαιοποίηση 1,26 δισ. ευρώ.
Η Jumbo έκλεισε στα 14,78 ευρώ με άνοδο +0,14% και κεφαλαιοποίηση 2 δισ. ευρώ
Η μετοχή της Grivalia έκλεισε στα 9,81 ευρώ με πτώση -2,49% και κεφαλαιοποίηση 946 εκατ. ευρώ
Η μετοχή του Fourlis έκλεισε στα 5,10 ευρώ με άνοδο +0,39% και με την κεφαλαιοποίηση στα 264 εκατ. ευρώ
Η MIG που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 0,0845 ευρώ με πτώση -3,32% με την κεφαλαιοποίηση 79 εκατ. ευρώ
Σταθεροποίηση στα ελληνικά ομόλογα το νέο 10ετές στο 3,76% και στην Ιταλία 2,49% με διαφορά spread 127 μ.β.
Σταθεροποίηση καταγράφεται και σήμερα στα ελληνικά ομόλογα, με το νέο 10ετές να βρίσκεται στην ζώνη του 3,76% και με το Ιταλικό 10ετές στο 2,49% να εμφανίζει νευρικότητα.
Το ενδιαφέρον στοιχείο είναι ότι σημειώνονται ιστορικά χαμηλά στις αποδόσεις των ομολόγων.
Τα ελληνικά ομόλογα υπεραπόδωσαν λόγω της έκδοσης του νέου 10ετούς ομολόγου στο 3,90% ωστόσο το θετικό κλίμα διατηρείται.
Η Ελλάδα έως τις 10 Μαΐου θα αποπληρώσει τα δάνεια του ΔΝΤ περίπου 9,2 δισεκ. ευρώ.
Η ιταλική κυβέρνηση μετά τον ευέλικτο τρόπο που χειρίστηκε την κόντρα με τις Βρυξέλλες και πέτυχε συμφωνία για δημοσιονομικό έλλειμμα το 2019 στο 2,04% και παρά τα σημάδια ύφεσης έχει καταφέρει να σταθεροποιήσεις τις αποδόσεις των ομολόγων της.
Στις 19 Οκτωβρίου το Ιταλικό 10ετές είχε φθάσει έως το 3,78%βελτίωση περίπου 120 μονάδων βάσης.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας είχε φθάσει στις 74 μονάδες βάσης προ καιρού για να διαμορφωθεί την τρέχουσα περίοδο στις 127 μονάδες βάσης.
Η τρέχουσα εικόνα της ελληνικής αγοράς ομολόγων
Το παλαιό 5ετές ομόλογο λήξης 1 Αυγούστου 2022 έχει μέση τιμή 107,80 μονάδες βάσης και μέση απόδοση 1,95% με απόδοση αγοράς 1,96% και απόδοση πώλησης 1,94%.
Θυμίζουμε ότι το παλαιό 5ετές ομόλογο εκδόθηκε στο 4,625%.
Το 6ετές ομόλογο λήξης 30/1/2023 έχει μέση τιμή 104,88 μονάδες βάσης και απόδοση 2,17%
Το νέο 5ετές ομόλογο λήξης 2/4/2024 έχει μέση τιμή 104,18 μονάδες βάσης και απόδοση 2,58% είχε εκδοθεί στο 3,60%.
Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε 19 Μαρτίου 2019 στο 2,55%.
Το 7ετές ομόλογο λήξης 15/2/2025 έχει μέση τιμή 102,55 μονάδες βάσης και απόδοση 2,99% με το ιστορικό χαμηλό 2,90% στις 20 Μαρτίου 2019.
Το 10ετές ομόλογο λήξης 30/1/2028 έχει μέση τιμή 101,73 μονάδες βάσης και απόδοση 3,52% με απόδοση αγοράς 3,53% και απόδοση πώλησης 3,51%.
To νέο 10ετές λήξης 12/3/2029 έχει μέση τιμή 101,25 μονάδες βάσης και απόδοση 3,75% με απόδοση αγοράς 3,76% και απόδοση πώλησης 3,74%.
Να σημειωθεί εκδόθηκε στις 5 Μαρτίου 2019 στο 3,90%
Το 15ετές ομόλογο λήξης 30/1/2033 έχει μέση τιμή 97,99 μονάδες βάσης και απόδοση 4,10%
Το 20ετές ομόλογο λήξης 30/1/2037 έχει μέση τιμή 94,94 μονάδες βάσης και απόδοση 4,41%
Το 25ετές ομόλογο λήξης 30/1/2042 έχει μέση τιμή 94,75 μονάδες βάσης και απόδοση 4,58%.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 374 μονάδες βάσης από 365 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 346 μονάδες βάσης από 334 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 3,43% ή 343 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Οριακή επιδείνωση στο Ιταλικό 10ετές 2,49% - Ράλι σε Ιρλανδία και Πορτογαλία
Οριακή επιδείνωση καταγράφεται σήμερα στα ομόλογα της Ιταλίας, με το 10ετές να βρίσκεται στο 2,49% από 2,45% χαμηλό ημέρας.
Να σημειωθεί ότι στις 19 Οκτωβρίου είχε φθάσει έως το 3,78% το Ιταλικό 10ετές ομόλογο.
Η ενδιαφέρουσα εξέλιξη είναι ότι το Πορτογαλικό 10ετές και το Ιρλανδικό 10ετές σημείωσαν ιστορικά χαμηλά πρόσφατα…
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 22/3/2019 στο 0,2% με πρόσφατο υψηλό 0,78% στις 13/2/2018.
Θυμίζουμε ότι το υψηλό ετών 1,02% σημειώθηκε στις 10 Ιουνίου του 2015 ενώ το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 11 Ιουλίου του 2016 στο -0,1950%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση 0,60% με το ιστορικό χαμηλό 0,60% σημειώθηκε στις 22 Μαρτίου του 2019.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 1,28% με το ιστορικό χαμηλό στο 1,25% που σημειώθηκε στις 19 Μαρτίου 2019.
Το ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 1,09% με το ιστορικό χαμηλό στο 0,87% που σημειώθηκε στις 3 Οκτωβρίου του 2016.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης Δεκεμβρίου 2028 έχει απόδοση 2,49% με χαμηλό 2,45% και με ιστορικό χαμηλό 1,042% στις 11 Αυγούστου του 2016.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,40%.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών