Συνεχίζεται το άτονο κλίμα χωρίς τζίρο σε τράπεζες και ΧΑ στις 1.433 μον. - Στο επίκεντρο DBRS, Moody’s και ΔΕΘ

(upd14) Άτονες κινήσεις καταγράφονται το ελληνικό χρηματιστήριο, στις 1.433 μονάδες, σε ένα στενό εύρος 4 μονάδων και με ιδιαίτερα χαμηλές συναλλαγές, στον απόηχο του rebalancing του  MSCI και την εκτίναξη του όγκου που είχαμε την περασμένη Παρασκευή αλλά και τις σημαντικές εκροές που είδαμε σε ένα σημαντικό αριθμό μετοχών.
Η αργία στις ΗΠΑ κρατάει σε χαμηλά επίπεδα το επενδυτικό ενδιαφέρον στη σημερινή συνεδρίαση.
Εν τω μεταξύ, αντίστροφα μετρά ο χρόνος για την 88η ΔΕΘ, με πυρωτώδεις τις προετοιμασίες ενόψει των ανακοινώσεων του πρωθυπουργού, Κ. Μητσοτάκη, στις 7 Σεπτεμβρίου για το μείγμα της οικονομικής πολιτικής του 2025, με "κόκκινη" γραμμή τη διατήρηση της δημοσιονομικής σταθερότητας.
Το σίγουρο είναι πάντως ότι το "καλάθι" του Μητσοτάκη θα είναι ...μικρό και θα εστιάζει στη βελτίωση της καθημερινότητας των πολιτών, κάτι που αποτελεί στοίχημα για την κυβέρνηση.
Οι 1.450 μονάδες είναι το κρίσιμο σημείο που θα αλλάξει τη βραχυπρόθεσμη τάση, ενώ τα αποτελέσματα που ανακοινώνονται αυτές τις ημέρες είναι πιθανό να δώσουν λόγους για επιλεκτικές τοποθετήσεις.
Οι επενδυτές αναμένουν τις αξιολογήσεις του Ελληνικού αξιόχρεου από DBRS και της Moody’s.
Η ελληνική οικονομία θα αξιολογηθεί εκ νέου από τον Καναδικό οίκο DBRS στις 6 Σεπτεμβρίου 2024,  βαθμολογεί την Ελλάδα σε επενδυτική βαθμίδα ΒΒΒ Low με σταθερές προοπτικές.
Ωστόσο η πιο κρίσιμη ημερομηνία είναι 13 Σεπτεμβρίου 2024 όπου θα αξιολογήσει την Ελλάδα ο αμερικανικός οίκος Moody’s που βαθμολογεί την οικονομία σε Ba1 – εκτός επενδυτικής βαθμίδας – με σταθερές προοπτικές.
Αν και η αξιοπιστία των οίκων αξιολόγησης αμφισβητείται, πληρώνονται κάθε φορά που συντάσσουν μια έκθεση και συνήθως για να παίρνουν δουλειές… πουλάνε θετικά σενάρια… εντούτοις για μεγάλο μέρος των επενδυτών είναι υπολογίσιμοι οι οίκοι αξιολόγησης.
Αναλυτικά στις τράπεζες, ανοδικά κινοούνται Πειραιώς +0,90% και Alpha Bank +0,80% ενώ υποχωρούν Eurobank -1% και Εθνική -0,30%.
Στα μη τραπεζικά blue chips, ανοδικά κινούνται OΠΑΠ +2%, ΟΤΕ +1%...ενώ υποχωρούν Autohellas -2,6%, Viohalco -0,40%..
Ο Γενικός Δείκτης καταβάλει προσπάθεια να ανακτήσει τις 1450 μονάδες, ωστόσο ο στόχος των 1.500 μονάδων δε θα επιτευχθεί  έως το τέλος του 2024.
Εάν αυτό συμβεί θα είναι μεγάλη έκπληξη αλλά και πάλι το ελληνικό χρηματιστήριο θα γυρίσει ξανά κάτω από τις 1.500 μονάδες.
Από τον Απρίλιο 2024 είχαμε προειδοποιήσει ότι οι 1.500 μονάδες θα είναι το υψηλό έτους και πολλές ελληνικές χρηματιστηριακές εταιρίες αποδέχονται αυτή την προσέγγιση.
Ορισμένοι λένε αξιολογώντας τις βραχυπρόθεσμες εξελίξεις ότι λόγω της Morgan Stanley Capital International και των εκροών σε τράπεζες και Motor Oil η αγορά ατόνησε…
Ναι αυτό είναι αληθές σε κάποιο μεγάλο βαθμό αλλά μην ξεχνάμε ακόμη δεν έχουμε δει την μεγάλη διόρθωση… που θα έρθει…
Οι επενδυτές αναμένουν τη συνεδρίαση της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζα στις 12/9 με τις πιθανότες να αυξάνονται για άλλη μία μείωση των επιτοκίων αλλά και την στάση που θα κρατήσει η FED στην συνεδρίαση της 18ης Σεπτεμβρίου για τα επιτόκια αλλά  κυρίως για τις μελλοντικές της  κινήσεις έως το τέλος του έτους.
Στα τραπεζικά νέα το ενδιαφέρον εστιάζεται στο  αναμενόμενο placement μετοχών της Εθνικής, την επιστροφή της Τράπεζας Κύπρου στο ελληνικό χρηματιστήριο αλλά και τη συγχώνευση Τρ. Αττικής – Παγκρήτια.

Η πρόταση J P Morgan για το placement του 18,39% της Εθνικής στα 8,3 ευρώ και η αντιπρόταση της διοίκησης για τεμαχισμό

Ένα πολύ ενδιαφέρον παρασκήνιο υπάρχει γύρω από το σχεδιαζόμενο placement της Εθνικής τράπεζας που αφορά το 18,39% των μετοχών που κατέχει το Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας (ΤΧΣ)…
Η αμερικανική τράπεζα J P Morgan εισηγείται να πωληθεί έως τα μέσα Νοεμβρίου 2024, το 18,39% (168,216 εκατ μετοχές) εφάπαξ με αναλογία 13,39% σε ξένους θεσμικούς και έλληνες επενδυτές και το 5% να επαναγοραστεί από την Εθνική τράπεζα.
Η προτεινόμενη τιμή του placement ορίζεται μεταξύ 8 με 8,3 ευρώ αλλά άτυπος στόχος είναι τα 8,30 ευρώ.
Η διοίκηση της Εθνικής τράπεζας προτείνει η πώληση του 18,39% να σπάσει σε δύο… placement :
Το πρώτο placement που θα αφορά το 13% να διατεθεί ως εξής 5% να επαναγοράσει η Εθνική και 8% να διατεθεί σε ξένους θεσμικούς επενδυτές
Το δεύτερο  placement με το εναπομείναν 5,39% των μετοχών της Εθνικής τράπεζας να πωληθεί μετά από μήνες μέσα στο 2025 σε υψηλότερη τιμή π.χ. 9,5 ευρώ για να κερδίσει ακόμη περισσότερα το Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας…
Ενώ η πρόταση του τεμαχισμού του placement είναι επενδυτικά ορθότατη τακτική, εντούτοις η κυβέρνηση πιέζει… για μια συναλλαγή… και δεν κατανοούμε το γιατί… (προφανώς και κατανοούμε)
Η διαδικασία
Η Εθνική τράπεζα πρώτα θα ανακοινώσει τα αποτελέσματα 9μήνου 2024 τέλη Οκτωβρίου ή αρχές Νοεμβρίου 2024 και εν συνεχεία θα ακολουθήσει το placement.
Να θυμίσουμε ότι το ΤΧΣ διέθεσε το 22% της Εθνικής στα 5,30 ευρώ που σημαίνει με βάση τις τρέχουσες τιμές διαφυγόντα κέρδη 560 εκατ ευρώ… (διαφορά μεταξύ 5,30 ευρώ και 7,85 ευρώ που είναι η τρέχουσα τιμή).
Εάν η Εθνική τράπεζα πάρει εγκρίσεις από τον SSM να επαναγοράσει έως και το 5% των ιδίων μετοχών σημαίνει ότι θα δαπανήσει 365 εκατ ευρώ... ενώ διαθέτει 7,7 δισεκ. ευρώ σε κεφάλαια...

Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στη σημερινή συνεδρίαση

Με οριακή άνοδο ξεκίνησαν οι χρηματιστηριακοί δείκτες με τον  Γενικό Δείκτη στο +0,11% και τον Τραπεζικό Δείκτη στο +0,08%.
Στο πρώτο λεπτά της συνεδρίασης, με αγοραστικές παρεμβάσεις σε Εθνική +1,17% αλλά και σε επιλεγμένες μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25, όπως ΟΠΑΠ, Jumbo ...o Tραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το υψηλό της ημέρας +0,47% και ο Γενικός Δείκτης στο +0,38%.
Ο Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο κινείται με άνοδο +0,17% στις 1.433 μονάδες, έχοντας υψηλό στις 1.436,62 μονάδες και χαμηλό τις 1.432,04 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε χαμηλά επίπεδα και είναι μοιρασμένος στις τράπεζες και στα μη τραπεζικά blue chips.
Αναλυτικότερα, η αξία συναλλαγών διαμορφώνεται στα 25 εκατ. ευρώ, εξ αυτών τα 4,8 εκατ. ευρώ σε πακέτα, ο όγκος στα 4,4 εκατ. τεμάχια εκ των οποίων τα 2,5 εκατ. τεμάχια να διακινούνται στις τράπεζες.
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 4,79 εκατ. ευρώ και όγκου 676 χιλ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ειδικότερα, η Εθνική διακίνησε  217 χιλ. τεμάχια αξίας 1,71 εκατ. ευρώ και η Πειραιώς 295 χιλ. τεμάχια αξίας 1,16 εκατ. ευρώ..
Ο ΟΠΑΠ 72,5 χιλ. τεμάχια αξίας 1,15 εκατ. ευρώ και η  Motor Oil 9,88 χιλ. τεμάχια αξίας 216 χιλ. ευρώ.
Η Performance 82 χιλ. τεμάχια αξίας 545 χιλ. ευρώ.

Τα τεχνικά σημεία

Ο Γενικός Δείκτης κινείται στις 1.433 μονάδες με πρώτη αντίσταση τις 1.450 – 1.460 μονάδες και ακολουθούν οι  1.480 και οι 1.500 – 1.510  μονάδες.
Στην πρώτη στήριξη βρίσκονται οι  1.420 και ακολουθούν οι 1400, οι 1.390 μονάδες (ο απλός  ΚΜΟ των 200 ημερών) και οι  1.388  μονάδες (ο εκθετικός  ΚΜΟ των 200 ημερών) .
Ο Τραπεζικός Δείκτης κινείται στις 1.265 μονάδες,  με  πρώτη στήριξη τις 1.250 μονάδες  και ακολουθούν οι 1.198 μονάδες ( ο απλός εκθετικός των 200 ημερών) και οι 1.190 μονάδες  ( ο εκθετικός  ΚΜΟ των 200 ημερών ).
Στην πρώτη αντίσταση βρίσκονται οι 1.300  μονάδες και ακολουθούν οι 1.320 μονάδες, οι 1.360 και οι 1.400 μονάδες.

Επιδείνωση στα ομόλογα, το 10ετές ελληνικό στο 3,37% -  Το spread με την Ιταλία στις 36 μ.β.

Επιδείνωση καταγράφεται σήμερα 2/9 στην αγορά ομολόγων, με τους επενδυτές να αναμένουν τις συνεδριάσεις των Κεντρικών Τραπεζών για τα επιτόκια.
Ειδικότερα η  συνεδρίαση της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζα θα λάβει χώρα στις 12 Σεπτεμβίου με τις πιθανότες να αυξάνονται για άλλη μία μείωση των επιτοκίων ενώ το ενδιαφέρον εστιάζεται στη στάση που θα κρατήσει η FED στην συνεδρίαση της 18ης Σεπτεμβρίου για τα επιτόκια αλλά  κυρίως για τις μελλοντικές της  κινήσεις έως το τέλος του έτους.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,37% και το 10ετές ιταλικό 3,73% με το μεταξύ τους spread στις -36 μονάδες βάσης.
Ήπιες πωλήσεις καταγράφονται  στα αμερικανικά ομόλογα, με το 10ετές στο 3,92% και το 2ετές στο 3,93%, με την αντιστροφή της καμπύλης απόδοσης να κλείνει. Τα ομόλογα μεγαλύτερης διάρκειας τείνουν να έχουν υψηλότερες αποδόσεις για να αντισταθμίσουν τους υψηλότερους κινδύνους που συνεπάγεται η αγορά τους.
Η ελληνική οικονομία θα αξιολογηθεί εκ νέου από τον Καναδικό οίκο DBRS στις 6 Σεπτεμβρίου 2024 βαθμολογεί την Ελλάδα σε επενδυτική βαθμίδα ΒΒΒ Low με σταθερές προοπτικές.
Το βασικό σενάριο θέλει να αναβαθμίζονται οι προοπτικές (outlook) της Ελλάδος σε θετικές από σταθερές χωρίς αλλαγή της βαθμολογικής κλίμακας.
Μετά το BBB Low μια κλίμακα υψηλότερα είναι το BBB.
Στις 13 Σεπτεμβρίου 2024 η Moody’s θα αξιολογήσει την Ελλάδα στην κλίμακα Baa3 από Ba1 με σταθερές προοπτικές.
Αν και η αξιοπιστία των οίκων αξιολόγησης αμφισβητείται, πληρώνονται κάθε φορά που συντάσσουν μια έκθεση και συνήθως για να παίρνουν δουλειές… πουλάνε θετικά σενάρια… εντούτοις για μεγάλο μέρος των επενδυτών είναι υπολογίσιμοι οι οίκοι αξιολόγησης.
Η Moody’s θα είναι ο τελευταίος οίκος αξιολόγησης που θα εντάξει την Ελλάδα σε καθεστώς επενδυτικής βαθμίδας.
Η αναβάθμιση από Moody's θα είναι τυπική γιατί ήδη η Ελλάδα βρίσκεται σε επενδυτική βαθμίδα.
Ωστόσο εάν αυτό δεν συμβεί θα είναι ψήφος αποδοκιμασίας για την ελληνική οικονομία.
Το 2023 χαρακτηρίστηκε από την περιβόητη επιστροφή της Ελλάδος στην επενδυτική βαθμίδα μια παρωχημένη διαδικασία καθώς όπως έχουμε αναλύσει διεξοδικά… η ΕΚΤ έκανε την δουλειά πριν 3 χρόνια… όταν αποφάσισε να αγοράσει και τα ελληνικά ομόλογα τότε junk bond από το παράθυρο…
Η Ελλάδα βρέθηκε άτυπα σε πρόγραμμα ποσοτικής χαλάρωσης, το περιβόητο πρόγραμμα Πανδημίας χωρίς να πληροί τα κριτήρια…
Έτσι η ΕΚΤ αγόρασε 40 δισεκ. ελληνικών ομολόγων και παραμένει και στο πρόγραμμα επανεπενδύσεων… δηλαδή ότι θα πρόσφερε η επενδυτική βαθμίδα…
Να θυμίσουμε ότι σε σύνολο 407 δισεκ. ελληνικού χρέους και εξαιρώντας τα έντοκα γραμμάτια… μόνο 48 δισεκ. ελληνικού χρέους είναι ελεύθερα διαπραγματεύσιμο, π.χ. στους μηχανισμούς στήριξης της ΕΕ χρωστάμε δάνεια 233 δισεκ. ευρώ.
Παρ΄ ότι οι επενδυτές μας κρίνουν για 48 δισεκ. η Ελλάδα έχει την δεύτερη ακριβότερη τιμολόγηση ως προς τον ελληνικό κίνδυνο στην ευρωζώνη… δεν το λες επιτυχία.
Οπότε η αναβάθμιση σε επενδυτική βαθμίδα αφορά 48 δισεκ. ελληνικού χρέους και είναι μια κίνηση εκ του ασφαλούς.
Οι οίκοι αξιολόγησης δεν θα γελοιοποιηθούν όπως το 2008 και 2009 που βαθμολογούσαν την Ελλάδα σε κλίμακες επενδυτικής βαθμίδας εκτός πραγματικότητας. Οπότε οι οίκοι αξιολόγησης δεν μας κάνουν και κανένα δώρο αφού το ρίσκο αξιολόγησης που αναλαμβάνουν είναι ασήμαντο.,

Μεικτές τάσεις στις  ασιατικές αγορές

Με μεικτές τάσεις έκλεισαν σήμερα 2/9 οι ασιατικές αγορές με επίκεντρο τα νέα οικονομικά δεδομένα σε Ιαπωνία και Κίνα.
Ειδικότερα, ο Γενικός Δείκτης Προμηθειών της Caixin China General Manufacturing Purchasing Managers' Index (PMI) διαμορφώθηκε στις 50,4 τον Αύγουστο, σημειώνοντας αύξηση σε σύγκριση με το 49,8 τον Ιούλιο, σύμφωνα με έκθεση που δημοσίευσε η S&P Global τη Δευτέρα.
Το αποτέλεσμα ξεπέρασε ελαφρώς τις εκτιμήσεις, δείχνοντας ώθηση στις μεταποιητικές συνθήκες σε σύγκριση με τον προηγούμενο μήνα.
Η δραστηριότητα στον μεταποιητικό τομέα της Ιαπωνίας αυξήθηκε τον Αύγουστο, με τον δείκτη Jibun Bank Manufacturing Purchasing Managers' Index (PMI) να αυξάνεται στο 49,8 από 49,1 τον προηγούμενο μήνα, σύμφωνα με αναθεωρημένη έκθεση της S&P Global τη Δευτέρα.
Η έκθεση ανέφερε ότι ο μεταποιητικός τομέας της Ιαπωνίας πλησίασε πιο κοντά στη σταθεροποίηση λόγω της επέκτασης της παραγωγής για δεύτερη φορά μέσα σε τρεις μήνες. Οι νέες παραγγελίες σημείωσαν «μέτρια πτώση» τον όγδοο μήνα του έτους.
Αναλυτικά, ο δείκτης Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε στο +0,14%, ο δείκτης Shanghai υποχώρησε στο -1,09%, ο δείκτης Hang Seng στο Χονγκ Κονγκ στο -1,81%, ο δείκτης KOSPI στην Νότια Κορέα στο +0,25% και ο δείκτης S&P/ASX 200 στην Αυστραλία στο +0,22%.

Πτωτικές τάσεις στις ευρωπαϊκές αγορές

Πτωτικές τάσεις καταγράφονται στις υρωπαϊκές αγορές, με επίκεντρο τα στοιχεία για τον μεταποιητικό τομέα στη ζώνη του ευρώ, τη Γερμανία και το Ηνωμένο Βασίλειο.
Ειδικότερα, ο Δείκτης Υπευθύνων Προμηθειών της Ευρωζώνης (PMI) διαμορφώθηκε στο 45,8 τον Αύγουστο, αμετάβλητος σε σχέση με τους τελευταίους δύο μήνες, Το ποσοστό παρέμεινε κάτω από το ουδέτερο όριο των 50 μονάδων, σηματοδοτώντας την επιδείνωση των συνθηκών λειτουργίας σε ολόκληρο τον μεταποιητικό τομέα της ζώνης του ευρώ.
Σε χαμηλό 5 μηνών η γερμανική μεταποιητική δραστηριότητα τον Αύγουστο, με τον Δείκτη Υπευθύνων Προμηθειών (PMI) να υποχωρεί από 43,2 τον Ιούλιο σε 42,4 τον Αύγουστο. Σύμφωνα με την έκθεση, η μείωση μπορεί να αποδοθεί κυρίως στην «απότομη και επιταχυνόμενη» μείωση των νέων παραγγελιών.
Η μεταποίηση στο Ηνωμένο Βασίλειο συνέχισε να ανακάμπτει τον Αύγουστο, επιβεβαίωσε έκθεση της S&P Global τη Δευτέρα. Ο Δείκτης Υπευθύνων Προμηθειών (PMI) της μεταποίησης παρέμεινε αμετάβλητος από την προκαταρκτική εκτίμηση στο 52,5, από 52,1 τον Ιούλιο, που αντιπροσωπεύει υψηλό 26 μηνών. Οι εγχώριες παραγγελίες αυξήθηκαν, αντισταθμίζοντας τις αδύναμες εξαγωγές. Ο ρυθμός αύξησης της απασχόλησης ήταν ο ταχύτερος από τον Ιούλιο του 2022, ενώ οι καθυστερήσεις εργασίας συνέχισαν να μειώνονται.
 Εν τω μεταξύ, ο κύκλος εργασιών στις λιανικές πωλήσεις στην Ελβετία αυξήθηκε κατά 1,5% τον Ιούλιο σε ετήσια βάση σε ονομαστικούς όρους, σύμφωνα με την έκθεση της Ομοσπονδιακής Στατιστικής Υπηρεσίας της χώρας τη Δευτέρα. Το ποσοστό αυξήθηκε κατά 2% σε σύγκριση με τον προηγούμενο μήνα. Ο τζίρος του πραγματικού λιανικού εμπορίου, προσαρμοσμένος στις ημέρες και τις αργίες, βελτιώθηκε κατά 2,7% τον Ιούλιο σε σύγκριση με τον ίδιο μήνα του προηγούμενου έτους, και οι εποχικά προσαρμοσμένες πραγματικές λιανικές πωλήσεις αυξήθηκαν κατά 1,4% σε μηνιαία βάση.
Πτωτικά κινούνται οι τιμές του πετρελαίου με το brent να διαμορφώνεται στα 76,64 δολ. το βαρέλι στο -0,38% και του αμερικανικού αργού στα 73,33 δολ. το βαρέλι στο -0,30%.
Aπώλειες -1,74% καταγράφεται  και στις τιμές του φυσικού αερίου, με το ολλανδικό TTF Οκτωβρίου στα 39,13 ευρώ.
Ειδικότερα, ο δείκτης Dax στη Γερμανία βρίσκεται στο -0,20%, ο δείκτης CAC στο Παρίσι στο -0,30%, ο δείκτης FTSE MIB στο -0,15%, ο δείκτης IBEX 35 στην Ισπανία στο -0,10% και ο  FTSE 100 στο Λονδίνο στο -0,10%.
Οι αγορές στην Wall Street θα παραμείνουν κλειστές λόγω αργίας.

Μεικτά πρόσημα στις τράπεζες με χαμηλές συναλλαγές

Μεικτές τάσεις καταγράφονται στις τράπεζες με χαμηλές τις συναλλαγές.
Η Εθνική στα 7,8840 ευρώ, με άνοδο +0,33% με όγκο 326 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 7,21 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split.
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 17/3/2020 στα 0,8150 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Βank στα 1,5585 ευρώ, με άνοδο +0,78%, με όγκο 540 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 3,67 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είνα ι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split.
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 2/11/2020 στα 0,4250 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 30/10/2020 στα 0,4032 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς στα 3,9510 ευρώ, με άνοδο +1,1% με όγκο 515 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση στα 4,94 δισ.ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 πρ0 RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ.
Το νέο ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 14/7/2022 στα 0,04303 ευρώ ή 0,71 ευρώ μετά το τελευταίο reverse split στις 16,5 παλαιές 1 νέα (14/4/2021).
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank στα 2,0440 ευρώ, με πτώση -0,97%, με όγκο 460 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 7,49 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα).
Η Optima στα 12,80 ευρώ, με πτώση -1,54% με όγκο 6,6 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 944 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου στα 4,93 ευρώ, με πτώση -0,60% και  κεφαλαιοποίηση 2,19 δισεκ. ευρώ.
Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο.
Η Attica Bank στα 8,30 ευρώ, με πτώση -1,43% με όγκο 390 τεμάχια και κεφαλαιοποίηση στα 415 εκατ. ευρώ..
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,0660 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001255 ευρώ και σημειώθηκε στις 21 Δεκεμβρίου του 2017.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος στα 13,70  ευρώ, με άνοδο +1,48% και κεφαλαιοποίηση 272 εκατ. ευρώ.

Ανοδικές τάσεις στα μη τραπεζικά blue chips χωρίς δυναμική και τζίρο

Ανοδικά κινείται η πλειονότητα των  μη  τραπεζικών μετοχών του FTSE 25, χωρίς δυναμική και τζίρο.
Τη μεγαλύτερη άνοδο καταγράφουν ΟΠΑΠ, Sarantis, Lamda, Τιτάν ...
Στον αντίποδα, υποχωρούν Autohellas -2,5%, Eλλάκτωρ, ΔΑΑ.
H Coca Cola στα 33,26 ευρώ, με πτώση -0,18% και κεφαλαιοποίηση στα 12,41 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 1η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Ο ΟΤΕ στα 14,83 ευρώ, με άνοδο +1,16%  και αποτίμηση 6,12 δισ. ευρώ και βρίσκεται στη 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Ο ΟΠΑΠ στα 15,91 ευρώ, με άνοδο +1,73% και αποτίμηση 5,89 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 3η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Ο Μυτιληναίος στα 34,08 ευρώ, με άνοδο +0,12% και κεφαλαιοποίηση 4,87 δισεκ. ευρώ στην 4η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στα μη τραπεζικά blue chips.
Η ΔΕΗ στα 11,60 ευρώ, με πτώση -0,17% και αποτίμηση 4,43 δισ. ευρώ.
Ο Titan Cement International στα 32,00 ευρώ, με άνοδο +0,95% και κεφαλαιοποίηση 2,51 δισ.ευρώ.
Η ΓΕΚ Τέρνα στα 17,46 ευρώ, με πτώση -0,44% και κεφαλαιοποίηση 1,81 εκατ. ευρώ.
Η Τέρνα Ενεργειακή στα 19,13 ευρώ, με άνοδο +0,10% και κεφαλαιοποίηση 2,26 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ  στα 7,15 ευρώ, με άνοδο +0,14% και κεφαλαιοποίηση 2,19 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Motor Oil στα 21,72 ευρώ, με άνοδο +0,09% και κεφαλαιοποίηση 2,41 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Jumbo στα 23,10 ευρώ, με άνοδο +0,96% και κεφαλαιοποίηση 3,14 δισ. ευρώ.
Η ΕΥΔΑΠ στα 5,58 ευρώ, με πτώση -0,36% και  κεφαλαιοποίηση 596 εκατ. ευρώ.
Η ΕΛΒΑΛΧΑΚΟΡ στα 1,8580 ευρώ, με άνοδο +0,98% και κεφαλαιοποίηση 697 εκατ. ευρώ.
Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25)  στα 3,34 ευρώ, με πτώση -0,30% και κεφαλαιοποίηση 105 εκατ. ευρώ.

Πωλήσεις στα ομόλογα της Ευρωζώνης, το 10ετές ελληνικό στο 3,37% - Το spread με την Γερμανία στις 105 μ.β.

Πωλήσεις καταγράφονται σήμερα 2/9 στην αγορά ομολόγων της Ευρωζώνης.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,37% και το 10ετές ιταλικό 3,73% με το μεταξύ τους spread στις -36 μονάδες βάσης.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 105 μονάδες βάσης από 104 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 64 μονάδες βάσης.
Ως μέτρο σύγκρισης αναφέρεται ότι το CDS της Αργεντινής βρίσκεται στις 1.030 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ στην Ελλάδα σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 0,64% ή 640 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας βρίσκεται στις -36 μονάδες βάσης.
Έναντι της Πορτογαλίας το spread με την Ελλάδα διαμορφώνεται στις 44 μονάδες βάσης.

Επιδείνωση στα ομόλογα της Ευρωζώνης

Επιδείνωση καταγράφονται σήμερα 2/9 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το Ιταλικό 10ετές διαμορφώνεται σήμερα 2 Σεπτεμβρίου του 2024 στο 3,73%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 2/9/2024 στο 2,32%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση στο 2,69% με το ιστορικό χαμηλό -0,333% σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 2,93% με ιστορικό χαμηλό στο -0,062% που σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το Ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 3,16% με το ιστορικό χαμηλό στο -0,02% που σημειώθηκε στις 16 Δεκεμβρίου 2020.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης 1η Αυγούστου του 2029 έχει απόδοση 3,73% και με ιστορικό χαμηλό 0,4260% στις 12 Φεβρουαρίου του 2021.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,25% και η τρέχουσα απόδοση του είναι 3,12%.
Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020 στο 0,088%.

www.bankingnews.gr