Αυξάνονται οι ανησυχίες ότι μια παρατεταμένη περίοδος πολιτικής αστάθειας θα έχει επιπτώσεις σε όλο το φάσμα της οικονομίας με τις ελληνοτουρκικές σχέσεις να συνεχίζονται ...
(upd14) Συντήρηση δυνάμεων καταγράφηκε στο ελληνικό χρηματιστήριο, στις 946 μονάδες, με στηρίξεις από τον όμιλο Viohalco, με τη μητρική στο +4,66% και τις θυγατρικές ΕΛΧΑ +4,12% και Cenergy +4,72....ενώ οι τράπεζες εν μέσω μεταβλητότητας έκλεισαν στα υψηλά της ημέρας..
Ο Γενικός Δείκτης έφτασε τις 950 μονάδες, μετά από οκτώ μήνες (26/4/2022), με τα ανοδικά περιθώρια να εξαντλούνται ...
Αναλυτικά, στις τράπεζες, με τη μεγαλύτερη άνοδο έκλεισε η Eurobank +1,85% και ακολούθησαν Alpha Bank +1,7%, Πειραιώς +1,62% και Εθνική +1,15%.
Ισχυρά κέρδη +23,94 κατέγραψε η Κέκροψ, η οποία σημειώνεται ότι έκλεισε με σωρευτικές απώλειες -48% το 2022.
Στον αντίποδα, στα χαμηλά της ημέρας έκλεισαν δεικτοβαρείς μη τραπεζικοί τίτλοι του FTSE 25, όπως ΟΤΕ -1,06%, ΟΠΑΠ -1,26%, Μυτιληναίος -1,08%..
Στην αγορά ομολόγων καταγράφεται μεγάλη βελτίωση μετά τις πωλήσεις το τελευταίο διάστημα, με το ελληνικό 10ετές ομόλογο στο 4,49%, το ιταλικό 10ετές στο 4,31% και το γερμανικό 10ετές στο 2,26%.
Η ανατιμολόγηση των γερμανικών αποδόσεων και η "πιθανή πτώση" του πληθωρισμού της ευρωζώνης "αυξάνει τις ελπίδες για ένα αισιόδοξο ξεκίνημα του έτους", έγραψαν οι στρατηγικοί αναλυτές της Commerzbank.
Οι επενδυτές μείωσαν επίσης τα στοιχήματα για το ανώτατο επιτόκιο της ΕΚΤ, εκτιμώντας σε 154 μονάδες βάσης πρόσθετης σύσφιξης έως τα μέσα του 2023, έναντι 160 μονάδων βάσης την περασμένη εβδομάδα.
Εν τω μεταξύ, στον αποηχο των θετικών στοιχείων για τον πληθωρισμό σε Γερμανία και Γαλλία αλλά και για τη μεταποίηση στην Ευρωζώνη, καθώς η ύφεση αναμένεται ηπιότερη των εκτιμήσεων, ενισχύονται οι ευρωαγορές, με τον Dax στη Γερμανία στο +1,75% και τον CAC 40 στο Παρίσι +2%.
Ωστόσο, η Ουκρανική κρίση συνεχίζεται χωρίς σημάδια αποκλιμάκωσης, όπως και οι κινήσεις των Κεντρικών Τραπεζών να αυξάνουν τα επιτόκια προκειμένου να αντιμετωπίσουν την έκρηξη του πληθωρισμού.
Στο εσωτερικό παραμένουν οι εντάσεις στις ελληνοτουρκικές σχέσεις ενώ στο η προεκλογική περίοδος έχει ξεκινήσει και όλοι φοβούνται για μια παρατεταμένη περίοδο αστάθειας εξέλιξη που θα έχει επιπτώσεις σε όλο το φάσμα της οικονομίας
Το ενδιαφέρον εστιάζεται σήμερα 4/1 στη δημοσιοποίηση των πρακτικών της τελευταίας συνεδρίασης της Fed και σε συνδυασμό με τα στοιχεία εργασίας την Παρασκευή 6/1 οι επενδυτές θα προσπαθήσουν να αποκρυπτογραφήσουν την νομισματική πολιτική που θα ακολουθήσει η Κεντρική Τράπεζα για το 2023
Επίσης την Παρασκευή 6/1 θα δημοσιευθεί ο δείκτης τιμών καταναλωτή της Ευρωζώνης.
Στο εσωτερικό, η αναβάθμιση της Ελλάδος αναβάλλεται επ΄ αόριστον αφού κανείς ξένος οίκος δεν θα αξιολογήσει την Ελλάδα σε investment grade εν μέσω θολής πολιτικής πορείας της χώρας και με το πολιτικό ρίσκο να αυξάνεται κατακόρυφα…
Σημειώνεται ότι ο πρώτος οίκος που βαθμολογεί την ελληνική οικονομία το 2023 είναι ο Fitch στις 14/3 ο οποίος βαθμολογεί την Ελλάδα με ΒΒ και θετικές προοπτικές, απέχει δύο κλίμακες από την επενδυτική βαθμίδα.
Ακολουθεί στις 3 Μαρτίου η Scope rating, στις 10 Μαρτίου η DBRS, στις 17 Μαρτίου 2023 η Moody’s και στις 21 Απριλίου η Standard and Poor’s.
Πόσο τυχερή είναι η Ελλάδα που δεν διαθέτει επενδυτική βαθμίδα – Τυχόν αναβάθμιση επικοινωνιακό show χωρίς αντίκρισμα
Σε αντίθεση με ότι υποστηρίζει η πλειοψηφία η Ελλάδα είναι τυχερή που δεν διαθέτει επενδυτική βαθμίδα... είναι τυχερή που τα ελληνικά ομόλογα θεωρούνται junk bond δηλαδή σκουπίδια.
Η ΕΚΤ κατέχει 39,6 δισεκ ελληνικά ομόλογα μέσω του Προγράμματος Πανδημίας και από τον Μάρτιο θα αρχίσει να πουλάει τα πιο μακροπρόθεσμα ομόλογα που απέκτησε μέσω των Προγραμμάτων Ποσοτικής Χαλάρωσης αυτής της τραγικής πολιτικής που οδήγησε στην έκρηξη του πληθωρισμού.
Η Ελλάδα όμως δεν ήταν σε Πρόγραμμα Ποσοτικής Χαλάρωσης αφού δεν διέθετε επενδυτική βαθμίδα, οπότε οι πωλήσεις ομολόγων… δεν θα αφορούν την Ελλάδα.
Αφαιρώντας τα έντοκα γραμμάτια 11,8 δισεκ. τα ελληνικά ομόλογα που βρίσκονται σε κυκλοφορία είναι 82,9 δισεκ.
Η ΕΚΤ κατέχει το 48% των ελληνικών ομολόγων σε κυκλοφορία και με βάση τις κλείδες του μοντέλου αγορών δεν μπορεί να αγοράσει άλλα ελληνικά ομόλογα…
Οπότε η επενδυτική βαθμίδα είναι άχρηστη… έννοια…
Αφού και με ποσοτική χαλάρωση και με επενδυτική βαθμίδα η ΕΚΤ δεν θα μπορεί να αγοράσει άλλα ελληνικά ομόλογα, θα πρέπει να πουλάει υφιστάμενα για να αγοράζει νέες εκδόσεις… δηλαδή φαύλος κύκλος…
Η επενδυτική βαθμίδα θα είχε χρησιμότητα σε περίοδο ποσοτικής χαλάρωσης και χωρίς να προϋπάρχουν τα 40 δισεκ. ελληνικών ομολόγων που ήδη κατέχει η ΕΚΤ.
Για τα επόμενα δύο χρόνια δεν υφίσταται στα σχέδια νομισματικής πολιτικής η ποσοτική χαλάρωση αλλά και να υπάρξει… για την Ελλάδα θα είναι… άχρηστος μηχανισμός αφού η ΕΚΤ έχει εξαντλήσει τα όρια αγορών…
Η Ελλάδα κάτω από οποιαδήποτε σενάριο θα συνεχίσει να δανείζεται με τα χειρότερα επιτόκια στο σύνολο των χωρών της ευρωζώνης, ήδη το 10ετές ομόλογο έχει απόδοση 4,60% με προοπτική 6,5% εάν το βασικό επιτόκιο κύριας αναχρηματοδότησης της ΕΚΤ φθάσει στο 4%.
Συν τοις άλλοις υπάρχει και μια άλλη παράμετρο η Κύπρος που διαθέτει εδώ και πολύ καιρό επενδυτική βαθμίδα έχει επιτόκια μεταξύ 4,14% με 4,20%... και η Ελλάδα 4,60%....
H Ελλάδα ότι δεν διαθέτει επενδυτική βαθμίδα είχε επίσης και ένα πλεονέκτημα...πέρασε κάτω από τα ραντάρ... εν μέσω παγκόσμιας κρίσης...
Το να μην βρίσκεται η Ελλάδα σε επενδυτική βαθμίδα έχει και θετικά…
Εάν τελικά αναβαθμιστεί – πριν τις εκλογές σε επενδυτική βαθμίδα τα κριτήρια θα είναι μόνο πολιτικά...
Θεωρούμε μεγάλο λάθος οποιαδήποτε αναβάθμιση της ελληνικής οικονομίας από τους οίκους αξιολόγησης προεκλογικά.
Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στη σημερινή συνεδρίαση
Με πτωτικές τάσεις ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά με τον Γενικό Δείκτη -0,09% και τον Τραπεζικό Δείκτη στο -0,44%.
Περί τις 11:00, με ήπιες αγοραστικές παρεμβάσεις στις τράπεζες, και με στηρίξεις από επιλεγμένες μετοχές του FTSE 25, με τον όμιλο Viohalco να ξεχωρίζει με κέρδη έως +5%, ο Γενικός Δείκτης κατέγραψε το υψηλό της ημέρας στο +0,62%.
Στις δημοπρασίες,εντάθηκαν οι αγοραστικές παρεμβάσεις στις τράπεζες, με Eurobank +1,85% και ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στο υψηλό της ημέρας στο +1,60%.
Ο Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με άνοδο +0,24% στις 946 μονάδες έχοντας υψηλό στις 949,68 μονάδες και χαμηλό τις 942,97 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε μέτρια επίπεδα και ήταν μοιρασμένος στις τράπεζες και στα μη τραπεζικά blue chips.
Αναλυτικότερα, η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 57,4 εκατ. ευρώ, ο όγκος στα 24,5 εκατ. τεμάχια εκ των οποίων τα 12 εκατ. διακινήθηκαν στις τράπεζες.
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 2,11 εκατ. ευρώ και όγκου 459 χιλ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ειδικότερα η Πειραιώς διακίνησε 351 χιλ. τεμάχια αξίας 517 χιλ. ευρώ, ο ΟΠΑΠ 93 χιλ. τεμάχια αξίας 1,23 εκατ. ευρώ και η Motor Oil 16 χιλ. τεμάχια αξίας 360 χιλ. ευρώ.
Τα τεχνικά σημεία
Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 946 μονάδες, με κρίσιμη αντίσταση τις 950 μονάδες και ακολουθούν οι 973 μονάδες και οι 1000 μονάδες.
Στην πρώτη στήριξη βρίσκονται οι 930 μονάδες και ακολουθεί η βασική στήριξη των 900 μονάδων, οι 885, η ζώνη των 875 – 866 μονάδων (συμπίπτουν οι ΚΜΟ των 200 ημερών) και οι 850 μονάδες.
Ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στις 665 μονάδες, με πρώτη αντίσταση τις 670 μονάδες και ακολουθούν οι 690, οι 700 και οι 750 μονάδες
Στην πρώτη στήριξη βρίσκονται οι 620 μονάδες και ακολουθεί η βασική στήριξη των 600 μονάδων, οι 585 - 580 μονάδες και οι 550 μονάδες.
Βελτίωση στα ελληνικά ομόλογα, το 10ετές στο 4,49% - Το spread με την Ιταλία στις 18 μ.β.
Βελτίωση καταγράφεται σήμερα 4/1 στην ελληνική αγορά ομολόγων αλλά και στις υπόλοιπες αγορές της Ευρωζώνης μετά τις τελευταίες πωλήσεις, καθώς η ανατιμολόγηση των γερμανικών αποδόσεων και η "πιθανή πτώση" του πληθωρισμού της ευρωζώνης "αυξάνει τις ελπίδες για ένα αισιόδοξο ξεκίνημα του έτους", έγραψαν οι στρατηγικοί αναλυτές της Commerzbank.
Οι επενδυτές μείωσαν επίσης τα στοιχήματα για το ανώτατο επιτόκιο της ΕΚΤ, εκτιμώντας σε 150 μονάδες βάσης πρόσθετης σύσφιξης έως τα μέσα του 2023, έναντι 160 μονάδων βάσης την περασμένη εβδομάδα.
Αναλυτικά, το ελληνικό 10ετές κινείται στο 4,49%, το ιταλικό ομόλογο στο 4,31% και το γερμανικό 10ετές στο 2,26%.
Βελτίωση και στα αμερικανικά ομόλογα, με το 10ετές στο 3,68% και το 2ετές στο 4,33% με την αντιστροφή της καμπύλης απόδοσης να παραμένει.
Τα ομόλογα μεγαλύτερης διάρκειας τείνουν να έχουν υψηλότερες αποδόσεις για να αντισταθμίσουν τους υψηλότερους κινδύνους που συνεπάγεται η αγορά τους.
Ωστόσο, στο επίκεντρο παραμένουν οι αποφάσεις των Κεντρικών Τράπεζών, οι οποίες θα συνεχίσουν τη νομισματική σύσφιξη και το 2023, προκειμένου να τιθασεύσουν τον υψηλό πληθωρισμό, δημιουργώντας έναν υφεσιακό κύκλο σε παγκόσμια κλίμακα Παράλληλα, η πρόεδρος της ΕΚΤ, Christine Lagarde, ενημέρωσε ότι από τις αρχές του Μαρτίου του 2023 και στη συνέχεια θα αρχίσει να μειώνει το χαρτοφυλάκιο του προγράμματος αγοράς ομολόγων καθώς δεν θα επανεπενδύει όλα τα ποσά από την εξόφληση τίτλων κατά τη λήξη τους.
Το επιτόκιο παρέμβασης της ΕΚΤ έφτασε στο 2,5%.
Οι επόμενες συνεδριάσεις της ΕΚΤ στις 2 Φεβρουαρίου 2023, 16 Μαρτίου 2023, 4 Απριλίου 2023 και 15 Ιουνίου 2023 θα μας οδηγήσουν σε τελικό παρεμβατικό επιτόκιο στο 4% ή 4,5%
Με επιτόκια παρέμβασης στο 4% από 2,5% σημαίνει επιτόκια στο 10ετές ομόλογο στο 6,5%.
Υπάρχει ένας άτυπος κανόνας το 10ετές Γερμανικό ομόλογο έχει παραπλήσιο επιτόκιο με το επιτόκιο παρέμβασης της ΕΚΤ περίπου 2,5%.
Η διαφορά μεταξύ ελληνικού 10ετές και αντίστοιχου Γερμανικού είναι 2 με 2,5% ή 200 με 250 μονάδες βάσης.
Οπότε όταν φθάσει το 10ετές Γερμανικό στο 4% το 10ετές ελληνικό θα βρίσκεται στο 6% με 6,5%...
Αξίζει να σημειώθεί ότι το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων βρίσκεται πέριξ των 200 μονάδων βάσων, έχοντας απομακρυνθεί από τις 300 ή 350 μονάδες, επίπεδα που νομοτελειακά θα υπάρξει παρέμβαση της ΕΚΤ.
Η Attica bank από διακομματικό μίασμα… θα εξελιχθεί σε πολιτικό σκάνδαλο… - Στα 800 και όχι 630 εκατ η μαύρη τρύπα
Η Attica bank είναι μια χρεοκοπημένη τράπεζα με όρους κεφαλαίων, εσόδων προς έξοδα, προ προβλέψεων έσοδα, αναπτυξιακού μοντέλου, παρελθόντος και μέλλοντος…
Είτε μας αρέσει, είτε όχι εμφανίζει σωρευμένες ζημιές τα τελευταία 17 χρόνια μαζί με αυτές που θα… αποκαλύψει το 2023 περί τα 1,8 δισεκ. ευρώ… με μόλις 3 οικονομικές χρήσεις με κέρδη…
Όταν στις άλλες τράπεζες γινόταν πάρτι… κερδών και ράλι στις μετοχές στην Attica bank γινόταν πάρτι κλοπής της περιουσίας της τράπεζας από τρωκτικά απατεώνες.
Η Attica bank συγκαλύφθηκε ως πρόβλημα διαχρονικά και οι κυβερνήσεις που παρέλασαν από τον τόπο… έκαναν τα στραβά μάτια σε ένα διαρκές σκάνδαλο.
Ωστόσο η Attica bank κινδυνεύει να εξελιχθεί σε πολιτικό σκάνδαλο.
Πάνε να φορτώσουν απροσδιόριστες ζημιές στο Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας… για να εμφανιστεί στο τέλος η Ellignton ή RINOA ή Ellington Solution (και η κοροϊδία συνεχίζεται) για να πάρει την Attica bank σχεδόν δωρεάν….
Η πιθανότητα όμως η Ellignton να μην θέλει να πάρει την Attica bank ούτε δωρεάν… δεν είναι αμελητέα… και εδώ προκύπτει το σκάνδαλο…
(Για το τι έχει κάνει η Ellignton θα παρουσιάσουμε πολύ αναλυτικό ρεπορτάζ)
Η Attica bank υποστηρίζει ότι έχει 290 εκατ κεφάλαια.
Υποστηρίζει ότι έχει 65,97% NPEs και δείκτη κάλυψης μη εξυπηρετουμένων ανοιγμάτων με προβλέψεις… 36%.
Τα NPEs της Attica bank είναι πάνω από 70% και το 30% των ενήμερων είναι κεκαλυμμένα υγιή και αυτά εμφανίζουν κάποιας μορφής μικρότερα προβλήματα.
Η Attica bank είναι η πρώτη τράπεζα στον κόσμο – ναι ελληνική παγκόσμια πρωτοτυπία – σίγουρα τέτοιο φαινόμενο δεν παρατηρείται ούτε στην Γκάνα ή Ακτή Ελεφαντοστού… που πραγματοποίησε τιτλοποιήσεις NPEs για να εξυγιανθεί και αποκαλύφθηκε ότι έκρυψε ζημιά 635 εκατ όχι χιλιάδων εκατομμύριων και πήρε πίσω εξαναγκαστικά τις τιτλοποιήσεις.
Πόσα κεφάλαια είπαμε ότι χάθηκαν στην Folli Follie;
Η υπόθεση Folli Follie ωχριά εμπρός στο μέγεθος του σκανδάλου Attica bank…
Υποστηρίζει η Attica bank ότι έχει θετικούς δείκτες κεφαλαιακής επάρκειας…
Εάν η Attica bank έχει θετικούς δείκτες κεφαλαιακής επάρκειας… τότε μπορούμε ανερυθρίαστα να πούμε ότι και το Μπαμπάνε που είναι η πρωτεύουσα της χώρας Εσουατίνι είναι πλουσιότερο από το Μονακό…
Επειδή το Μπαμπάνε είναι πάμφτωχο… άλλο τόσο αληθές είναι ότι η Attica bank έχει θετικούς δείκτες κεφαλαιακής…
Απλά μαθηματικά δημοτικού…
220 εκατ κεφάλαια μείον 1,1 δισεκ. NPEs συν τοις προβλέψεις δημιουργείται μια τρύπα σχεδόν 800 εκατ… ευρώ… και όχι 630 εκατ που αποκάλυψε η DBRS από τον Καναδά...
Πόσο είπαμε ότι θα είναι η αύξηση κεφαλαίου η δεύτερη στην σειρά 471,5 εκατ και είχε προηγηθεί και άλλη μια 240 εκατ δηλαδή 711 οπότε χρειαζόμαστε άλλα 250 με 300 εκατ για να καθαρίσει η τράπεζα και να αποκτήσει δείκτες κεφαλαιακής επάρκειας…
Το Ellington έχει κάνει την άσκηση και βλέπει το αδιέξοδο…
Εάν δεν παρακαλέσουν γονυπετής ίσως τους εφοπλιστές Μπάκο και Καυμενάκη και Εξάρχου… να πάρουν αυτό το φορέα διαχρονικής χρηματοοικονομικής απάτης… θα καταλήξει σε good και bad bank… με το ΤΕΚΕ το Ταμείο Εγγύησης Καταθέσεων με μοντέλο Ισπανίας (μελλοντικές καταθέσεις σε παρούσες αξίες) να βάζει 2 δισεκ. για να καλύψει το funding gap το χρηματοδοτικό κενό…
Συμπέρασμα
Η επόμενη κυβέρνηση όποια και εάν είναι της ΝΔ ή κάποιας συγκυβέρνηση ή οτιδήποτε άλλο θα κληθεί να αντιμετωπίσει ξανά το σκάνδαλο της Attica bank…
Ότι και να γίνει η επόμενη κυβέρνηση θα κληθεί να αντιμετωπίσει πάλι το πρόβλημα Attica bank…
Υποσημείωση
Ορισμένοι κακολογούντες αναφέρουν ότι στην Attica bank γίνεται πάρτι εκατομμυρίων σε… προμήθειες σε συμβούλους και άλλους… ισχύει γιατί εάν ισχύει… στις 9 Ιανουαρίου 2023 θα έχουμε ρεπορτάζ.
Μεικτές τάσεις στις ασιατικές αγορές
Με μεικτά πρόσημα έκλεισαν σήμερα 4/1 οι ασιατικές αγορές, με τους επενδυτές να επικεντρώνονται στις αντιφατικές επιπτώσεις του ανοίγματος της Κίνας και της αναζωπύρωσης των κρουσμάτων COVID-19, καθώς και στις πιθανές επιπτώσεις στην Ευρώπη.
Επίσης, το ενδιαφέρον εστιάζεται στη δημοσιοποίηση των πρακτικών της τελευταίας συνεδρίασης της Fed αλλά και των στοιχείων για την αγορά εργασίας στις ΗΠΑ, ώστε να διερευνήσουν τις προθέσεις της Fed, για τις μελλοντικές κινήσεις της νομισματικής πολιτικής.
Στο μέτωπο των μακροοικονομικών, με τον πιο απότομο ρυθμό των τελευταίων 26 μηνών υποχώρησε τον Δεκέμβριο του 2022, η εργοστασιακή δραστηριότητα στην Ιαπωνία, με τις εταιρείες να βλέπουν περαιτέρω υποχώρηση εν μέσω οικονομικής επιβράδυνσης.
Ειδικότερα, ο δείκτης υποχώρησε σε εποχικά προσαρμοσμένο 48,9 τον Δεκέμβριο από το τελικό 49 του Νοεμβρίου.
Αναλυτικά, ο δείκτης Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε στο -1,45%,ο δείκτης Shanhgai στην Κίνα στο +0,22%, ο δείκτης Hang Seng στο Χονγκ Κονγκ στο +3,22%, ο δείκτης KOSPI στη Ν. Κορέα στο +1,68% και ο S&P/ASX 200 στην Αυστραλία στο +1,63%.
Άνοδος στις ευρωαγορές
Ανοδικά κινούνται σήμερα 4/1 οι ευρωπαϊκές αγορές στον αποηχο των θετικών στοιχείων για τον πληθωρισμό σε Γερμανία και Γαλλία, καθώς και για τη μεταποίηση στην Ευρωζώνη, καθώς η ύφεση αναμένεται ηπιότερη των εκτιμήσεων.
Απρόσμενη πτώση σημείωσε ο γαλλικός πληθωρισμός τον Δεκέμβριο, σύμφωνα με νέα στοιχεία της Τετάρτης.
Η εθνική στατιστική υπηρεσία INSEE δήλωσε ότι ο εναρμονισμένος με την ΕΕ ετήσιος πληθωρισμός της Γαλλίας μειώθηκε στο 6,7% κατά τη διάρκεια του μήνα, από 7,1% τον Νοέμβριο.
Ο υψηλός πληθωρισμός και η οικονομική αβεβαιότητα επέκτειναν την υποχώρηση του γερμανικού τομέα υπηρεσιών τον Δεκέμβριο του 2022, αν και ο βραδύτερος ρυθμός μείωσης της δραστηριότητας αυξάνει τις ελπίδες για μια ηπιότερη από την αναμενόμενη ύφεση.
Εν τω μεταξύ, προσδοκίες για ηπιότερη ύφεση δημιουργούν τα στοιχεία που καταδεικνύουν ότι η επιχειρηματική δραστηριότητα στην Ευρωζώνη συρρικνώθηκε λιγότερο από ό,τι αρχικά είχε θεωρηθεί στο τέλος του 2022, καθώς οι πιέσεις στις τιμές υποχώρησαν.
Ο τελικός σύνθετος δείκτης υπευθύνων προμηθειών (PMI) της S&P Global για την ευρωζώνη, που θεωρείται καλός δείκτης της οικονομικής υγείας, αυξήθηκε στο 49,3 τον Δεκέμβριο από το 47,8 του Νοεμβρίου,
Οι επενδυτές αναμένουν σήμερα 4/1,τη δημοσιοποίηση των πρακτικών της FED, τα στοιχεία του δείκτη τιμών καταναλωτή της Ευρωζώνης την Παρασκευή 6/1 αλλά και στην τελευταία έκθεση για την απασχόληση στις ΗΠΑ.
Βουτιά στο φυσικό αέριο, με το ολλανδικό TTF Ιανουαρίου στο -9,5% στα 65,50 ευρώ.
Πτωτικά κινούνται οι τιμές του πετρελαίου, με τo brent -3,4% στα 79,30 δολ. το βαρέλι και το αμερικανικό αργό -3,3% στα 74,36 δολ. το βαρέλι.
Ειδικότερα, ο δείκτης Dax στη Γερμανία βρίσκεται στο +1,75%, ο δείκτης CAC στο Παρίσι στο +2%, ο δείκτης FTSE MIB στο Μιλάνο στο +1,4%, ο δείκτης IBEX 35 στην Ισπανία στο +1,7% ενώ ο FTSE 100 στο Λονδίνο στο +0,20%.
Στη Wall Street, o Dow Jones κινείται στο +0,01%, ο S&P 500 στο +0,05%, ο Nasdaq στο -0,10% και το ETF GREC στο +0,10% (26,85 δολ. )
Στα υψηλά της ημέρας οι τράπεζες εν μέσω μεταβλητότητας και με μέτριες συναλλαγές
Ανοδικά εκλεισαν τελικά οι τράπεζες, εν μέσω μεταβλητότητας, με τις συναλλαγές σε μέτρια επίπεδα.
Η Εθνική έκλεισε στα 3,8540 ευρώ, με άνοδο +1,15%, με όγκο 994 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 3,53 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split.
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 17/3/2020 στα 0,8150 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 1,0495 ευρώ, με άνοδο +1,7% με όγκο 6,09 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,46 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είναι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 2/11/2020 στα 0,4250 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 30/10/2020 στα 0,4032 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 1,4750 ευρώ, με άνοδο +1,62%, με όγκο 2,18 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση στα 1,84 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 πρ0 RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ..
Το νέο ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 14/7/2022 στα 0,04303 ευρώ ή 0,71 ευρώ μετά το τελευταίο reverse split στις 16,5 παλαιές 1 νέα (14/4/2021).
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα 1,10 ευρώ, με άνοδο +1,85%, με όγκο 2,7 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 4,08 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα).
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου βρίσκεται στα 1,75 ευρώ, με άνοδο +0,29% και κεφαλαιοποίηση 781 εκατ. ευρώ.
Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο.
Η Attica Bank έκλεισε στα 0,0834 ευρώ, με άνοδο +0,48%, με όγκο 527 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 125 εκατ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,0660 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001255 ευρώ και σημειώθηκε στις 21 Δεκεμβρίου του 2017.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 16,85 ευρώ, με άνοδο +0,60% και κεφαλαιοποίηση 335 εκατ. ευρώ.
Μεικτά πρόσημα στα μη τραπεζικά blue chips με μέτριες συναλλαγές - Στο επίκεντρο ο όμιλος Viohalco +5%
Με μεικτές τάσεις έκλεισαν οι μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25, με τις συναλλαγές σε μέτρια επίπεδα.
Aνοδικά ξεχώρισε ο όμιλος Viohalco, με τη μητρική στο +4,66% και τις θυγατρικές ΕΛΧΑ +4,12%και Cenergy +4,72%.
Στον αντίποδα υποχώρησαν Jumbo, ΟΠΑΠ, Μυτιληναίος....
Η Coca Cola έκλεισε στα 22,21 ευρώ, με πτώση -0,76% και κεφαλαιοποίηση στα 8,26 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 1η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 14,55 ευρώ, με πτώση -1,02% και αποτίμηση 6,31 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 6,96 ευρώ, με άνοδο +0,22% και αποτίμηση 2,66 δισ. ευρώ.
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 13,31 ευρώ με πτώση -1,26% και αποτίμηση 4,84 δισ. ευρώ.
Ο Titan Cement International έκλεισε στα 12,48 ευρώ, με άνοδο +0,65% και κεφαλαιοποίηση 976 εκατ. ευρώ.
Η ΓΕΚ Τέρνα έκλεισε στα 11,00 ευρώ, αμετάβλητη και κεφαλαιοποίηση 1,14 εκατ. ευρώ.
Η Τέρνα Ενεργειακή έκλεισε στα 20,94 ευρώ, με άνοδο +0,67% και κεφαλαιοποίηση 2,43 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 7,76 ευρώ, με άνοδο +0,65% και κεφαλαιοποίηση 2,37 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Motor Oil έκλεισε στα 22,56 ευρώ, με άνοδο +0,18% και κεφαλαιοποίηση 2,50 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Jumbo έκλεισε στα 15,61 ευρώ, με πτώση -2,01% και κεφαλαιοποίηση 2,12 δισ. ευρώ.
Ο Μυτιληναίος έκλεισε στα 20,18 ευρώ, με πτώση -1,08% και κεφαλαιοποίηση 2,88 δισεκ. ευρώ.
Η ΕΥΔΑΠ έκλεισε στα 6,86 ευρώ, με άνοδο +0,29% και κεφαλαιοποίηση 731 εκατ. ευρώ.
Η ΕΛΒΑΛΧΑΚΟΡ έκλεισε στα 1,72 ευρώ, με άνοδο +4,12% και κεφαλαιοποίηση 645 εκατ. ευρώ.
Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 0,0470 ευρώ, με πτώση -3,69% και κεφαλαιοποίηση 44 εκατ. ευρώ.
Βελτίωση στα ελληνικά ομόλογα, το 10ετές στο 4,49% - Το spread με την Γερμανία στις 220 μ.β.
Βελτίωση καταγράφεται σήμερα 4/1 στα ελληνικά ομόλογα αλλά και στα υπόλοιπα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 4,49% και το 10ετές ιταλικό 4,31% με το μεταξύ τους spread στις 18 μ.β.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 220 μονάδες βάσης από 224 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 93 μονάδες βάσης.
Ως μέτρο σύγκρισης αναφέρεται ότι το CDS της Αργεντινής βρίσκεται στις 1.030 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ στην Ελλάδα σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 0,93% ή 93 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας βρίσκεται στις 18 μονάδες βάσης.
Έναντι της Πορτογαλίας το spread με την Ελλάδα διαμορφώνεται στις 123 μονάδες βάσης…
Βελτίωση στα ομόλογα της Νοτίου Ευρώπης
Βελτίωση καταγράφεται σήμερα 4/1 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το Ιταλικό 10ετές διαμορφώνεται σήμερα 4 Ιανουαρίου του 2023 στο 4,31%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 4/1/2023 στο 2,26%..
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση στο 2,78% με το ιστορικό χαμηλό -0,333% σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 3,26% με ιστορικό χαμηλό στο -0,062% που σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το Ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 3,31% με το ιστορικό χαμηλό στο -0,02% που σημειώθηκε στις 16 Δεκεμβρίου 2020.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης 1η Αυγούστου του 2029 έχει απόδοση 4,31% και με ιστορικό χαμηλό 0,4260% στις 12 Φεβρουαρίου του 2021.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,32% και η τρέχουσα απόδοση του είναι 4,08%..
Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020 στο 0,088%.
www.bankingnews.gr
Ο Γενικός Δείκτης έφτασε τις 950 μονάδες, μετά από οκτώ μήνες (26/4/2022), με τα ανοδικά περιθώρια να εξαντλούνται ...
Αναλυτικά, στις τράπεζες, με τη μεγαλύτερη άνοδο έκλεισε η Eurobank +1,85% και ακολούθησαν Alpha Bank +1,7%, Πειραιώς +1,62% και Εθνική +1,15%.
Ισχυρά κέρδη +23,94 κατέγραψε η Κέκροψ, η οποία σημειώνεται ότι έκλεισε με σωρευτικές απώλειες -48% το 2022.
Στον αντίποδα, στα χαμηλά της ημέρας έκλεισαν δεικτοβαρείς μη τραπεζικοί τίτλοι του FTSE 25, όπως ΟΤΕ -1,06%, ΟΠΑΠ -1,26%, Μυτιληναίος -1,08%..
Στην αγορά ομολόγων καταγράφεται μεγάλη βελτίωση μετά τις πωλήσεις το τελευταίο διάστημα, με το ελληνικό 10ετές ομόλογο στο 4,49%, το ιταλικό 10ετές στο 4,31% και το γερμανικό 10ετές στο 2,26%.
Η ανατιμολόγηση των γερμανικών αποδόσεων και η "πιθανή πτώση" του πληθωρισμού της ευρωζώνης "αυξάνει τις ελπίδες για ένα αισιόδοξο ξεκίνημα του έτους", έγραψαν οι στρατηγικοί αναλυτές της Commerzbank.
Οι επενδυτές μείωσαν επίσης τα στοιχήματα για το ανώτατο επιτόκιο της ΕΚΤ, εκτιμώντας σε 154 μονάδες βάσης πρόσθετης σύσφιξης έως τα μέσα του 2023, έναντι 160 μονάδων βάσης την περασμένη εβδομάδα.
Εν τω μεταξύ, στον αποηχο των θετικών στοιχείων για τον πληθωρισμό σε Γερμανία και Γαλλία αλλά και για τη μεταποίηση στην Ευρωζώνη, καθώς η ύφεση αναμένεται ηπιότερη των εκτιμήσεων, ενισχύονται οι ευρωαγορές, με τον Dax στη Γερμανία στο +1,75% και τον CAC 40 στο Παρίσι +2%.
Ωστόσο, η Ουκρανική κρίση συνεχίζεται χωρίς σημάδια αποκλιμάκωσης, όπως και οι κινήσεις των Κεντρικών Τραπεζών να αυξάνουν τα επιτόκια προκειμένου να αντιμετωπίσουν την έκρηξη του πληθωρισμού.
Στο εσωτερικό παραμένουν οι εντάσεις στις ελληνοτουρκικές σχέσεις ενώ στο η προεκλογική περίοδος έχει ξεκινήσει και όλοι φοβούνται για μια παρατεταμένη περίοδο αστάθειας εξέλιξη που θα έχει επιπτώσεις σε όλο το φάσμα της οικονομίας
Το ενδιαφέρον εστιάζεται σήμερα 4/1 στη δημοσιοποίηση των πρακτικών της τελευταίας συνεδρίασης της Fed και σε συνδυασμό με τα στοιχεία εργασίας την Παρασκευή 6/1 οι επενδυτές θα προσπαθήσουν να αποκρυπτογραφήσουν την νομισματική πολιτική που θα ακολουθήσει η Κεντρική Τράπεζα για το 2023
Επίσης την Παρασκευή 6/1 θα δημοσιευθεί ο δείκτης τιμών καταναλωτή της Ευρωζώνης.
Στο εσωτερικό, η αναβάθμιση της Ελλάδος αναβάλλεται επ΄ αόριστον αφού κανείς ξένος οίκος δεν θα αξιολογήσει την Ελλάδα σε investment grade εν μέσω θολής πολιτικής πορείας της χώρας και με το πολιτικό ρίσκο να αυξάνεται κατακόρυφα…
Σημειώνεται ότι ο πρώτος οίκος που βαθμολογεί την ελληνική οικονομία το 2023 είναι ο Fitch στις 14/3 ο οποίος βαθμολογεί την Ελλάδα με ΒΒ και θετικές προοπτικές, απέχει δύο κλίμακες από την επενδυτική βαθμίδα.
Ακολουθεί στις 3 Μαρτίου η Scope rating, στις 10 Μαρτίου η DBRS, στις 17 Μαρτίου 2023 η Moody’s και στις 21 Απριλίου η Standard and Poor’s.
Πόσο τυχερή είναι η Ελλάδα που δεν διαθέτει επενδυτική βαθμίδα – Τυχόν αναβάθμιση επικοινωνιακό show χωρίς αντίκρισμα
Σε αντίθεση με ότι υποστηρίζει η πλειοψηφία η Ελλάδα είναι τυχερή που δεν διαθέτει επενδυτική βαθμίδα... είναι τυχερή που τα ελληνικά ομόλογα θεωρούνται junk bond δηλαδή σκουπίδια.
Η ΕΚΤ κατέχει 39,6 δισεκ ελληνικά ομόλογα μέσω του Προγράμματος Πανδημίας και από τον Μάρτιο θα αρχίσει να πουλάει τα πιο μακροπρόθεσμα ομόλογα που απέκτησε μέσω των Προγραμμάτων Ποσοτικής Χαλάρωσης αυτής της τραγικής πολιτικής που οδήγησε στην έκρηξη του πληθωρισμού.
Η Ελλάδα όμως δεν ήταν σε Πρόγραμμα Ποσοτικής Χαλάρωσης αφού δεν διέθετε επενδυτική βαθμίδα, οπότε οι πωλήσεις ομολόγων… δεν θα αφορούν την Ελλάδα.
Αφαιρώντας τα έντοκα γραμμάτια 11,8 δισεκ. τα ελληνικά ομόλογα που βρίσκονται σε κυκλοφορία είναι 82,9 δισεκ.
Η ΕΚΤ κατέχει το 48% των ελληνικών ομολόγων σε κυκλοφορία και με βάση τις κλείδες του μοντέλου αγορών δεν μπορεί να αγοράσει άλλα ελληνικά ομόλογα…
Οπότε η επενδυτική βαθμίδα είναι άχρηστη… έννοια…
Αφού και με ποσοτική χαλάρωση και με επενδυτική βαθμίδα η ΕΚΤ δεν θα μπορεί να αγοράσει άλλα ελληνικά ομόλογα, θα πρέπει να πουλάει υφιστάμενα για να αγοράζει νέες εκδόσεις… δηλαδή φαύλος κύκλος…
Η επενδυτική βαθμίδα θα είχε χρησιμότητα σε περίοδο ποσοτικής χαλάρωσης και χωρίς να προϋπάρχουν τα 40 δισεκ. ελληνικών ομολόγων που ήδη κατέχει η ΕΚΤ.
Για τα επόμενα δύο χρόνια δεν υφίσταται στα σχέδια νομισματικής πολιτικής η ποσοτική χαλάρωση αλλά και να υπάρξει… για την Ελλάδα θα είναι… άχρηστος μηχανισμός αφού η ΕΚΤ έχει εξαντλήσει τα όρια αγορών…
Η Ελλάδα κάτω από οποιαδήποτε σενάριο θα συνεχίσει να δανείζεται με τα χειρότερα επιτόκια στο σύνολο των χωρών της ευρωζώνης, ήδη το 10ετές ομόλογο έχει απόδοση 4,60% με προοπτική 6,5% εάν το βασικό επιτόκιο κύριας αναχρηματοδότησης της ΕΚΤ φθάσει στο 4%.
Συν τοις άλλοις υπάρχει και μια άλλη παράμετρο η Κύπρος που διαθέτει εδώ και πολύ καιρό επενδυτική βαθμίδα έχει επιτόκια μεταξύ 4,14% με 4,20%... και η Ελλάδα 4,60%....
H Ελλάδα ότι δεν διαθέτει επενδυτική βαθμίδα είχε επίσης και ένα πλεονέκτημα...πέρασε κάτω από τα ραντάρ... εν μέσω παγκόσμιας κρίσης...
Το να μην βρίσκεται η Ελλάδα σε επενδυτική βαθμίδα έχει και θετικά…
Εάν τελικά αναβαθμιστεί – πριν τις εκλογές σε επενδυτική βαθμίδα τα κριτήρια θα είναι μόνο πολιτικά...
Θεωρούμε μεγάλο λάθος οποιαδήποτε αναβάθμιση της ελληνικής οικονομίας από τους οίκους αξιολόγησης προεκλογικά.
Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στη σημερινή συνεδρίαση
Με πτωτικές τάσεις ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά με τον Γενικό Δείκτη -0,09% και τον Τραπεζικό Δείκτη στο -0,44%.
Περί τις 11:00, με ήπιες αγοραστικές παρεμβάσεις στις τράπεζες, και με στηρίξεις από επιλεγμένες μετοχές του FTSE 25, με τον όμιλο Viohalco να ξεχωρίζει με κέρδη έως +5%, ο Γενικός Δείκτης κατέγραψε το υψηλό της ημέρας στο +0,62%.
Στις δημοπρασίες,εντάθηκαν οι αγοραστικές παρεμβάσεις στις τράπεζες, με Eurobank +1,85% και ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στο υψηλό της ημέρας στο +1,60%.
Ο Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με άνοδο +0,24% στις 946 μονάδες έχοντας υψηλό στις 949,68 μονάδες και χαμηλό τις 942,97 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε μέτρια επίπεδα και ήταν μοιρασμένος στις τράπεζες και στα μη τραπεζικά blue chips.
Αναλυτικότερα, η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 57,4 εκατ. ευρώ, ο όγκος στα 24,5 εκατ. τεμάχια εκ των οποίων τα 12 εκατ. διακινήθηκαν στις τράπεζες.
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 2,11 εκατ. ευρώ και όγκου 459 χιλ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ειδικότερα η Πειραιώς διακίνησε 351 χιλ. τεμάχια αξίας 517 χιλ. ευρώ, ο ΟΠΑΠ 93 χιλ. τεμάχια αξίας 1,23 εκατ. ευρώ και η Motor Oil 16 χιλ. τεμάχια αξίας 360 χιλ. ευρώ.
Τα τεχνικά σημεία
Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 946 μονάδες, με κρίσιμη αντίσταση τις 950 μονάδες και ακολουθούν οι 973 μονάδες και οι 1000 μονάδες.
Στην πρώτη στήριξη βρίσκονται οι 930 μονάδες και ακολουθεί η βασική στήριξη των 900 μονάδων, οι 885, η ζώνη των 875 – 866 μονάδων (συμπίπτουν οι ΚΜΟ των 200 ημερών) και οι 850 μονάδες.
Ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στις 665 μονάδες, με πρώτη αντίσταση τις 670 μονάδες και ακολουθούν οι 690, οι 700 και οι 750 μονάδες
Στην πρώτη στήριξη βρίσκονται οι 620 μονάδες και ακολουθεί η βασική στήριξη των 600 μονάδων, οι 585 - 580 μονάδες και οι 550 μονάδες.
Βελτίωση στα ελληνικά ομόλογα, το 10ετές στο 4,49% - Το spread με την Ιταλία στις 18 μ.β.
Βελτίωση καταγράφεται σήμερα 4/1 στην ελληνική αγορά ομολόγων αλλά και στις υπόλοιπες αγορές της Ευρωζώνης μετά τις τελευταίες πωλήσεις, καθώς η ανατιμολόγηση των γερμανικών αποδόσεων και η "πιθανή πτώση" του πληθωρισμού της ευρωζώνης "αυξάνει τις ελπίδες για ένα αισιόδοξο ξεκίνημα του έτους", έγραψαν οι στρατηγικοί αναλυτές της Commerzbank.
Οι επενδυτές μείωσαν επίσης τα στοιχήματα για το ανώτατο επιτόκιο της ΕΚΤ, εκτιμώντας σε 150 μονάδες βάσης πρόσθετης σύσφιξης έως τα μέσα του 2023, έναντι 160 μονάδων βάσης την περασμένη εβδομάδα.
Αναλυτικά, το ελληνικό 10ετές κινείται στο 4,49%, το ιταλικό ομόλογο στο 4,31% και το γερμανικό 10ετές στο 2,26%.
Βελτίωση και στα αμερικανικά ομόλογα, με το 10ετές στο 3,68% και το 2ετές στο 4,33% με την αντιστροφή της καμπύλης απόδοσης να παραμένει.
Τα ομόλογα μεγαλύτερης διάρκειας τείνουν να έχουν υψηλότερες αποδόσεις για να αντισταθμίσουν τους υψηλότερους κινδύνους που συνεπάγεται η αγορά τους.
Ωστόσο, στο επίκεντρο παραμένουν οι αποφάσεις των Κεντρικών Τράπεζών, οι οποίες θα συνεχίσουν τη νομισματική σύσφιξη και το 2023, προκειμένου να τιθασεύσουν τον υψηλό πληθωρισμό, δημιουργώντας έναν υφεσιακό κύκλο σε παγκόσμια κλίμακα Παράλληλα, η πρόεδρος της ΕΚΤ, Christine Lagarde, ενημέρωσε ότι από τις αρχές του Μαρτίου του 2023 και στη συνέχεια θα αρχίσει να μειώνει το χαρτοφυλάκιο του προγράμματος αγοράς ομολόγων καθώς δεν θα επανεπενδύει όλα τα ποσά από την εξόφληση τίτλων κατά τη λήξη τους.
Το επιτόκιο παρέμβασης της ΕΚΤ έφτασε στο 2,5%.
Οι επόμενες συνεδριάσεις της ΕΚΤ στις 2 Φεβρουαρίου 2023, 16 Μαρτίου 2023, 4 Απριλίου 2023 και 15 Ιουνίου 2023 θα μας οδηγήσουν σε τελικό παρεμβατικό επιτόκιο στο 4% ή 4,5%
Με επιτόκια παρέμβασης στο 4% από 2,5% σημαίνει επιτόκια στο 10ετές ομόλογο στο 6,5%.
Υπάρχει ένας άτυπος κανόνας το 10ετές Γερμανικό ομόλογο έχει παραπλήσιο επιτόκιο με το επιτόκιο παρέμβασης της ΕΚΤ περίπου 2,5%.
Η διαφορά μεταξύ ελληνικού 10ετές και αντίστοιχου Γερμανικού είναι 2 με 2,5% ή 200 με 250 μονάδες βάσης.
Οπότε όταν φθάσει το 10ετές Γερμανικό στο 4% το 10ετές ελληνικό θα βρίσκεται στο 6% με 6,5%...
Αξίζει να σημειώθεί ότι το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων βρίσκεται πέριξ των 200 μονάδων βάσων, έχοντας απομακρυνθεί από τις 300 ή 350 μονάδες, επίπεδα που νομοτελειακά θα υπάρξει παρέμβαση της ΕΚΤ.
Η Attica bank από διακομματικό μίασμα… θα εξελιχθεί σε πολιτικό σκάνδαλο… - Στα 800 και όχι 630 εκατ η μαύρη τρύπα
Η Attica bank είναι μια χρεοκοπημένη τράπεζα με όρους κεφαλαίων, εσόδων προς έξοδα, προ προβλέψεων έσοδα, αναπτυξιακού μοντέλου, παρελθόντος και μέλλοντος…
Είτε μας αρέσει, είτε όχι εμφανίζει σωρευμένες ζημιές τα τελευταία 17 χρόνια μαζί με αυτές που θα… αποκαλύψει το 2023 περί τα 1,8 δισεκ. ευρώ… με μόλις 3 οικονομικές χρήσεις με κέρδη…
Όταν στις άλλες τράπεζες γινόταν πάρτι… κερδών και ράλι στις μετοχές στην Attica bank γινόταν πάρτι κλοπής της περιουσίας της τράπεζας από τρωκτικά απατεώνες.
Η Attica bank συγκαλύφθηκε ως πρόβλημα διαχρονικά και οι κυβερνήσεις που παρέλασαν από τον τόπο… έκαναν τα στραβά μάτια σε ένα διαρκές σκάνδαλο.
Ωστόσο η Attica bank κινδυνεύει να εξελιχθεί σε πολιτικό σκάνδαλο.
Πάνε να φορτώσουν απροσδιόριστες ζημιές στο Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας… για να εμφανιστεί στο τέλος η Ellignton ή RINOA ή Ellington Solution (και η κοροϊδία συνεχίζεται) για να πάρει την Attica bank σχεδόν δωρεάν….
Η πιθανότητα όμως η Ellignton να μην θέλει να πάρει την Attica bank ούτε δωρεάν… δεν είναι αμελητέα… και εδώ προκύπτει το σκάνδαλο…
(Για το τι έχει κάνει η Ellignton θα παρουσιάσουμε πολύ αναλυτικό ρεπορτάζ)
Η Attica bank υποστηρίζει ότι έχει 290 εκατ κεφάλαια.
Υποστηρίζει ότι έχει 65,97% NPEs και δείκτη κάλυψης μη εξυπηρετουμένων ανοιγμάτων με προβλέψεις… 36%.
Τα NPEs της Attica bank είναι πάνω από 70% και το 30% των ενήμερων είναι κεκαλυμμένα υγιή και αυτά εμφανίζουν κάποιας μορφής μικρότερα προβλήματα.
Η Attica bank είναι η πρώτη τράπεζα στον κόσμο – ναι ελληνική παγκόσμια πρωτοτυπία – σίγουρα τέτοιο φαινόμενο δεν παρατηρείται ούτε στην Γκάνα ή Ακτή Ελεφαντοστού… που πραγματοποίησε τιτλοποιήσεις NPEs για να εξυγιανθεί και αποκαλύφθηκε ότι έκρυψε ζημιά 635 εκατ όχι χιλιάδων εκατομμύριων και πήρε πίσω εξαναγκαστικά τις τιτλοποιήσεις.
Πόσα κεφάλαια είπαμε ότι χάθηκαν στην Folli Follie;
Η υπόθεση Folli Follie ωχριά εμπρός στο μέγεθος του σκανδάλου Attica bank…
Υποστηρίζει η Attica bank ότι έχει θετικούς δείκτες κεφαλαιακής επάρκειας…
Εάν η Attica bank έχει θετικούς δείκτες κεφαλαιακής επάρκειας… τότε μπορούμε ανερυθρίαστα να πούμε ότι και το Μπαμπάνε που είναι η πρωτεύουσα της χώρας Εσουατίνι είναι πλουσιότερο από το Μονακό…
Επειδή το Μπαμπάνε είναι πάμφτωχο… άλλο τόσο αληθές είναι ότι η Attica bank έχει θετικούς δείκτες κεφαλαιακής…
Απλά μαθηματικά δημοτικού…
220 εκατ κεφάλαια μείον 1,1 δισεκ. NPEs συν τοις προβλέψεις δημιουργείται μια τρύπα σχεδόν 800 εκατ… ευρώ… και όχι 630 εκατ που αποκάλυψε η DBRS από τον Καναδά...
Πόσο είπαμε ότι θα είναι η αύξηση κεφαλαίου η δεύτερη στην σειρά 471,5 εκατ και είχε προηγηθεί και άλλη μια 240 εκατ δηλαδή 711 οπότε χρειαζόμαστε άλλα 250 με 300 εκατ για να καθαρίσει η τράπεζα και να αποκτήσει δείκτες κεφαλαιακής επάρκειας…
Το Ellington έχει κάνει την άσκηση και βλέπει το αδιέξοδο…
Εάν δεν παρακαλέσουν γονυπετής ίσως τους εφοπλιστές Μπάκο και Καυμενάκη και Εξάρχου… να πάρουν αυτό το φορέα διαχρονικής χρηματοοικονομικής απάτης… θα καταλήξει σε good και bad bank… με το ΤΕΚΕ το Ταμείο Εγγύησης Καταθέσεων με μοντέλο Ισπανίας (μελλοντικές καταθέσεις σε παρούσες αξίες) να βάζει 2 δισεκ. για να καλύψει το funding gap το χρηματοδοτικό κενό…
Συμπέρασμα
Η επόμενη κυβέρνηση όποια και εάν είναι της ΝΔ ή κάποιας συγκυβέρνηση ή οτιδήποτε άλλο θα κληθεί να αντιμετωπίσει ξανά το σκάνδαλο της Attica bank…
Ότι και να γίνει η επόμενη κυβέρνηση θα κληθεί να αντιμετωπίσει πάλι το πρόβλημα Attica bank…
Υποσημείωση
Ορισμένοι κακολογούντες αναφέρουν ότι στην Attica bank γίνεται πάρτι εκατομμυρίων σε… προμήθειες σε συμβούλους και άλλους… ισχύει γιατί εάν ισχύει… στις 9 Ιανουαρίου 2023 θα έχουμε ρεπορτάζ.
Μεικτές τάσεις στις ασιατικές αγορές
Με μεικτά πρόσημα έκλεισαν σήμερα 4/1 οι ασιατικές αγορές, με τους επενδυτές να επικεντρώνονται στις αντιφατικές επιπτώσεις του ανοίγματος της Κίνας και της αναζωπύρωσης των κρουσμάτων COVID-19, καθώς και στις πιθανές επιπτώσεις στην Ευρώπη.
Επίσης, το ενδιαφέρον εστιάζεται στη δημοσιοποίηση των πρακτικών της τελευταίας συνεδρίασης της Fed αλλά και των στοιχείων για την αγορά εργασίας στις ΗΠΑ, ώστε να διερευνήσουν τις προθέσεις της Fed, για τις μελλοντικές κινήσεις της νομισματικής πολιτικής.
Στο μέτωπο των μακροοικονομικών, με τον πιο απότομο ρυθμό των τελευταίων 26 μηνών υποχώρησε τον Δεκέμβριο του 2022, η εργοστασιακή δραστηριότητα στην Ιαπωνία, με τις εταιρείες να βλέπουν περαιτέρω υποχώρηση εν μέσω οικονομικής επιβράδυνσης.
Ειδικότερα, ο δείκτης υποχώρησε σε εποχικά προσαρμοσμένο 48,9 τον Δεκέμβριο από το τελικό 49 του Νοεμβρίου.
Αναλυτικά, ο δείκτης Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε στο -1,45%,ο δείκτης Shanhgai στην Κίνα στο +0,22%, ο δείκτης Hang Seng στο Χονγκ Κονγκ στο +3,22%, ο δείκτης KOSPI στη Ν. Κορέα στο +1,68% και ο S&P/ASX 200 στην Αυστραλία στο +1,63%.
Άνοδος στις ευρωαγορές
Ανοδικά κινούνται σήμερα 4/1 οι ευρωπαϊκές αγορές στον αποηχο των θετικών στοιχείων για τον πληθωρισμό σε Γερμανία και Γαλλία, καθώς και για τη μεταποίηση στην Ευρωζώνη, καθώς η ύφεση αναμένεται ηπιότερη των εκτιμήσεων.
Απρόσμενη πτώση σημείωσε ο γαλλικός πληθωρισμός τον Δεκέμβριο, σύμφωνα με νέα στοιχεία της Τετάρτης.
Η εθνική στατιστική υπηρεσία INSEE δήλωσε ότι ο εναρμονισμένος με την ΕΕ ετήσιος πληθωρισμός της Γαλλίας μειώθηκε στο 6,7% κατά τη διάρκεια του μήνα, από 7,1% τον Νοέμβριο.
Ο υψηλός πληθωρισμός και η οικονομική αβεβαιότητα επέκτειναν την υποχώρηση του γερμανικού τομέα υπηρεσιών τον Δεκέμβριο του 2022, αν και ο βραδύτερος ρυθμός μείωσης της δραστηριότητας αυξάνει τις ελπίδες για μια ηπιότερη από την αναμενόμενη ύφεση.
Εν τω μεταξύ, προσδοκίες για ηπιότερη ύφεση δημιουργούν τα στοιχεία που καταδεικνύουν ότι η επιχειρηματική δραστηριότητα στην Ευρωζώνη συρρικνώθηκε λιγότερο από ό,τι αρχικά είχε θεωρηθεί στο τέλος του 2022, καθώς οι πιέσεις στις τιμές υποχώρησαν.
Ο τελικός σύνθετος δείκτης υπευθύνων προμηθειών (PMI) της S&P Global για την ευρωζώνη, που θεωρείται καλός δείκτης της οικονομικής υγείας, αυξήθηκε στο 49,3 τον Δεκέμβριο από το 47,8 του Νοεμβρίου,
Οι επενδυτές αναμένουν σήμερα 4/1,τη δημοσιοποίηση των πρακτικών της FED, τα στοιχεία του δείκτη τιμών καταναλωτή της Ευρωζώνης την Παρασκευή 6/1 αλλά και στην τελευταία έκθεση για την απασχόληση στις ΗΠΑ.
Βουτιά στο φυσικό αέριο, με το ολλανδικό TTF Ιανουαρίου στο -9,5% στα 65,50 ευρώ.
Πτωτικά κινούνται οι τιμές του πετρελαίου, με τo brent -3,4% στα 79,30 δολ. το βαρέλι και το αμερικανικό αργό -3,3% στα 74,36 δολ. το βαρέλι.
Ειδικότερα, ο δείκτης Dax στη Γερμανία βρίσκεται στο +1,75%, ο δείκτης CAC στο Παρίσι στο +2%, ο δείκτης FTSE MIB στο Μιλάνο στο +1,4%, ο δείκτης IBEX 35 στην Ισπανία στο +1,7% ενώ ο FTSE 100 στο Λονδίνο στο +0,20%.
Στη Wall Street, o Dow Jones κινείται στο +0,01%, ο S&P 500 στο +0,05%, ο Nasdaq στο -0,10% και το ETF GREC στο +0,10% (26,85 δολ. )
Στα υψηλά της ημέρας οι τράπεζες εν μέσω μεταβλητότητας και με μέτριες συναλλαγές
Ανοδικά εκλεισαν τελικά οι τράπεζες, εν μέσω μεταβλητότητας, με τις συναλλαγές σε μέτρια επίπεδα.
Η Εθνική έκλεισε στα 3,8540 ευρώ, με άνοδο +1,15%, με όγκο 994 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 3,53 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split.
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 17/3/2020 στα 0,8150 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 1,0495 ευρώ, με άνοδο +1,7% με όγκο 6,09 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,46 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είναι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 2/11/2020 στα 0,4250 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 30/10/2020 στα 0,4032 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 1,4750 ευρώ, με άνοδο +1,62%, με όγκο 2,18 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση στα 1,84 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 πρ0 RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ..
Το νέο ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 14/7/2022 στα 0,04303 ευρώ ή 0,71 ευρώ μετά το τελευταίο reverse split στις 16,5 παλαιές 1 νέα (14/4/2021).
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα 1,10 ευρώ, με άνοδο +1,85%, με όγκο 2,7 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 4,08 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα).
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου βρίσκεται στα 1,75 ευρώ, με άνοδο +0,29% και κεφαλαιοποίηση 781 εκατ. ευρώ.
Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο.
Η Attica Bank έκλεισε στα 0,0834 ευρώ, με άνοδο +0,48%, με όγκο 527 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 125 εκατ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,0660 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001255 ευρώ και σημειώθηκε στις 21 Δεκεμβρίου του 2017.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 16,85 ευρώ, με άνοδο +0,60% και κεφαλαιοποίηση 335 εκατ. ευρώ.
Μεικτά πρόσημα στα μη τραπεζικά blue chips με μέτριες συναλλαγές - Στο επίκεντρο ο όμιλος Viohalco +5%
Με μεικτές τάσεις έκλεισαν οι μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25, με τις συναλλαγές σε μέτρια επίπεδα.
Aνοδικά ξεχώρισε ο όμιλος Viohalco, με τη μητρική στο +4,66% και τις θυγατρικές ΕΛΧΑ +4,12%και Cenergy +4,72%.
Στον αντίποδα υποχώρησαν Jumbo, ΟΠΑΠ, Μυτιληναίος....
Η Coca Cola έκλεισε στα 22,21 ευρώ, με πτώση -0,76% και κεφαλαιοποίηση στα 8,26 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 1η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 14,55 ευρώ, με πτώση -1,02% και αποτίμηση 6,31 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 6,96 ευρώ, με άνοδο +0,22% και αποτίμηση 2,66 δισ. ευρώ.
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 13,31 ευρώ με πτώση -1,26% και αποτίμηση 4,84 δισ. ευρώ.
Ο Titan Cement International έκλεισε στα 12,48 ευρώ, με άνοδο +0,65% και κεφαλαιοποίηση 976 εκατ. ευρώ.
Η ΓΕΚ Τέρνα έκλεισε στα 11,00 ευρώ, αμετάβλητη και κεφαλαιοποίηση 1,14 εκατ. ευρώ.
Η Τέρνα Ενεργειακή έκλεισε στα 20,94 ευρώ, με άνοδο +0,67% και κεφαλαιοποίηση 2,43 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 7,76 ευρώ, με άνοδο +0,65% και κεφαλαιοποίηση 2,37 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Motor Oil έκλεισε στα 22,56 ευρώ, με άνοδο +0,18% και κεφαλαιοποίηση 2,50 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Jumbo έκλεισε στα 15,61 ευρώ, με πτώση -2,01% και κεφαλαιοποίηση 2,12 δισ. ευρώ.
Ο Μυτιληναίος έκλεισε στα 20,18 ευρώ, με πτώση -1,08% και κεφαλαιοποίηση 2,88 δισεκ. ευρώ.
Η ΕΥΔΑΠ έκλεισε στα 6,86 ευρώ, με άνοδο +0,29% και κεφαλαιοποίηση 731 εκατ. ευρώ.
Η ΕΛΒΑΛΧΑΚΟΡ έκλεισε στα 1,72 ευρώ, με άνοδο +4,12% και κεφαλαιοποίηση 645 εκατ. ευρώ.
Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 0,0470 ευρώ, με πτώση -3,69% και κεφαλαιοποίηση 44 εκατ. ευρώ.
Βελτίωση στα ελληνικά ομόλογα, το 10ετές στο 4,49% - Το spread με την Γερμανία στις 220 μ.β.
Βελτίωση καταγράφεται σήμερα 4/1 στα ελληνικά ομόλογα αλλά και στα υπόλοιπα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 4,49% και το 10ετές ιταλικό 4,31% με το μεταξύ τους spread στις 18 μ.β.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 220 μονάδες βάσης από 224 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 93 μονάδες βάσης.
Ως μέτρο σύγκρισης αναφέρεται ότι το CDS της Αργεντινής βρίσκεται στις 1.030 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ στην Ελλάδα σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 0,93% ή 93 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας βρίσκεται στις 18 μονάδες βάσης.
Έναντι της Πορτογαλίας το spread με την Ελλάδα διαμορφώνεται στις 123 μονάδες βάσης…
Βελτίωση στα ομόλογα της Νοτίου Ευρώπης
Βελτίωση καταγράφεται σήμερα 4/1 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το Ιταλικό 10ετές διαμορφώνεται σήμερα 4 Ιανουαρίου του 2023 στο 4,31%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 4/1/2023 στο 2,26%..
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση στο 2,78% με το ιστορικό χαμηλό -0,333% σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 3,26% με ιστορικό χαμηλό στο -0,062% που σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το Ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 3,31% με το ιστορικό χαμηλό στο -0,02% που σημειώθηκε στις 16 Δεκεμβρίου 2020.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης 1η Αυγούστου του 2029 έχει απόδοση 4,31% και με ιστορικό χαμηλό 0,4260% στις 12 Φεβρουαρίου του 2021.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,32% και η τρέχουσα απόδοση του είναι 4,08%..
Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020 στο 0,088%.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών